再融资情况 - 公司非公开发行反馈意见去年11月披露并上报证监会，不受再融资新规影响，再融资工作积极推进 [1] 经纪业务情况 - 今年1月行业平均净佣金率约0.3‰，较去年同期下滑约21%，公司经纪业务净佣金率约0.32‰，略高于行业平均，下降幅度与行业基本一致 [2] - 2016年公司经纪业务市场份额略有下降，2017年调整内部管理政策、加强考核、增加市场占有率考核权重，设立网络金融部推动互联网渠道开户导流和合作，推进新型网点建设、挖掘存量客户、开展专项营销活动提升市场份额 [2] 直投与基金业务情况 - 国元直投参与Pre - IPO，近年来盈利较强，对公司利润贡献保持在10% - 20%，投资项目约20家，盈利稳定 [2] - 国元创新参与场外非标业务，盈利稳定 [2] - 安元基金是政策性私募基金，主要以股权投资培育省内优质企业，省内投资比例超90%，参与一级和一级半市场及新三板定增，处于初创期，对公司盈利贡献需时间 [2] 投行业务发展思路 - 抓紧IPO项目，提升项目估值、定价和销售能力，控制承销和发行风险 [3] - 拓展上市公司公司债、可交换债、可转换债等业务品种 [3] - 发挥投行全业务链，深耕客户，提供专业投资银行服务 [3] - 加大安徽以外区域市场开拓力度，如浙江、山东、上海、广东等地 [3] - 加强公司内部协同，优化合作服务客户机制，提升项目承揽能力 [3]