氨纶相关情况 - 氨纶价格未随原料（MDI、PTMG）上涨，原因是供应过剩，与成本关系不大 [1] - 去年氨纶产能 64 - 65 万吨，表观需求量约 40 万吨，直接出口量 3 - 4 万吨，供大于求 [1] - 氨纶需求增长不如之前，新应用领域切入点减少且体量增大 [2] - 华峰成本比公司低，因其设备新、部分产能在西部、集团是重要原料采购商 [2] - 今年有新乡 2 万吨、恒申 2 万吨等新上产能，未来华峰计划扩产到 20 万吨、恒申 8 万吨、华海 16 万吨 [2] - 氨纶有规模效应，单产需达 1 万吨以上 [2] - 氨纶扩产正常周期为 2 年多 [2] - 公司氨纶做差别化产品，推出全球首创阻燃氨纶，客户反映积极 [2] 芳纶相关情况 间位芳纶（芳纶 1313） - 产能有所富余，受环保领域影响销量下滑，防护领域增长，整体盈利上升 [2] - 今年芳纶毛利提高主要是结构原因，防护占比提高 [2] - 产能 5000 吨，一半出口 [3] - 全球需求量约 4 万吨 [3] - 成本不比国外公司高 [3] 对位芳纶（芳纶 1414） - 产能 1500 吨，去年纺丝线技改后各方面进步大，利于盈利 [3] - 价格近年变化不大 [3] - 国内需求量 7000 - 8000 吨 [3] - 全球需求量 7 - 8 万吨 [3] - 成本比国外公司高，未达规模效应 [3] 公司发展规划 存量方面 - 氨纶做好结构调整和差别化 [3] - 间位芳纶重点做防护大项目，如军警、产业防护服、类军警项目，有 40 多个军警项目合作，与某些公司洽谈产业防护服项目 [3] - 芳纶 1414 未来重点是进口替代，如光缆、汽车领域，需保证质量稳定、降低成本，同时关注军警防弹需求 [4] 增量方面 - 公司在考虑，未找到确切切入点，要符合社会发展趋势且不远离现有业务 [4]