公司基本信息 - 证券代码 301219，证券简称腾远钴业，参与 2021 年年度网上业绩说明会的投资者通过全景网参与 [1] - 投资者关系活动类别为业绩说明会，时间是 2022 年 5 月 13 日 15:00 - 17:00，地点在全景网“投资者关系互动平台” [2][3] - 上市公司接待人员包括董事长罗洁、董事吴阳红等 [3] 行业与产品供需 - 随着新能源市场和 3C 类消费电池增长，钴需求和供给均稳定增长，未来几年供需平衡 [3] - 钴资源是新能源行业发展的瓶颈，公司正积极突破 [9] 产品与业务布局 - 公司具备镍提炼技术，二期募投项目中有 1 万吨镍，项目进展后续公告披露 [3] - 电积铜业务有重要战略地位，公司积极提升刚果金铜产能，保障现金流，提升综合竞争力 [4] - 腾远本部 2022 年下半年实现二期募投项目 13,500 吨钴盐产能，总计达 20,000 吨；刚果金工厂 2022 年末争取电积铜 40,000 吨产能、钴中间品 10,000 吨产能，三期建成后电积铜产能增至 60,000 吨 [4] - 公司与有国际回收牌照伙伴合作，完成技术储备，自主研发锂电池回收技术，二期募投项目有回收产线 [4] - 前驱体项目已在设计中，公司自 2015 年开始研究三元前驱体制备，未来将具备 4 万吨前驱体产能 [7] 业绩影响 - 当产品价格和主要原材料下降幅度为 58% 时，营业利润降幅为 -100.95%；下降幅度为 34.5% 时，营业利润降幅 -51.02%；下降幅度为 10% 时，营业利润降幅为 1.03% [5] - 公司近三年营业收入复合增长率是 54.66% [9] 原材料供应 - 刚果（金）是全球钴资源主要产地，公司团队 06 年进入，与政府关系良好，获取原材料能力增强 [5] - 公司规划多种资源渠道稳定原材料供给，包括现有供应商、回收、矿山、矿企战配 [5] - 公司工艺自主研发设计，关键设备自制，产线可处理极低品位原料 [5] 公司经营与规划 - 2022 年主要工作为实现产销目标、推进募投项目、做好未来 5 年发展规划等 [6] - 超募资金会根据公司发展需要有计划使用 [6] 技术与人才 - 公司技术团队有多位技术大咖，形成稳定核心技术团队 [6] - 公司已有提锂的技术储备 [7] 市场与合作 - 公司 2016 年 10 月在刚果（金）投资设厂，有海外市场发展计划 [7] - 公司产品有出口市场，钴盐产品是新能源行业龙头供应商，主要合作厂商为行业主流企业 [8][9] - 公司位于全球知名企业供应链，和全球主流中间品供应商长期合作 [7][8] - 公司战略方向是引进产业链战略投资，形成产业链闭环，稳固全球钴盐龙头地位 [8] 风险与应对 - 刚果金投资风险可控，公司购买多种保险保障人身和财产安全 [8] - 刚果腾远工厂根据大使馆部署制定应急预案并演练 [8] 其他问题 - 公司一季度现金流下降因采购用信用证预付账款，销售收款是账期加 90% 左右银行承兑汇票 [6] - 赣州腾远和刚果腾远工艺流程有较大差别，赣州腾远原料来自市场主流贸易商和刚果腾远的钴中间品 [6][7] - 刚果的采矿权是 5 年，公司有自有采矿权，也与其他矿区联合勘探开发 [7] - 公司存货以原材料、在产品和库存商品为主，钴中间品自给比例 50% 左右，募集资金补流后降低财务成本 [9] - 公司股东中有厦门钨业、赣锋锂业等产业投资人 [9] - 因工厂搬迁目前未生产四氧化三钴，后续公告说明 [10] - 公司开放员工持股平台，未来会有更多研发人员参加股权激励计划，公司不限于钴盐，会在能源金属发挥强项 [10] - 钴、镍、铜等属于能源金属，与过去周期性行业有差异 [10] - 公司利润分配方案股东大会通过后两个月内实施，权益登记日前三至五个交易日发布权益分派实施公告 [10] - 钴、铜价格参考上海有色网，每天公布即时行情 [11]