财务数据和关键指标变化 - 第二季度净收入为980万美元，即每股1.21美元，较上季度的1130万美元（每股1.39美元）有所下降，主要因NIM下降24个基点和非利息支出增加100万美元 [18] - 净息差（NIM）从上个季度的4.18%降至3.94%，预计未来几个季度因存款成本增加，NIM将面临额外压力 [14][18] - 资产增长3000万美元，年化增长率略低于3.7%；贷款增长4640万美元，年化增长率为7.1%；证券今年下降3700万美元，第二季度下降1700万美元（3.6%） [15] - 第二季度ROA和ROATCE分别为1.21%和15.5% [19] - 非利息支出较上一季度增加约100万美元，预计第三和第四季度非利息支出约为2200万美元 [21] - 自2018年以来，调整后有形账面价值每股年化增长率为8%，资产年化增长率为10%，第二季度末CET1比率为12.8% [22] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款增长主要集中在商业房地产（CRE）、住宅和建筑与开发（C&D）领域 [15] - 第二季度贷款增加4500万美元，略高于今年预期的4% - 6%的增长率，贷款收益率上升15个基点至5.83% [19] - 本季度次级贷款增加370万美元，主要与一笔收购的单一业务关系有关 [20] 各个市场数据和关键指标变化 - 第二季度存款持平，约9300万美元核心存款转为定期存单（CDs），年初至今存款下降8100万美元，其中第二季度仅下降600万美元 [13][14] - 核心存款占总存款的82%，非利息存款占总存款的33%；无保险和无抵押存款总计5.7亿美元，占总存款的23% [14][15] - 6月份有息存款成本为1.49%，NIM为3.88% [28] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司认为成功收购银行是核心竞争力之一，预计收购将继续在未来增长战略中发挥作用 [11] - 公司注重投资于有才华的员工、技术和最新交付系统，以实现“一个团队创造卓越客户体验”的座右铭 [12] - 行业竞争推动贷款收益率缓慢上升，公司预计未来四个季度贷款收益率将全面缓慢上升 [30] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 第二季度与第一季度相比，波动性显著降低 [13] - 预计未来几个季度NIM将面临额外压力，但公司对第二季度业绩感到满意，认为在过去两个季度的情况下，ROA和ROATCE表现良好 [18][19] - 整体信贷质量保持强劲，信贷指标处于多年低点，预计未来将继续努力降低不良资产 [20][38] - 公司认为凭借强大的资本比率，能够在任何市场取得成功，并抓住可能出现的机会 [22] 其他重要信息 - 首席运营官Jason Freyou离职，公司希望在年底前宣布其替代人选；同时，公司聘请了新的休斯顿市场总裁Jeff Dudderar [16] - 公司证券投资组合的久期为4.5年，预计2025 - 2027年将有大量现金流，未实现亏损头寸将随着现金流到期逐渐归零 [15][45] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 能否提供本季度最后一个月的存款成本或上一季度的利润率？ - 6月份有息存款成本为1.49%，NIM为3.88% [28] 问题2: 对于13亿美元左右的储蓄、支票和货币市场存款，存款贝塔系数的预期如何？ - 预计未来几个季度非到期存款贝塔系数将与前两个周期相似，且由于美联储可能加息，本周期的贝塔系数可能会更高 [29] 问题3: 新贷款业务的来源以及贷款收益率的变化和未来趋势如何？ - 贷款收益率在本季度末显著上升，竞争推动其缓慢上升，预计未来四个季度贷款收益率将全面缓慢上升 [30] 问题4: 是否会完成股票回购并重新授权？ - 回答是肯定的 [31] 问题5: 新增受批评贷款的原因以及储备金水平的变化情况如何？ - 本季度新增一笔约400万美元的信贷，因借款人重组业务导致还款缓慢，预计年底前该笔贷款将从分类资产中移除；储备金增加是由于第二季度的贷款增长，而非受批评贷款 [38][39] 问题6: 降低无保险存款是否是未来的目标？ - 无保险和无抵押存款较上一季度减少1000万美元，公司通过与部分客户合作改变账户所有权，降低了零售端的无保险存款；同时，FDIC可能对商业账户（至少是工资账户）提供全额担保，有助于降低商业端的无保险存款 [40][42] 问题7: 证券投资组合是否有机会通过买卖债券来提高收益率和利润率？ - 3月底出售了约1500万美元的证券，实现了不到一年的快速回报；由于市场利率波动，目前更倾向于让投资证券产生现金流，而非购买新的投资 [43] 问题8: 能否根据久期信息推断摊销情况，以及这对AOCI unwind有何影响？ - 幻灯片15中有预期的摊销时间表；证券投资组合的有效久期为4.5年，预计2025 - 2027年将有大量现金流，未实现亏损头寸将随着现金流到期逐渐归零 [44][45] 问题9: 假设美联储再加息一次，净息差（NIM）的压缩情况如何？ - 预计未来一到两个季度NIM将继续压缩，但速度会放缓，可能在2024年第一季度触底；同时，NIM的变化还取决于市场竞争情况 [53][54] 问题10: 非利息存款流出是否有减缓的迹象？ - 非利息存款流出仍存在，但较第一季度有所放缓 [56] 问题11: 休斯顿市场新领导的加入对业务有何影响，是否会增加人才？ - 预计新领导能带来市场知识和人脉，有助于在休斯顿市场扩张业务，可能在第三季度末或第四季度初增加该市场的人才 [58] 问题12: 非利息存款占比是否有目标，预计会稳定在什么水平？ - 预计非利息存款占比将保持在高于疫情前的水平，接近30%，不会低于31% - 32% [63] 问题13: 德州领导变更是否会带来战略或明显变化？ - 未提及明确变化 [64] 问题14: 非利息存款客户构成以及是否接近流出尾声？ - 关系经理在各市场努力拓展新客户和扩大现有客户业务；部分现有客户因之前CD收益率低而持有非利息存款，目前部分已转移至CDs；预计第三和第四季度非利息存款的变动将减少 [70][71] 问题15: 下半年费用增加的原因是什么？ - 第二季度有一些一次性非利息支出减少，总计约30万美元，下半年预计不会再有；同时，第二季度有薪酬调整，且预计营销费用会有一定季节性增加 [73] 问题16: 储备金比率是否会维持在1.22%左右，是否会因信贷情况调整？ - 预计储备金比率将维持在1.20% - 1.25%之间，具体取决于信贷情况；目前信贷指标大多在改善 [74] 问题17: 休斯顿办公室投资组合的情况如何？ - 休斯顿和巴吞鲁日是办公室建筑的两大主要市场，最大的信贷额度约为980万美元（位于巴吞鲁日），大部分办公室建筑信贷额度在600万美元以下，且多为政府占用的小型建筑，信贷情况良好 [75] 问题18: 休斯顿市场近期贷款增长势头能否持续，能否实现全年中个位数增长？ - 美联储的利率政策会影响贷款增长，但休斯顿市场仍强于多数市场，第二季度贷款增长7%，预计未来将保持在5% - 6%的中个位数增长；自收购德州银行以来，贷款组合增长了25%，新市场总裁有望进一步推动业务扩张，公司还在评估零售办公室的位置调整 [81][82] 问题19: 本季度定期存单（CDs）的利率和期限情况如何？ - 大部分CDs期限为11 - 12个月，也有少量5个月的CDs，这是之前未提供过的期限 [83]