财务数据和关键指标变化 - 2023财年第一季度，按固定汇率计算，合并销售额为4.492亿美元，较去年同期的4.386亿美元增加1060万美元，增幅2.4%，汇率变化对销售额有不利影响 [43] - 按非公认会计原则（Non - GAAP）计算，2023财年第一季度合并调整后息税折旧摊销前利润（EBITDA）为4930万美元，去年同期为5330万美元，汇率变化对调整后EBITDA有160万美元的不利影响 [17] - 2023财年第一季度GAAP基础上公司净收入为370万美元，合每股0.12美元，去年同期亏损1980万美元，合每股0.62美元，去年同期包含约3100万美元的养老金计划终止结算损失 [44] - 2023财年第一季度调整后每股收益为0.53美元，去年同期为0.74美元，下降主要因调整后EBITDA降低和利息费用增加 [45] - 2023财年第一季度利息费用为1020万美元，去年同期为650万美元，因利率和平均债务水平上升 [46] - 2023财年第一季度公司合并所得税费用为130万美元，去年同期为税收收益660万美元，去年收益主要因GAAP基础上的税前亏损 [46] - 2023财年第一季度经营活动现金流为-3620万美元，去年同期为-2720万美元，受业务季节性和年终应计款项支付影响，本季度还包含补充退休计划终止结算的最终支出 [23] - 截至2022年12月31日，未偿债务为8.37亿美元，9月30日为7.99亿美元，基于净债务的杠杆率为3.8，债务增加主要因投资、近期收购和储能解决方案业务 [24] - 截至2022年12月31日，公司回购计划剩余约120万股授权，本周董事会宣布普通股每股0.23美元的季度股息，2月20日支付给2月6日登记在册的股东 [25] 各条业务线数据和关键指标变化 工业技术板块 - 本季度销售额为1.091亿美元，去年同期为7430万美元，增长47%，主要因近期对Olbrich和R + S的收购 [19] - 调整后EBITDA从去年同期的720万美元增至1220万美元，增长约70%，得益于销售额增加和储能解决方案及仓库自动化业务利润率提高，汇率变化有110万美元不利影响 [20] - 能源存储解决方案和产品识别销售同比增加，仓库自动化销售同比下降，因去年第一财季完成一个低利润率大项目，汇率变化有480万美元不利影响 [47] 纪念业务板块 - 本季度销售额为2.065亿美元，去年同期为2.107亿美元，汇率变化有150万美元不利影响，按固定汇率计算，销售额与去年基本持平，仅下降1.3% [48] - 调整后EBITDA为3910万美元，去年同期为4340万美元，下降主要因销售额降低和材料成本上升，本季度还存在劳动力、运费、项目相关成本和其他通胀相关成本增加 [49] SGK品牌解决方案板块 - 截至2022年12月31日季度销售额为1.336亿美元，去年同期为1.535亿美元，汇率变化有1070万美元不利影响，欧洲市场和美国销售均低于去年 [22] - 调整后EBITDA为1220万美元，去年同期为1540万美元，汇率变化有100万美元不利影响，下降还因销售下滑、欧洲包装业务利润率降低和其他通胀相关成本增加 [50] 各个市场数据和关键指标变化 - SGK业务受欧洲市场状况和货币负向汇兑影响，本季度收入因货币负向汇兑减少1100万美元，公司已采取行动缩减欧洲业务规模，预计未来季度会有改善，该业务还有一个季度的艰难比较期 [13] - SGK业务在英国和德语区以外国家有缓解迹象，德国和波兰相关业务受影响较大，英国团队对今年剩余时间持乐观态度，成本行动实施需时间，预计第三和第四季度会有改善 [60] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司在能源存储业务有大量投资，包括收购和营运资金积累，预计随着时间推移，杠杆率会降至3 - 3.5 [33] - 公司将继续关注订单交付时间，特别是能源业务，会根据进展提供更新 [14] - 公司会关注竞争对手在殡葬业务的定价策略，并做出响应，预计随着大宗商品成本下降，业务利润率将改善，但定价受多种因素影响 [55] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对2023财年第一季度业绩满意，工业技术板块表现强劲，有望继续增长，能源业务将延续增长态势 [39] - 墓地产品业务订单率高，部分抵消棺材销售下降预期，预计EBITDA与往年相当 [41] - 展望2023年剩余时间，预计合并销售额将持续增长，快速增长业务订单率高，纪念业务大宗商品成本下降将有利于未来季度，使利润率恢复正常 [42] 其他重要信息 - 本季度收到多家氢燃料电池组件供应商订单，虽规模小，但反映市场对公司氢燃料电池能力兴趣增加，公司相信该业务未来会像干电极电池技术业务一样增长 [5] - 工业技术板块2020财年收入约2.3亿美元，今年有望翻倍，预计收入接近5亿美元，本季度仓库自动化和产品识别订单良好 [12] - 自2020财年至2022财年，能源业务从2000万美元增长至近1亿美元，今年有望继续强劲增长，本季度工业技术板块总订单量近2.7亿美元 [40] - 截至2022年12月31日，公司应计养老金负债为1380万美元，两年多前的2020年9月30日为1.498亿美元，预计随着2023财年推进，该负债水平将下降 [51] - 2023财年第一季度公司回购8.9万股，成本250万美元，主要用于股权补偿的预扣税义务，截至2022年12月31日，约有3040万股流通在外 [52] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 能源存储业务订单增加详情，2亿美元订单中锂离子电池生产和新兴技术（如氢燃料电池）占比，新客户和现有测试客户订单占比 - 不披露客户订单占比，约90%订单与锂业务（涂层、备件、压延、设备等）相关，其余与新氢燃料电池业务相关 [30] 问题2: 纪念业务盈利能力和定价情况，是否预计盈利能力持平，即使投入成本下降，定价是否保持稳定 - 公司在能源存储业务投资增加，预计是时间问题，随着时间推移，杠杆率会接近3 - 3.5，会关注竞争对手定价并做出响应，大宗商品成本下降到影响利润表有3 - 6个月时间，定价受多种因素影响 [33][55] 问题3: 2.7亿美元订单中，按指导中点计算，预计2023年剩余时间和2024年交付比例 - 无法提供建模信息，公司期望今年最大化交付订单，交付时间取决于客户接收能力和公司交付能力 [68] 问题4: 工厂仓库自动化业务积压订单情况 - 积压订单情况良好，几乎有一整年订单，且订单持续涌入，部分订单来自零售和消费品包装行业大客户 [59] 问题5: SGK欧洲业务是否有稳定迹象 - 在英国和德语区以外国家有缓解迹象，德国和波兰相关业务受影响较大，英国团队对今年剩余时间持乐观态度，成本行动实施需时间，预计第三和第四季度会有改善 [60] 问题6: 非储能工业技术业务7000万美元订单是否意味着订单出货比略高于1 - 略高于1是合理看法，但业务有波动，本季度并非极端情况 [61] 问题7: 第一季度收入是否高于管理层预期，哪些业务板块有此情况 - 纪念业务收入略高于预期，其他业务基本符合预期，汇率影响可比性，公司有订单支持实现更高EBITDA目标，但受交付能力和汇率影响 [62] 问题8: 能源存储业务第一季度订单加速增长的触发因素 - 公司提供的干电极技术比现有湿电极技术更有效、便宜、快速、优质，市场开始认识到其好处，《降低通胀法案》刺激市场采用意愿，预计这种加速趋势将持续，干电池电极市场前景广阔 [65] 问题9: 从资本配置角度，预计年底杠杆率范围，除内部投资外主要关注点，是否继续回购股票和进行并购 - 未明确回复杠杆率范围，强调能源业务客户规模大，公司有一定影响力，但未提及资本配置其他方面 [71]