财务数据和关键指标变化 - 第三季度净利息收入为8900万美元，较上一季度增加近700万美元，增幅为9%，净利息收益率从第二季度的3.29%升至3.37% [35] - 第三季度费用环比下降，预计未来将适度增长，以支持业务增长 [36][44] - 第三季度计提贷款损失准备金适度下降，主要来自新增贷款增长 [36] - 2023年全年有效税率预计约为10%，主要因一项投资税收抵免投资影响 [46] - 第三季度PPNR（扣除特定影响后）增长良好，得益于净利息收入增长和费用管理 [57] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 第三季度贷款生产较第二季度增加近11亿美元，达到8.6亿美元，贷款业务活跃，管道健康 [19] - 贷款收益率上升，新贷款生产收益率为8.93%，高于投资组合贷款收益率7.52% [39] - 约47%的贷款组合为可变利率，近90%的当前生产为可变利率，有助于提高投资组合收益率 [40] 存款业务 - 本季度存款增长适度，业务客户存款环比增长12%，自3月以来增长36%，即10亿美元 [58] - 储蓄利率保持稳定，通过周期的存款贝塔系数为70%，业务方面表现更好 [38] SBA业务 - SBA销售活动和销售收益溢价在第三季度保持稳定，销售收益约占季度总收入的8% - 12% [43] 各个市场数据和关键指标变化 - 自2022年第三季度以来，大型银行有4290亿美元的无息存款流出或转为有息存款，其平均有息资金成本在过去一年上升了近2% [14] - 大型银行在过去12个月中，无息支票账户占比从30%降至25%，下降了5% [29] 公司战略和发展方向和行业竞争 公司战略 - 注重贷款质量，通过业务分析师团队分析客户财务报表，管理资产质量 [28] - 积极招聘高质量的创收人员，拓展业务 [10] - 建设基于云的API优先的下一代技术，推动业务创新 [31] - 减少对销售收益收入的依赖，转向更多的净利息收入，提高收入的稳定性 [67] 行业竞争 - 行业面临利率上升、无息存款外流的挑战，许多银行采取裁员、资产出售等措施收缩资产负债表 [13][16] - 公司凭借良好的信用质量标准和过剩资本，在竞争中保持活跃，为优质客户提供服务 [16] - 存款定价竞争激烈，传统银行和数字竞争对手都在争夺客户存款 [41] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管经济前景不确定，但公司在第一季度采取的行动、过去两个季度的表现以及业务模式的优势，为未来几个季度的盈利和客户增长奠定了坚实基础 [18] - 预计未来几个季度净利息收益率将稳步扩大，净利息收入将持续改善，但可能并非逐季线性增长 [61][63] - 信贷质量保持强劲，预计在各种信贷环境下都能表现良好，40%的贷款组合由政府担保提供了保障 [50] - 公司对长期发展充满信心，贷款增长、新贷款收益率提高和市场存款利率将推动净利息收入增长和利润率扩大，吸引支票账户将成为长期客户关系和降低资金成本的顺风因素 [49] 其他重要信息 - 公司拥有一支业务分析师团队，负责每90天分析客户的财务报表，以管理资产质量 [28] - 公司在过去两年中减少了对销售收益收入的依赖，转向更多的净利息收入，以提高收入的稳定性 [67] - 公司预计在2024年初推出嵌入式银行合作项目，并在2024 - 2025年扩展到更多合作伙伴 [123] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 明年不考虑税收抵免减值的情况下，费用增长如何考虑？ - 公司作为成长型企业，将持续寻求有助于未来创收的“优质成本”，如招聘新的贷款人员或开发新技术，预计费用增长将低于过去的中两位数水平，但仍会保持健康增长 [73][84] 问题2: 第四季度能否达到350的目标，考虑到存款竞争、利率和贷款重新定价情况？ - 第四季度净利息收益率和净利息收入仍有上升趋势，但取决于应对存款竞争时对存款组合重新定价的积极程度 [75] 问题3: 是否考虑更多侧重于企业客户存款，而非竞争消费者存款？ - 公司有意向转向小企业客户，提供有竞争力的利率，建立业务账户关系，企业储蓄业务相对更稳定，波动性较小 [76][77] 问题4: 10月份的利润率情况，以及贷款收益率调整后的起点如何？ - 10月份的利润率与9月份大致相同，可能因贷款收益率重新定价而略有上升，47%的贷款组合为可变利率，但并非全部为季度调整 [80] 问题5: 能否提供2024年的冲销和税率指导？ - 公司不会预测2024年的冲销情况；若没有投资税收抵免活动，预计2024年有效税率在20% - 22%之间 [96][113] 问题6: 为何认为当前的准备金水平是合适的？ - 公司与业务咨询团队深入了解各行业情况；调整了承销标准，2020年的贷款表现优于2019年，表明调整有效 [98][100] 问题7: 贷款增长需求趋势如何，哪些业务板块增长最多，特别是太阳能业务？ - 太阳能业务因政府激励和公司网络优势表现出色；其他业务如专业医疗、老年住房、高级护理、教育服务、自助存储等也有强劲增长 [104][133] 问题8: 嵌入式银行建设进展如何，客户管道情况怎样？ - 嵌入式银行合作项目进展顺利，预计明年初推出，之后将在2024 - 2025年扩展到更多合作伙伴 [123] 问题9: 贷款销售收益溢价是否会保持在5%，USDA贷款销售何时恢复？ - 预计收益溢价将保持在当前范围，受多种因素影响；USDA贷款销售预计明年开始恢复，因需项目运营后才能出售担保部分 [126][142] 问题10: 支票账户运营账户计划的账户增长、客户使用情况如何，无息存款占比何时从2%提高到5%？ - 目前约有2亿美元的新运营账户，9月1日起要求贷款资金存入公司支票账户，处于增长的早期阶段，预计长期内无息存款占比将逐步提高 [144]