会议基本信息 - 时间为 2016 年 12 月 30 日，地点在集团总部办公大楼，召开方式为电话会议，投资者为国泰君安等 437 人，主持人是总经理尹品耀 [1] 混改方案要点 - 白药控股拟通过完全增资形式引入新华都，新华都以 254 亿元现金增资获 50%股权，形成云南省国资委和新华都 50%：50%股权比例，股权锁定期 6 年 [2] - 改革采用完全增发方式，确保资金长期稳定，增强资金实力与竞争力 [4] - 建立市场化运作机制，理顺公司治理体制，激活发展机制 [4] 战略投资者选择 - 省委省政府根据混改要点确定方案并比选，新华都符合要求被引入 [5] 交易相关情况 - 交易价格以评估值为依据协商确定，新华都增资 254 亿元，其承诺股份锁定六年且现金增资显示诚意 [6][7] 公司管理情况 - 云南白药经营管理团队保持基本稳定，白药控股高管由董事会选聘 [7] 对上市公司影响 - 控股股东引进战略投资者助其调整体制、激活机制，建立市场化治理体系，对公司经营活力和资源整合能力有积极影响 [8][9] 发展战略情况 - “新白药·大健康”战略符合行业和公司发展需求，未发生重大变化将继续执行 [9] 混改目的意义 - 带来市场化模式和理念，提升企业市场竞争和创新能力 [10] - 助力企业把握转型升级窗口期，实现跨越式发展 [11] - 引入 254 亿元资金，发挥品牌潜能 [11] - 为全面深化国企改革提供经验，推动生物医药和大健康产业发展 [12] 申报与要约收购情况 - 积极推进商务部反垄断申报，适时公告进展 [12] - 要约收购面向除白药控股持股外 58.48%的无限售条件流通股，价格 64.98 元/股，期限 30 个自然日，取得批准后发布报告书全文 [13] 外延式发展方向 - 云南白药未来外延式发展从与现有大健康产业链契合度高、潜力大的领域，以及与行业未来方向契合的领域入手 [15]