财务分配 - BP Prudhoe Bay Royalty Trust在2024年第三季度未收到特许权使用费，因此不会向截至2024年9月30日的季度记录单位持有人支付季度现金分配[2]

资产负债表和现金流情况 - 公司在2024年6月30日和2023年12月31日的资产负债表情况[9] - 公司2024年6月和2023年6月的现金收益和分配情况[11] - 公司2024年6月和2023年6月的信托基金变动情况[14] - 公司建立了现金储备以提供流动性[35] 公司成立目的和业务情况 - 公司成立的目的是拥有和管理一项超额特许权使用费利益[16] - 公司于2019年8月宣布出售阿拉斯加资产和业务给Hilcorp公司[26] - 2020年6月30日Hilcorp完成收购BP在阿拉斯加的上游业务[26] - 2020年12月18日Hilcorp完成收购BP在阿拉斯加的中游业务[26] - 2020年7月1日BP Alaska公司转变为Hilcorp North Slope LLC[26] 新冠疫情影响 - 公司在2020年由于新冠疫情导致油价下跌而无法获得特许权使用费收入，因此无法向单位持有人进行分配[17] - 2020年受新冠疫情影响,油价下跌导致信托未收到2020年及2021年第一季度的任何收益[36] 现金储备和分配情况 - 公司目前维持了一定的现金储备以应对未来可能出现的情况[17] - 2021年7月信托收到2021年第二季度约320万美元的季度付款[37] - 信托增加了500万美元的现金储备,以应对未来可能的支出[38][39] - 信托将继续保持约600万美元的现金储备,以支付未来两年的管理费用和清算费用[39][40] 2024年财务表现 - 2024年第二季度平均每日原油产量为61.5万桶[29] - 2024年第二季度平均WTI价格为80.62美元/桶[29] - 2024年第二季度平均调整后可计费成本为90.69美元/桶[29] - 2024年第二季度平均生产税为2.83美元/桶[29] - 2024年第二季度每桶平均特许权使用费为负12.89美元[29] - 2024年第一和第二季度WTI油价均低于收支平衡价格,信托未能获得任何收益[47][48] - 2024年第三和第四季度WTI油价预计将分别为79.95美元/桶和81.47美元/桶,但能否高于收支平衡价格仍存在不确定性[49] - 2024年第一季度和2023年第四季度的每桶收益分别为-15.28美元和-6.44美元,低于2023年同期的-7.00美元[52][53] - 2024年第一季度平均日产量为66.8万桶,较2023年同期的70.3万桶下降5%[52][55] - 平均WTI价格在2024年第一季度比2023年第一季度增加1.1%[56] - 调整后的应计成本在2024年第一季度比2023年第一季度增加11.3%[56] - 生产税增加0.7%,主要是由于平均WTI价格的上升[56] - 平均每桶特许权使用费下降8.28美元,仍为负值,主要是由于2024年第一季度调整后的应计成本增加[56] - 1989年工作权益的平均净产量下降5.0%,主要是由于普鲁霍湾油田自然产量下降[56] - 2024年上半年的特许权使用费收入、现金收益和现金分配均下降100%,主要是由于平均WTI价格下降、调整后的应计成本上升以及平均净产量下降[64] - 管理费用在2024年上半年增加3.1%,主要是由于服务提供商费用的增加[64] - 信托资产在2024年6月30日较2023年同期有所下降,主要是由于以前期间的特许权使用费收入用于支付信托费用,而不是现金储备[65] - 信托的内部控制在2024年6月30日有效[69]

能源行业超卖股票机会 - 能源行业部分股票处于超卖状态，RSI值接近或低于30，可能存在被低估的投资机会 [2] - 超卖股票包括Chesapeake Energy、EQT Corp、Indonesia Energy Corp Ltd和BP Prudhoe Bay Royalty Trust [3][4][5][7] Chesapeake Energy (CHK) - Truist Securities分析师维持Chesapeake Energy买入评级，目标价从112美元下调至108美元 [1] - 公司股价过去5天下跌约4%，52周低点为72.84美元 [1] - RSI值为28.39，显示超卖状态 [1] - 周五股价上涨0.5%，收于77.79美元 [1] EQT Corp (EQT) - 公司公布优于预期的季度业绩 [8] - 完成对Equitrans的收购，成为美国唯一大型垂直整合天然气企业 [8] - 股价过去5天下跌约5%，52周低点为32.07美元 [8] - RSI值为27.60，显示超卖状态 [8] - 周五股价下跌0.2%，收于34.31美元 [8] Indonesia Energy Corp Ltd (INDO) - 公司在63,000英亩的Kruh区块完成29平方公里的新3D地震记录 [9] - 股价过去一个月下跌约23%，52周低点为2.03美元 [9] - RSI值为23.28，显示超卖状态 [9] - 周五股价上涨1%，收于2.12美元 [9] BP Prudhoe Bay Royalty Trust (BPT) - 公司宣布2024年6月30日结束的季度将不派发股息 [10] - 股价过去5天下跌约25%，52周低点为1.54美元 [10] - RSI值为23.92，显示超卖状态 [10] - 周五股价下跌5.2%，收于1.63美元 [10] RSI指标说明 - RSI是动量指标，通过比较股票在上涨日和下跌日的强度来评估短期表现 [6] - 当RSI低于30时，通常认为股票处于超卖状态 [6]

现金分配 - BP Prudhoe Bay Royalty Trust宣布2024年第二季度未收到版税支付，因此不会向截至2024年6月30日的持有人发放季度现金分配[8] - 该公司未收到第二季度的版税支付，导致无法向持有人发放现金分配[8] - BP Prudhoe Bay Royalty Trust发布了2024年7月5日的新闻稿，宣布未收到第二季度的版税支付[8]

原油价格与特许权使用费 - 2024年第一季度平均WTI价格为77.01美元/桶，低于“盈亏平衡”价格，导致每桶特许权使用费为负15.28美元[35] - 2024年第一季度WTI原油现货价格在70.38美元/桶至83.47美元/桶之间波动，平均低于“盈亏平衡”水平[44] - 2024年第一季度信托未收到任何特许权使用费支付，原因是WTI价格下降、平均调整后可收费成本增加以及生产税支付[60] - 2023年第四季度WTI原油平均价格为78.47美元/桶，同比下降4.9%[72][96] - 2024年第二季度WTI原油价格预计平均为84.76美元/桶，第三季度预计为85.50美元/桶[92] 信托财务状况 - 2024年第一季度信托支付的总费用为555,811美元，从现金储备中支付[34] - 2024年第一季度信托的平均调整后可收费成本为89.61美元/桶，平均生产税为2.69美元/桶[35] - 2024年第一季度现金收益为-271千美元，同比下降104.3%[97] - 2024年第一季度现金分配为0美元，同比下降100.0%[97] - 2024年第一季度行政费用为338千美元，同比增长20.7%[97] - 2024年第一季度信托现金储备减少，主要由于从现金储备支付费用而非从每桶特许权使用费支付[75] - 2021年7月，信托决定将现金储备从127万美元增加50万美元，2021年10月进一步增加至600万美元[40] - 信托的现金储备目前维持在约600万美元，以应对未来可能的终止[66] 产量与成本 - 2024年第一季度平均净产量为66.8千桶/天[35] - 2023年第四季度调整后的可收费成本为82.16美元/桶，同比增长12.0%[72][96] - 2023年第四季度平均净产量为67.9千桶/天，同比下降3.3%[72][96] 特许权使用费与收入 - 2024年第一季度特许权收入为0美元，同比下降100.0%[97] - 2023年第四季度平均每桶特许权使用费为-6.44美元，同比下降203.0%[72][96] - 2021年7月，信托收到约320万美元的季度支付，这是自2020年12月以来首次收到特许权使用费收入[65] 信托公司运营与报告 - 信托公司在上一财季的财务报告内部控制评估中未发现任何重大变化[100] - 信托公司未进行任何未注册的股权证券销售或发行人购买股权证券[103] - 信托公司未提交交互式数据文件，因其财务报表未按照美国通用会计准则编制[107] - 信托公司无任何法律诉讼事项[101] - 信托公司无任何风险因素报告[102] - 信托公司无任何适用事项[105] - 信托公司无任何其他事项[106] - 信托公司无任何签名提供，因其为信托且无类似职能人员[110] - 报告签署日期为2024年5月9日[111] 赔偿与费用 - 2020年12月，信托向HNS提出537,835美元的赔偿要求，以支付未支付的费用[39]

未收到版税支付情况 - BP Prudhoe Bay Royalty Trust在2024年第一季度未收到版税支付，因此不会向截至2024年3月31日的持有人发放季度现金分配[3] - BP Prudhoe Bay Royalty Trust发布了2024年4月5日的新闻稿，详细说明了未收到版税支付的情况[3]

净收入预测 - 2023财年四个季度的净收入低于100万美元，2024财年预计净收入也将低于100万美元[69] WTI价格预测 - 2024年预计WTI价格将平均约为每桶77.68美元，2025年为每桶74.98美元[72] - 2023年WTI原油价格为每桶78.22美元，是未来预期停止支付的主要驱动因素[80] 成本调整 - 高通胀率将增加成本调整因子，减少可供版税支付的金额[73] 产量预测 - HNS预计未来几年每日向信托分配的石油和凝析油净产量将低于9万桶[81] - Prudhoe Bay油田的油产量可能会因管道或设备损坏而部分或完全中断[82] - 阿拉斯加北坡原油生产预计将在2025年降至每日46.38万桶，但新项目可能会部分抵消产量下降[85] 风险因素 - 未来WTI价格的不确定性可能影响信托基金是否能够获得正面的每桶版税[72] - 未来政府行动、政策或法规可能影响WTI价格，直接或间接影响信托基金的分配金额[77] - 阿拉斯加北坡地区的天然气管道建设可能加速Prudhoe Bay油田的产量下降[85] - 阿拉斯加生产税法对每桶产量和Prudhoe Bay油田的产量可能产生不可预测的影响[87] 财务信息 - Trust单位持有人对Trust的投票权和对HNS或其他运营商的权利有限[91] - Trust的财务信息不符合美国通用会计准则[91] - HNS与Trust之间存在潜在利益冲突，可能影响向单位持有人支付的版税[91] 网络安全 - BNY Mellon维护了广泛的防御措施，以保持对金融服务行业不断发展的网络安全威胁的警惕[94] - BNY Mellon的第一线防御部门负责日常管理网络安全威胁风险，包括网络威胁情报、事件响应和其他网络安全操作[94] - BNY Mellon的第三线防御部门提供独立意见，评估组织整体管理网络安全风险的有效性[97] 财务数据 - 2023年12月31日结束的12个月内，平均WTI价格为78.63美元，较2022年同期下降了15.4%[110] - 2023年12月31日结束的12个月内，现金收入下降了93.1%，现为5,600千美元[110] - 2023年12月31日结束的12个月内，现金分配下降了92.1%，现为6,365千美元[110] - 2023年12月31日结束的12个月内，信托基金净值为4,964千美元，较2022年同期下降了14.2%[110] 现金情况 - 2023年12月31日，BP Prudhoe Bay Royalty Trust的现金及现金等价物为5,302千美元，较2022年的132千美元有显著增长[127] - 2023年，BP Prudhoe Bay Royalty Trust的现金收入为5,600千美元，较2022年的80,888千美元有明显下降[128] - 2023年，BP Prudhoe Bay Royalty Trust的信托基金在年初为5,787千美元，年末为4,964千美元[129] 财政季度数据 - 2023财政季度现金收入为6640千美元，现金支出为6363千美元，每单位现金分配为0.2974美元[160] - 2022财政季度现金收入为12801千美元，现金支出为12437千美元，每单位现金分配为0.5812美元[162] - 2021财政季度现金收入为12801千美元，现金支出为0美元，每单位现金分配为0.0244美元[162] 储量情况 - 2022年底，已开发和未开发的原油和凝析油储量为8,232千桶，已开发储量为7,862千桶，未开发储量为370千桶[169] 其他信息 - BP Prudhoe Bay Royalty Trust于2023年12月1日生效的Clawback政策[195] - Miller and Lents, Ltd.于2024年2月20日的报告[195] - BP Prudhoe Bay Royalty Trust不按照美国通用会计准则编制财务报表[196]

能源企业挑战 - 能源企业在2023年面临着严峻的挑战，导致能源股票价格下跌[1] - 全球领导人在COP28后承诺从化石燃料转向可再生能源，对石油股票造成了压力[2] 公司财务困境 - Icahn Enterprises (IEP)的股价急剧下跌，公司面临着财务困境和投资者怀疑[3] 分红问题 - BP Prudhoe Bay Royalty Trust (BPT)的股价大幅下跌，公司未能分红四个季度[4] 油田服务行业困境 - NCS Multistage Holdings, Inc. (NCSM)在油田服务行业面临重大困难，股价下跌且面临诉讼风险[5]

财务数据关键指标变化 - 截至2023年9月30日，现金及现金等价物为553.4万美元，2022年12月31日为13.2万美元；持有至到期证券在2022年12月31日账面价值为593.5万美元，市场价值为596.8万美元，于2023年4月20日到期[9][24] - 2023年9月30日应计费用为30.5万美元，2022年12月31日为28万美元；信托资产净值2023年9月30日为522.9万美元，2022年12月31日为578.7万美元[9] - 2023年第三季度现金收益为 - 8.6万美元，2022年同期为3006.9万美元；2023年前九个月现金收益为583.2万美元，2022年同期为6578.3万美元[14][17] - 2023年第三季度无现金分配，2022年同期为3006.6万美元；2023年前九个月现金分配为636.5万美元，2022年同期为6577.6万美元[14][17] - 2022年第三季度单位现金分配为1.4050美元，2023年前九个月为0.2974美元，2022年前九个月为3.0737美元[17] - 截至2023年9月30日的三个月，特许权使用费收入为0美元，较2022年同期的30341000美元下降100%[65] - 截至2023年9月30日的三个月，现金收益为亏损86美元，较2022年同期的30069000美元下降100.3%[65] - 截至2023年9月30日的三个月，现金分配为0美元，较2022年同期的30066000美元下降100%[65] - 截至2023年6月30日的九个月，平均WTI价格为77.51美元，较2022年同期的93.31美元下降16.9%[67] - 截至2023年6月30日的九个月，调整后可收费成本为78.39美元，较2022年同期的68.15美元增长15%[67] - 截至2023年6月30日的九个月，平均每桶特许权使用费为亏损3.60美元，较2022年同期的20.71美元下降117.4%[67] - 截至2023年9月30日的九个月，特许权使用费收入为6640000美元，较2022年同期的66956000美元下降90.1%[70] - 截至2023年9月30日的九个月，现金收益为5832000美元，较2022年同期的65783000美元下降91.1%[70] - 截至2023年9月30日的九个月，现金分配为6365000美元，较2022年同期的65776000美元下降90.3%[70] 特许权业务相关情况 - 信托成立于1989年2月28日，拥有16.4246%的每桶特许权使用费权益，基于特定产量条件计算[20] - 2020年四个季度及2021年第一季度，因油价下跌和成本增加，信托未收到特许权使用费付款[22] - 2020年12月，受托人向HNS索赔53.7835万美元用于支付信托未付费用，HNS于2020年12月28日支付[22] - 2021年受托人决定将现金储备增加至约600万美元，认为当前现金储备足以支付未来12个月的信托费用和开支[22] - 特许权权益初始账面价值为5.35亿美元，截至2010年12月31日，累计摊销3.59473亿美元，累计减值减记1.75527亿美元，账面价值降至零[25] - 2023年和2022年信托收到的特许权使用费支付有调整，如2023年1月计算的特许权使用费支付为6613000美元，调整后为6640000美元[28][29] - 2023年10月信托未收到截至9月30日季度的特许权使用费支付[30] - 2023年信托未收到第一、二、三季度的特许权使用费支付[36] - 2020年四个季度和2021年第一季度信托未从特许权权益获得收入[42] - 2020年受托人向HNS要求赔偿和报销行政费用537835美元[42] - 2021年7月受托人将现金储备增加500000美元，10月将现金储备增加到6000000美元[43] - 日历季度每日“特许权生产”为该季度分配给信托的已探明储量中，石油和凝析油实际平均每日净产量前90,000桶的16.4246%[47] - 2021年7月，信托收到约320万美元的季度付款，归因于截至2021年6月30日的季度[49] - 受托人已将现金储备增加并充实到认为足以支付两年行政费用的水平，即当特许权权益连续两年的净收入总和低于每年100万美元时[50] - 2023年1月信托从HNS收到的季度分配中包含13,279美元的多付款项，此后无季度分配，该多付款项将从未来季度分配中扣除[57] 油价及产量相关数据 - 截至2023年9月30日的三个月，平均WTI价格为82.06美元，平均每桶特许权使用费为 - 2.99美元，平均净产量为56.6千桶/日[36] - 2023年第二季度初至6月30日，WTI原油现货收盘价在4月12日达到每桶83.26美元的高位，6月12日降至每桶67.12美元的低位，平均低于信托在该季度获得每桶特许权使用费的“盈亏平衡”水平[48] - 2023年第三季度初至9月30日，WTI原油现货收盘价在9月27日达到每桶93.68美元的高位，7月3日降至每桶69.79美元的低位，平均低于信托在该季度获得每桶特许权使用费的“盈亏平衡”水平[55] - 美国能源信息署预测2023年第四季度WTI价格平均约为每桶86.65美元，2024年第一季度为每桶90.64美元[56] - 2023年7月平均WTI价格为73.76美元，调整后可收费成本为81.38美元，平均生产税为2.57美元，平均每桶特许权使用费（已支付）为0美元，平均净产量为65.9千桶/日[60] - 2023年第二季度平均WTI价格较2022年第二季度下降32.1%，调整后可收费成本增加13.0%，生产税下降64.4%，平均每桶特许权使用费下降134.6%，平均净产量下降3.7%[62] 行业政策及资产交易 - 2013年阿拉斯加石油税改革法案将基础税率从25%提高到35%，并于2014年1月1日生效[27] - 2019年BP同意以56亿美元出售BP阿拉斯加及其在阿拉斯加的其他资产和业务给Hilcorp [32] 财务报告内部控制情况 - 截至2023年9月30日，受托人认为公司的财务报告内部控制有效[74] 现金储备使用情况 - 截至2023年9月30日，受托人从现金储备中支付信托应计费用共计304989美元[35]

资产状况 - BP Prudhoe Bay Royalty Trust在2023年6月30日的现金及现金等价物为5,620千美元[4] - BP Prudhoe Bay Royalty Trust在2023年6月30日的总资产为5,620千美元[4] - BP Prudhoe Bay Royalty Trust在2023年6月30日的总负债为157千美元[4] - BP Prudhoe Bay Royalty Trust在2023年6月30日的受托资产为5,463千美元[4] 现金流 - BP Prudhoe Bay Royalty Trust在2023年6月30日的现金收入为-445千美元[5] - BP Prudhoe Bay Royalty Trust在2023年6月30日的现金分配为-445千美元[5] - BP Prudhoe Bay Royalty Trust在2023年6月30日的每单位现金分配为0.2974美元[5] 历史沿革 - BP Prudhoe Bay Royalty Trust成立于1989年2月28日，由The Standard Oil Company创建[7] 现金储备 - BP Prudhoe Bay Royalty Trust的现金储备于1999年7月建立，用于提供未来期间的流动性[16] 版税支付调整 - 2023年和2022年的部分版税支付由HNS进行调整，以补偿之前季度的版税欠款或过款，根据实际生产数据重新计算版税支付[35] 油价影响 - 信托的收入受到油价变化的显着影响，无法准确预测未来油价[45] 现金储备管理 - 信托的现金储备将一直保持直到信托终止[44] - 信托的现金储备超过支付已知、预期或潜在费用的金额后，剩余资金将分配给Unit持有人[44] 未来展望 - 2023年第三季度和第四季度WTI价格预计分别平均约73.32美元/桶和74.97美元/桶[47] - 信托从2023年第一季度至2023年3月31日，WTI原油现货价格波动在66.74美元/桶至81.62美元/桶之间[47] - 信托的现金储备水平假定在当前事实和情况下，将在未来有序终止信托[43]