文章核心观点 - MDB Capital Holdings宣布与Mayo Clinic合作开发小分子抗衰老平台以推进长寿和年龄相关疾病预防研究 [5] 公司情况 - MDB Capital成立于1997年，专注通过更好的公共风险投资方式将“大创意”项目打造成有价值的上市公司，涉及对未盈利、早期深度科技公司进行社区驱动融资并通过早期公开募股上市，以及为符合投资标准的已上市公司进行上市后融资 [2] - MDB Capital是MDB Capital Holdings及其子公司运营和提供服务的品牌，服务包括自营清算经纪交易商和交易平台，以及综合知识产权战略咨询和律师事务所 [7] - MDB Capital是注册经纪交易商，为FINRA/SIPC成员 [16] 合作情况 - MDB与Mayo Clinic通过专利和专有技术协议展开合作，开发小分子抗衰老平台 [5] - MDB首席执行官表示很高兴与Mayo Clinic合作，利用其临床和科学专业知识开发可改善患者生活的疗法 [1] - Mayo Clinic研究人员称团队致力于解决衰老和纤维化疾病的根本驱动因素，对此次合作感到兴奋 [6] - Mayo Clinic对新闻中提及的技术有经济利益，将用获得的收入支持其非营利使命 [15] 行业情况 - 衰老细胞与衰老过程和慢性低度炎症发展有关，慢性炎症与多种年龄相关疾病相关，包括多种纤维化疾病，这些疾病治疗选择有限且预后不佳 [14] - Mayo Clinic研究显示，授权分子有潜力靶向并消除衰老细胞，有显著治疗窗口，可逆转多种疾病的纤维化 [10] - 全球长寿和抗衰老治疗市场预计到2030年将接近450亿美元 [10]

文章核心观点 MDB Capital宣布任命Daniel Torpey为董事会成员，其丰富经验将助力公司把“大创意”转化为有价值的上市公司 [1][2][5] 分组1：新董事信息 - Daniel Torpey拥有超24年安永工作经验，6月从安永退休后加入MDB Capital董事会 [1][2] - 他毕业于圣约翰大学，拥有会计学士学位，是纽约和得克萨斯州的注册会计师，还担任美国耳鸣协会董事会成员 [6] - 他在38年公共会计职业生涯中，在多家公司磨练了欺诈检测等技能，具备团队领导能力 [10] 分组2：公司信息 - MDB Capital是专注于推出领先深度科技公司的公共风险投资平台，旗下有经纪交易商、交易平台和咨询律所等子公司 [2][7] - 公司成立于1997年，以社区驱动的方式开展公共风险投资，通过早期公开募股为深度科技公司融资，也为符合投资标准的上市公司进行IPO后融资 [11] 分组3：各方评价 - Daniel Torpey期待与MDB Capital合作，共同创造持久股东价值 [2] - MDB Capital首席执行官认为Torpey的知识和经验对公司将非常宝贵 [5]

文章核心观点 - 专利投资公司发布《创新脉搏：通过技术塑造心脏健康的未来》报告，深入研究便携式心电图监测领域，揭示知识产权申请趋势以预测心脏护理行业未来 [1] 报告背景 - 报告见解和分析源于为公司客户心束公司开展的知识产权研究工作，关联公司MDB Capital为心束公司提供服务并持有其股权 [3] 公司介绍 - 专利投资公司是MDB Capital Holdings旗下部门，是首家集成知识产权情报、战略和法律业务的公司，通过专有数据库、成熟知识产权尽职调查流程和专业分析，提供知识产权格局的可操作见解，助力客户决策并保持领先地位 [4] 行业趋势 - 过去五年全球专利出版物数量增长56%，表明心脏监测市场受关注度上升，据Statista预测，到2029年该市场规模将达每年30亿美元 [5][6] 技术进步 - 便携式心电图监测仪可检测心律失常和心肌梗死，人工智能算法用于心脏风险预测分析，且能与智能手机和远程医疗平台无缝集成 [6] 竞争格局 - 行业巨头如飞利浦、华为和旭化成，以及心束、维瓦林克、维克尔医疗和生物智能感知等初创公司都在争夺市场主导权 [6] 知识产权趋势 - 专利申请趋势显示过去五年全球专利出版物数量增长56%，反映该领域兴趣和创新大幅提升 [6]

文章核心观点 - 专利投资公司发布《创新脉搏：通过技术塑造心脏健康的未来》报告，深入研究便携式心电图监测领域，揭示知识产权申请趋势以预测心脏护理行业未来 [1] 分组1：报告背景 - 报告见解和分析源于为公司客户心束公司开展的知识产权研究工作，关联公司MDB Capital为心束公司提供服务并持有其股权 [3] 分组2：公司介绍 - 专利投资公司是MDB Capital Holdings旗下部门，是首家集成知识产权情报、战略和法律业务的公司，通过专有数据库、成熟知识产权尽职调查流程和专家分析，提供知识产权格局的可操作见解，助力客户决策并保持领先地位 [4] 分组3：行业现状 - 过去五年全球专利出版物数量增长56%，显示出心脏监测市场的关注度不断提高，据Statista预测，到2029年该市场规模将达到每年30亿美元 [5] 分组4：报告内容 - 技术进步方面，便携式心电图监测仪可检测心律失常和心肌梗死，人工智能算法用于预测心脏风险分析，且能与智能手机和远程医疗平台无缝集成 [6] - 竞争格局方面，涉及行业巨头飞利浦、华为和旭化成，以及心束、维瓦林克、维克尔医疗和生物智能传感等初创公司，它们都在争夺市场主导权 [6] - 知识产权趋势方面，专利申请趋势显示过去五年全球专利出版物数量增长56%，表明该领域的兴趣和创新大幅增加 [6]

文章核心观点 公司宣布将自清算经纪交易商及相关线上和移动交易平台统一为一个品牌“MDB Capital”，以回应社区反馈消除服务混乱，方便投资者使用服务 [1][2] 公司业务 - 公司专注通过更好的公开风险投资方式将“大创意”转化为有价值的上市公司，涉及对营收前、早期深度科技公司进行社区驱动融资，主要在纳斯达克上市，也为符合投资标准的已上市公司进行IPO后发行 [3] - 公司及其子公司以“MDB Capital”品牌运营并提供服务，包括自清算经纪交易商和交易平台，以及综合知识产权战略咨询和律师事务所 [4] 联系方式 - 投资者关系联系邮箱为IR@mdb.com [7] - 媒体联系邮箱为press@mdb.com [7]

公司总体财务数据关键指标变化 - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司总资产分别为40,939,876美元和42,985,279美元[8] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司总负债分别为7,416,294美元和5,665,177美元[8] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司总股本分别为33,523,582美元和37,320,102美元[8] - 2024年和2023年第一季度，公司净运营亏损分别为7,947,180美元和2,155,232美元[9] - 2024年和2023年第一季度，公司净亏损分别为7,609,328美元和1,967,941美元[9] - 2024年和2023年第一季度，归属于公司的净亏损分别为7,215,425美元和1,873,748美元[9] - 2024年和2023年第一季度，A类普通股每股亏损分别为0.78美元和0.25美元[9] - 2024年和2023年第一季度，B类普通股每股亏损分别为0.78美元和0.25美元[9] - 2024年第一季度，公司基于股票的薪酬为3,812,808美元[11] - 2023年第一季度，公司基于股票的薪酬为54,126美元[11] - 2024年第一季度净亏损7609328美元，2023年同期为1967941美元[13] - 2024年第一季度经营活动净现金使用量为2259097美元，2023年同期为1154192美元[13] - 2024年第一季度投资活动净现金提供量为3445523美元，2023年同期使用量为55317美元[13] - 2024年第一季度融资活动净现金使用量为91507美元，2023年同期为272322美元[13] - 2024年第一季度现金、现金等价物和受限现金净增加1094919美元，2023年同期净减少1481831美元[13] - 截至2024年3月31日，公司隔离现金为2959994美元，2023年12月31日为1247881美元[34] - 截至2024年3月31日，公司预付费用和其他流动资产为494463美元，2023年12月31日为523788美元[36] - 截至2024年3月31日，公司按摊余成本计量的投资证券（美国国债）为21381362美元，2023年12月31日为24658611美元[44] - 截至2024年3月31日，公司按公允价值计量的经纪/交易商证券为4999237美元，2023年12月31日为5771634美元[45] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司按成本减减值计量的非经纪/交易商证券均为200000美元[46] - 2024年第一季度，按公允价值计量的投资证券净未实现损失为747268美元，2023年同期净未实现收益为54779美元[46] - 截至2024年3月31日，公司按公允价值计量的金融资产总计4999237美元，其中一级为2389011美元，二级为17680美元，三级为2592546美元[55] - 2023年12月31日Level 3公允价值计量为3133458美元，2024年3月31日降至2592546美元，期间未实现损失540912美元[56] - 截至2024年3月31日，认股权证公允价值为2592546美元，波动率范围96.26 - 106.28%，加权平均为99.60%[57] - 2023年12月31日，公司持有的按公允价值计量的金融资产总额为5771634美元，其中Level 1为2603579美元，Level 2为34597美元，Level 3为3133458美元[58] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司财产和设备净值分别为946850美元和866490美元[62] - 截至2024年3月31日和2023年3月31日，PatentVest递延收入余额均为20000美元[71] - 2024年和2023年第一季度，Invizyne研究补助金应收款期末余额分别为1111611美元和1012654美元[75] - 2024年和2023年第一季度，研发成本分别为986282美元和825132美元，专利和许可法律及申请费用分别为73297美元和34420美元[76][78] - 2024年第一季度和2023年第一季度，Invizyne的净亏损分别为 - 1,008,457美元和 - 241,150美元，非控股权益净亏损分别为 - 393,903美元和 - 94,193美元[89] - 2024年第一季度，公司净亏损归因于MDB Capital Holdings, LLC为 - 7,215,425美元，2023年第一季度为 - 1,873,748美元[83][84] - 2024年第一季度和2023年第一季度，A类普通股净亏损分别为3334431美元和645700美元，B类普通股净亏损分别为3881084美元和1228048美元；A类和B类普通股基本和摊薄每股净亏损2024年均为0.78美元，2023年均为0.25美元[105] - 2024年和2023年第一季度，公司向关联方MDB Capital, S.A.分别支付外包服务费用320792美元和301702美元[107] - 截至2024年3月31日和2023年3月31日，Public Ventures净资本分别为6285959美元和2534695美元，分别超出最低要求6035959美元和2284695美元；2024年3月31日，公司总负债与净资本比率为0.98:1 [110][111] - 2024年和2023年第一季度员工福利计划分别投入189,365美元和163,027美元[114] - 2024年3月31日和2023年12月31日，经营租赁使用权资产分别为2,235,559美元和2,320,119美元[128] - 2024年3月31日和2023年12月31日，经营租赁负债分别为2,339,955美元和2,415,889美元[128] - 2024年3月31日和2023年12月31日，经营租赁加权平均剩余期限分别为5.27年和5.33年[128] - 2024年3月31日和2023年12月31日，经营租赁加权平均折现率分别为7.66%和7.40%[128] - 2024年和2023年第一季度，公司因全额估值备抵未确认所得税费用，法定税率约27%[130] - 2024年第一季度公司经营亏损660,389美元，较2023年的116,991美元减少777,380美元，降幅664.5%[143] - 2024年第一季度总经营成本为7,286,791美元，较2023年的2,272,223美元增加5,014,568美元，增幅220.7%[143] - 2024年第一季度净经营亏损为7,947,180美元，较2023年的2,155,232美元增加5,791,948美元，增幅268.7%[143] - 2024年第一季度利息收入为337,852美元，较2023年的187,291美元增加150,561美元，增幅80.4%[143] - 2024年第一季度经纪交易商和知识产权服务部门未实现投资证券净亏损747,268美元，较2023年的54,779美元减少802,047美元，降幅1,464.2%[143][147] - 2024年第一季度技术开发部门总经营收入为0美元，较2023年的59,159美元减少59,159美元，降幅100.0%[150] - 2024年第一季度技术开发部门净经营亏损为1,008,457美元，较2023年的241,236美元增加767,211美元，增幅318.0%[150] - 2024年第一季度研发成本为277,582美元，较2023年的31,592美元增加245,990美元，增幅778.6%，主要因赠款资金减少[143][150][151] - 2024年第一季度薪酬费用大幅增加，如技术开发部门薪酬从31,536美元增至390,043美元，增幅1,136.8%[150] - 2024年第一季度其他收入增加，如经纪交易商和知识产权服务部门其他经营收入从3,053美元增至86,879美元，增幅2,745.7%[147] - 截至2024年3月31日，公司总资产为4093.99万美元，较2023年12月31日减少204.54万美元，降幅4.8%[152] - 截至2024年3月31日，公司总负债为741.63万美元，较2023年12月31日增加175.11万美元，增幅30.9%[152] - 截至2024年3月31日，公司总权益为3352.36万美元，较2023年12月31日减少379.65万美元，降幅10.2%[152] - 2024年第一季度，公司经营活动净现金使用量为225.91万美元，2023年同期为115.42万美元[158] - 2024年第一季度，公司投资活动净现金为344.55万美元，2023年同期使用5.53万美元[158] - 2024年第一季度，公司融资活动净现金使用量为9.15万美元，2023年同期为27.23万美元[158] - 截至2024年3月31日，公司营运资金为2728.44万美元，较2023年3月31日增加751.16万美元[158] - 2024年第一季度，公司净现金及现金等价物增加109.49万美元，2023年同期减少148.18万美元[158] - 公司股权增加主要由于2023年9月20日完成的首次公开募股，部分被前期净亏损抵消[155] - 非控股权益减少是由于Invizyne的净亏损[156] - 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月，公司净运营亏损分别为7,947,180美元和2,155,232美元[9] - 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三个月，公司净亏损分别为7,609,328美元和1,967,941美元[9] - 2024年和2023年，归属于MDB Capital Holdings, LLC的A类普通股每股亏损分别为0.78美元和0.25美元[9] - 2024年和2023年，归属于MDB Capital Holdings, LLC的B类普通股每股亏损分别为0.78美元和0.25美元[9] - 截至2024年3月31日，A类普通股数量为4,295,632股，B类普通股数量为5,000,000股，总权益为33,523,582美元；截至2023年3月31日，A类普通股数量为2,628,966股，B类普通股数量为5,000,000股，总权益为21,195,193美元[11] - 2024年第一季度基于股票的薪酬为3,812,808美元，净亏损为7,609,328美元；2023年第一季度基于股票的薪酬为54,126美元，净亏损为1,967,941美元[11] - 2024年第一季度经营活动净现金使用量为2,259,097美元，2023年为1,154,192美元[13] - 2024年第一季度投资活动净现金提供量为3,445,523美元，2023年使用量为55,317美元[13] - 2024年第一季度融资活动净现金使用量为91,507美元，2023年为272,322美元[13] - 2024年第一季度现金、现金等价物和受限现金净增加1,094,919美元，期末余额为8,452,606美元；2023年净减少1,481,831美元，期末余额为3,470,793美元[13] 公司股权发行与分红情况 - 2022年1月16日，公司发行100000股A类普通股，收购PatentVest剩余股权[22] - 2022年7月1日，公司向原Public Ventures成员现金分红2723700美元[22] - 2022年，公司私募发行2528966股A类普通股，总收益25289660美元，净收益24746142美元[23] - 2023年9月20日，公司首次公开募股发行1666666股A类普通股，总收益19999992美元，净收益17444659美元[24

文章核心观点 - Invizyne Technologies任命Michael Heltzen为CEO并扩充领导团队，同时推进纳斯达克上市计划，公司致力于无细胞酶基生物制造技术 [1][8] 公司人事变动 - 任命Michael Heltzen为CEO，其有20年全球商业领导经验，曾在多家公司任职，现任EXO Incubator和BlueSEQ Innovations董事长 [1][3] - 联合创始人Tyler Korman和Paul Opgenorth分别晋升为研究副总裁和开发副总裁 [4] - 近期多位行业资深人士加入领导团队，包括能源转型副总裁Michael Burns、财务副总裁Fouad Nawaz、业务发展副总裁Zachary Karl博士和传播副总裁Lasse H. Görlitz [5][6][7] 公司业务与平台 - 公司是无细胞酶基生物制造技术公司，利用无细胞多步酶基系统将资源转化为生化产品 [12] - 公司认为SimplePath™平台是现有化合物生产方法的重要替代，可高效生产多种化学品并开拓新市场 [12] 公司上市计划 - 2024年2月公司向美国证券交易委员会提交IPO注册声明，拟发售430万股普通股，每股4美元，总收益1720万美元，申请在纳斯达克以“IZTC”上市 [8] - MDB经纪交易子公司优先向MDB A类股持有者发售股票，其次是其他受益股东，剩余股票向其他有意购买者发售 [9]

文章核心观点 MDB Capital Holdings公布2023年第四季度和全年财报，介绍近期业务进展，包括提升业务能力、推出新平台、获资金支持等，还将举办网络研讨会分享发展情况 [1][2][3] 公司业务进展 - 推进自清算经纪交易商能力，增加深度技术项目审查和融资数量，提升客户对集成IP解决方案平台PatentVest的参与度 [2] - 推出公共风险投资股票专用交易平台PV Trade，支持通过移动设备或桌面应用进行无缝在线交易 [3] - 增加自主IRA功能和有竞争力的货币市场选项，完善经纪业务 [4] - 旗下子公司Invizyne获377万美元额外资金和25万美元参与项目资金，并提交S - 1表格申请首次公开募股 [5] 网络研讨会信息 - 今日下午4:30举行第四季度和2023财年业绩网络研讨会，CEO将带领管理团队回顾进展、介绍计划并答疑 [6] - 投资者可在此注册，也可通过公司投资者关系网站访问直播 [7] 公司概况 - 1997年成立，通过早期公开募股为预营收、早期阶段公司提供资金，已成功推出16家公司，自身也成为上市公司 [8] - 拥有两家全资子公司Public Ventures和Patentvest，控股Invizyne Technologies，近期扩大Public Ventures业务范围 [9]

公司基本信息 - 公司成立于1997年，原名为MDB Capital Group, LLC，旨在与拥有创新技术的公司、发明家和科技企业家合作[27] - 截至文件提交日，公司约有40名全职员工[137] 融资业务相关 - 公司旗下Public Ventures为社区驱动的微型和小市值公司提供5000万至6000万美元的初始融资，并助力其以2000万至5000万美元的估值进行IPO[19] - 公司对合作公司采用两步融资法，先投入500万至1000万美元种子资金和首轮资金，再筹集2000万至6000万美元推动技术验证或商业化[27] - 公司计划每年寻求一到两个合作公司机会，共同创立时获取多数股权，后续融资时保持至少35%的有表决权股票[53][54] - 公司自2022年成立以来主要通过股权融资和Public Ventures提供服务产生的收入为运营提供资金[156] - 公司可能需额外资金支持运营和业务增长，但资金可能无法按需获取[156] 合作公司相关 - 公司寻求的合作公司需具备技术领导潜力、平台技术、处于早期拐点、有明确市场切入点、大市场潜力和强大知识产权地位[23] - 公司业务依赖选择和发展合作伙伴公司，决策失误可能致资产减值和股价下跌[157] - 合作伙伴公司大多有运营亏损历史和有限的运营历史，新技术开发和商业化存在不确定性，可能面临竞争、监管等风险[158] - 公司成功部分取决于合作伙伴公司的成功发展，若合作伙伴公司在开发阶段失败或延迟，公司投资可能受损[160] - 公司需扩大合作伙伴公司数量和业务规模，但这会给管理层带来额外责任，影响日常活动[161] - 合作公司可能需不时筹集资金，若无法获得融资可能停止或缩减业务，影响公司所有权价值[204] - 公司吸引和留住合作公司员工的能力可能受限，可能需提高薪酬或使用股权奖励，这可能影响公司价值或增加合并费用[181] - 合作公司创始人服务缺失会影响业务前景和公司所有权价值[205] - 合作公司部分知识产权受政府资助，需遵守联邦法规，可能限制独家权利、增加资源支出和限制与外国制造商合作[206] - 合作公司可能无法保护自身专有权利或侵犯他人权利，面临侵权诉讼会增加费用和损失[208][209][211] - 合作公司签订知识产权许可协议，若未履行义务可能失去许可，对业务和未来产生重大不利影响[210] - 合作公司海外知识产权有限，难以在全球保护权利，可能影响竞争地位和业务财务状况[212] - 合作公司因知识产权诉讼可能产生大量成本，且可能无法保护产品和技术权利[215] - 美国专利有效期一般为自最早非临时申请日起20年，可能不足以保护合作公司竞争地位[216] 子公司业务情况 - 公司持有约60%股权的Invizyne Technologies在实验室已证明其技术可行，有望实现商业化生产[21] - Invizyne于2019年初成立，获超1000万美元不同机构的赠款资助，科研团队发表9篇学术论文[89][96] - Invizyne将CBGA产量从1毫升扩大到100升，增长10万倍，生产率高于竞争对手数倍[97] - Invizyne开发的SimplePath工艺解决传统合成生物学局限性，具有简化反应、提高可扩展性等优势[93][95] - Invizyne正探索商业合作机会，但暂无知识产权商业应用协议，难以预测达成首份协议的时间[100] - 公司全资子公司Public Ventures是融资业务支柱，正扩展为持牌清算公司，已开展美国股票自清算业务[60][63] - 公司经纪交易商子公司Public Ventures在美33个州获经纪交易商牌照，可能会按需在更多州注册[104] - 2024年1月Public Ventures开始自行清算美国股票证券，结算业务在2024年将过渡到T + 1，未来将过渡到T + 0[115] - PatentVest正扩展业务，其“创新盒子”流程可改善创意优先级、提升发明价值和优化战略决策[74][75][76] - 18年前PatentVest创始人开始构建专利数据库和软件平台，其流程有助于优化合作公司选择和承销候选公司筛选[77] - PatentVest数据库包含超1.48亿项专利，覆盖116个国家，目标是同时服务约30家客户公司[85] - 2022年9月20日，PatentVest获亚利桑那州最高法院许可，以替代商业结构形式从事法律业务[87] - PatentVest服务预计能帮助科技公司明确知识产权资产，为公司决策提供指导[79][84] 公司运营与发展规划 - 公司的大创意管道中，约250项技术与商业模式潜在契合，约50项发展为活跃的大创意公司，约10项进入高级筛选阶段，目前有2家处于积极谈判中[22] - 公司的理性分析流程包括定义、分析、差异化、构思和创新等环节[40] - 公司拥有超500名成熟投资者、企业家和微型及小市值市场参与者组成的社区[43] - 公司计划用部分资金识别和创立合作公司，作为上市公司能更灵活地获取新技术和部署资金[45] - 公司预计其Public Ventures会员社区能推动公共风险资本形成，为小型公共风险公司提供融资[68] - 公司计划举办会员论坛，促进会员与公司交流，推动尽职调查和投资者参与[70] - 公司经营经纪交易商业务超25年，专注公共风险投资公司交易，将利用经验为会员提供评估工具[65] 公司监管与合规 - 为不被视为投资公司，公司将使“投资证券”价值占非合并总资产价值低于40%，合并拥有50%以上表决权的子公司[56] - 公司与非100%持股的合作公司利益相关者签订合同，获取财务报告等信息，并拥有多项监督权利[55] - Public Ventures需遵守美国联邦和州监管机构、自律组织、证券交易所等的复杂广泛监管，法规不断变化[103] - Public Ventures受SEC统一净资本规则限制，该规则设定最低净资本水平并要求部分资产具有流动性[105] - 公司经纪交易商Public Ventures需遵守SEC Regulation S - P，维护客户信息和记录保护政策及程序[120] - 公司旗下律师事务所受亚利桑那州最高法院规则31.1(c)和亚利桑那州司法行政法典第7.209节监管[132] - 自2020年1月1日起，《加州消费者隐私法案》（CCPA）赋予加州居民数据隐私方面的额外权利，违规会有民事处罚和私人诉讼权[117] - 2020年11月通过的《加州隐私权利法案》（CPRA）于2023年1月1日起生效，会显著修改CCPA并增加公司义务[118] - 弗吉尼亚州和科罗拉多州类似CCPA和CPRA的法律于2023年生效，预计更多州会出台类似立法[119] - 根据《1940年投资公司法》，若公司拥有的投资证券价值超过其总资产价值（不包括政府证券和现金项目）的40%，可能被视为投资公司，公司将监控以符合40%测试及其他豁免条件[172][173] - 公司子公司Public Ventures受美国证券交易委员会、FINRA等监管，若违规可能面临罚款、活动限制和财务损失[169] - 合作伙伴公司业务可能受广泛监管，违规可能导致罚款、活动限制和财务损害[170] - 个人信息和敏感数据处理受严格法律监管，如CCPA、CPRA等，可能导致公司承担责任或增加成本[188][189] - 公司经纪交易商需遵守SEC Regulation S - P，保护客户信息和记录[192] 公司面临的风险 - 公司目前有两项对过去经纪交易商活动的审查，结果未知[114] - 公司及第三方服务提供商面临多种安全威胁，虽目前未造成重大不利影响，但未来不确定[123] - 金融服务行业信息安全风险近期增加，公司及第三方服务提供商难以防范所有安全漏洞[124] - 多数司法管辖区（包括美国50个州）要求公司通报安全漏洞，通报成本高且有负面影响[126] - 安全漏洞可能导致公司违反客户合同，引发法律诉讼，对业务产生不利影响[128][129] - 公司面临网络攻击、身份欺诈等风险，可能影响业务[130][131] - 公司可能因税务问题面临股东税务责任超分配现金、IRS重新分配收入损失等情况[143][145] - 公司可能无法在4月15日后为股东提供给定财年的最终K - 1表格[146] - 公司目前无重大法律诉讼，但业务中可能会涉及各类法律程序[140] - 公司业务模式不依赖从合作伙伴公司获得运营现金流，日常运营依靠手头现金、公共风险投资和专利投资运营的股息以及融资活动产生的资本[159] - 公司在2023年9月从私人公司转变为公共实体，评估发现并解决了三个财务报告内部控制的重大缺陷[164] - 公司计划将部分业务运营外包给尼加拉瓜的关联公司MDB Capital S.A.，但美国对尼加拉瓜的制裁可能影响外包服务[176][177] - 公司保留高级专业人员和招聘额外专业人员的能力对业务成功至关重要，关键人员流失可能损害业务[175] - 公司在寻求建立合作公司时会面临竞争，可能导致无法收购或高价收购，增加损失风险并减少潜在收益[180] - 公司上市可能影响企业文化，若不能有效管理变化，可能影响竞争力和业务目标实现[182] - 公司依赖的投资者社区存在竞争，投资者无义务持续参与，重要参与者流失可能影响社区有效性[183] - 新冠疫情虽目前未对公司造成重大影响，但未来对运营和财务表现的影响取决于疫情发展及政府措施[184][185] - 俄乌和巴以冲突对公司运营无直接影响，但会产生与北美其他企业类似的普遍影响[187] - 网络攻击和安全漏洞可能对公司业务造成重大不利影响，虽目前影响不大，但未来不确定[194] - 安全漏洞可能导致公司违反客户合同、引发诉讼，影响业务并损害声誉[199][200] - 公司可能没有足够保险覆盖网络攻击等造成的负债，大额索赔超保险覆盖或政策变化会影响业务[202] - 公司虽防范消费者身份欺诈，但仍可能发生并影响产品服务表现或致审查处罚[203] 税务相关 - 为符合美国联邦所得税合伙企业处理要求，公司预计每个纳税年度至少90%的总收入为“合格收入”[147][150]

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2023年9月30日，公司总资产为43,462,770美元，较2022年12月31日的25,701,071美元增长约69.11%[8] - 截至2023年9月30日，公司总负债为4,142,206美元，较2022年12月31日的2,592,063美元增长约59.80%[8] - 截至2023年9月30日，公司总股本为39,320,564美元，较2022年12月31日的23,109,008美元增长约70.15%[8] - 2023年第三季度，公司净运营亏损为3,299,055美元，2022年同期为2,228,295美元[9] - 2023年前九个月，公司净运营亏损为1,925,317美元，2022年同期为5,202,581美元[9] - 2023年第三季度，公司净亏损为3,186,314美元，2022年同期为2,228,295美元[9] - 2023年前九个月，公司净亏损为1,760,981美元，2022年同期为5,202,581美元[9] - 2023年前九个月经营活动净现金使用量为5,109,442美元，2022年同期为4,934,976美元[14] - 2023年前九个月投资活动净现金提供量为8,769,074美元，2022年同期使用量为11,223,474美元[14] - 2023年前九个月融资活动净现金提供量为17,833,294美元，2022年同期为21,523,804美元[14] - 2023年现金、现金等价物和受限现金净增加21,492,926美元，2022年为5,365,354美元[14] - 2023年9月30日现金、现金等价物和受限现金期末余额为26,445,550美元，2022年为11,590,812美元[14] - 截至2023年9月30日的九个月，公司净运营亏损为192.5317万美元，净亏损为176.0981万美元，归属于MDB Capital Holdings, LLC的净亏损为141.935万美元[93] - 截至2022年9月30日的三个月，公司净运营亏损为222.8295万美元，净亏损为222.8295万美元，归属于MDB Capital Holdings, LLC的净亏损为208.358万美元[94] - 截至2022年9月30日的九个月，公司净运营亏损为520.2581万美元，净亏损为520.2581万美元，归属于控股股东的净亏损为478.3904万美元[95] - 截至2023年9月30日的三个月，公司净运营亏损3,299,055美元，较2022年同期增加1,070,760美元，增幅48.1%[157] - 截至2023年9月30日的九个月，公司净运营亏损1,925,317美元，较2022年同期减少3,277,264美元，减幅63.0%[159] - 截至2023年9月30日的三个月，公司净亏损3,186,314美元，较2022年同期增加958,019美元，增幅43.0%[157] - 截至2023年9月30日的九个月，公司净亏损1,760,981美元，较2022年同期减少3,441,600美元，减幅66.2%[159] - 2023年前九个月，经营活动使用的净现金为5,109,442美元，较2022年的4,934,976美元略有增加；投资活动提供的净现金为8,769,074美元，2022年为使用11,223,474美元；融资活动提供的净现金为17,833,294美元，较2022年的21,523,804美元有所减少[179] - 截至2023年9月30日，公司营运资金为33,826,889美元，较2022年9月30日的22,317,118美元增加11,509,771美元，主要因首次公开募股获得资金[180] - 2023年前9个月，融资活动收到首次公开募股净收益17833294美元[185] - 2022年前9个月，融资活动收到公司私募净收益24660259美元[186] 各类股票数据关键指标变化 - 2023年第三季度，A类普通股基本和摊薄后每股净亏损为0.49美元，2022年同期为0.27美元[9] - 2023年前九个月，A类普通股基本和摊薄后每股净亏损为0.24美元，2022年同期为1.43美元[9] - 2023年第三季度，B类普通股基本和摊薄后每股净亏损为0.32美元，2022年同期为0.27美元[9] - 2022年12月31日，A类普通股2628966股，B类普通股5000000股，实收资本27764453美元，累计亏损5124110美元，非控股权益468665美元，总权益23109008美元[11] - 2023年3月31日，A类普通股2628966股，B类普通股5000000股，实收资本27764453美元，累计亏损6997858美元，非控股权益428598美元，总权益21195193美元[11] - 2023年6月30日，A类普通股2628966股，B类普通股5000000股，实收资本27764453美元，累计亏损3534999美元，非控股权益417964美元，总权益24647418美元[11] - 2023年9月30日，A类普通股4295632股，B类普通股5000000股，实收资本45274523美元，累计亏损6255406美元，非控股权益301447美元，总权益39320564美元[11] - 2023年前三季度，A类普通股新增发行1666666股，对应金额17444659美元[11] - 2023年前三季度，发行A类普通股认股权证对应金额65411美元[11] - 2022年6月30日余额为2,628,966美元，9月30日余额仍为2,628,966美元[13] - 公司授权发行1000万股优先股，目前无发行和流通股份[96] - 公司授权发行9500万股A类普通股，已发行和流通429.5632万股，每股一票[97] - 公司授权发行500万股B类普通股，已发行和流通500万股，每股五票，可随时按一比一转换为A类普通股[98] - 2023年和2022年第三季度，A类普通股净亏损分别为1,390,236美元和718,008美元，每股净亏损分别为0.49美元和0.27美元；前九个月净亏损分别为655,900美元和1,648,548美元，每股净亏损分别为0.24美元和1.43美元[112] - 2023年和2022年第三季度，B类普通股净亏损分别为1,618,198美元和1,365,572美元，每股净亏损均为0.27美元；前九个月净亏损分别为763,450美元和3,135,356美元，每股净亏损分别为0.15美元和0.63美元[112] - 2022年6月30日止三个月，A类普通股加权平均流通股数重述后从400,763股变为738,343股，每股净亏损从 - 1.35美元变为 - 0.73美元；六个月，加权平均流通股数从400,763股变为412,648股，每股净亏损从 - 2.32美元变为 - 2.25美元[113][114] 公司股权交易与分配情况 - 2022年1月14日，公司将其在PatentVest和Invizyne的100%股权按比例分配给成员[21] - 2022年1月16日，公司发行10万股A类普通股，收购PatentVest剩余股权，使其成为全资子公司[23] - 2022年7月1日，公司按照私募备忘录向原Public Ventures成员现金分红272.37万美元[23] - 2022年6月，公司私募配售A类普通股，共发行252.8966万股，总收益2528.966万美元，净收益2474.6142万美元[24] - 2023年9月20日，公司首次公开募股，发行166.6666万股A类普通股，总收益1999.9992万美元，净收益1744.4659万美元[25][26] - 消除成员权益和非控股股东权益金额为5387426美元、502930美元、5890356美元[12] - 设立非控股股东权益金额为 - 5000000美元、 - 6049225美元、 - 502930美元、6552155美元[12] - 发行A类普通股数量为100000股、200000股、200000股[12] - 向成员分配金额为 - 2723700美元、 - 2723700美元[12] - 收购非控股股东权益金额为 - 325000美元、 - 325000美元[12] - 2022年1月，公司向两名主要成员宣布现金分配2,723,700美元，于7月发放[117] - 2022年公司与投资者签订出售股权证券协议，金额697,246美元，2023年1月18日完成交易，2022年12月31日证券公允价值变动64,395美元计入其他经营收入[120] - 2022年1月16日公司发行100,000股A类普通股用于收购PatentVest的非控股权益，PatentVest现由公司全资拥有[151] - 2022年7月1日公司按照私募备忘录向Public Ventures前成员进行2,723,700美元现金分配，该分配于1月16日宣布[151] - 2022年6月公司完成私募配售，出售2,528,966股A类普通股，总收益25,289,660美元，扣除费用后为24,746,142美元[152] - 2023年9月20日公司完成首次公开募股，出售1,666,666股A类普通股，总收益19,999,992美元，扣除费用后为17,444,659美元[153] 公司资产相关数据变化 - 截至2023年9月30日，公司持有200万美元受限现金用于担保信贷额度[38] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司投资证券中美国国债票据分别为749.5988万美元和1618.892万美元[47] - 截至2023年9月30日，经纪商/交易商证券按公允价值计算为4,964,725美元，较2022年12月31日的832,577美元大幅增长[48] - 非经纪商/交易商证券按成本减减值计算，2023年9月30日为300,000美元，2022年12月31日为200,000美元[49] - 持有至到期证券方面，2023年9月30日美国国债摊销成本为7,495,988美元，公允价值为7,496,681美元；2022年12月31日摊销成本为16,188,920美元，公允价值为16,137,275美元[51] - 2023年9月30日，按公允价值计量的投资证券，三个月净未实现损失为786,906美元，九个月净未实现收益为696,965美元；2022年对应三个月净未实现收益为16,072美元，九个月净未实现损失为3,836美元[49] - 2023年9月30日，财产和设备总值1,244,659美元，累计折旧402,353美元，净值842,306美元；2022年12月31日总值889,025美元，累计折旧264,381美元，净值624,644美元[67] - 截至2023年9月30日，现金及现金等价物为24,445,550美元，较2022年12月31日的4,952,624美元增长393.6%，主要因2023年9月20日完成首次公开募股[172] - 截至2023年9月30日，投资证券（按摊余成本）为7,495,988美元，较2022年12月31日的16,188,920美元下降53.7%，因出售美国国债以支付运营成本等[172][174] - 截至2023年9月30日，应付账款为1,040,131美元，较2022年12月31日的698,782美元增长48.8%，因第四季度初支付审计和法律账单[172][175] - 截至2023年9月30日，所得税应付账款为158,269美元，较2022年12月31日的0美元增长100%，因投资银行和技术部门的税款[172][175] 公司业务线相关数据变化 - 公司主要通过公共风险投资提供经纪服务和承销业务产生收入，专利投资和Invizyne在2023年和2022年截至9月30日的三个月和九个月内活动有限[68] - 经纪收入包括交易佣金、自营交易净实现损益和其他收入，投资银行收入主要为私募