氨纶业务 - 氨纶价格之前较低、盈利不佳，近期有所上升 [1] - 公司氨纶开工基本满产，行业开工率相对较高但各家有区别 [1][2] - 产品结构中，中旦产品占比约 40%，细旦占比 30% 多一点，粗旦接近 30% [1] - 舒适氨纶属差别化产品，价格依旦数区分细旦和中旦 [2] - 公司表现较好的品种有粗旦丝和老批号产品 [2] - 新建 1 万吨氨纶产能投入 3 亿以上 [2] - 公司最早 1989 年投产的产能较少，其余产能可用 [2] - 氨纶今年需求增长不大，全年能否达 40 万吨不确定 [2] - 客户除纺织类外，还有医疗卫生领域但占比不大，医疗领域价格比普通稍高 [2] - 氨纶价格上涨因原料上涨、改善盈利需求及夏季补库存，库存一个月较正常 [2] - 环保对氨纶小厂压力大，大厂已投入较多资源 [3] - 山东周围氨纶厂有公司和如意 [3] - 公司氨纶下游客户遍布全国各地 [3] 芳纶业务 - 间位芳纶产能 7000 吨，开工率低；对位芳纶产能 1500 吨，基本满开 [3] - 两种芳纶原料为酰氯和二胺，即间苯二甲酰氯、对苯二甲酰氯、间苯二胺、对苯二胺 [3] - 芳纶下游应用中，今年过滤占比约 30%，防护占比约 50%，还有芳纶纸和其他工业用 [3] - 芳纶纸产能 2000 吨，二期刚开未开满 [3] - 今年防护销售好于过滤，因防护是开拓重点且环保领域不佳 [3] - 国内能生产间位芳纶的共 4 家 [3] - 防护下游需求非匀速增长，长期增速较高，与去年相比有两位数增长 [3] - 芳纶纸主要用于绝缘和蜂窝结构材料，绝缘用于电机及变压器等，蜂窝结构材料用于航空航天等 [4] - 芳纶纸发展大领域是绝缘，蜂窝结构材料有潜力 [4] - 间位芳纶目前非进口替代，主要开发新市场和新领域 [4] - 芳纶与玻纤相比，玻纤价格便宜、耐酸性好，但不环保、加工有害且无法回收 [4] - 对位芳纶下游光纤占一半左右，还有汽车领域 [4] - 国外对位芳纶市场主要在防弹领域，国内光纤市场大，国内需求 7000 - 8000 吨，公司产量少 [4] - 对位芳纶未来有扩产计划但时间不确定，原 1000 吨产能需 3 - 4 亿资金 [4] - 对位芳纶用于子午轮胎量不大，主要用于航空、重型和高档汽车轮胎 [5] 产业链项目 - 公司有三个子公司从事下游产品开发，正在寻找新方向 [5] - 公司承担国家重点研发专项可穿戴设备项目，研究碳纳米纤维，目标是实现柔性可穿戴 [5]