公司业务模式与发展战略 - 宁夏生态纺织园项目是公司 PPP 模式业务首次尝试，是产业发展转型开篇之作 [3] - 公司与香港财纳亚洲资本集团合作，全资设立子公司富煌城投公司，按“项目 + 融资”模式运作，有望实现轻资产运营和产业转型升级 [3] - 公司未来将“做精做强”钢结构和木门主业，适度发展“第二主业”，审慎挑选并购目标 [4] 财务状况与原因 - 公司三季度营业收入下滑，主要因钢结构产品销售单价下跌；净利润下降幅度较小，因钢材采购成本下跌且公司加强成本控制 [3] - 2015 年产量未下滑，生产车间满负荷开工，货场堆满产成品，因此要募集资金扩大产能 [3] 行业政策与前景 - 国家提出钢铁行业去产能 1.5 亿吨，钢结构行业是消化产能重要方向，钢材价格有望企稳，行业大有可为 [3] - 国家住建部委托调研钢结构建筑“十三五”目标，《国家新型城镇化规划（2014 - 2020）》要求城镇绿色新增建筑比例从 2012 年的 2% 提高到 2020 年的 50%，钢结构产业未来是朝阳产业 [3] 木门业务发展 - 公司募集资金投入重钢智能机电一体化钢结构生产线、多材性实木工艺门生产线和木门渠道营销体系建设项目 [4] - 目前木门营收占比约 10%，引进技术和生产线后年新增木门 20 万樘，未来营收占比将扩大 [4] 产能状况与保障 - 目前公司全车间满负荷运作，募投项目投产后新增产能 12 万吨，5、6 车间投产后产能和销量有保证 [4] - 公司通过“战略性客户 + 大客户”营销策略、品牌效益和新设富煌城投公司保障订单和业务承接 [4] 保荐机构变更原因 - 因非公开发行需要，公司聘请国元证券担任保荐机构，按规定更换了原保荐机构 [4]