业绩总结 - 2023年第四季度总收入为37亿美元，同比下降7%[8] - 2023年第四季度调整后的每股收益为0.92美元[8] - 2023年全年预计GAAP每股收益在1.60至2.85美元之间，调整后每股收益在3.50至4.50美元之间[13][35] - 2023年全年，GAAP销售增长率为-6%，非GAAP有机销售增长率为-7%[70] 财务数据 - 2023年第四季度调整后的毛利率为29.8%，较去年同期上升10.3个百分点[8] - 2023年第四季度自由现金流为6.47亿美元，主要受库存和其他营运资本减少的推动[38] - 2023年第四季度营运现金流为7.69亿美元[8] - 2023年全年自由现金流预计在6亿至8亿美元之间[35] - 2023年第四季度调整后的EBITDA为350.3百万美元，占净销售额的9.4%[72] 库存管理 - 自2022年中以来，累计减少库存约19亿美元，2023年减少库存11亿美元[6][23] 地区表现 - 2023年第四季度，北美地区的有机收入下降了10%，占总收入的62%[44] - 2023年第四季度，欧洲地区的有机收入下降了3%，占总收入的15%[47] 部门表现 - 2023年第四季度，工业部门的GAAP毛利润为582百万美元，非GAAP毛利润为778百万美元，毛利率分别为18.9%和19.5%[50] - 2023年全年，工业部门的GAAP分部利润为687.6百万美元，非GAAP分部利润为884.3百万美元，分部利润率分别为5.1%和6.6%[59] 未来展望 - 公司在2024年将继续优先减少债务[40] - 2023年公司已实现超过10亿美元的税前节省，预计到2025年底将达到20亿美元[6][21] 资金状况 - 截至2023年第四季度，公司手头现金为4亿美元，额外商业票据容量为24亿美元，额外信贷设施容量为5亿美元，总额外流动性为33亿美元[40] - 公司维持投资级信用评级，拥有40亿美元的信贷设施，由资本充足、业务多元化的银行集团支持[40]