财务数据关键指标变化：净收入 - 公司2025年第三季度净收入为167.9645万美元，主要由信托账户投资利息收入191.3171万美元和运营账户利息收入0.2474万美元构成，扣除一般及行政费用23.6万美元[126] - 公司2025年前九个月净收入为449.0927万美元，主要由信托账户投资利息收入526.858万美元和运营账户利息收入0.2474万美元构成，扣除一般及行政费用78.0127万美元[127] 财务数据关键指标变化：现金与营运资本 - 截至2025年9月30日，公司现金为46.9208万美元，营运资本为13.8786万美元[139] - 首次公开募股及相关活动后，共有1.74225亿美元存入信托账户，公司持有97.155万美元现金用于营运资本，并产生1093.2289万美元交易成本[131] - 截至2025年9月30日，信托账户中的投资持有金额为1.7949358亿美元[134] 财务数据关键指标变化：现金流 - 2025年前九个月，经营活动所用现金为69.6547万美元[132] 融资活动 - 公司于2025年1月16日完成首次公开募股，发行1725万个单位，每股10美元，包括承销商全额行使超额配售权225万个单位，总收益1.725亿美元[130] - 同期完成向发起人私募配售67.2875万个单位，每股10美元，总收益672.875万美元[130] 成本与费用 - 公司每月需向每位高管支付2.0833万美元费用，自2025年1月16日起，直至完成业务合并或清算[142] - 承销商有权获得总计345万美元的承销折扣和690万美元的递延费用，递延费用仅在业务合并完成后从信托账户支付[143]

财务数据关键指标变化（净收入与费用） - 公司2025年第二季度净收入为162.9227万美元，其中信托账户投资利息收入为186.7009万美元，一般及行政费用为23.7782万美元[124] - 公司2025年上半年净收入为281.1282万美元，其中信托账户投资利息收入为335.5409万美元，一般及行政费用为54.4127万美元[124] 首次公开募股及相关交易 - 公司于2025年1月16日完成首次公开募股，发行1725万个单位，单价10.00美元，包括承销商全额行使超额配售权225万个单位，总募资1.725亿美元[127] - 同期向发起人私募配售67.2875万个单位，单价10.00美元，募资672.875万美元[127] - 首次公开募股及相关交易后，共有1.74225亿美元存入信托账户，公司账外现金为97.155万美元，交易总成本为1093.2289万美元[128] 资金状况与信托账户 - 截至2025年6月30日，公司信托账户投资持有金额为1.77580409亿美元，账外现金为37.5823万美元用于运营资金[131][132] - 截至2025年6月30日，公司运营资金为35.1062万美元，管理层评估持续经营能力存在重大疑虑[136] 费用与支付安排 - 公司每月需向每位高管支付2.0833万美元费用，该费用自2025年1月16日起计，直至完成业务合并或清算[139] - 承销商有权获得总计345万美元的承销折扣和690万美元的递延费用，递延费用仅在业务合并完成后从信托账户支付[140] 融资活动与金融工具 - 公司于2025年7月8日向发起人发行了本金最高150万美元的无抵押本票，该票据无息且可在业务合并完成时转换为普通股[134]

财务数据关键指标变化：收入与利润 - 公司2025年第一季度净收入为118.2万美元，其中信托账户投资利息收入为148.8万美元，组建及运营成本为30.6万美元[120] - 2025年第一季度运营活动所用现金为33.8313万美元，净收入118.2055万美元受信托账户利息收入148.84万美元、薪酬费用3.675万美元及本票支付运营成本8550美元影响[124] 首次公开募股与融资活动 - 公司于2025年1月16日完成首次公开募股，发行1725万个单位，单价10.00美元，含承销商全额行使超额配售权225万个单位，募集资金总额1.725亿美元[122] - 同期公司向发起人私募配售672,875个单位，单价10.00美元，募集资金总额672.875万美元[122] - 首次公开募股及相关私募完成后，共有1.74225亿美元存入信托账户，公司另有97.155万美元现金存放于信托账户外用于运营资本[123] 成本与费用 - 公司产生1093.2289万美元交易成本，包括345万美元承销费、690万美元递延承销费及58.2289万美元其他发行成本[123] - 公司每月需向每位高管支付总计2.0833万美元费用，该费用自2025年1月16日起开始发生，将持续至完成业务合并或清算[131] - 承销商有权获得每单位0.20美元（总计345万美元）的承销折扣，以及每单位0.40美元（总计690万美元）的递延费用，递延费用仅在完成业务合并时从信托账户支付[132] 资产与现金状况 - 截至2025年3月31日，信托账户持有投资总额为1.757134亿美元[125] - 截至2025年3月31日，公司持有现金57.7442万美元，运营资本为56.7594万美元[129]

财务数据关键指标变化 - 截至2024年9月30日，公司现金为4,767美元，营运资金缺口为427,641美元[199] - 首次公开募股后，信托账户外持有现金为971,550美元[199] - 信托账户外可用资金仅约95.375万美元，用于营运资金需求[79] 收入和利润（同比环比） - （注：提供的原文关键点中未包含关于收入或利润的具体同比/环比数据。） 成本和费用（同比环比） - 首次公开募股相关费用估计为60万美元，超出部分将动用信托账户外资金[79] - 首次公开募股相关估计发行费用（不包括承销佣金）为60万美元[103] 各条业务线表现 - （注：提供的原文关键点中未涉及具体业务线表现，公司为SPAC，尚无运营业务。） 各地区表现 - （注：提供的原文关键点中未涉及各地区表现。） 管理层讨论和指引：业务合并计划与风险 - 公司需在首次公开募股完成后至少18个月内维持运营，否则可能无法完成业务合并[77] - 完成初始业务合并的截止日期为2026年7月16日[124] - 公司可用于完成初始业务合并的总收益约为1.792亿美元[103] - 公司可能仅依赖单一业务，缺乏多元化，可能面临运营和盈利风险[104] - 为完成业务合并，公司可能发行票据或其他债务证券，或产生大量债务[102] - 公司评估目标企业管理层的能力可能有限，可能影响合并后业绩[99] - 公司可能尝试与多个目标同时完成业务合并，这可能增加成本和风险[108] - 公司可能通过PIPE交易发行股份，价格可能显著低于当时市价[121] - 完成初始业务合并后，公司可能需进行资产减记或重组，对财务状况产生重大负面影响[80] - 公司完成初始业务合并后，公众股东持股的公司将拥有目标业务至少50%或以上的已发行流通有表决权证券[191] - 公司可能因初始业务合并后的新管理层不熟悉美国证券法而产生额外合规成本和时间[196][198] - 2024年1月24日，美国证券交易委员会通过了一系列针对SPAC的新规，可能增加完成初始业务合并的成本和时间[202] 管理层讨论和指引：公司治理与股东权利 - 公司没有设定具体的最高赎回门槛，可能在与大多数股东意见相左的情况下完成合并[110] - 修改公司章程或治理文件需至少三分之二（66.7%）出席并投票的普通股股东批准[111] - 修改信托协议以释放信托账户资金需65%的普通股股东批准[114] - 与董事任命或罢免相关的章程修订需至少90%出席并投票的普通股股东批准[111][114] - 公司初始股东合计持有约25%的普通股[114] - 初始股东拥有公司已发行普通股约25%的权益[145][153] - 在完成初始业务合并前，创始人股东有权投票任命所有董事[145] - 公司可能被视为纳斯达克规则下的“受控公司”，因其创始人股股东拥有董事任命投票权[215] - 作为“受控公司”，公司可能有资格豁免部分公司治理要求，例如董事会无需包含多数独立董事[215][216] - 公司目前不打算利用“受控公司”豁免，并计划遵守纳斯达克公司治理要求[215] - 公司可能无法在完成初始业务合并前召开年度股东大会[203] 管理层讨论和指引：信托账户与赎回条款 - 信托账户资金投资限于185天或更短期限的美国国债、特定货币市场基金或计息活期存款[83][88] - 为避免被认定为投资公司，公司计划在首次公开募股后18个月内指示受托人清算信托账户投资并转为持有现金[83][88] - 信托账户资金仅在完成业务合并、特定章程修订投票或清算时赎回[124] - 若未在期限内完成初始业务合并，公众股东清算时每股赎回金额可能仅为约10.10美元[78][79][92] - 信托账户清算时，公众股东每股可能仅获得约10.10美元[95][98] - 若未在期限内完成初始业务合并，公众股东清算时每股仅可获得约10.10美元[116] - 若未能在2026年7月16日或董事会批准的更早清算日期前完成初始业务合并，公司将按比例分配信托账户资金[133] - 公司可在18个月期限后寻求股东特别决议（至少三分之二投票权）以延长完成初始业务合并的期限[134] - 若信托账户资金因第三方索赔减少，公众股东每股赎回金额可能低于10.10美元[129][130] - 若信托账户资金因索赔或资产减值低于每股10.10美元，保荐人将承担赔偿责任，但其履约能力未经验证[131] - 在分配信托账户资金前若进入破产程序，债权人索赔权将优先于股东，可能减少股东每股获偿金额[82] - 若股东被视为持有超过公司A类普通股的15%，则超出部分将丧失赎回权[127] - 公司信托账户及运营账户中的现金可能超过联邦存款保险公司保险限额[83] - 公司信托账户初始金额为每股公众股份10.10美元[189] 管理层讨论和指引：认股权证相关条款与风险 - 若未在规定时间内完成业务合并，认股权证将变得毫无价值[95][98] - 认股权证协议的修改需至少50%的流通公共认股权证和私募认股权证持有人投票或书面同意[111][112] - 公众认股权证的条款可能获得当时流通的至少50%的认股权证持有者批准后进行不利修改[150] - 目前未注册认股权证行权对应的A类普通股，若无法注册或豁免，认股权证可能毫无价值并到期失效[136] - 公司有权在A类普通股连续30个交易日内有20个交易日收盘价不低于每股18.00美元时，以每股0.01美元的价格赎回公开认股权证[154] - 公司已发行862.5万份公开认股权证，每份行权价为11.50美元，可购买862.5万股A类普通股[156] - 公司通过私募配售发行了67.2875万个私募配售单位，包含33.6428万份私募认股权证，行权价同样为每股11.50美元[156] - 每个交易单位包含二分之一份公开认股权证，只有完整的认股权证才能行权，这可能导致其价值低于包含完整认股权证的其他公司[158] - 私募认股权证在完成初始业务合并后的30天内不得转让（除有限例外情况），且可由持有人以现金less方式行权[157] - 根据FINRA规则，承销商及其指定人持有的私募认股权证自首次公开发行销售开始之日起5年后不得行权[157] - 如果认股权证行权时A类普通股未在特定国家证券交易所上市，公司可能要求认股权证持有者进行无现金行权[137] - 无现金行权时，“公平市场价值”定义为认股权证代理收到行权通知前10个交易日的A类普通股成交量加权平均价[138] - 认股权证协议指定美国纽约州法院或纽约南区联邦地区法院为解决相关争议的专属法院[151] - 若公司进行额外融资且新股发行价低于每股9.20美元，且融资总额超过可用于合并的总权益资金的60%，则认股权证的行权价将调整为市价与新发行价中较高者的115%[164][160] - 在上述融资情况下，公开认股权证的每股18.00美元赎回触发价将调整为市价与新发行价中较高者的180%[160] 管理层讨论和指引：股权结构与稀释风险 - 公司可能发行大量额外的A类普通股或优先股以完成初始业务合并，这可能显著稀释首次公开募股份投资者的股权权益[144][148] - 公司发起人以每股约0.003美元的价格支付了25,000美元，获得了总计7,665,900股创始人股份[181] - 公司发起人目前持有总计5,750,000股创始人股份，约占已发行股份的25%[181][182] - 创始人股份的购买价格（约0.003美元/股）与公开发行价（10.00美元/股）存在巨大差异，可能导致业务合并后公众股东价值被显著稀释[186][189] - 持有1,000股创始人股份的股东在业务合并后，若A类普通股交易价格跌至5.00美元，仍可获利约4,997美元，而同等数量的公众股东将损失约5,000美元[187] - 假设首次业务合并时股权价值为145,500,000美元且无股份赎回，则创始人股份转换后，每股隐含价值为6.86美元，较每股10.10美元的初始隐含价值下降约32.1%[189] - 公司初始股东目前持有575万股B类普通股，可按1:1比例转换为A类普通股[156] - 向初始股东等授予注册权可能使完成初始业务合并的成本更高或更困难[139][140] - 公司授权发行最多200,000,000股A类普通股和20,000,000股B类普通股，每股面值0.0001美元[143] - 首次公开募股份后，有181,507,125股A类普通股和14,250,000股B类普通股已授权但未发行[143] 管理层讨论和指引：融资与投资条款 - 信托账户中持有的递延承销佣金最高为690万美元[103] - 公司发起人及非管理投资者以每单位10.00美元的价格，合计购买了440,000个私募单位和570,000股限制性私募股份，总金额为4,400,000美元[183] - 承销商承诺以每单位10.00美元的价格购买总计232,875个私募单位，总金额为2,328,750美元[183] - 非管理投资者通过购买非管理发起人权益，以每单位10.00美元的合并价格购买了总计285,000个私募单位和570,000股限制性私募股份，总金额为2,850,000美元[185] - 非管理投资者通过其在发起人中的权益，间接拥有总计2,280,000股创始人股份的利益[185] - 公司最多可将150万美元的营运资金贷款转换为私募配售单位，转换价格为每单位10.00美元[156] 其他重要内容：监管与合规风险 - 若被认定为投资公司，将面临繁重的合规要求及活动限制，可能阻碍完成初始业务合并[85][90] - 公司需在2025年12月31日结束的财年年度报告开始评估内控体系[118] - 为维持纳斯达克上市，公司必须保持平均全球市值和至少400名公众持有人[125] - 纳斯达克持续上市要求包括股价至少为每股4.00美元，且至少有400名整手持有公司非限制性证券的持有人[125] - 若从纳斯达克退市且未在其他交易所上市，证券流动性将降低，并可能被认定为“便士股票”[128] - 公司作为新兴成长公司，若利用披露豁免，可能导致其证券对投资者吸引力降低，并难以与其他上市公司进行业绩比较[212] - 公司作为新兴成长公司，可豁免遵守新的或修订的财务会计准则，直至私营公司被要求遵守，这可能导致其财务报表与其他上市公司难以比较[213] - 公司作为新兴成长公司，若非关联方持有普通股市值超过7亿美元，则可能提前失去该身份[212] - 公司作为较小报告公司，可享受简化披露义务，例如仅需提供两年经审计财务报表[214] - 公司作为较小报告公司，若其非关联方持有普通股市值达到或超过2.5亿美元，或年收入达到或超过1亿美元且市值达到或超过7亿美元，则将失去该身份[214] - 作为较小报告公司，公司无需提供关于市场风险的定量和定性披露[245] 其他重要内容：税务风险 - 若公司成为被动外国投资公司，美国投资者可能面临不利的联邦所得税后果和额外报告要求[204][205] - 若公司成为受控外国公司，持股至少10%的美国股东将面临不利的收入确认和报告要求[206][207] - 初始业务合并可能涉及公司迁册至其他司法管辖区，可能导致股东或权证持有人被征税[208] - 若初始业务合并涉及美国公司，公司后续股份赎回可能面临1%的联邦消费税，该税率可能被提议提高至4%[209][210] - 公司若因股份赎回需支付股票回购税，可用于支付赎回或转移至目标业务的现金可能减少，可能影响其满足最低现金要求的能力[211] 其他重要内容：法律与破产风险 - 若发生无力偿债清算，股东可能需为收到的分配款项承担法律责任，董事可能面临最高约18,300美元罚款和5年监禁[135]

发售信息 - 公司计划发售1500万个单位，总金额1.5亿美元，每个单位售价10美元[7] - 承销折扣和佣金总计900万美元，公司所得收益（扣除费用前）为1.41亿美元[10] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多225万个单位以应对超额配售[14] 资金安排 - 公司所得收益中1.515亿美元（若超额配售权全部行使则为1.74225亿美元）将存入信托账户[11] - 预计信托账户每年产生约757.5万美元利息，假设年利率为5.0%[112] 股份与权证 - 每个单位包含一股A类普通股和半份可赎回公共认股权证，每份完整认股权证可按11.5美元价格购买一股A类普通股[14] - 认股权证在公司完成首次业务合并后30天或本次发行结束后12个月（以较晚者为准）且满足相关条件时可行使[100] - 认股权证将在公司完成首次业务合并后7年到期，或提前赎回或清算[101] 人员投资 - 公司发起人承诺购买44万个私募单位和57万股A类普通股，总计440万美元[17][18] - 承销商承诺购买20.25万个私募单位（若超额配售权全部行使则为23.2875万个），总计202.5万美元（若超额配售权全部行使则为232.875万美元）[18] - 非管理投资者有意通过购买非管理发起人成员权益，以285万美元购买28.5万个私募单位和57万股受限私募股份[19] 业务合并 - 公司有18个月时间从本次发行结束后完成首次业务合并，若无法完成，可寻求股东批准延长时间[84] - 初始业务合并的目标业务或资产的公允价值需至少达到信托账户资产的80%[87] - 交易后公司预计将拥有或收购目标业务100%的股权或资产，最低需拥有或收购50%以上有表决权的证券[88] 风险因素 - 公司公众股东行使赎回权可能使公司难以与目标企业达成业务合并[152] - 俄乌冲突和巴以冲突导致全球市场波动和破坏，可能对公司寻找业务合并目标和完成业务合并产生不利影响[163] - 美国等地区通胀上升可能导致证券价格波动和经济混乱，使公司完成业务合并更困难[166]

费用相关 - 公司估计发行和分销其他费用为60万美元，含法律、会计等多项费用[11] 股份交易 - 6月26日，公司发起人支付2.5万美元获7,665,900股创始人股份，约0.003美元每股，预计占发行和流通普通股25%[15] - 7 - 12月发起人有股份转让和交出情况，目前初始股东共持有575万股创始人股份[16] - 最多75万股创始人股份可能被没收，初始股东及其允许受让人将共实益拥有发行和流通股份25%[18] 私募认购 - 发起人承诺购买私募单位和受限私募股份，总价370万美元（全额行使超额配售权为407.125万美元）[19] - Cohen承诺用部分承销折扣和佣金购买私募单位，总价190万美元（全额行使超额配售权为218.5万美元）[20] - Seaport承诺用部分承销折扣和佣金购买私募单位，总价47.5万美元（全额行使超额配售权为54.625万美元）[20] - 非管理投资者有意间接购买私募单位和私募股份，总价220万美元[21] 权益发行 - 公司将向非管理投资者发行名义购买价格会员权益，反映其在发起人持有的176万股创始人股份中权益[17][21] 注册声明 - 公司作为新兴成长等公司提交注册声明修订案3 [5] - 注册声明于2024年12月16日在纽约市签署，多位公司人员代表签署[28][29][30][31] 法律相关 - 公司认为对董事等赔偿可能违反公共政策且不可执行[26] - 确定《证券法》下责任时，规则430A省略信息应视为注册声明生效时一部分[26] - 包含招股说明书生效后修正案视为新注册声明[26] - 若公司受规则430C约束，规则424(b)招股说明书视为注册声明一部分[26] - 首次发行初始分配中特定情况公司视为卖方[26]

发售情况 - 公司拟发售1500万个单位，总金额1.5亿美元，每个单位售价10美元[7] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多225万个单位以覆盖超额配售[14] - 发行前单位数量为0，发行后为1557.25万；发行前普通股数量为575万，发行后为2101.25万；发行前认股权证数量为0，发行后为778.625万[99] 资金相关 - 承销商折扣和佣金总计900万美元，公司所得收益（未计费用）为1.4025亿美元[10] - 公司将1.515亿美元（若承销商超额配售权全部行使则为1.74225亿美元）存入美国信托账户[11] - 本次发行及私募证券销售所得约1.557亿美元（若行使超额配售权则约为1.789亿美元），至少90%需存入信托账户[107] - 信托账户预计每年产生约757.5万美元利息，假设年利率为5.0%[112] - 本次发售及私募股份销售的净收益，无超额配售时为1.52125亿美元，有超额配售时为1.7485亿美元[140] 股份相关 - 每个单位包含一股A类普通股和半份可赎回公共认股权证，每份完整认股权证可按11.5美元/股购买一股A类普通股[14] - 公司发起人及三名独立董事目前持有575万股B类普通股，最高75万股可能被没收，总购买价2.5万美元，约0.003美元/股[23] - 公司发起人承诺购买37万个私募单位（若承销商超额配售权全部行使则为40.7125万个）和44万股受限A类普通股，总计370万美元（若超额配售权行使则为407.125万美元）[17] - 承销商承诺购买20.25万个私募单位（若承销商超额配售权全部行使则为23.2875万个），总计202.5万美元（若超额配售权行使则为232.875万美元）[18] - 非管理投资者有意通过购买非管理发起人成员权益，间接购买22万个私募单位和44万股受限A类普通股，总计220万美元[19] 业务相关 - 公司是空白支票公司，尚未选定业务合并目标，至今未产生收入，最早在完成首次业务合并后才可能产生运营收入[39] - 公司预计对潜在目标业务进行尽职调查，若确定推进则进行交易条款的构建和谈判[77] - 公司收购标准包括大的潜在市场、经验丰富的管理团队、强劲增长、盈利或短期盈利路径、竞争壁垒等[80] 未来展望 - 公司需在本次发行结束后18个月内完成首次业务合并，否则将赎回100%的公众股份，预计每股赎回价格约为10.10美元[84][85] - 若为初始业务合并提供资金，发起人等最高可贷款150万美元，部分贷款可按10美元/单位转换为单位[24] - 若本次发行净收益不足，公司可能寻求额外融资[79] 风险相关 - 假设不考虑认股权证价值，公司上市完成后公众股东将立即面临重大摊薄[25] - 公司认为高质量私营科技公司数量增加且倾向保持私有状态，多数SPAC缺乏长期平台和上市后支持能力[67] - 俄乌冲突和巴以冲突导致的地缘政治不稳定影响公司寻找初始业务合并目标及目标业务运营[164] - 美国和其他地区近期通胀上升使公司完成业务合并更困难[167] 其他 - 公司开发了名为“Accelerating Through the Bell”的增值操作手册助力合作公司[73] - 公司已申请将单位在纳斯达克资本市场上市，代码为“PLMKU”，A类普通股和认股权证预计代码分别为“PLMK”和“PLMKW”[28] - 公司作为新兴成长公司和较小报告公司，将遵守减少的上市公司报告要求[5][9]

发售信息 - 公司拟发售2000万单位，总价2亿美元，每单位10美元，行使超额配售权后为2300万单位[7][95] - 承销折扣和佣金总计1300万美元，公司所得收益为1.87亿美元[10] - 公司所得收益中的2.005亿美元（行使超额配售权则为2.30575亿美元）将存入信托账户，每单位对应10.025美元[11] 股份相关 - 发起人及初始股东目前持有7,665,900股B类普通股，最高999,900股可能被没收，总价25,000美元，约0.003美元/股[22] - 发行前普通股数量为766.59万，发行后为2810.35万（假设未行使超额配售权）[96] - 初始股东在本次发售结束时将实益拥有25%的普通股[125] 购买承诺 - 公司发起人承诺购买40万（行使超额配售权则为43.1875万）私募单位和80万受限A类普通股，总价400万美元（行使超额配售权则为431.875万美元）[17] - 承销商承诺使用部分承销折扣和佣金购买23.75万（行使超额配售权则为27.3125万）私募单位，总价237.5万美元（行使超额配售权则为273.125万美元）[17] - 非管理投资者有意购买25万私募单位和80万受限A类普通股，总价250万美元[18] 业务合并 - 公司需在发售结束后21个月内完成首次业务合并，否则将赎回100%公众股份[11][15][16] - 2024年8月22日，Plum Acquisition Corp. III与Tactical Resources Corp.达成确定性业务合并协议[49] - 2024年9月13日，Plum Acquisition Corp. I与Veea完成业务合并，合并后更名为Veea Inc.[50] 费用相关 - 公司预计支付首席执行官和首席财务官每人每月20,833美元咨询费，从发行结束到业务合并结束[26] - 发起人同意以无担保期票借给公司最高500,000美元用于发行费用，贷款无利息[23] - 本次发行费用估计为60万美元（不包括承销佣金）[180] 市场与风险 - 公司认为高质量的私有科技公司数量在增加，且选择长期保持私有的公司也在增多[66] - 俄乌冲突和巴以冲突导致的地缘政治不稳定可能影响公司寻找业务合并目标及完成业务合并[155][159] - 美国和其他地区近期通胀上升可能导致公开交易证券价格波动，使公司难以完成业务合并[161] 其他信息 - 公司为新兴成长型公司和较小报告公司，将遵守简化的上市公司报告要求[5][9] - 公司获得开曼群岛政府20年税收豁免承诺[92] - 单位中的A类普通股和公开认股权证预计在招股说明书日期后第52天开始分开交易[27]

发售信息 - 公司拟发售2000万单位，每单位10美元，总收益2亿美元；若承销商超额配售权全部行使，收益可达2.3亿美元[7][10] - 每单位承销折扣和佣金为0.65美元，总计1300万美元；若超额配售权全部行使，总计1495万美元[11] - 承销商在此次发行结束时支付每单位0.25美元，总计500万美元；若超额配售权全部行使，总计575万美元[11] - 递延承销佣金每单位最高0.4美元，总计最高800万美元；若超额配售权全部行使，总计最高920万美元[11] 股份与股东 - 公众股东在公司完成初始业务合并时，可按规则赎回部分或全部A类普通股，持有超15%发售股份的股东有赎回限制[14] - 公司发起人承诺购买45万股（或49.5万股）私募配售单位，总计450万美元（或495万美元）[17] - 承销商代表承诺购买20万股（或23万股）私募配售单位，总计200万美元（或230万美元）[17] - 公司发起人及三位独立董事目前持有7,665,900股B类普通股，最高999,900股可能被没收，总购买价25,000美元，约每股0.003美元[22] - B类普通股在首次业务合并时自动按1:1转换为A类普通股，约占发行完成后A类普通股总数的25%[22] 财务数据 - 2024年6月30日，公司净有形账面价值为负78668美元，约合每股B类普通股0.01美元[113] - 假设不同赎回情景，发售2000万股A类普通股等操作后，若超额配售权全部行使，25%、50%、75%和100%最大赎回时每股净有形账面价值分别为6.40美元、5.36美元、3.48美元和 - 0.99美元；若未行使，分别为6.39美元、5.34美元、3.45美元和 - 1.03美元[113] - 发售所得净收益及私募股份销售净收益在不同情景下为2.009亿美元（未行使超额配售权）或2.309亿美元（行使超额配售权）[115] - 发售费用约60万美元，承销佣金500万美元（不包括递延承销佣金）[115] 未来展望 - 公司需在本次发行结束后24个月内完成首次业务合并，否则将赎回100%公众股份[15][91][93][105][133][159][180][200] - 首次业务合并需获董事会多数和独立董事多数批准，若需股东批准，需获出席并投票股东多数赞成票[102] - 公司预计构建首次业务合并，使交易后公司拥有目标业务100%的股权或资产，最低需拥有50%以上有表决权的证券[66] 运营策略 - 公司制定了“Accelerating Through the Bell”运营手册，涵盖上市风险降低、市场增长加速等多方面策略[54][55] - 公司收购标准包括大的潜在市场、经验丰富且有远见的管理团队、强劲增长、盈利或短期盈利路径、竞争优势[61] - 公司初始业务合并将使用本次发行所得现金、私募配售所得、股份发行、债务发行等方式进行[60] 风险因素 - 俄乌冲突和巴以冲突导致全球市场波动和混乱，或影响公司寻找和完成初始业务合并[137] - 美国和其他地区近期通胀上升，可能增加公司完成业务合并的难度[140] - 特殊目的收购公司的董事和高级职员责任保险市场变化，保费增加且条款变差，或影响公司谈判和完成初始业务合并[141] - 初始业务合并可能需监管审查和批准，如受美国外国投资委员会（CFIUS）审查，可能被阻止、延迟或受限[146]