Viactiv产品业务数据 - 2020年Viactiv净收入约1190万美元，运营收入约120万美元；2021年6月1日至12月31日，Viactiv收入6472982美元，占公司2021年总收入的89.5%；2021年公司预计总收入约1276.6万美元，Viactiv产品占预计总收入的94%；2022年上半年，Viactiv产品净收入5442831美元，占公司总收入的96%[108][109] - 2022年1月，公司为Viactiv产品推出Shopify电商平台，2022年上半年该渠道销售额约占总销售额的4%[124] - 2022年2月，公司开始营销Viactiv® Omega Boost Gel Bites产品，该产品含1200毫克Omega - 3，口感好、吸收好、无副作用[125] - 2022年3月31日至6月30日三个月内公司库存重建取得进展，销售额高于前三个月，但因供应链限制仍无法为最大零售商之一补货[128] - 2022年6月30日止三个月内公司通过viactiv.com直销渠道增加了Viactiv产品销售，在Amazon.com推出Omega Boost Gel Bites扩大了该产品分销[128] 公司融资情况 - 2022年2月18日，公司与机构投资者签订证券购买协议，发行3255万股普通股、A类认股权证、B类认股权证和445万预融资认股权证，总收益1110万美元，扣除费用后净收益约996.9万美元，其中包括约113.4万美元认股权证行使净收益[117][119] - 2022年2月18日，公司与Roth Capital Partners LLC和Maxim Group LLC签订配售代理协议，支付配售代理费用为2022年2月发行总收益的7%，并报销费用10万美元，还向Roth发行可购买185万股普通股的认股权证[118] - 公司可能继续寻求债务和/或股权融资，但无法保证能获得足够资金，若无法及时获得资金，可能减少或停止产品开发和运营[113] - 公司若通过发行股权或可转换债券融资，股东所有权可能被稀释，债务融资可能有协议限制公司行动[115] 公司合规情况 - 2022年1月25日，公司收到纳斯达克通知，因连续30个工作日未满足每股最低出价1美元的要求，获得180天合规期至7月25日，未达标后又获第二个180天合规期至2023年1月23日[120][121][122] 公司成本控制措施 - 2021年12月，公司大幅缩减VectorVision日常运营以降低成本，探索保留、管理和利用相关知识产权的低成本方式[126] 公司盈利预期 - 公司预计未来仍会产生大量亏损和负现金流，且即使未来盈利也可能无法持续[114] 公司产品价格与成本情况 - 2022年6月30日止三个月内公司向零售合作伙伴传达了提价信息，预计年底实施[128][135] - 公司及其供应商面临制造、分销成本通胀及运输挑战，预计投入成本通胀至少持续到2022年底，公司正监测成本结构并评估向客户转嫁成本的程度[135] 公司产品临床试验情况 - 2022年6月30日止三个月内公司与研究伙伴开展临床试验，测量Omega Boost Gel Bites的Omega - 3吸收率，推进GlaucoCetin产品临床工作及新产品临床计划[129] 公司供应链情况 - 2022年上半年公司财务结果受供应链限制影响，该限制始于2021年12月31日止三个月，预计至少持续到2022年底，但库存生产周期已有所改善[133] 公司季度财务数据对比（2022年Q2与2021年Q2） - 2022年6月30日止三个月公司营收327.5213万美元，较2021年同期的122.372万美元增加205.1493万美元，增幅168%[145][146] - 2022年6月30日止三个月公司销售成本187.5669万美元，较2021年同期的66.5219万美元增加121.045万美元，增幅182%[145][147] - 2022年6月30日止三个月公司毛利润139.9544万美元，较2021年同期的55.8501万美元增加84.1043万美元，增幅151%，毛利率为42.7%，低于2021年同期的45.6%[145][148] - 2022年6月30日止三个月公司净亏损170.1963万美元，较2021年同期的454.0288万美元减少283.8325万美元，减幅63%[145] - 2022年第二季度销售与营销费用为388,511美元，较2021年同期的440,793美元减少52,282美元，降幅12%[149] - 2022年第二季度一般及行政等费用为2,627,087美元，较2021年同期的2,537,826美元增加89,263美元，增幅4%，该费用与净销售额的比率从207%降至80%[150] - 2021年第二季度收购交易成本为2,103,680美元，2022年同期无此项成本[152] - 2022年第二季度净亏损为1,701,963美元，2021年同期净亏损为4,540,288美元[153] 公司上半年财务数据对比（2022年上半年与2021年上半年） - 2022年上半年收入为5,659,832美元，较2021年同期的1,457,017美元增加4,202,815美元，增幅288%[154][155] - 2022年上半年销售与营销费用为1,057,156美元，较2021年同期的898,520美元增加158,636美元，增幅18%，该费用与净销售额的比率从62%降至19%[154][158] - 2022年上半年一般及行政等费用为5,668,256美元，较2021年同期的4,829,277美元增加838,979美元，增幅17%，该费用与净销售额的比率从331%降至100%[154][159] - 2022年上半年净亏损为4,320,450美元，2021年同期净亏损为7,209,813美元[154][161] 公司现金流量情况 - 2022年上半年经营活动使用现金4,800,765美元，2021年同期为7,285,354美元；投资活动使用现金5,013,539美元，2021年同期为32,961,980美元；融资活动提供现金9,944,928美元，2021年同期为37,231,013美元[166] 公司资产情况 - 截至2022年6月30日，公司现金约4,225,000美元，短期投资约10,007,000美元，营运资金约17,406,000美元[162]

Viactiv产品业务数据 - Viactiv在2020年产生约1190万美元净收入和120万美元运营收入，2021年6月1日至12月31日收入为6472982美元，占2021年全年总收入的89.5%，按预计全年总收入约1276.6万美元计算，Viactiv产品占预计总收入的94%[112] - 2022年第一季度营收238.4619万美元，较2021年同期的23.3297万美元增加215.1322万美元，增幅922%，主要源于Viactiv产品线销售[142][144] - 2022年第一季度商品销售成本128.8162万美元，较2021年同期的13.3015万美元增加115.5147万美元，增幅868%，主要是Viactiv产品线销售成本[142][145] - 2022年第一季度毛利润109.6457万美元，较2021年同期的10.0282万美元增加99.6175万美元，增幅993%，主要因Viactiv产品销售[142][146] 公司证券发行情况 - 2022年2月18日，公司与机构投资者签订证券购买协议，发行3255万股普通股、可购买3700万股普通股的A类认股权证、可购买3700万股普通股的B类认股权证和可购买445万股普通股的预融资认股权证，发行445万预融资单位，发行总收益为1110万美元，扣除费用后净收益约996.9万美元，其中包括约113.4万美元认股权证行使的净收益[117][119] - 2022年2月18日，公司与Roth Capital Partners LLC和Maxim Group LLC签订配售代理协议，支付配售代理费用为2022年2月发行总收益的7%，并报销10万美元费用，还向Roth发行可购买最多185万股普通股的配售代理认股权证[118] - 2022年2月23日，公司完成证券发行，扣除相关费用后净收益约996.9万美元[151] 公司纳斯达克合规情况 - 2022年1月25日，公司收到纳斯达克通知，因其连续30个工作日未符合最低出价1美元/股的要求，公司有180个日历日（至2022年7月25日）的合规期来重新符合要求，若未在该期限内符合，可申请第二个180个日历日的合规期，重新符合要求需连续10个工作日收盘价至少为1美元[120][121] - 2022年4月21日，公司向美国证券交易委员会提交代理声明，股东将对授予董事会在特定范围内实施反向股票分割的酌情权进行投票，以重新符合最低出价要求并维持在纳斯达克资本市场的上市[124] Viactiv产品线运营举措 - 2022年1月，公司通过Shopify商店为Viactiv产品线推出新的电子商务平台[125] - 公司近期推出Viactiv® Omega Boost Gel Bites，每粒含1200毫克Omega - 3，比领先的鱼油软糖含有的Omega - 3多十倍[126] VectorVision医疗设备业务重组 - 2021年12月，公司决定重组VectorVision医疗设备业务，已基本停止其日常运营以降低成本，并探索利用相关知识产权的方式[127] 公司资金与亏损情况 - 公司可能继续寻求筹集额外债务和/或股权资本以资助未来运营和收购，但无法保证能按可接受条款获得足够资金[114] - 公司预计在可预见的未来将继续产生重大亏损和负经营现金流[115] - 2022年第一季度净亏损261.8487万美元，2021年同期净亏损266.9525万美元，亏损减少5.1038万美元，降幅2%[142][149] - 截至2022年3月31日，公司净亏损约261.8万美元，经营活动使用现金约222.6万美元，现金约483.2万美元，短期投资约1199.7万美元，营运资金约1874.2万美元[150] 公司费用情况 - 2022年第一季度销售和营销费用66.8645万美元，较2021年同期的45.7727万美元增加21.0918万美元，增幅46%，费用与净销售比率从196%降至28%[142][147] - 2022年第一季度一般及行政等费用304.1169万美元，较2021年同期的229.1472万美元增加74.9697万美元，增幅33%，费用与净销售比率从982%降至128%[142][148] 公司面临的挑战 - 公司自2021年第四季度起受供应链限制影响，预计持续至2022年第三季度，同时面临成本通胀和运输挑战，预计成本通胀至少持续到2022年底[132] 公司增长策略 - 公司计划通过多种策略实现增长，包括扩大销售渠道、开发新产品、加强品牌和临床营养战略等[138][143] 公司现金流情况 - 2022年第一季度经营活动净现金使用量为222.6473万美元，2021年同期为242.007万美元，减少主要因Activ的整合和运营及相关成本[155][156] - 2022年第一季度投资活动净现金使用量为700.3924万美元，2021年同期为0，增加归因于2022年第一季度约700万美元的美国国债投资[155][157] - 2022年第一季度融资活动净现金流入为996.8939万美元，来自普通股出售净收益883.4899万美元和认股权证行使净收益113.404万美元[155][158] - 2021年第一季度融资活动净现金流入为3723.1012万美元，来自普通股出售净收益3366.2597万美元和认股权证行使净收益356.8414万美元[155][158] - 2022年第一季度现金净增加73.8542万美元，2021年同期为3481.0942万美元[155]

证券发行与融资 - 2022年2月23日公司完成证券发行，出售3255万股普通股，每股0.3美元，还发行了A类、B类认股权证和预融资认股权证，净收益约1000万美元[222] - 2022年2月23日公司证券发行净收益约1000万美元，若未按时交付股份可能面临现金处罚[288] - 2021年融资活动提供的净现金约为3723.1万美元，包括普通股销售净收益约3366.3万美元和认股权证行权收益约356.8万美元；2020年融资活动提供的净现金约为545.2万美元，均来自认股权证行权[296] 业务线收入情况 - Viactiv在2020年产生约1190万美元净收入和120万美元营业收入，2021年按预计形式计算，占公司预计总收入的94%，约1276.6万美元[222] - 2021年VectorVision业务仅占公司总收入约4%，12月停止运营，公司不再有医疗设备业务的重大收支[263][264] - 2021年产品销售收入约723.3万美元，较2020年的约189万美元增加约534.3万美元，增幅283%，主要因Viactiv产品线贡献约647.3万美元收入[266][267] 纳斯达克合规问题 - 2022年1月25日公司收到纳斯达克通知，因其连续30个工作日收盘价低于每股1美元，需在180天内恢复合规，否则可能被摘牌[223] 产品业务动态 - 2022年1月公司为Viactiv产品推出了直接面向消费者的在线商店[224] - 公司近期推出Viactiv® Omega BOOSTTM Gel Bites，每粒含1200毫克Omega - 3，比领先的鱼油软糖Omega - 3含量多10倍[225] 业务重组 - 2021年12月公司对VectorVision医疗设备业务进行重组，大幅缩减日常运营以降低成本[226] 供应链问题 - 自2021年12月起公司受新冠疫情影响面临供应链限制，预计短缺至少持续到2022年上半年，成本通胀至少持续到2022年底[228] - 供应链约束自2021年12月左右开始并持续到2022年，预计短缺至少持续到2022年上半年，成本通胀至少持续到2022年底[256] 公司目标 - 2022年公司有三个主要目标，即展示商业成功、加强商业引擎和加强临床营养战略[232] 会计准则影响 - 2021年1月1日公司提前采用ASU 2020 - 06，使累计亏损和衍生认股权证负债减少25978美元[232] - ASU 2021 - 04于2021年12月15日后的财年生效，预计对公司合并财务报表列报或披露无影响[233] 客户营收占比 - 2021年和2020年分别有两个和一个客户占总营收的50%、16%和49%[236] 应收账款占比 - 2021年末和2020年末分别有一个和两个客户的应收账款占比约为81%、50%和48%[237] 供应商采购占比 - 2021年和2020年向最大供应商的采购额分别占总采购额的约70%和38%[238] 应付账款占比 - 2021年末和2020年末分别有一个和两个供应商的应付账款占比为46%、18%和13%[239] 无形资产情况 - 2021年6月收购Activ时确认可摊销无形资产总计1190万美元，包括920万美元的商标和270万美元的客户名单，摊销期10年[248] - 2021年末和2020年末有无限期无形资产商标价值5万美元[249] 商誉减值 - 2021年因股价持续下跌确认商誉减值1189.3134万美元，年末无剩余商誉[250] - 2021年商誉减值1189.3134万美元，因公司股价持续下跌，市值低于净资产账面价值[275] 产品退货情况 - 产品退货率不到1%，预计未来退货不会导致收入大幅转回[245] 成本与费用变化 - 2021年商品销售成本约412.3万美元，较2020年的约194.7万美元增加约217.6万美元，增幅112%，主要因Viactiv产品线销售成本约348.2万美元[266][268] - 2021年毛利润约311万美元，2020年毛亏损约5.7万美元，增加约316.7万美元，增幅5577%，2021年Viactiv产品销售贡献约299.1万美元，占比96%[266][269] - 2021年研发成本约6.4万美元，较2020年的约16.1万美元减少约9.7万美元，降幅60%[266][270] - 2021年销售和营销费用约232.5万美元，较2020年的约145万美元增加约87.4万美元，增幅60%，主要因增加Viactiv产品线[266][271] - 2021年一般及行政费用约1120.5万美元，较2020年的约745万美元增加约375.5万美元，增幅50%，主要因多项费用增加[266][273] 净亏损情况 - 2021年净亏损约2474.5万美元，较2020年的约857.2万美元增加约1617.3万美元，增幅189%，主要因商誉减值、收购交易成本及行政费用增加[266][286] 现金流量情况 - 2021年经营活动使用现金约1064.4万美元，投资活动使用现金约3101.1万美元，融资活动提供现金约3723.1万美元，现金净减少约442.4805万美元[292] 短期投资情况 - 截至2021年12月31日，公司美国国债净额约为500万美元，记为短期投资[295] 投资活动情况 - 2021年，公司收购Activ花费约2600万美元，购置物业和设备花费约7.7万美元；2020年投资活动净现金使用约3.5万美元，主要用于购置物业和设备[295] JOBS法案相关 - 公司作为“新兴成长公司”，将利用《JOBS法案》的过渡期，延迟采用某些会计准则[297][298] - 公司作为“新兴成长公司”，将依赖《JOBS法案》的某些豁免，包括无需提供审计师关于财务报告内部控制系统的鉴证报告等[299] - 公司将保持“新兴成长公司”身份，直至满足年总收入达10.7亿美元等条件之一[299] 人员任命与薪酬 - 2021年1月6日，公司董事会任命Bret Scholtes为总裁、首席执行官和董事[300] - Bret Scholtes的年薪为40万美元，年度目标现金奖金不少于40万美元[301] - 若Bret Scholtes被公司无理由解雇等情况，他将有权获得12个月基本工资等补偿[302] 办公场地租赁 - 2021年7月，公司签订休斯顿主要办公场地的月租约，月租金约1700美元[303]

财务数据关键指标变化 - 2020年Viactiv净收入约1190万美元，营业利润约120万美元；2021年前九个月，Guardion预计总收入为1013.8421万美元，Viactiv产品占比94%[131] - 2021年第三季度公司营收314.86万美元，较2020年同期25.32万美元增加289.54万美元，增幅1144%，主要因Viactiv产品线贡献299.81万美元收入[161][162] - 2021年第三季度公司销售成本176.06万美元，较2020年同期11.41万美元增加164.65万美元，增幅1443%，主要因Viactiv产品线销售成本160.89万美元[161][163] - 2021年第三季度公司毛利润138.80万美元，较2020年同期13.91万美元增加124.90万美元，增幅898%，主要因Viactiv产品销售贡献138.92万美元毛利润[161][164] - 2021年第三季度公司研发成本1.62万美元，较2020年同期3.40万美元减少1.78万美元，降幅52%，主要因定期研究的时间安排[161][165] - 2021年第三季度公司销售和营销费用77.75万美元，较2020年同期16.72万美元增加61.03万美元，增幅365%，主要因Viactiv产品线营销和广告增加约28万美元及其他产品线营销计划增加约20万美元[161][166] - 2021年第三季度公司一般和行政费用329.77万美元，较2020年同期207.10万美元增加122.67万美元，增幅59%，主要因股票薪酬增加约25.1万美元、Activ相关费用增加约58.5万美元等[161][167] - 2021年第三季度公司固定资产处置损失3.19万美元，较2020年同期1.85万美元增加1.34万美元，增幅72%，因总部租赁终止和相关固定资产处置[161][168] - 2021年第三季度公司租赁终止减值损失28.02万美元，2020年同期为0，因2021年第三季度终止圣地亚哥公司办公室和仓库租赁[161][170] - 2021年第三季度公司净亏损301.48万美元，较2020年同期214.35万美元增加87.13万美元，增幅41%，主要因销售成本和一般行政成本增加[161][172] - 2021年前三季度公司营收4605628美元，较2020年同期的1689820美元增加2915808美元，增幅173%[181][182] - 2021年前三季度公司销售成本2558840美元，较2020年同期的867800美元增加1691040美元，增幅195%[181] - 2021年前三季度公司毛利润2046788美元，较2020年同期的822020美元增加1224768美元，增幅149%，占营收比例从49%降至44%[181][184][207] - 2021年前三季度研发成本53598美元，较2020年同期的109803美元减少56205美元，降幅51%[181][185] - 2021年前三季度销售和营销费用1754321美元，较2020年同期的1175126美元增加579195美元，增幅49%[181][186] - 2021年前三季度一般及行政费用8048713美元，较2020年同期的5299696美元增加2749017美元，增幅52%[181][187] - 2021年前三季度公司净亏损10224649美元，较2020年同期的5197567美元增加5027082美元，增幅98%[181][199] - 2021年前九个月公司净亏损10224649美元，经营活动使用现金9078172美元[208] - 2021年前九个月经营活动使用现金较2020年同期的5840682美元增加，主要因收购Activ的交易成本[211][212] - 2021年前九个月投资活动使用现金33107719美元，2020年同期为34733美元，增加主要用于2021年6月收购Activ[211][213] - 2021年前九个月融资活动提供现金37231013美元，包括普通股销售净收益33662599美元和认股权证行使收益3568414美元[211][214] - 2020年前九个月融资活动提供现金4555354美元，全部归因于认股权证行使[211][214] - 2021年前九个月现金净减少4954878美元，2020年同期为1320061美元[211] 业务收购情况 - 2021年6月1日，公司以2600万美元现金收购Activ Nutritional[132] 管理层变动及薪酬 - 2021年1月6日起，Bret Scholtes担任公司总裁兼首席执行官，年薪40万美元，目标现金奖金不少于40万美元[135][136] - Bret Scholtes获授占公司已发行和流通普通股1%的股票期权（152,671股，行权价3.95美元/股）和相同比例的未归属普通股（152,671股）[137] 股权融资情况 - 2021年1月和2月，公司两次“按市价”发行股票，分别筹集约970万美元和2425万美元，扣除费用后净现金约3362.3万美元[139][140][141] - 2021年前九个月，投资者行使164.7691万份认股权证，公司获现金356.8415万美元[142] 客户销售占比情况 - 2021年前九个月，两个客户占公司销售额约54%，无其他客户占比超10%[144] 会计核算政策 - 公司按ASC 606确认收入，按FIFO核算存货，按收购法核算业务合并[147][149][150] - 公司按ASC 718核算股份支付，用Black - Scholes模型估计股票期权公允价值[151][152] 各条业务线数据关键指标变化 - 2021年第三季度临床营养业务营收310.95万美元，较2020年同期14.26万美元增加296.70万美元，增幅2081%；诊断设备业务营收3.91万美元，较2020年同期11.06万美元减少7.15万美元，降幅65%[176][177] - 2021年前三季度临床营养业务营收4443112美元，较2020年同期的1446584美元增加2996528美元，增幅207%[203][204] - 2021年前三季度诊断设备业务营收162516美元，较2020年同期的237136美元减少74620美元，降幅31%[203][205] - 2021年前三季度临床营养业务销售成本2454423美元，较2020年同期增加221%；诊断设备业务销售成本104418美元，较2020年同期的101077美元增加3341美元，增幅3%[206] 现金及资金相关情况 - 现金保险覆盖限额为每家金融机构每位存款人25万美元[144] - 截至2021年9月30日，公司手头现金3563854美元，短期投资6994808美元，营运资金12896508美元[208] 表外安排情况 - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，公司没有任何可视为表外安排的交易、义务或关系[215] 公司融资历史及未来计划 - 公司融资历史上主要来自可转换票据、本票发行以及普通股和优先股销售[209] - 公司可能继续寻求筹集额外债务和/或股权资本以资助未来运营和收购，但无法保证能按可接受条款获得足够资金[210]

公司收购情况 - 公司于2021年6月1日以2600万美元现金收购Activ Nutritional，获得Viactiv产品线[129] - 公司于2021年6月1日收购Activ，该公司在2021年第二季度贡献营收104.9803万美元，占季度营收的86% [159] 公司管理层变动 - 2021年1月6日，公司任命Bret Scholtes为总裁兼首席执行官，其年薪40万美元，目标现金奖金不少于40万美元[132][133] - Bret Scholtes获授占公司已发行和流通普通股1%的股票期权（152,671股，行权价3.95美元/股）和相同比例的未归属普通股（152,671股）[134] 公司股权发售融资 - 2021年1月15日，公司完成首次“按市价”发售，出售2559,834股普通股，筹集约970万美元[136] - 2021年2月10日，公司完成第二次“按市价”发售，出售5048,840股普通股，筹集约2425万美元[137] - 两次发售融资成本约32.7万美元，扣除费用后净现金约3362.3万美元[139] 认股权证收益 - 2021年1月1日至6月30日，公司因行使1647,691份认股权证获得356.8415万美元总收益[140] 金融机构保险覆盖限额 - 金融机构每个存款人的保险覆盖限额为25万美元[142] 客户销售占比 - 2021年上半年，两个客户占公司销售额约44% [143] 2021年第二季度财务数据关键指标变化 - 2021年第二季度公司营收122.372万美元，较2020年同期的119.0909万美元增长3.2811万美元，增幅3% [158,159] - 2021年第二季度公司销售成本66.5219万美元，较2020年同期的64.4579万美元增长2.064万美元，增幅3% [158,160] - 2021年第二季度公司毛利润55.8501万美元，较2020年同期的54.633万美元增长1.2171万美元，增幅2% [158,161] - 2021年第二季度公司研发成本1.6756万美元，较2020年同期的4.4581万美元减少2.7825万美元，降幅62% [158,163] - 2021年第二季度公司销售和营销费用44.0793万美元，较2020年同期的51.9067万美元减少7.8274万美元，降幅15% [158,164] - 2021年第二季度公司一般和行政费用253.7826万美元，较2020年同期的171.2183万美元增长82.5643万美元，增幅48% [158,165] - 2021年第二季度公司收购交易成本210.368万美元，2020年同期无此项成本 [158,166] - 2021年第二季度公司净亏损454.0288万美元，较2020年同期的70.716万美元增加383.3128万美元，增幅542% [158,172] 产品线情况 - Viactiv在2020年产生约1190万美元净收入和120万美元营业收入，2021年3个月和6个月，按预计形式，占公司预计总收入的94% [131] - 公司临床营养业务的Viactiv产品线通过沃尔玛、塔吉特和亚马逊等大型零售商销售，公司认为该产品线将成为最突出的产品线 [173] 2021年第二季度各条业务线数据关键指标变化 - 2021年第二季度临床营养业务收入117.1445万美元，较2020年同期的115.2894万美元增长1.8551万美元或2%；诊断设备业务收入5.2275万美元，较2020年同期的3.5315万美元增长1.696万美元或48%[177][178] - 2021年第二季度临床营养业务销售成本63.9188万美元，较2020年同期的62.8205万美元增长1.0983万美元或2%；诊断设备业务销售成本2.6031万美元，较2020年同期的1.5278万美元增长1.0753万美元或70%[177][179] - 2021年第二季度临床营养业务毛利润53.2257万美元，较2020年同期的52.4689万美元增长0.7568万美元或1%；诊断设备业务毛利润2.6244万美元，较2020年同期的2.0037万美元减少0.6207万美元或31%[177][181] 2021年上半年财务数据关键指标变化 - 2021年上半年公司收入145.7017万美元，较2020年同期的143.6633万美元增长2.0384万美元或1%[182][183] - 2021年上半年公司销售成本79.8255万美元，较2020年同期的75.3688万美元增长4.4567万美元或6%[182][184] - 2021年上半年公司毛利润65.8762万美元，较2020年同期的68.2945万美元减少2.4183万美元或4%[182][185] - 2021年上半年研发成本3.7364万美元，较2020年同期的7.5769万美元减少3.8405万美元或51%[182][186] - 2021年上半年销售和营销费用89.852万美元，较2020年同期的100.7913万美元减少10.9393万美元或11%[182][187] - 2021年上半年一般及行政费用482.9277万美元，较2020年同期的322.8698万美元增长160.0579万美元或50%[182][188] - 2021年上半年公司净亏损720.9813万美元，较2020年同期的305.4073万美元增加415.574万美元或136%[182][195] 2021年上半年各条业务线数据关键指标变化 - 2021年上半年临床营养业务收入1333588美元，较2020年同期增加29560美元或2%；诊断设备业务收入123429美元，较2020年同期减少3076美元或2%[200] - 2021年上半年临床营养业务销售成本724105美元，较2020年同期增加28814美元或4%；诊断设备业务销售成本74150美元，较2020年同期增加18230美元或33%[201] - 2021年上半年临床营养业务毛利润609483美元，较2020年同期增加746美元或不到1%；诊断设备业务毛利润49279美元，较2020年同期减少21306美元或30%；2021年上半年整体毛利润占收入45%，2020年同期为48%[202] 2021年上半年现金及资金情况 - 2021年上半年公司净亏损7209813美元，经营活动使用现金7285354美元；截至2021年6月30日，公司现金5502411美元，短期投资7000266美元，营运资金14741926美元[203] - 2021年上半年经营活动使用现金7285354美元，2020年同期为4020731美元，增加主要因收购Activ的交易成本及当期支付的法律、保险和专业服务费用增加[208] - 2021年上半年投资活动使用现金32961980美元，2020年同期为40733美元，增加主要用于2021年6月收购Activ[209] - 2021年上半年融资活动提供现金37231013美元，包括出售普通股净收益33662599美元和认股权证行权收益3568414美元；2020年上半年融资活动提供现金4459421美元，全部来自认股权证行权[210] 公司表外安排情况 - 截至2021年6月30日和2020年12月31日，公司没有可视为表外安排的交易、义务或关系[211] 公司未来融资及发展情况 - 公司历史融资主要来自发行可转换票据、本票以及出售普通股和优先股，未来可能继续寻求债务和/或股权融资，但无法保证能按可接受条款获得足够资金[204][205] - 公司临床营养产品和诊断设备的开发和商业化过程漫长复杂，长期生存和增长可能取决于新互补产品或产品线的成功开发和商业化[204]

公司管理层任命与薪酬 - 2021年1月6日，公司任命Bret Scholtes为总裁兼首席执行官，其年薪40万美元，年度目标现金奖金不少于40万美元[104][105] - Bret Scholtes获授占公司已发行和流通普通股数量1%的股票期权（152,671股，行权价3.95美元/股）和相同比例的未归属普通股（152,671股），若公司达成特定目标还可能额外获授2%或3%的股票期权[106] 股票发行与认股权证收益 - 2021年1月8日和1月28日，公司分别开展两次“按市价”股票发行，分别出售2,559,834股和5,006,900股，筹集约970万美元和2425万美元，扣除费用后净现金约3362.3万美元[108][109][110] - 2021年1月1日至3月31日，公司因行使已发行的1,647,691份认股权证获得总收益356.8415万美元[112] 现金存款情况 - 金融机构现金存款保险限额为每个存款人每家金融机构25万美元，公司现金余额有时会超过该限额，但从未有相关损失[114] 医疗设备部门客户销售占比 - 截至2021年3月31日的三个月里，医疗设备部门有三个客户占公司销售额约82%，无其他客户占比超10%[115] 收入确认准则 - 公司按ASC 606准则确认收入，当承诺的商品或服务控制权转移给客户时，按预期有权获得的对价金额确认[118] 存货计量方法 - 存货按成本与可变现净值孰低计量，成本采用先进先出法确定，存货跌价后不再转回[120] 股份支付核算准则 - 公司按ASC 718准则核算股份支付，使用布莱克 - 斯科尔斯期权定价模型估计授予股票期权的公允价值[122][123] 公司业务与收入情况 - 截至2021年3月31日，公司主要从事产品开发、商业化和筹集资金，2021年和2020年第一季度收入有限[129] 财务数据关键指标变化 - 2021年第一季度营收233,297美元，较2020年同期的245,723美元减少12,426美元，降幅5%[131][132] - 2021年第一季度商品销售成本133,015美元，较2020年同期的109,108美元增加23,907美元，增幅22%[131][133] - 2021年第一季度毛利润100,282美元，较2020年同期的136,615美元减少36,333美元，降幅27%[131][134] - 2021年第一季度研发成本20,608美元，较2020年同期的31,188美元减少10,580美元，降幅34%[131][135] - 2021年第一季度销售和营销费用457,727美元，较2020年同期的488,846美元减少31,119美元，降幅6%[131][136] - 2021年第一季度一般和行政费用2,291,472美元，较2020年同期的1,952,803美元增加338,669美元，增幅17%[131][137] - 2021年第一季度净亏损2,669,525美元，较2020年同期的2,346,913美元增加322,612美元，增幅14%[131][139] 公司现金与营运资金情况 - 2021年3月31日公司现金余额43,329,674美元，营运资金43,012,927美元，管理层认为当前现金余额足以支持至少未来十二个月的运营[149] 经营与融资活动现金流量变化 - 2021年第一季度经营活动净现金使用量2,420,070美元，较2020年同期的1,735,410美元增加[152][153] - 2021年第一季度融资活动提供净现金37,231,012美元，主要来自普通股出售和认股权证行使；2020年同期为3,550,781美元，全部来自认股权证行使[152][156]

普通股发售情况 - 2021年1月8日公司达成销售协议，可出售价值1000万美元普通股，1月15日完成首次发售，出售2559834股，毛收入约1000万美元，净收入约950万美元[269] - 2021年1月28日公司达成销售协议，可出售价值2500万美元普通股，2月10日完成二次发售，出售5006900股，毛收入约2500万美元，净收入约2410万美元[270] - 2019年4月9日公司完成首次公开募股，发行208334股普通股，净收入388.8万美元[272] - 2019年8月15日公司完成二次公开募股，发行200万股普通股等，净收入4944340美元[272] - 2019年10月30日公司完成三次公开募股，发行4083334股普通股等，净收入约740万美元[274] - 2019年8月15日公司完成第二次公开发行，净收益494.434万美元；10月30日完成第三次公开发行，净收益约740万美元[328][330] 认股权证行权情况 - 2021年1 - 2月公司因认股权证行权发行1647691股普通股，收入3608509美元[271] - 2020年公司因认股权证行权获毛收入5451892美元，对应2656868份认股权证[276] 产品销售及收入情况 - 2020年2月公司与马来西亚公司签约，完成产品发货并确认收入89万美元[279] - 2020年产品销售收入为1889844美元，较2019年的902937美元增加986907美元，增幅109%，主要因2020年6月向马来西亚公司销售产品[296][297] 退货政策 - 公司为零售客户提供30天退货权，历史退货率低于1%[288] 公司业务及收入概况 - 截至2020年12月31日，公司主要从事产品开发等，2019 - 2020年收入有限[294] 财务指标变化（综合） - 2020年商品销售成本为1946635美元，较2019年的341315美元增加1605320美元，增幅470%，包含库存减记971719美元，若不考虑减记则增加633601美元，增幅186%[296][298] - 2020年毛亏损为56791美元，较2019年的毛利润561622美元减少618413美元，降幅110%，2020年毛利率为 - 3%，2019年为62%[296][299] - 2020年研发成本为160978美元，较2019年的194311美元减少33333美元，降幅17%[296][300] - 2020年销售和营销费用为1450205美元，较2019年的1874901美元减少424696美元，降幅23%，主要因新冠疫情减少展会活动[296][301] - 2020年一般和行政费用为7450245美元，较2019年的7425827美元增加24418美元，增幅0%，咨询等成本增加被股票薪酬费用减少抵消[296][302] - 2019年商誉减值费用为1563520美元，2020年无此项费用[296][303] - 2020年利息费用为7271美元，较2019年的258365美元减少251094美元，降幅97%，主要因2019年可转换票据估值折扣摊销[296][308] - 2020年融资成本为0，2019年为415955美元，源于2019年发行认股权证[296][309] - 2020年净亏损为8571657美元，较2019年的10878308美元减少2306651美元，降幅21%，主要因收入增加、部分运营成本降低及库存冲销[296][311] 各业务线商品销售成本变化 - 2020年医疗食品和营养保健品部门的商品销售成本为159.951万美元，较2019年的15.5212万美元增加144.4298万美元，增幅931%；医疗设备部门的商品销售成本为34.4647万美元，较2019年的17.8815万美元增加16.5832万美元，增幅93%[318] 各业务线毛利润变化 - 2020年医疗食品和营养保健品部门的毛亏损为9972美元，较2019年的28.9445万美元减少27.9473万美元，降幅97%；医疗设备部门的毛利润为 - 6.8785万美元，较2019年的25.5195万美元减少32.398万美元，降幅127%；2020年毛亏损占收入的3%，2019年为62%[319] 公司资金状况 - 2020年公司净亏损857.1657万美元，经营活动使用现金801.3929万美元；2020年末公司现金余额为851.8732万美元，营运资金为802.1152万美元；2021年1月和2月，公司两次发售普通股净收益约3360万美元，行使认股权证获得现金收益360.8509万美元[321] 现金流量变化 - 2020年经营活动使用净现金801.3929万美元，2019年为603.0004万美元，增加主要因库存采购及当期支付的保险、专业服务费、咨询和劳动力成本增加[324][325] - 2020年投资活动使用净现金34733美元，2019年为17.1076万美元，两个期间现金均用于购买测试设备、家具和固定装置[324][326] - 2020年融资活动提供净现金545.1892万美元，源于认股权证行使；2019年为923.6167万美元，主要因首次公开募股完成，净收益388.8万美元，此外还包括发行票据和认股权证行使收益等[324][327] 普通股授权股数变更 - 2019年12月6日，公司将普通股授权股数增至2.5亿股，以满足B系列认股权证行使时的股份发行[331] 表外安排情况 - 2020年12月31日和2019年12月31日，公司没有任何可被视为表外安排的交易、义务或关系[332]

公司整体财务数据关键指标变化 - 2020年1月1日至9月30日，公司因行使认股权证获得总收益4555354美元[124] - 2020年前九个月，公司净亏损5197567美元，经营活动现金使用量为5840682美元，预计短期内将继续亏损和现金净流出[126] - 2020年第三季度，公司收入253188美元，较2019年同期161162美元增加92026美元，增幅57%[143] - 2020年第三季度，公司销售成本114113美元，较2019年同期70999美元增加43114美元，增幅61%[143] - 2020年第三季度，公司毛利润139075美元，较2019年同期90163美元增加48912美元，增幅54%[143] - 2020年第三季度，公司研发成本34034美元，较2019年同期31897美元增加2137美元，增幅7%[143] - 2020年第三季度，公司销售和营销费用167213美元，较2019年同期448387美元减少281174美元，降幅63%[143] - 2020年第三季度，公司利息支出3716美元，较2019年同期4205美元减少489美元，降幅12%[143] - 2020年第三季度公司净亏损214.3494万美元，较2019年同期的238.5371万美元减少24.1877万美元，降幅10%[155] - 2020年前九个月公司收入168.982万美元，较2019年同期的66.4669万美元增加102.5152万美元，增幅154%[164] - 2020年前九个月销售成本86.78万美元，较2019年同期的26.1547万美元增加60.6254万美元，增幅232%[164] - 2020年前九个月毛利润82.202万美元，较2019年同期的40.3122万美元增加41.8898万美元，增幅104%[164] - 2020年前九个月研发成本10.9803万美元，较2019年同期的13.8613万美元减少2.881万美元，降幅21%[164] - 2020年前九个月销售和营销费用117.5126万美元，较2019年同期的124.6846万美元减少7.172万美元，降幅6%[164] - 2020年前九个月一般和行政费用529.9696万美元，较2019年同期的542.7573万美元减少12.7877万美元，降幅2%[164] - 2020年前九个月利息费用7254美元，较2019年同期的25.5842万美元减少24.8589万美元，降幅97%[164] - 2020年9月30日止九个月公司净亏损5197567美元，较2019年同期的6822553美元减少1624986美元，降幅24%[179] - 2020年9月30日公司营运资金为10176907美元，现金为9795441美元，无可用借款[186] - 2020年9月30日止九个月公司经营活动使用现金5840682美元，较2019年同期的4189050美元增加，主要因当期库存采购及法律、保险等费用增加[192][193] - 2020年9月30日止九个月公司投资活动使用现金34733美元，2019年同期为163105美元，均用于购买测试设备等[192][194] - 2020年9月30日止九个月公司融资活动提供现金4555354美元，源于认股权证行使；2019年同期为9236167美元，主要因完成首次公开募股[192][195] - 2020年9月30日止九个月公司因行使2019年10月后续发行的13319750份认股权证获得总收益4555354美元[189] - 2020年9月30日和2019年12月31日，公司没有任何可视为表外安排的交易、义务或关系[196] 公司业务合同及收入确认情况 - 2020年2月，公司与马来西亚公司签订合同开发免疫支持配方，初始订单875000美元，3月31日收到437500美元定金，9月30日前完成订单并确认收入890000美元[125] 公司业务客户销售占比情况 - 2020年前九个月，医疗食品和营养保健品业务有一客户占公司销售额约61%；2019年前九个月，医疗设备业务有三客户占公司销售额约52%[133] 各业务线第三季度数据关键指标变化 - 2020年第三季度医疗食品和营养保健品业务收入14.2556万美元，较2019年同期的11.2957万美元增加2.9599万美元，增幅26%；医疗设备业务收入11.0632万美元，较2019年同期的4.4705万美元增加6.5927万美元，增幅147%[161] - 2020年第三季度医疗食品和营养保健品业务销售成本6.8956万美元，较2019年同期的4.1655万美元增加2.7301万美元，增幅66%；医疗设备业务销售成本4.5157万美元，较2019年同期的2.7922万美元增加1.7235万美元，增幅62%[162] 各业务线前九个月数据关键指标变化 - 2020年9月30日止九个月医疗食品和营养保健品业务收入1446584美元，较2019年同期的317338美元增加1129246美元，增幅356%；医疗器械业务收入237136美元，较2019年同期的337531美元减少100395美元，降幅30%[182][183] - 2020年9月30日止九个月医疗食品和营养保健品业务销售成本764245美元，较2019年同期的120608美元增加643637美元，增幅533%；医疗器械业务销售成本101077美元，较2019年同期的136958美元减少35881美元，降幅26%[184] - 2020年9月30日止九个月医疗食品和营养保健品业务毛利润682339美元，较2019年同期的196730美元增加485609美元，增幅247%；医疗器械业务毛利润136059美元，较2019年同期的200573美元减少64514美元，降幅32%；2020年整体毛利润占收入49%，2019年为61%[185]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度收入为119万美元，较去年第二季度增长356%，主要因向马来西亚新经销商acuMMUNE出售免疫相关配方获得89万美元收入 [13] - 核心业务医疗食品产品线销售额季度内增长26%，医疗设备销售额同比下降75% [14] - 医疗设备部门六个月毛利率从2019年的63%降至2020年的56%，主要因当期销量降低和产品组合变化 [32] - 医疗食品和营养保健品部门六个月毛利率从2019年的61%降至2020年的47%，因马来西亚大订单采用分销或批量定价 [33] - 当期收入120万美元，较去年的26.1万美元有显著改善，医疗食品经常性和新销售额同比增长26%，医疗设备销售额下降76% [35][36] - 本季度运营费用从298万美元降至125万美元，前首席执行官辞职带来非现金收益105万美元，应计工资部分为32.5万美元，约31.1万美元需在2020年6月30日后支付 [37] - 本季度聘请顾问费用约25万美元，用于为现有产品提供见解和制定未来业务战略 [39] - 年初至今使用约400万美元现金，其中约60.7万美元用于建立库存，目前库存余额为124万美元，本财年行使认股权证产生455万美元现金，截至2020年6月30日现金余额为1160万美元 [40] 各条业务线数据和关键指标变化 - 医疗设备业务关键驱动是VectorVision产品销售，该产品线是FDA临床试验标准，用于评估新光学设备治疗和白内障患者，2020年3月推出新版本CSV - 2000 [29][30][31] - 医疗食品和营养保健品业务，因向马来西亚经销商的大订单，毛利率受影响下降，整体业务有增长潜力 [33][35] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司决定停止Trans - Cranial Doppler产品，以降低成本并将资源集中在VectorVision机会以及医疗食品和营养保健品其他产品上 [24] - 公司先进营养配方有助于改善患者眼部健康，通过诊断设备可测量效果，公司正与行业领先的AREDS2标准凝胶帽对比研究，结果显示公司配方关键成分血液吸收率高300% - 400%，并能增厚黄斑色素，公司将在多所大学开展新研究 [19][20] - 公司CSV - 2000数字视觉测试设备与医疗食品协同，能直接测量配方对眼部健康的益处，这种治疗、测试和展示效果的模式在市场上独特 [26] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司处于发展独特阶段，专有技术在眼部健康行业站稳脚跟，对两个阶段的发展感到兴奋，期待在未来几个季度分享市场进展 [9][41] 问答环节所有提问和回答 文档中未提及问答环节的提问和回答内容。

认股权证相关数据 - 2020年1月1日至6月30日，公司因行使认股权证获得总收益4549421美元[109] - 2019年4月4日公司发行62,500份认股权证，行使价为每股5美元，发行日公允价值为229,921美元并记为融资成本，2020年6月30日认股权证负债公允价值为19,411美元，2020年第二季度公允价值变动为2,856美元[137] - 2019年3月31日认股权证按衍生负债核算，IPO结束时公允价值为436,034美元，其中250,000美元记为估值折扣，186,034美元记为财务成本[157] - 2020年上半年公司因行使认股权证获得总收益4,549,421美元[167] 业务合同收入 - 2020年2月，公司与马来西亚公司签订合同开发免疫支持配方，初始订单875000美元，3月31日收到437500美元定金，截至6月30日该订单确认收入890000美元[110] 公司整体财务状况 - 2020年上半年公司净亏损3054073美元，经营活动现金使用量为4020731美元，预计短期内将继续亏损和现金净流出[111] - 2020年第二季度收入1190909美元，较2019年同期260970美元增加929939美元，增幅356%[123] - 2020年第二季度商品销售成本644579美元，较2019年同期97056美元增加547523美元，增幅564%[123] - 2020年第二季度毛利润546330美元，较2019年同期163914美元增加382416美元，增幅233%；2020年毛利润率46%，2019年为63%[123][127] - 2020年第二季度研发成本44581美元，较2019年同期77688美元减少33107美元，减幅43%[123] - 2020年第二季度销售和营销费用519067美元，较2019年同期409409美元增加109658美元，增幅27%[123] - 2020年第二季度一般和行政费用1712183美元，较2019年同期2489011美元减少776828美元，减幅31%[123] - 2020年第二季度公司净亏损701,160美元，较2019年同期的3,048,348美元减少2,341,188美元，降幅77% [138] - 2020年上半年公司收入1,436,633美元，较2019年同期的503,508美元增加933,125美元，增幅185% [145] - 2020年上半年销售成本753,688美元，较2019年同期的190,548美元增加563,140美元，增幅296% [145] - 2020年上半年毛利润682,945美元，较2019年同期的312,960美元增加369,985美元，增幅118%；2020年上半年毛利润率为48%，2019年同期为62% [145] - 2020年上半年研发成本75,769美元，较2019年同期的106,716美元减少30,947美元，降幅29% [145] - 2020年上半年销售和营销费用1,007,913美元，较2019年同期的764,028美元增加243,885美元，增幅32% [145] - 2020年上半年净亏损3,054,073美元，较2019年同期减少1,383,104美元，降幅31%，主要因当期股票薪酬成本降低[159] - 2020年6月30日公司营运资金为12,188,095美元，现金为11,603,459美元，无可用借款[164] - 2020年上半年经营活动净现金使用量为4,020,731美元，投资活动净现金使用量为40,733美元，融资活动净现金提供量为4,549,421美元[170] 客户销售占比情况 - 2020年上半年，医疗食品和营养保健品业务有一客户占公司销售额约62%；2019年上半年，医疗设备业务有一客户占公司销售额约26%[117] 各业务线财务数据（第二季度） - 2020年第二季度医疗食品和营养保健品业务收入1,152,894美元，较2019年同期的104,448美元增加1,048,446美元，增幅1004%；医疗器械业务收入35,315美元，较2019年同期的150,222美元减少114,907美元，降幅76% [141] - 2020年第二季度医疗食品和营养保健品业务销售成本628,205美元，较2019年同期的40,681美元增加587,524美元，增幅1444%；医疗器械业务销售成本15,278美元，较2019年同期的53,816美元减少38,538美元，降幅72% [142] - 2020年第二季度医疗食品和营养保健品业务毛利润524,689美元，较2019年同期的63,767美元增加460,922美元，增幅723%；医疗器械业务毛利润20,037美元，较2019年同期的96,406美元减少76,369美元，降幅79%；2020年第二季度整体毛利润率为46%，2019年同期为63% [143] 各业务线财务数据（上半年） - 2020年上半年医疗食品和营养保健品业务收入1,304,028美元，较2019年同期增加1,099,646美元，增幅538%；医疗器械业务收入126,505美元，较2019年同期减少166,321美元，降幅57%[161] - 2020年上半年医疗食品和营养保健品业务销售成本695,291美元，较2019年同期增加616,338美元，增幅781%；医疗器械业务销售成本55,920美元，较2019年同期减少53,116美元，降幅49%[162] - 2020年上半年医疗食品和营养保健品业务毛利润608,737美元，较2019年同期增加483,308美元，增幅385%；医疗器械业务毛利润70,585美元，较2019年同期减少113,205美元，降幅62%[163] 公司融资收益情况 - 2019年4月9日公司完成首次公开募股，净现金收益3,888,000美元；2019年8月15日和10月30日完成承销公开发行，净收益分别为4,944,340美元和7,392,467美元[166] 资产负债表外安排情况 - 2020年6月30日和2019年12月31日，公司没有任何可视为资产负债表外安排的交易、义务或关系[174]