公司调研基本信息 - 调研时间为2018年7月9日 - 2018年7月13日 [1][7] - 调研地点在公司总部会议室 [2] - 参与单位包括中信建投、中信证券等多家机构 [1] - 上市公司接待人员有董事会秘书周炎先生等 [2] 子公司经营情况 - 赛普乐是优质企业，收购整合后经营改善，提升公司欧洲市场竞争力 [2] - Teltronic是赛普乐旗下子公司，专注交通运输领域，并入后经营良好且有新项目中标 [2] 费用管控进展 - 管理层面调整负责人员提升效率，整合优化销售体系，财务管理更严谨精细 [3] - 着重控制研发和销售费用增长速度，一季度费用控制有一定效果 [3] - 控制基建费用开发进度，非经营性费用中部分难以控制 [3] 产品线市场布局 - 完成PDT、TETRA、DMR三大主流标准数字产品线布局，未来几年数字产品仍将贡献重要收入 [3] - PDT在国内公共安全领域有竞争力，DMR覆盖全球市场，TETRA技术达全球顶尖水平 [3][4] 国内TETRA行业情况 - 公司业务集中在能源与轨交行业，摩托罗拉占据较大市场份额，但公司竞争力有所提升，中标项目增多 [4] 外部影响因素 - 中美贸易摩擦直接影响小，间接影响不确定但目前影响有限 [4][5] - ITC调查初步裁定未做最终裁定，公司美国相关活动正常，已开发替代产品，影响有限 [5] 产品市场拓展 - 宽带系统产品处于推广阶段，今年有样板点项目落地，多模对讲机去年已销售，今年扩大销售规模 [5] 融合调度指挥中心业务 - 产品为第三代，采用融合方式，提升执法和指挥调度效率，市场集中度低，已中标多个项目 [5][6] 公司管理措施 - 加强供应链管理，精准判断产能和材料储备情况，规避延迟交货情况 [6] - 制定销售部门激励政策，挂钩员工奖金与销售回款，调整渠道销售政策，严格考核经销商 [6][7] 诉讼案件进展 - 澳洲、德国地区相关诉讼未判决，未影响公司正常业务开展 [6]