机构调研基本信息 - 会议时间为2023年5月18日，地点在青岛市深圳路169号中创大厦25层会议室，形式为现场调研 [2] - 调研机构有浙商证券、汇添富基金、浦银安盛基金、建信理财 [2] - 公司接受调研人员为董事会秘书楚旭日、证券事务代表邱鹏 [2] 公司业务情况 - 2022年第三季度起国际海运费下降，第四季度基本恢复到19年水平，2023年第一季度公司营业收入下降48%，归母净利润仅下降2.56% [3] - 公司业务范围广、利润来源多样，以传统业务为基础推进新业务增长，扩大存量市场份额，开拓新能源工程物流、智慧冷链物流和印尼散货资源过驳业务 [3] 货代业务发展模式 - 朝着平台化和精细化服务两个方向发展，综合物流网上订舱平台已上线，加强直客开发提升直客比例 [4][5] - 货代是业务基础，带动相关业务协同发展，与全球知名船公司合作 [5] 场站业务情况 - 场站用地自有和租赁兼有，依托配套设施提供空箱和重箱服务，与国内主要港口合作成立合资企业 [6] - 优秀作业团队、与船东良好合作关系、先进场站数智化系统支撑业务稳定增长 [6] 沿海内支线运输业务情况 - 运营10艘船，自有4艘、租赁6艘，为集散两用船，开通16条航线，覆盖宁波以北十余个港口 [7] - 运输箱量连续3年保持增长态势 [7] 传统业务应对进出口贸易量下降情况 - 传统跨境集装箱物流业务是主体业务，凭借业务积累、多样功能、网络联动和信息化优势，从存量中获得增长保持稳定 [8] 新能源工程物流情况 - 聚焦大型石化、核电工程和风电运输，认为风电产业未来几年将有较大增长 [9] - 购置设备夯实“车、船、码头一体化”优势，在相关领域口碑好，有众多大型企业客户 [9] 智慧冷链物流情况 - 围绕进口冻品货物展开，在国内主要冻品进口口岸布局，实现冷库无人化操作和智能化管理服务 [10] - 客户主要是贸易商、肉类加工厂，以冷库存储为抓手打造综合型冷链物流生态 [10] 印尼散货资源过驳业务情况 - 已投入4条船舶，2条正式运营，第3条即将上线，第4条预计5月底开航，第5条购置提上计划 [11] - 全部投产后一年过驳量超千万吨，是未来利润重要增长点，还积极开拓非洲同类业务 [12] 内部激励与扩张模式 - 制定预算考核及激励管理办法，实现利润超额奖金激励，激励政策对完成经营指标有积极作用 [12] - 并购有风险，注重健康可持续发展，若有契合战略布局或互补的标的会重点考虑，目前依靠平台优势吸引人才和合作伙伴扩张 [12]