Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, DC 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended September 30, 2024 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from __________ to ________________ Commission File Number: 001-40723 Collective Audience, Inc. (Exact Name of Registrant as Specified in its C ...

公司动态 - Collective Audience 暂时过渡到专家市场 以完成对 BeOp 的变革性收购的会计处理 [1]

财报发布情况 - [发布2024年第三季度初步财报[5]] - [财务信息仍在审核中，可能与正式报告有差异[5]] 财报前瞻性陈述 - [包含前瞻性陈述，受风险和不确定性影响[6]]

收购与合并 - 公司于2024年2月29日与The Odyssey SAS (dba BeOp)签订了收购协议和临时独家许可协议[149,150] - 公司于2024年8月1日完成了对BeOp的100%股权收购[151,152,153,154] - 公司于2024年6月28日完成了对DSL Digital, LLC的51%股权收购[156,157,158] - 公司于2023年11月2日完成了与Logiq, Inc.的业务合并[159] 上市状况 - 公司股票可能被纳斯达克摘牌,公司正在申请听证并寻求转至纳斯达克资本市场[162,163,164,165,166,167,168,170] - 公司未能按时提交2023年度年报和2024年第一季度季报,可能影响公司股票的持续上市[169,170] - 公司未能及时提交2024年3月31日季度报告Form 10-Q，违反了纳斯达克上市规则[171][172] - 如果公司证券被纳斯达克摘牌，可能会面临严重的不利后果,包括市场报价有限、流动性降低、被视为"penny stock"等[173] 财务状况 - 2024年6月30日季度收入为0美元,与2023年同期持平[175][176] - 销售和营销费用增加131,000美元,主要由于业务合并后的公关活动[180] - 一般及行政费用增加621,592美元,主要由于法律费用和SEC申报[181] - 公司存在持续经营能力方面的重大不确定性,需要额外30百万美元融资支持[186][188] - 2024年上半年经营活动现金流出1,167,333美元,较2023年同期增加906,308美元[191] - 2024年上半年投资活动现金流出775,000美元,主要用于DSL公司收购[193] - 2024年上半年筹资活动现金流入2,168,374美元,主要来自DSL收购的股本溢价[194]

收购与合并 - 公司于2024年2月29日与法国公司The Odyssey SAS (dba BeOp)签订了收购协议和临时独家许可协议[148,149] - 公司于2024年8月1日完成了对BeOp的100%股权收购[150,151,152] - 公司于2024年6月28日完成了对DSL Digital, LLC的51%股权收购[155,156] - 公司于2023年11月2日完成了与Logiq, Inc.的业务合并[157] 上市风险 - 公司股票可能被纳斯达克摘牌,公司正在采取措施以保持在纳斯达克上市[160,161,162,163,164,165,166] - 公司未能按时提交2023年年报和2024年第一季度报告,可能会被纳斯达克摘牌[167,168,169,170] - 公司证券如果被纳斯达克从交易所除牌将会面临严重的不利影响，包括市场报价有限、流动性降低、被视为"penny stock"、新闻和分析师报道减少、未来融资能力降低等[171] 财务状况 - 2024年第一季度收入为0美元，与2023年同期持平[173,174] - 2024年第一季度销售和营销费用为5万美元，主要用于业务合并后的公关活动[178] - 2024年第一季度一般及行政费用为78.87万美元，较2023年同期增加397%，主要是由于法律费用和SEC申报费用增加[179] - 2024年3月31日公司现金为5.21万美元，营运资金为负121.14万美元，存在持续经营能力的重大不确定性[182,185,186] - 公司正在寻求30万美元的融资支持以满足流动性需求，如未能获得该笔融资可能面临资金短缺的风险[184] - 公司已收到纳斯达克关于持续上市要求的警告函[187]

公司风险 - 我们的独立注册会计师事务所的报告包含一段解释性段落，表达对我们作为“持续经营实体”的能力存在重大疑虑[132] - DLQ面临数字营销行业技术变化的风险，可能使其处于竞争劣势[136] - DLQ的未来成功取决于其能否开发并成功推出满足客户需求的新产品[139] - DLQ的客户流失和未能吸引新客户可能对其业务、财务状况和经营现金流产生重大不利影响[140] - DLQ依赖第三方提供商许可某些知识产权和提供互联网服务，任何第三方提供商未能继续许可任何知识产权或提供可靠服务可能导致DLQ失去客户并面临索赔[142] - DLQ的经营现金流为负，未来可能需要动用现有营运资本来资助负现金流[171] - DLQ的成功扩张需要不断发展现有解决方案并推出新解决方案，以满足客户需求[172] - DLQ的业务成功取决于其能否继续满足客户对技术进步和新产品的需求[173] - DLQ因COVID-19疫情而修改业务实践，采取措施确保员工健康和安全[190] - 疫情导致全球金融市场显著混乱，影响DLQ的资金获取和客户支付能力[191] - COVID-19疫情对DLQ的运营和财务表现产生高度不确定性，可能对业务、财务状况和运营结果产生负面影响[192] - DLQ通过收购扩大业务，但未成功整合可能导致业务受损[193] - DLQ可能面临新数字营销解决方案和服务需求，否则业务和财务状况可能受到重大影响[196] - 竞争加剧和客户行业成本增加可能影响DLQ产品和服务需求，进而影响运营结果和财务状况[198] - DLQ的保险覆盖可能不足以避免对财务状况或运营结果的重大影响[199] - 任何监管机构的负面评论或DLQ未能遵守适用法规可能损害声誉和运营结果[200] - DLQ可能面临产品责任索赔带来的巨额成本[203] - 网络安全和数据隐私事件可能损害客户关系并阻碍DLQ的增长[204] - DLQ公司在未来可能会面临更频繁和复杂的网络安全威胁，可能会导致系统和数据的安全性受到威胁[211] - 俄罗斯控制实体发起的网络攻击可能会对DLQ的系统造成影响，可能导致吸引和保留客户的能力受损[212] - DLQ公司的个人身份信息处理受到美国联邦、州和外国隐私和安全法规的监管，未能遵守这些法规可能导致重大责任或声誉损害[213] - DLQ及其第三方供应商、合作伙伴、承包商和顾问可能会违反数据隐私和保护法律和法规，导致罚款、监禁、声誉损害等[214] - 美国各州制定了与隐私、数据安全和数据泄露相关的立法，要求企业在数据泄露事件发生时向客户提供通知，这可能会增加合规成本[215] - DLQ公司使用开源技术可能会限制其软件商业化的能力，可能面临开源许可证的诉讼和要求[227] - DLQ依赖第三方提供商许可某些知识产权和提供互联网服务，任何第三方提供商未能继续许可知识产权或提供可靠服务可能导致DLQ失去客户[221] - DLQ的成功取决于其能否保持现有客户和吸引新客户，如果DLQ无法转移现有客户或吸引足够数量的新客户，其运营结果可能受到不利影响[226] - DLQ使用的开源技术可能会使其面临一系列其他风险和挑战，如果DLQ无法成功应对这些挑战，其运营结果可能受到不利影响[228] - DLQ可能无法及时对技术变化和技术风险做出反应，将其知识产权开发为商业可行的产品和服务[232] - DLQ的未来成功高度依赖于员工的才华和贡献，吸引、培养、激励和留住高素质员工至关重要[234] - 员工或服务提供商的不端行为或错误可能导致法律责任，严重损害DLQ的声誉和业务运营[237] - DLQ尚未制定环境、社会和治理（ESG）计划，可能会受到法律、法规或上市规则的要求，未能实施可能会对其运营和声誉产生不利影响[242] 公司财务 - 我们的主要股东和管理层拥有我公司相当比例的普通股，并将能够对股东批准事项行使重大影响力[144] - 我们可能在未行使权证之前赎回未到期的公开权证，这可能对权证持有人不利，使其权证变得毫无价值[145] - 我们预计未来需要出售额外授权的股份，这将导致现有股东的稀释，并相应减少他们在公司中的持股比例[146] - 我们的内部财务报告控制存在重大缺陷，这些或其他重大缺陷可能继续严重影响我们及时报告准确财务信息的能力[157] - 我们的管理团队可能对运营公开公司的要求不熟悉，这可能导致我们不得不花费时间和资源帮助他们熟悉这些要求[166] - DLQ目前的运营主要通过其子公司DLQ, Inc.和DSL Digital, LLC进行[170] - 公司收到了纳斯达克关于市值不符合最低要求的通知，需要在180天内恢复符合要求[253] - 公司股价低于1美元32个交易日，需要在180天内恢复符合最低要求[258] - 公司未及时提交年度和季度财报，可能导致股票被纳斯达克摘牌[260][262] - 公司股价

文章核心观点 公司收到纳斯达克关于未及时提交2024年第一季度10 - Q表格季度报告的通知，但预计在截止日期前完成提交，尽管报告延迟公司仍在业务上取得进展并对未来增长有信心 [1][2][4] 分组1：纳斯达克通知情况 - 公司收到纳斯达克上市资格部门的额外通知，此次通知与4月25日的类似，对公司普通股在纳斯达克全球市场的持续上市暂无直接影响 [1] - 纳斯达克指出公司未遵守及时提交2024年第一季度10 - Q表格季度报告的持续上市要求，公司需在6月24日前提交恢复合规的计划，不过公司预计会在6月截止日期前提交该报告 [2] 分组2：报告延迟原因及业务进展 - 公司CEO表示，2024年第一季度10 - Q表格报告延迟是因为去年底完成的漫长的脱SPAC交易以及完成相关会计工作所需的额外时间，公司目标是借此为未来建立坚实的报告基础 [3] - 公司在完成会计流程的同时，继续推进知识产权的部署，专注于基于受众的绩效广告和媒体业务，还正式推出了创新的AdTech平台AudienceDesk™ [3] - 公司宣布董事会有新成员加入，达成两个新的重大合作伙伴关系，并正在推进两项有显著增值作用的收购交易 [3] 分组3：公司业务介绍 - 公司为品牌、代理商和出版商提供创新的基于受众的绩效广告和媒体平台，引入了新的开放、互联、数据驱动的数字广告和媒体生态系统，可消除数字广告买卖过程中的低效问题 [5] - 对于加入公司平台的AdTech提供商和媒体买家，可利用由人工智能驱动的受众数据作为新的资产类别来辅助决策 [6]

文章核心观点 电商和数字消费者获取解决方案公司Collective Audience宣布与Insticator合作 推动其股价周一大幅上涨 [1] 合作详情 - Collective Audience将与供应方平台及在线出版商和品牌参与解决方案领导者Insticator合作 获得其3.5亿月活跃消费者资源 [2] - 双方将采用收入分成计划 通过API集成共享彼此的平台、运营和数据 [2] - Collective Audience首席执行官称此次合作与其他合作一起为公司开辟新增长途径 是生态系统建设的重要组成部分 验证了公司愿景、使命和技术路线图 [2] 股价表现 - 周一时CAUD股票交易活跃 截至发文时成交量超1.28亿股 远超约33.8万股的日均成交量 [3] - 截至周一下午 CAUD股价上涨98.4% [3]

文章核心观点 - 集体受众公司与Insticator建立战略技术合作伙伴关系，整合双方供需，利用独特广告单元和数据能力，有望提升双方营收并扩大市场份额 [3][7][13] 合作双方介绍 集体受众公司 - 提供基于受众的绩效广告和媒体平台，构建开放互联、数据驱动的数字广告和媒体生态系统，消除数字广告买卖流程中的低效问题 [22][23] - 推出AudienceDesk和AudienceCloud基础设施，模块化架构和API便于与第三方广告技术平台和应用快速集成 [12] - 此前宣布与Reset Digital整合、与BeOp达成独家临时许可和合资协议，本月宣布收购DSL Digital [16][17][18] Insticator - 领先的供应方平台和在线出版商及品牌参与解决方案全球领导者，每月覆盖超3.5亿消费者 [3][5] - 拥有OKO和Balihoo等多元化公司组合，提供内容参与单元、评论技术、广告管理和视频广告等货币化解决方案 [4][6] - 秉持社交媒体分布式、出版商需一站式广告营收最大化、本地实体企业需数字媒体自动化的理念，在澳大利亚拓展业务 [19][20] 合作内容 - 平台整合，将Insticator的出版商供应和品牌及机构需求与集体受众公司AudienceDesk的营销和受众数据能力相结合，扩大集体受众生态系统 [7] - 采用收入共享模式，双方通过API集成访问彼此平台功能和数据，还在探索股权交换实现共享所有权的可能性 [14] - Insticator创始人兼CEO扎克·杜戈将加入集体受众公司顾问团 [15] 合作预期效果 - 增强集体受众公司从之前宣布的DSL Digital和BeOp收购中产生的营收和EBITDA，进一步构建第一方受众数据资产，提高客户广告库存和活动绩效的投资回报率 [2] - 提升Insticator美国市场份额，促进集体受众公司及其计划收购业务的营收大幅增长 [13] - 使利用Insticator需求市场和供应方平台的出版商和广告商获得更多营收，需求市场支持所有广告格式，优化胜率和绩效，实现重定向策略和库存管理 [8][9][10] - 让Insticator获得管理测验、调查和竞赛等新能力，增强客户参与度，吸引更多广告商，为平台和合作伙伴生成有价值的第一方数据 [11][12] - 使Insticator从集体受众公司与Reset Digital的整合中获取更多受众信息，有助于精准投放信息，提升产品和营收策略 [16] - 让Insticator通过集体受众公司平台获得BeOp在北美的对话式广告技术 [17]

文章核心观点 集体受众公司收到纳斯达克上市资格部门的两份通知，虽目前不影响普通股继续上市，但需在规定时间内解决不合规问题，公司对解决问题及未来发展有信心 [1][2][3] 纳斯达克通知情况 - 公司未按时提交2023财年10 - K年度报告，需在2024年6月24日前提交恢复合规计划，预计会在6月截止日期前提交报告 [2] - 公司普通股不符合纳斯达克最低出价价格要求，需在2024年10月16日前恢复合规，若在此日期前股票收盘价连续10个工作日达到或超过每股1美元，问题将解决，若未解决还有其他恢复合规的替代方案 [3] 公司情况说明 - 10 - K表格延迟是因去年底完成的漫长去SPAC交易，需更多时间完成相关会计工作并为公司奠定坚实基础 [4] - 公司评估了知识产权、资产和运营，重新聚焦基于受众的绩效广告和媒体，近期正式推出由AudienceCloud™驱动的AudienceDesk™ [4] - 公司宣布董事会新增成员、两个新的重大合作伙伴关系以及两笔预计未来几周完成的关键增值收购 [5] 公司业务介绍 - 为品牌、代理商和出版商提供创新的基于受众的绩效广告和媒体平台，引入新的开放、互联、数据驱动的数字广告和媒体生态系统，可消除数字广告买卖过程中的低效问题，提供可见性、互补技术和独特受众数据 [7] - 广告技术提供商和媒体买家可利用受众数据作为新资产类别，借助人工智能进行决策 [8]