财务数据关键指标变化 - 2025财年，公司实现净利润9,764,567美元，运营亏损1,037,395美元，非运营收入10,801,962美元主要来自信托账户利息[303] - 2024财年，公司实现净利润2,043,928美元，运营亏损253,368美元，非运营收入2,297,296美元[303] 现金及信托账户状况 - 截至2025年12月31日，公司拥有不受限制的现金余额192,592美元，以及信托账户中持有的投资269,835,824美元[301] - 截至2025年12月31日，信托账户持有资金269,835,824美元（包含9,030,000美元递延承销佣金）[304] - 首次公开募股及超额配售的净收益共计258,000,000美元（每单位10.00美元）被存入信托账户[308] - 信托账户资金仅投资于符合《投资公司法》Rule 2a-7条件的货币市场基金，该基金仅投资于美国国债，公司认为短期投资性质不构成重大利率风险[321] 首次公开募股（IPO）相关交易 - 2024年10月25日，公司完成首次公开募股，发行25,000,000个单位，每单位10.00美元，并通过私募以每股10.00美元的价格出售350,000股私募配售股份[306] - 2024年12月9日，部分行使超额配售权导致公司发行并出售了800,000个超额配售权单位[331] 流动性需求与资金使用 - 公司预计在完成初始业务合并期间，主要流动性需求包括约1,509,000美元用于法律、会计等费用，以及约81,000美元用于纳斯达克费用和约300,000美元用于董责险保费[312] - 2025年4月8日和8月21日，公司分别从信托账户利息中提取500,000美元和500,000美元用于营运资金需求[313] - 截至2025年12月31日，公司在首次公开募股后的第二年仍有1,000,000美元的信托账户利息可用于提取以满足营运资金需求[313] - 公司流动性曾通过发起人的25,000美元资本出资和高达1,000,000美元的可用贷款来满足，其中400,000美元贷款已于2024年10月25日全额偿还[305] 发起人持股与股份调整 - 发起人于2021年3月23日支付25,000美元获得57,500,000股创始人股份，后于2024年6月25日无偿放弃50,312,500股，持股降至7,187,500股[322] - 为完成首次公开募股，创始人股份数量经调整后将代表公司发行在外股份的16.67%[322] - 2024年12月9日，因部分行使超额配售权，发起人放弃2,027,500股创始人股份，持股总数降至5,160,000股[322] - 发起人及公司高管与董事持有的创始人股份锁定期为：自业务合并完成后1年，或满足特定股价条件（A类普通股收盘价在任意30个交易日内有20个交易日达到或超过每股12.00美元，且最早在业务合并后180天）或公司完成清算等交易后[323] 应付关联方款项 - 截至2025年12月31日及2024年12月31日，公司根据经修订的重组及监管费用本票的未偿还金额均为542,975美元[324] - 截至2025年12月31日及2024年12月31日，公司根据修订后的成立与监管费用本票，应付发起人的未偿还金额为542,975美元[324] - 2024年10月25日，公司全额偿还了首次公开募股本票的未偿余额80,500美元[325] - 2024年10月25日，公司全额偿还了初始公开发行本票项下未偿还的80,500美元[325] 行政服务与赔偿协议 - 根据行政服务及赔偿协议，公司每月需向发起人关联方支付15,000美元，截至2025年12月31日及2024年12月31日，相关费用分别为180,000美元和30,000美元[326][330] - 根据行政服务与赔偿协议，公司每月需向发起人关联方支付15,000美元，截至2025年12月31日及2024年12月31日，公司确认的相关费用分别为180,000美元和30,000美元[326][330] - 截至2025年12月31日及2024年12月31日，公司应付账款及应计费用中分别包含13,413美元和30,000美元的行政服务与赔偿协议应付款[326] 承销商费用与报销 - 承销商有权获得每单位0.35美元的递延费用，总额为9,030,000美元，该费用仅在公司完成业务合并时从信托账户支付[332] - 承销商享有每单位0.35美元的递延费用，总额为9,030,000美元，该费用仅在公司完成业务合并后从信托账户支付[332] - 承销商在首次公开募股及超额配售权结束时获得每单位0.15美元的折扣，总额为3,870,000美元[333] - 承销商在初始公开发行及超额配售权结束时获得每单位0.15美元的承销折扣，总额为3,870,000美元[333] - 2024年10月25日及12月9日，公司分别从承销商处获得1,290,000美元和40,000美元的报销款[333] - 2024年10月25日，公司从承销商处获得与初始公开发行相关的费用报销1,290,000美元；2024年12月9日，就超额配售权部分获得报销40,000美元[333] 长期负债状况 - 截至2025年12月31日，公司无任何长期债务、资本租赁义务、经营租赁义务或长期负债[329]

财务数据关键指标变化：净利润与净亏损 - 2025年第三季度及前九个月，公司净利润分别为251.4794万美元和751.8244万美元，主要来自信托账户利息收入[107] - 2024年第三季度及前九个月，公司净亏损分别为4.9328万美元和5.0825万美元[108] 财务数据关键指标变化：运营亏损 - 2025年第三季度及前九个月，公司运营亏损分别为25.1405万美元和70.5542万美元[107] 财务数据关键指标变化：非营业收入 - 2025年第三季度及前九个月，公司非营业收入分别为276.6199万美元和822.3786万美元，全部来自信托账户利息[107] 现金与信托账户状况 - 截至2025年9月30日，公司信托账户持有资金2.67257648亿美元，其中包括高达903万美元的递延承销佣金[109][114] - 截至2025年9月30日，公司非受限现金余额为40.5611万美元[105] - 首次公开募股及私募配售的净收益中，共有2.58亿美元（每单位10美元）存入信托账户[113] 首次公开募股与融资活动 - 公司于2024年10月25日完成首次公开募股，发行2500万个单位，每个单位10美元[112] - 部分超额配股权于2024年12月9日行使，公司额外发行并出售了80万个超额配售单位[112] - 承销商拥有以每股0.35美元的递延费用购买最多375万股超额配售选择权单位的选择权，部分行权后已发行80万股[123] 成本与费用：承销相关费用 - 若公司完成业务合并，承销商有权从信托账户中获得总额最高903万美元的递延费用[124] - 在首次公开募股及超额配售完成时，承销商获得了每股0.15美元，总计387万美元的承销折扣[125] - 公司从承销商处获得首次公开募股相关费用报销129万美元，以及超额配售完成时的4万美元报销[125] 成本与费用：行政服务费 - 根据行政服务与赔偿协议，公司每月需向发起人关联方支付1.5万美元，2025年前九个月因此产生13.5万美元行政费用[122] - 截至2025年9月30日，应付账款及应计费用中包含1.4135万美元行政服务费，而2024年12月31日为3万美元[122] 管理层讨论和指引：流动性需求与持续经营 - 公司预计在完成初始业务合并前，主要流动性需求包括约150.9万美元用于交易相关费用，以及每月1.5万美元支付给发起人关联方的行政服务费[117] - 公司作为特殊目的收购公司，必须在2026年10月25日前完成初始业务合并，否则将面临清算，管理层认为公司持续经营存在重大疑虑[120] 其他重要内容：债务状况 - 公司无任何长期债务、资本租赁义务、经营租赁义务或长期负债[121]

财务数据关键指标变化：收入与利润 - 2025年第二季度，公司净收入为2,548,592美元，运营亏损为186,011美元，非营业收入为2,734,603美元[107] - 2025年上半年，公司净收入为5,003,449美元，运营亏损为454,138美元，非营业收入为5,457,587美元[107] - 2024年第二季度，公司净亏损为6,412美元，运营亏损为27,630美元，非营业收入为21,218美元[108] - 2024年上半年，公司净亏损为1,497美元，运营亏损为28,031美元，非营业收入为26,534美元[108] 财务数据关键指标变化：成本与费用 - 公司与关联方签订行政服务与赔偿协议，每月支付15,000美元用于办公空间和行政服务[121] - 截至2025年6月30日的三个月和六个月，公司因此协议分别产生费用45,000美元和90,000美元[121] - 截至2025年6月30日和2024年12月31日，应付账款及应计费用中分别包含15,000美元和30,000美元的相关款项[121] 融资活动与资金状况 - 公司于2024年10月25日完成首次公开募股，发行25,000,000个单位，每单位价格10.00美元，并私募配售350,000股[112] - 2024年12月9日部分行使超额配售权，发行800,000个超额配售单位，并额外私募配售8,000股，筹集资金80,000美元[112] - 首次公开募股及超额配售的净收益共计258,000,000美元（每单位10.00美元）被存入信托账户[113] - 超额配售权部分行使，导致发行和出售了800,000个超额配售权单位[122] 现金与信托账户状况 - 截至2025年6月30日，公司持有无限制现金余额131,948美元，信托账户持有投资264,991,449美元[105] - 截至2025年6月30日，信托账户持有资金264,991,449美元，其中包括9,030,000美元的递延承销佣金[109][114] 未来流动性需求与承诺 - 公司预计在完成初始业务合并前，主要流动性需求包括约1,509,000美元用于相关费用，以及约81,000美元和300,000美元分别用于纳斯达克费用和董责险保费[117] 与承销商相关的费用安排 - 承销商获得每单位0.35美元的递延费用，总计9,030,000美元，将在公司完成业务合并时支付[123] - 承销商在首次公开募股及超额配售权结束时获得每单位0.15美元的承销折扣，总计3,870,000美元[124] - 公司从承销商处获得费用报销，首次公开募股结束时收到1,290,000美元，超额配售权结束时收到40,000美元[124] 会计政策与权益处理 - 公司采用ASU 2023-07会计准则更新，适用于截至2024年12月31日的年度期间[129] - 公司A类普通股可能被赎回，按赎回价值作为临时权益列报于资产负债表[127] - 赎回价值的变化立即确认，并通过额外实收资本和累计赤字调整账面价值[128]

财务数据关键指标变化（收入与利润） - 2025年第一季度，公司实现净收入245万美元，运营亏损268,126美元，信托账户利息等非运营收入为272万美元[103] - 2025年第一季度，公司信托账户利息收入构成非运营收入的主要部分，而2024年同期非运营收入5,316美元主要来自债务取消[103] 财务数据关键指标变化（现金与负债） - 截至2025年3月31日，公司信托账户持有资金2.6276亿美元，其中包括903万美元的递延承销佣金[101][104][109] - 截至2025年3月31日，公司信托账户外现金余额为15,354美元，应付账款和应计费用为278,882美元[101][104] 融资活动与资金安排 - 公司于2024年10月25日完成首次公开发行，以每单位10美元的价格发行2500万单位，并通过私募以每股10美元的价格出售35万股私募股份[107] - 2024年12月9日部分行使超额配售权，发行80万超额配售单位，同时以每股10美元的价格向发起人额外私募8,000股，筹集资金8万美元[107] - 首次公开发行及超额配售的净收益共计2.58亿美元（每单位10美元）以及部分私募收益被存入信托账户[108] - 公司发起人提供了最高100万美元的免息无担保贷款，其中最多40万美元已于2024年12月31日或首次公开发行结束时到期，最多60万美元不晚于首次业务合并或清算时支付[106] 未来预计费用与支出 - 公司预计在完成首次业务合并前，将需要约150.9万美元用于法律、尽职调查等费用，以及约8.1万美元的纳斯达克费用和约30万美元的董责险保费[112] 关联方交易与协议 - 公司每月需向发起人的关联方支付1.5万美元，用于办公空间和向管理团队提供的行政服务[112] - 公司与发起人关联方签订行政服务与赔偿协议，每月支付15,000美元用于办公空间和行政服务[116] - 截至2025年3月31日的三个月内，公司根据行政服务与赔偿协议产生应付费用45,000美元[116] - 截至2025年3月31日，应付账款和应计费用中包含75,000美元相关款项；截至2024年12月31日为30,000美元[116] 承销商相关安排 - 承销商拥有45天期权，可购买最多3,750,000股超额配售期权单位[117] - 2024年12月9日，部分行使超额配售期权，发行并出售了800,000股超额配售期权单位[117] - 承销商有权获得每单位0.35美元的递延费用，总额为9,030,000美元[118] - 承销商在首次公开募股及超额配售期权结束时获得每单位0.15美元的承销折扣，总额为3,870,000美元[119] - 公司从承销商处获得费用报销：2024年10年25日收到1,290,000美元，2024年12月9日收到40,000美元[119] 会计准则更新 - 公司采用ASU 2023-07会计准则更新，适用于截至2024年12月31日的年度期间[124]

财务数据关键指标变化 - 2024年公司实现净收入204.3928万美元，其中非营业收入为229.7296万美元，营业亏损为25.3368万美元[290] - 2023年公司实现净收入42.832万美元，其中非营业收入为42.9395万美元，营业亏损为0.1075万美元[290] 现金及信托账户状况 - 截至2024年12月31日，公司信托账户持有资金2.60033862亿美元，其中包括903万美元的递延承销佣金[289][290][295] - 截至2024年12月31日，公司非受限现金余额为18.3491万美元，应付账款及应计费用为10.0734万美元[289][290] 首次公开募股及融资活动 - 2024年10月25日，公司完成首次公开募股，发行2500万个单位，每单位10美元，并通过私募以每股10美元的价格出售35万股私募配售股份[292] - 2024年12月9日，部分行使超额配售权，发行80万个超额配售单位，同时以每股10美元的价格向发起人额外私募8000股，筹集资金8万美元[292] - 首次公开募股及超额配售的净收益中，共有2.58亿美元（每单位10美元）及部分私募收益被存入信托账户[294] - 超额配售权部分行使，导致发行并出售了800,000个超额配售权单位[315] - 超额配售期权部分行使，发行并出售80万个超额配售单位[315] 预计未来费用及支出 - 公司预计在完成初始业务合并前，将产生约150.9万美元的法律、会计、尽职调查等费用，以及约8.1万美元的纳斯达克费用和约30万美元的董责险保费[298] - 公司每月需向发起人关联方支付1.5万美元，用于管理团队办公及行政服务[298] 与发起人相关的交易 - 发起人曾提供最高100万美元的贷款，其中最高40万美元的初始公开募股本票已于2024年10月25日全额偿还[291] - 发起人初始持有57,500,000股创始人股份，后无偿归还50,312,500股，并因超额配售权部分行使额外没收2,027,500股，最终持有5,160,000股创始人股份[307] - 发起人持有的创始人股份在业务合并完成后将占公司已发行股份的16.67%[307] - 公司向发起人发行的经修订及重述的成立与监管费用本票，借款额度增至600,000美元，截至2024年12月31日未偿还金额为542,975美元[309] - 公司向发起人发行的首次公开发行本票，借款额度为400,000美元，已于2024年10月25日全额偿还80,500美元[310] - 公司与发起人关联方签订行政服务及赔偿协议，每月支付15,000美元，2024年10月25日至12月31日期间产生费用30,000美元[311][314] - 发起人持有的创始人股份从5750万股经多次放弃后降至516万股[307] - 公司向发起人签发的修订本票额度为60万美元，截至2024年12月31日未偿还余额为542,975美元[309] - 公司与发起人关联方签订行政服务协议，每月费用1.5万美元，2024年10月25日至12月31日期间产生费用3万美元[311][314] 与承销商相关的安排 - 承销商享有每单位0.35美元的递延费用，总额为9,030,000美元，仅在业务合并完成后从信托账户支付[316] - 承销商在首次公开发行及超额配售权结束时获得每单位0.15美元的承销折扣，总额为3,870,000美元[317] - 公司从承销商处获得费用报销，首次公开发行结束时收到1,290,000美元，超额配售权结束时收到40,000美元[317] - 承销商获得每单位0.35美元的递延费用，总额为903万美元，仅在业务合并完成后支付[316] - 承销商在IPO及超额配售完成时获得每单位0.15美元的承销折扣，总额为387万美元[317] - 公司从承销商处获得IPO相关费用报销，IPO结束时129万美元，超额配售结束时4万美元[317] 债务及负债状况 - 截至2024年12月31日，公司无长期债务、资本租赁义务、经营租赁义务或长期负债[313] - 截至2024年12月31日，公司无长期债务、资本租赁义务、经营租赁义务或长期负债[313] 会计政策与报表列报 - 公司采用ASU 2023-07会计准则更新，于2024年度生效[322] - A类普通股可能赎回部分按赎回价值作为临时权益列报，其账面价值随赎回价值变动调整[320][321]

财务数据关键指标变化 - 截至2024年9月30日，公司无限制现金余额和信托账户现金及投资均为0美元，营运资本赤字为450,279美元[84][90] - 2024年第三季度净亏损49,328美元，2024年前九个月净亏损50,825美元[86] 首次公开募股（IPO）相关活动 - 2024年10月25日完成首次公开募股，发行25,000,000个单位，每单位10.00美元，并通过私募以每股10.00美元的价格出售350,000股[91] - 首次公开募股及私募所得款项中的250,000,000美元（每单位10.00美元）被存入信托账户[92] - 公司授予承销商一项45天期权，可按首次公开发行价购买最多3,750,000个额外单位以覆盖超额配售[103] - 2024年10月25日，公司全额偿还了首次公开募股本票[88] 费用与成本预期 - 公司预计在完成初始业务合并前，将产生约1,509,000美元用于法律、会计、尽职调查等费用，81,000美元用于纳斯达克费用，以及300,000美元用于董事及高管责任保险[97] - 公司同意每月向发起人关联方支付15,000美元，以换取办公空间和行政服务[97][102] 流动性及资金状况 - 在首次公开募股完成前，公司流动性需求通过发起人提供的25,000美元资本出资和最高1,000,000美元的可用贷款满足[88] - 公司预计信托账户利息收入及允许提款将足以支付其所得税（如有）及营运资本需求[93] - 首次公开募股完成后，公司可用于识别和评估目标业务的资金约为信托账户外持有的250,000美元加上允许提款[94] 承销商费用与安排 - 承销商有权获得每单位0.35美元的递延费用，总额为8,750,000美元，该费用仅在公司完成业务合并时从信托账户支付[104] - 承销商获得每单位0.15美元的现金承销折扣，总额为3,750,000美元，已于首次公开发行结束时支付[105] - 承销商同意在首次公开发行结束时向公司报销相关费用，金额不超过首次公开发行总收益的0.5%[105] - 公司于2024年10月25日从承销商处获得1,250,000美元的报销款[105] 会计处理与列报 - 公司根据ASC 480将可能被赎回的A类普通股作为临时权益列报，并按赎回价值计量[108] - 公司立即确认赎回价值的变化，并在每个报告期末将A类普通股的账面价值调整为等于赎回价值[108][109] - 可赎回普通股账面金额的增减通过冲减额外实收资本和累计赤字来影响[108][109]

发行情况 - 公司计划公开发行2500万单位证券，总金额2.5亿美元，每单位售价10美元[8] - 承销商有45天超额配售选择权，可额外购买最多375万单位[10] - 公开发行价格为每单位10美元，承销折扣和佣金为每单位0.5美元，公司获收益（扣除费用前）为每单位9.5美元[18] 股权结构 - 公司初始股东目前持有718.75万B类普通股，最终持有500万或575万B类普通股，占发行和流通普通股的16.67%；考虑私募股份后，持股比例为17.63%（未行使超额配售选择权）或17.59%（行使超额配售选择权）[13] - 公司赞助商Eagle Equity Partners IV, LLC将获得7,187,500股B类普通股，支付25,000美元，约0.01美元/股[68] - 若承销商未行使超额配售权，公司赞助商完成发行后将拥有5,350,000股普通股，占17.63%；若全额行使，将拥有6,137,500股普通股，占17.59%[68] 资金安排 - 公司从本次发行和私募股份销售中获得的收益，扣除相关费用后，2.5亿美元（若行使超额配售选择权则为2.875亿美元）将存入位于美国的信托账户[19] - 允许从信托账户利息中提取资金用于营运资金和纳税，年度限额为100万美元[34] - 本次发行结束时，信托账户将存入2.5亿美元（若承销商超额配售权全部行使则为2.875亿美元）[99][101] 业务合并 - 公司是空白支票公司，未选定具体业务合并目标，目标是与预估股权价值30亿美元或以上的公司进行业务合并[33][35] - 若与预估股权价值30亿美元或以上的公司进行业务合并，发起人同意重组创始人股份，使合并后公司的完全归属股份约占预估股权价值的1%[35] - 公司需在本次发行结束后的24个月内完成首次业务合并[103] 财务数据 - 截至2024年6月30日，实际总负债为685,966美元，调整后为9,628,506美元；实际股东权益赤字为36,212美元，调整后为8,929,772美元[163] - 假设不行使超额配售权，25%、50%、75%和最大赎回率下，调整后每股有形账面价值分别为7.05美元、6.08美元、4.18美元和(1.34)美元；假设全额行使超额配售权，对应调整后每股有形账面价值分别为7.06美元、6.10美元、4.20美元和(1.30)美元[23] 其他信息 - 公司是“新兴成长型公司”和“较小报告公司”，将遵守减少的上市公司报告要求[15] - 公司管理团队成员在特殊目的收购公司和完成业务合并方面经验丰富[38] - 公司为开曼群岛豁免公司，获得20年税务豁免承诺[79]

发行情况 - 公司拟公开发行2500万单位证券，每单位发行价10美元，总发行金额2.5亿美元[8,10,19] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多375万单位证券以覆盖超额配售[10] - 本次发行前已发行和流通的单位为0，发行后为2500万[87] - 本次发行前已发行和流通的普通股为718.75万，发行和私募配售完成后为3035万[87] 股份相关 - 公司初始股东目前持有718.75万B类普通股，最多将无偿交出93.75万B类普通股[14] - 赞助商将在发行结束后无偿交出对应A类普通股数量相等的B类普通股，未行使超额配售时交出125万，全额行使时交出143.75万[10,14] - 赞助商承诺以每股10美元购买35万A类普通股，若行使超额配售权则购买38.75万，总购买价格分别为350万和387.5万美元[12] - 创始人股份在首次业务合并完成后1年或A类普通股收盘价连续20个交易日达到或超过12美元（较早者）之前不可转让或出售，且不早于合并后180天[72] - 私募股份在首次业务合并完成后30天内不可转让或出售[74] 资金安排 - 本次发行的承销折扣和佣金总计1250万美元，行使超额配售权则为1431.25万美元，部分发行结束支付，部分完成初始业务合并支付[19] - 公司预计将所得款项2.5亿美元（行使超额配售权则为2.875亿美元）存入美国信托账户，扣除相关费用[20] - 公司每年从信托账户释放用于营运资金的金额上限为100万美元[126,129,130] 业务目标 - 公司是空白支票公司，旨在与企业进行业务组合，未选定具体目标，不受行业、部门或地理区域限制，瞄准预估股权价值达30亿美元或以上的合并后公司[34][36] - 若与预估股权价值达30亿美元或以上的合并后公司进行业务合并，发起人同意重组创始人股份，使完全归属的创始人股份在业务合并完成后约占预估合并后公司预估股权价值的1%[36] 过往业务 - 2021年11月创立Screaming Eagle Acquisition Corp.，2022年1月完成首次公开募股，2024年5月完成与Lions Gate Entertainment Corp.电影和工作室业务的首次业务合并，总收购价格约46亿美元[40] - Soaring Eagle 2021年2月完成首次公开募股，9月与Ginkgo Bioworks完成首次业务合并，总收购价约150亿美元，产生超16亿美元收益[41][42] - Flying Eagle 2020年3月完成首次公开募股，12月与Skillz完成首次业务合并，总收购价约35亿美元[43] - Diamond Eagle 2019年5月完成首次公开募股，2020年4月与DraftKings和SBTech完成首次业务合并，总收购价约27亿美元[44] - Platinum Eagle 2018年1月完成首次公开募股，2019年3月完成业务合并，总收购价13.11亿美元[45] - Double Eagle 2015年9月完成首次公开募股，2017年11月完成业务合并，收购Williams Scotsman 90%的股份，总收购价11亿美元[46] 财务数据 - 2024年6月30日，实际营运资金（赤字）为28031美元，调整后为85531美元[156] - 2024年6月30日，实际总资产为649754美元，调整后为250698734美元[156] - 2024年6月30日，实际总负债为685966美元，调整后为9628506美元[156] - 2024年6月30日，调整后可能赎回的普通股价值为250000000美元[156] - 2024年6月30日，实际股东权益（赤字）为36212美元，调整后为8929772美元[156] 风险与限制 - 公众股东行使赎回权可能使公司财务状况对潜在业务合并目标缺乏吸引力，增加交易难度[164] - 公众股东大量行使赎回权和递延承销补偿可能限制公司完成理想业务合并或优化资本结构，导致投资大幅稀释[165] - 若初始业务合并协议要求使用信托账户现金支付购买价格或有最低现金要求，业务合并失败概率增加[167] - 若未在规定时间内完成初始业务合并，公司将赎回公众股，每股赎回价格可能为10美元或低于10美元[171] - 公司面临来自其他实体的竞争，可能难以完成初始业务合并[183] 其他 - 公司拟申请将单位证券在纳斯达克全球市场上市，代码为“BEAGU”，A类普通股和鹰股权利分别在招股说明书日期后的第52天开始单独交易，代码分别为“BEAG”和“BEAGR”[15] - 公司每月向发起人关联方支付15000美元用于办公空间和行政服务[21] - 发起人可向公司提供最高100万美元的无担保、无息本票贷款，部分需在2024年12月31日或本次发行结束较早者到期，部分最迟在首次业务合并结束或公司清算时支付[21] - 公司获开曼群岛政府20年税收豁免承诺[77]

首次公开募股 - 公司拟进行2.5亿美元首次公开募股，发售2500万个单位，每个单位发行价10美元[8][10] - 承销商有45天超额配售选择权，可额外购买最多375万个单位[10] - 公开发行价格为每个单位10美元，总发行额2.5亿美元，承销折扣和佣金1250万美元，发行前公司所得款项2.375亿美元[19] 股份相关 - 公司发起人承诺以每股10美元购买35万个A类普通股（若承销商超额配售选择权全部行使，则购买38.75万个），总购买价格350万美元（若超额配售选择权全部行使，则为387.5万美元）[12] - 公司初始股东目前共持有718.75万个B类普通股，根据承销商超额配售选择权行使情况，将无偿交出部分B类普通股，最终发起人将分别持有500万或575万个B类普通股[14] - 发售和私募后A类普通股发行和流通数量为3035万，发售完成后Eagle Share Rights发行和流通数量为2500万[86] 业务合并 - 公司打算寻找预估股权价值达30亿美元或以上的公司进行业务合并，发起人同意重组创始人股份，使合并后完全归属的创始人股份约占预估合并后公司预估股权价值的1%[35] - 初始业务合并需9825001股（占公开发行2500万股的39.30%）赞成票才能获批[89] - 公司需在发行结束后24个月内完成初始业务合并，可寻求股东批准延长时间[96] 财务数据 - 2024年6月30日，实际营运资金为 -28031美元，调整后为 -85531美元[155] - 2024年6月30日，实际总资产为649754美元，调整后为2.50698734亿美元[155] - 2024年6月30日，实际总负债为685966美元，调整后为962.8506万美元[155] 其他 - 公司计划申请将其单位在纳斯达克全球市场上市，股票代码为“BEAGU”，预计A类普通股和鹰股权利将在招股说明书日期后的第52天开始单独交易，股票代码分别为“BEAG”和“BEAGR”[15] - 公司是“新兴成长型公司”和“小型报告公司”，将遵守简化的上市公司报告要求[16] - 公司为开曼群岛豁免公司，获20年税收豁免承诺[76]

发行情况 - 公司拟公开发行2500万单位，每单位发行价10美元，总发行金额2.5亿美元[9][11] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多375万单位以覆盖超额配售[11] - 公开发行价格每单位10美元，承销折扣和佣金每单位0.5美元，公司所得收益（扣除费用前）每单位9.5美元，总收益2.375亿美元[20] 股份相关 - 公司赞助商已承诺以每股10美元的价格购买35万股A类普通股，若承销商超额配售权全部行使，则购买38.75万股，总购买价格分别为350万美元和387.5万美元[13] - 公司初始股东目前持有718.75万股B类普通股，根据承销商超额配售权行使情况，将无偿交出部分B类普通股，最终赞助商分别持有500万股或575万股B类普通股[15] - 发起人以25000美元的名义总价收购创始人股份，约每股0.0004美元，公开发行结束后公众股东将立即面临重大摊薄[21] 业务合并 - 公司目标是与一家或多家企业进行业务合并，目标合并公司的预估股权价值为30亿美元或更高，发起人打算将创始人股份的所有权结构调整为约占预估股权价值的1%[36] - 纳斯达克规则要求公司完成的业务合并总公平市场价值至少为信托账户资产价值的80%（不包括递延承销佣金和信托账户利息应纳税款），且需获多数独立董事批准[50] - 公司需在发行结束后24个月内完成初始业务合并，若无法完成可寻求股东批准延长时间[92] 财务数据 - 2024年6月30日，调整后现金2.5亿美元来自本次发行和私募普通股收益，信托账户外现金25万美元，预付费用448734美元[147] - 2024年6月30日，调整后总资产2.50698734亿美元，总负债962.8506万美元，可能赎回的普通股价值2.5亿美元[150] - 发行价为10美元，假设不行使超额配售权，25%、50%、75%和最大赎回比例下，调整后每股有形账面价值分别为7.05美元、6.08美元、4.18美元和(1.34)美元，与发行价的差额分别为2.95美元、3.92美元、5.82美元和11.34美元；假设全额行使超额配售权，对应调整后每股有形账面价值分别为7.06美元、6.10美元、4.20美元和(1.30)美元，与发行价的差额分别为2.94美元、3.90美元、5.80美元和11.30美元[24] 其他要点 - 公司是“新兴成长公司”和“小型报告公司”，将遵守简化的上市公司报告要求，投资公司证券具有高度风险[17] - 公司每月向发起人关联方支付15000美元用于办公空间和行政服务[21] - 发起人可向公司提供最高100万美元的无担保、无息本票贷款，其中40万美元在2024年12月31日或本次发行结束时较早者到期，预计用75万美元的发行收益偿还；另外60万美元最晚在首次业务合并结束或公司清算时支付[21]