公司基本情况 - 商用智能交互显示设备整体解决方案商，业务涵盖产品研发、设计、生产到销售的整体服务，行业解决方案覆盖零售、金融等多个领域 [2] - 产品形态为触控显示器和智能交互一体机，由面板等原材料组成，提供全流程服务 [2] - 去年通过 WCO 安全认证优质企业高级认证，入选“2021 年省级制造业单项冠军企业”和“2021 年福建省第四批绿色工厂” [2] - 建立横跨两岸的供应链和制造基地，全球化的营销、服务渠道，积累跨行业解决方案经验和稳定客户资源 [3] 业绩情况 - 预计 2022 年半年度归属于上市公司股东的净利润盈利 1.30 亿 - 1.40 亿元，比上年同期增长 100% - 116%；扣除非经常性损益后的净利润盈利 1.31 亿 - 1.41 亿元，比上年同期增长 136% - 154% [3] - 业绩增长原因：客户需求旺盛，提升供应链及生产管理能力；加大研发投入和市场拓展力度，新客户、新项目增加；Micro Touch 自主品牌运营，原材料、物流价格回落，汇率变动带来积极影响 [3][4] 营收结构 - 下游场景占比：零售 52%；工控 18%；金融 16%；智能健身 4.5%，医疗 2%，博弈 2%，其他 [5] - 境内外业务占比：目前营收 95% 来自外销，且以美元计价 [7] 原材料情况 - 主要原材料包括面板、触控模组等，面板和触控模组各自约占 30% 左右 [7] - 上游原材料缺料情况缓解，价格回落，运营成本下降，对利润有积极作用；加强供应链团队建设等措施降低原材料成本，提升产品毛利水平 [7] 产能情况 - 目前产能利用率在八成左右，厦门基地产能是台湾基地的十倍左右 [7] - 扩产计划：紧急情况考虑两班制；厦门制造基地扩建，可扩充产能 60%，预计 3 个月投入使用，研发大楼动工建设需 1 年；构建生产流程外包管理体系提升产能弹性 [7] 业务板块情况 智能座舱业务 - 去年参股鸿通科技，具成熟业务和客户，4 月交割后合作顺利，已拿下境内几家新能源车厂定点，预计明年量产，其他车厂案子报价积极 [8][9] - 未来发展重点在解决方案延伸和境内市场拓展，加强系统总成业务拓展，加大境内业务拓展力度 [9] 智能健身业务 - 新兴市场，产品主要面向 toB 客户，智能健身设备可用于 toC 客户 [9] - 去年订单主要来自美国品牌商，今年同步对接境内外多家客户，境内市场有更大发展空间，商用健身房需求也在增长 [9] 业务模式情况 - 目前九成以上业务为 OEM/ODM 模式，随着 Micro Touch 品牌推广，OBM 业务占比将逐步提升，OBM 模式不会带来销售费用大幅增加 [10] 业务趋势情况 - 业务推广取决于客户需求，随着自助设备需求增加，智能交互一体机需求比重不断提升 [11] 竞争情况 - 与视源股份、鸿合科技区别在于更专注商用智能交互设备生产制造，有强大跨行业解决方案能力 [9] - 行业竞争格局分散，境外竞争对手有安勤科技等，境内有巨潮科技等，部分消费电子产品制造厂商也有相似业务 [9] 品牌收购情况 - 收购美国 3M 公司旗下 MicroTouch 品牌，聚焦重点行业和客户，加强品牌与产品组合建设，搭建海内外销售渠道 [9] - 产品毛利率高于公司平均产品，21 年美国一地推广上半年回收交易成本，22 年设立欧洲子公司建立销售渠道，将是未来成长主要动力之一 [9]