核心观点 - 公司完成位于俄克拉荷马州Muskogee的66英亩锂精炼厂用地收购 标志着北美最大锂精炼厂之一即将开建[1] - 获得俄克拉荷马州环境质量部颁发的雨水排放通用许可 完成雨水污染预防计划(SWPPP) 为施工扫清关键监管障碍[2] - 项目获得2700万美元税收增量融资(TIF)支持 用于工业道路升级 铁路线修复等基础设施改善[5] 项目进展 - 已完成土地购置 关键施工许可就位 即将进入建设阶段[1][4] - 剩余必要许可将在未来数周内提交 完成最后监管步骤[2] - 项目具备" shovel-ready"条件 毗邻Muskogee港 可加速时间表[3] 选址优势 - 选址基于俄克拉荷马州中心位置 多式联运物流优势 邻近全美最大内陆水道系统[3] - 当地石油天然气行业提供熟练劳动力 与公司减碳承诺相契合[3] - 预留40英亩相邻土地优先购买权 支持未来扩建[3] 产能与战略 - 精炼厂设计年产能达5万公吨电池级锂产品[6] - 目标成为美国电池级锂核心供应商 加强能源供应链韧性[4][6] - 项目预计创造数百个高质量制造业岗位 支持美国能源自主[4] 政府支持 - 获得州长Stitt及多个政府部门支持 包括环境质量部 商务厅等[4] - TIF资金可降低项目成本 改善利润率[5]

公司财务交易 - 2023年2月公司收到俄克拉荷马州高达2.57亿美元基于绩效的激励分析[139] - 2024年1月10日与马斯阔基市签订土地购买协议总价1662030美元付款期限延长至11月19日[142] - 2024年7月8日完成业务合并相关股权转换等操作[144] - 2024年10月7日与B. Riley Principal Capital II签订协议可出售最多5000万美元普通股[146] - 2024年8月4日与Primero签订工程协议总价约470万美元[147] - 2023 - 2024年期间与AIGD等进行多项SAFE Note和可转换股权协议交易[148][149][150] - 2023年3月向关联方发行无担保票据最多可支取100万美元已全部偿还[151] - 2023年10月购买QX Resources1.26%股权花费20万美元[152] - 公司向IGX Minerals LLC和IG Lithium LLC分别发行176000美元和316000美元本票利率为6%[175] - 公司与AFCO Insurance Premium Finance签订465838美元融资协议利率8.46%[176] - 2024年7月18日公司签订465838美元融资协议用于购买保险[211] - 2023年6月6日公司收到200万美元现金用于8月的SAFE票据[211] - 2023年11月18日公司修订8月SAFE票据并引入20%折扣率[212] - 2024年2月23日Legacy Stardust Power签署20万美元的SAFE票据[213] - 截至2023年12月31日SAFE票据公允价值为521.22万美元并列为非流动负债[215] - 2024年3月21日与AIGD达成融资承诺和股权信贷额度协议可额外支取1500万美元[216] - 2024年4月24日与AIGD签订200万美元可转换股权协议[217] - 截至2023年12月31日递延100.5109万美元公开发行相关成本[233] - 2023年3月16日起至9月30日期间Legacy Stardust Power向VCP支付咨询费用980000美元向7636 Holdings LLC支付180806美元向VIKASA Capital LLC支付146129美元[247] - VCP可因咨询服务获得最高1050000美元报酬[245] - 截至2024年9月30日有5566667份私募认股权证未偿还 公允价值为2505000美元[249] - 公司于2024年9月30日评估的赞助商收益股份公允价值为2972800美元[252] 公司运营状况 - 已开展俄克拉荷马州马斯阔基场地多项研究变电站建设可行性研究正在进行[156] - 公司处于发展阶段尚未产生任何收入[184] - 公司尚未开始设施建设和相关商业生产没有关键业务指标的财务信息[164] - 公司预计未来大部分收入将来自向电动汽车市场销售电池级锂[172] - 公司自成立以来未制造任何产品未产生与生产或库存相关的直接成本[185] - 公司有单一可报告运营部门[243] 公司成本与亏损 - 2024年9月30日止三个月一般和行政费用为8980965美元2023年同期为778455美元[183] - 2024年9月30日止九个月运营亏损11483389美元[183] - 2024年前三季度一般及行政费用较2023年同期增加[186][187] - 2024年三季度和前三季度净亏损分别为10092312美元和14185887美元2023年同期分别为843800美元和2828585美元[199] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日累计亏损分别为4300万美元和380万美元[200] - 炼油厂总成本预计为11.65亿美元[201] - 公司自成立以来未盈利且处于亏损状态依赖额外资本[226] 公司现金流 - 2024年9月30日止9个月经营活动净现金使用851.4161万美元[219] - 2024年9月30日止9个月投资活动净现金使用127.9257万美元[219] - 2024年9月30日止9个月融资活动净现金提供1010.868万美元[219] 公司风险 - 公司面临多种风险包括商品价格风险全球需求与产品定价风险保险风险等[254][256][257] - 公司为应对产品价格波动拟与电动汽车制造商签订10年期销售合同[256] - 截至2024年9月30日公司无重大利率变动风险[268] - 公司现金余额超过250000美元部分面临信用风险且仅有一家金融银行机构[269] - 公司认为除对整体经济影响外通货膨胀未对业务产生重大影响[270]

财报发布信息 - 2024年11月13日发布三季度（截至9月30日）财务和运营结果[4] 未涉及内容 - 未提及用户数据[4] - 未提及未来展望和业绩指引[4] - 未提及新产品和新技术研发[4] - 未提及市场扩张和并购[4] - 未提及其他新策略[4]

公司业务与运营进展 - 公司于2024年第三季度完成了与特殊目的收购公司Global Partner Acquisition Corp II的业务合并，并在纳斯达克全球市场上市 [2] - 公司加强了高级管理团队，任命Paramita Das为首席战略官兼首席执行官高级顾问，并任命Adam Johnson为首席商务官 [2] - 公司已选定Primero USA为其位于俄克拉荷马州马斯克吉的中心锂精炼厂完成前端加载-3（FEL-3）工程设计和成本研究 [2] - 公司与KMX Technologies, Inc. 进入为期90天的独家谈判期，以获取KMX的锂卤水浓缩技术在美加及全球其他特定地区的独家使用权，用于其精炼工艺 [2] - 公司与B. Riley Principal Capital II, LLC签订了普通股购买协议，公司有权在协议期限内根据协议条款，向B. Riley出售最多5000万美元新发行股份 [2] - 公司首席执行官表示，团队已达成多项关键里程碑，正朝着最终投资决策和启动建设全球最大锂精炼厂之一的目标迈进 [3] 公司财务状况 - 截至2024年9月30日，公司拥有现金及现金等价物约160万美元，长期债务为零 [4] - 2024年第三季度净亏损为1000万美元，而2023年同期为80万美元，亏损增加主要由于上市相关行政费用增加以及运营范围扩大 [4] - 2024年第三季度每股亏损为0.22美元，而2023年同期为0.02美元，主要受净亏损增加驱动 [4] - 2024年前九个月经营活动所用现金净额为850万美元，而2023年同期为160万美元，增加源于对运营、关键人才的持续投资以及业务合并完成相关的某些费用 [4] - 2024年前九个月投资活动所用现金净额为130万美元，而2023年同期为零，增加源于为预期建设精炼厂进行的初始资本投资以及向合作伙伴提供的本票 [4] - 2024年前九个月融资活动提供的现金净额为1010万美元，而2023年同期为250万美元，增加主要来自业务合并完成所获现金，包括私募股权投资认购协议和可转换票据 [4] 公司战略与前景 - 公司首席财务官表示，对执行战略感到满意，并对未来扩大运营规模的机会感到兴奋，同时注重资源使用效率 [5] - 公司致力于通过建设有韧性的供应链，为电动汽车行业提供电池级锂产品，以巩固美国的能源领导地位 [7] - 公司正在俄克拉荷马州马斯克吉开发一座战略中心锂精炼厂，预计年产能最高可达5万公吨电池级锂 [7]

As filed with the Securities and Exchange Commission on July 31, 2024 No. 333- UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM S-1 REGISTRATION STATEMENT UNDER THE SECURITIES ACT OF 1933 STARDUST POWER INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction of incorporation or organization) Delaware 2800 99-3863616 (Primary Standard Industrial Classification Code Number) (I.R.S. Employer Identification No.) 15 E. Putnam Ave, Suite 378 Greenwich, ...