公司业绩与增量 - 公司今年及短中期的增量主要来自新产品市场开拓，包括光伏板块的 BC 电池用光伏绝缘胶和涂料板块的汽车涂料、功能膜材涂料及印铁涂料 [4] - 光伏绝缘胶预计三季度将整体有望更高速放量增长 [4] - 涂料板块的新产品将在三季度开始实现快速放量突破，未来有望成为新的利润增长点 [4] 传统业务发展 - PCB 光刻胶业务开展平稳，市场空间稳定，公司定位为稍高于行业增长的稳定增长策略 [5] - 消费电子涂料板块受华为事件影响回落，目前处于恢复期，预计将回落到理性稳定发展水平 [5] - 公司现阶段涂料板块经营策略是稳固消费电子涂料，同时加大力度开拓汽车涂料、功能膜材涂料及印铁涂料等应用领域市场 [5] 光伏领域进展 - 公司光伏绝缘胶已在下游头部光伏电池组件企业实现销售，单 GW 价值量约数百万元，累计已达千万级别，月销售达数百万级 [8] - 光伏感光胶研发进度有序推进，正在与多家相关企业对接、送样及测试 [8] - 公司与海源复材、芯碁微装签署战略合作协议，推动 HJT 电池发展 [8] 铜电镀工艺 - 铜电镀技术可实现成本下降和转化效率提升，有望成为相对确定的技术方向 [9] - 铜电镀用光伏感光胶单 GW 价值量约数千万元 [10] 产能规划 - 公司现有产能约 1.3 万吨/年，龙南基地新建产能 5 万吨/年，包括新增感光新材料产品和树脂 [11] - 龙南基地计划年内实现部分试生产，逐步实现树脂原材料自产自供 [11] - 龙南基地集中化生产将发挥协同效应，降低生产成本，提高生产运营水平 [11] 生产基地选择 - 选择江西龙南作为主要生产基地，因应环保和安监政策趋严，保障生产经营连续性 [12] - 龙南基地集中化生产将减少多基地运作产生的费用和成本，贴近客户，快速响应客户需求 [12] - 龙南基地布局上游原材料专用树脂，未来将有效提升市场竞争力，改善盈利能力 [12]