公司基本信息 - 证券代码 300072，证券简称三聚环保，为北京三聚环保新材料股份有限公司 [1] - 2020 年 3 月 21 日进行特定对象调研，参与单位为杭州紫潭投资管理有限公司，接待人员包括三聚环保总经理李林等 [1] 业务战略规划 生物燃料产业 - 优先发展生物燃料产业和技术，实现生产装置建设和投产，扩大产能，健全采购、生产与销售一体化体系，开发催化剂 [2] - 河南鹤壁生物质燃料生产装置运行正常，将改造提升产能；海南环宇装置受疫情影响推迟约 1 个月，正在开车 [2] - 董事会批准在河南鹤壁、山东莒县和广西北海设立项目公司，推进新建和扩充产能项目，今年计划启动固体生物质直接液化工业示范项目 [2] 特色化工产业 - 收购四川鑫达生产 DMMn，计划在费托精细化深加工、针状焦等领域拥有生产装置，通过技术改进提升产品利润 [2] 剂种和环保工程服务业务 - 自主开发催化剂、净化剂新产品和品种，拓展与国际知名企业合作，提高产品竞争力，拓展市场空间和应用领域 [2] - 扩大环保服务市场领域，推广 VOCs 治理项目、脱硫脱硝业务，支持西南、新疆、美国等油气田气体净化业务扩展 [2] 生物质炭及炭基复合肥产业 - 以自建炭基复合肥生产装置为基础，优化、运营产业，经营思路由建设型向经营型调整，加强肥料销售、土壤综合治理和综合农技服务等业务 [2] 轻资产技术推广模式 - 在化石能源产业综合服务领域，坚持以技术许可、工艺包、专有设备及催化剂为主的轻资产业务模式，确保良性现金流 [2] 二代生物柴油情况 - 悬浮床工艺生产二代生物柴油技术成熟，鹤壁示范装置自 2019 年 7 月投料已连续运行超 8 个月，产品质量符合或优于欧盟标准 [2] - 二代生物柴油供不应求，单吨产品毛利率约 30%，考虑与国内外客户签订长期代加工协议，锁定加工利润，规避价格风险 [3] - 相比化石能源，生物燃料优势是碳减排；相比一代生物柴油，二代品质更好，可与普通柴油任意比例掺混甚至完全替代 [3] 油气设备业务 - 油气设备业务属于控股的香港主板上市公司巨涛海洋石油服务有限公司 [3] - 截至去年 9 月 30 日，巨涛在手订单约 54 亿元，北极二期 LNG 项目已签订合同，今年要实施，还有埃克森美孚等项目 [3] - 巨涛在模块化制造方面专业且有经验，今年将补充专业人员 [3] 板块联系与业务调整 - 公司各板块基于科技创新发展，不同板块业务发展需公司各方面支持，既有统一管理与支撑，又有专业人才和分工 [3] - 随着战略转型调整，业务板块可能随业务发展方向变化而调整，生物燃料业务将有更大发展 [3]