公司基本情况 - 公司成立于2003年10月，2015年12月完成股改，2020年12月2日在深交所挂牌上市，主营烘焙食品原料研发、生产和销售 [3] - 董事会由6名董事组成，含2名独立董事，高级管理人员6名，黄海晓为董事长，黄海瑚为总经理 [3] - 企业愿景是为顾客提供安全、时尚、美味的食品，做全球食品行业最卓越的合作伙伴 [3] 市场情况 - 国内植脂奶油潜在消费市场大，市场容量约100亿元，行业集中度有待提高，主导企业有发展机遇 [4] - 国内植脂奶油主要生产厂商有海融科技、维益食品（苏州）有限公司、立高食品股份有限公司等，规模化和小型企业并存 [4] 技术情况 - 植物油脂加工分部分氢化、全氢化和非氢化，部分氢化含反式脂肪酸，公司产品用全氢化或非氢化植物油脂 [5] - 非氢化油脂作原料有技术难点，公司经技术积累和研发投入攻克该难点 [5] 销售情况 - 产品最终客户主要是烘焙食品连锁经营企业和加工销售企业，采取经销和直销模式，经销是主要模式 [6] - 公司开始在第三方电商网站开展网上直销，电商业务处于初步阶段，收入占比小 [6] 产能规划 - 募集资金项目新增植脂奶油、果酱、巧克力和冷冻甜点产能，未来3年重新梳理产品线 [7] - 植脂奶油是核心业务，果酱和巧克力是近年核心业务，冷冻甜点是未来重点产品，能形成协同效应 [7] 关联业务 - 关联公司主要为控股股东黄海晓控制的相关公司，高级管理人员无重大对外投资，未持有竞争业务公司股权 [8] 利润率情况 - 2017 - 2019年度公司营业收入、净利润逐年增长，近年行业竞争激烈但整体利润稳定 [8] - 上市募集资金到位后，扩大规模、提升能力有利于提升竞争力，项目投产将优化产品结构，增加销售收入 [9]