2024财年总净收入 - 2024财年总净收入增长6%至191.5百万美元，创纪录的牛油果销售额为25.1百万美元[1] - 2024财年第四季度总净收入为43.9百万美元，同比增长6%[3] - 2024财年总净收入为191.5百万美元，同比增长6.5%，主要由于牛油果收入增加，部分被柠檬和特制柑橘及其他作物收入减少所抵消[17] - 公司2024财年总净收入为191,503千美元，相比2023财年的179,901千美元增长了6.5%[37] 2024财年第四季度收入 - 2024财年第四季度牛油果收入为8.9百万美元，销售总量为4.6百万磅，平均价格为每磅1.92美元[4] - 2024财年第四季度特制柑橘和其他作物收入为3.6百万美元，同比下降44.6%[5] - 2024财年第四季度农业业务总收入为40,085千美元，其中新鲜柠檬收入为25,443千美元，柠檬包装收入为3,030千美元[46] - 2024财年第四季度 avocado 销售收入为8,869千美元，平均价格为每磅1.92美元[48] - 2024财年第四季度其他农业业务收入为11,612千美元，其中橙子销售收入为2,916千美元，平均价格为每箱18.99美元[48] 2024财年第四季度成本和费用 - 2024财年第四季度运营亏损为2.8百万美元，同比减少71%[6] - 2024财年第四季度农业业务总成本和费用为41,181千美元，其中新鲜柠檬成本为25,951千美元，柠檬包装成本为9,121千美元[46] 2024财年第四季度亏损 - 2024财年第四季度调整后净亏损为1.6百万美元，每股稀释亏损为0.09美元[7] - 2024财年第四季度净亏损为1,859千美元，而2023财年同期净亏损为3,455千美元[40] - 调整后的2024财年第四季度净亏损为1,599千美元，调整后的2023财年同期净亏损为2,586千美元[40] 2024财年第四季度每股亏损 - 2024财年第四季度稀释每股亏损为0.11美元，而2023财年同期为0.20美元[40] - 调整后的2024财年第四季度稀释每股亏损为0.09美元，调整后的2023财年同期为0.15美元[40] 2024财年调整后净收入 - 2024财年调整后净收入为11.0百万美元，每股稀释收益为0.62美元[18] - 公司2024财年调整后的EBITDA为26,718千美元，相比2023财年的-224千美元有显著改善[39] 2024财年资产和负债 - 公司2024财年总资产为298,815千美元，相比2023财年的301,210千美元有所下降[31] - 公司2024财年总负债为96,314千美元，相比2023财年的100,713千美元有所减少[31] 2024财年净收入 - 公司2024财年净收入为7,174千美元，相比2023财年的9,117千美元有所下降[37] - 公司2024财年农业业务净收入为185,923千美元，相比2023财年的174,381千美元增长了6.6%[37] - 公司2024财年其他业务净收入为5,580千美元，相比2023财年的5,520千美元略有增长[37] 2024财年成本和费用 - 公司2024财年总成本和费用为197,681千美元，相比2023财年的169,118千美元增长了16.9%[37] 2024财年每股收益 - 公司2024财年每股基本净收入为0.40美元，相比2023财年的0.50美元有所下降[37] - 公司2024财年每股稀释净收入为0.40美元，相比2023财年的0.50美元有所下降[37] 2024财年第四季度运营亏损 - 2024财年第四季度农业业务运营亏损为2,809千美元，其中新鲜柠檬运营亏损为508千美元，柠檬包装运营亏损为2,366千美元[46] 2024财年第四季度柠檬包装 - 2024财年第四季度柠檬包装的平均价格为每箱17.95美元，而2023财年同期为20.39美元[48] 2025财年预期 - 公司预计2025财年新鲜柠檬销量为5.0百万至5.5百万箱，牛油果销量为7.0百万至8.0百万磅[20] 2027财年计划 - 公司计划通过2027财年扩展1,000英亩的牛油果种植面积，预计将推动显著的EBITDA增长[11]

收入与利润 - 公司第三季度收入为9980万美元，相比去年同期的1.046亿美元，减少了480万美元，下降4.6%[2][13] - 第三季度每股稀释收益为0.39美元，相比去年同期的0.38美元，略有增长[2][13] - 第三季度毛利润率为29.3%，相比去年同期的29.2%，略有提升[2][13] - 公司九个月收入为3.019亿美元，相比去年同期的3.227亿美元，减少了2080万美元，下降6.4%[7] - 九个月毛利润为8990万美元，毛利润率为29.8%，相比去年同期的9770万美元和30.3%，有所下降[7] - 九个月净收益为3120万美元，每股稀释收益为1.19美元，相比去年同期的3250万美元和1.25美元，略有下降[7] - 第三季度EBITDA为1827万美元，相比去年同期的1750万美元，增长了77万美元[5][14] - 公司通过收购新业务增加了330万美元的收入和每股0.02美元的稀释收益[3] - 公司2024年第三季度净销售额为99,771美元，相比2023年同期的104,621美元有所下降[21] - 公司2024年第三季度毛利润为29,249美元，相比2023年同期的30,531美元有所下降[21] - 公司2024年第三季度运营收入为13,046美元，相比2023年同期的13,120美元略有下降[21] - 公司2024年第三季度净利润为10,204美元，相比2023年同期的9,906美元有所增长[21] - 公司2024年第三季度稀释每股收益为0.39美元，相比2023年同期的0.38美元有所增长[21] 财务状况 - 公司2024年第三季度末现金及现金等价物为55,704美元，相比2024年初的81,597美元有所减少[21] - 公司2024年第三季度末总资产为346,055美元，相比2024年初的399,190美元有所减少[21] - 公司2024年第三季度末总负债为48,359美元，相比2024年初的49,349美元有所减少[21] - 公司2024年第三季度末股东权益为297,696美元，相比2024年初的349,841美元有所减少[21] 现金流 - 公司2024年第三季度经营活动提供的现金为53,097美元，相比2023年同期的52,500美元略有增长[21] 股东回报 - 公司通过股息向股东返还7230万美元，其中包括每股2.50美元的特别股息[8] - 董事会宣布每股25.0美分的季度现金股息，将于2025年2月6日支付给2025年1月9日登记在册的股东[17]

财务表现 - 公司2024年10月31日的净销售额为41,563千美元，相比2023年同期的45,690千美元有所下降[48] - 公司2024年10月31日的毛利润为14,086千美元，相比2023年同期的13,184千美元有所增长[48] - 公司2024年10月31日的净收入为3,453千美元，相比2023年同期的3,364千美元有所增长[48] - 公司2024年10月31日的基本每股收益为0.31美元，相比2023年同期的0.24美元有所增长[60] - 公司2024年10月31日的稀释每股收益为0.31美元，相比2023年同期的0.24美元有所增长[60] - 公司2024年10月31日的总股东权益为56,973千美元，相比2023年同期的68,583千美元有所下降[54] - 公司2024年10月31日的现金及现金等价物和限制性现金为14,726千美元，相比2023年同期的7,408千美元有所增长[70] - 公司2024年10月31日的资本支出为1,555千美元，相比2023年同期的8,204千美元有所下降[70] - 公司2024年10月31日的现金利息支付为1,456千美元，相比2023年同期的1,754千美元有所下降[70] - 公司2024年10月31日的现金所得税支付为3,297千美元，相比2023年同期的2,546千美元有所增长[70] - 公司截至2024年10月31日的总资产为160.749亿美元，较2024年1月31日的155.711亿美元有所增加[89] - 公司截至2024年10月31日的总负债为80.586亿美元，较2024年1月31日的83.733亿美元有所减少[89] - 公司截至2024年10月31日的股东权益为71.211亿美元，较2024年1月31日的65.712亿美元有所增加[89] - 公司2024年10月31日的现金及现金等价物为133.07亿美元，较2024年1月31日的58.45亿美元大幅增加[89] - 公司2024年10月31日的应收账款为399.04亿美元，较2024年1月31日的466.46亿美元有所减少[89] - 公司2024年10月31日的存货为159.57亿美元，较2024年1月31日的155.41亿美元有所增加[89] - 公司2024年10月31日的未完成合同成本为157.42亿美元，较2024年1月31日的219.12亿美元有所减少[83] - 公司2024年10月31日的未完成合同预计收益为117.66亿美元，较2024年1月31日的112.70亿美元有所增加[83] - 公司2024年10月31日的未完成合同收入为275.08亿美元，较2024年1月31日的331.82亿美元有所减少[83] - 公司2024年10月31日的未完成合同账单为263.59亿美元，较2024年1月31日的305.80亿美元有所减少[83] - 公司2024年10月31日和2023年10月31日的三个月内，特许管道和涂层系统的收入分别为12268万美元（占总收入的30%）和18641万美元（占总收入的41%）[103] - 公司2024年10月31日和2023年10月31日的九个月内，特许管道和涂层系统的收入分别为35020万美元（占总收入的31%）和41779万美元（占总收入的38%）[103] - 公司2024年10月31日和2023年10月31日的三个月内，净收入归属于普通股股东分别为250万美元和190万美元，增加了60万美元，主要由于季度内项目执行更好[114] - 公司2024年10月31日和2023年10月31日的九个月内，投资活动使用的净现金分别为160万美元和820万美元，减少了660万美元，主要由于美国和加拿大的资本支出减少[116] - 公司2024年10月31日和2023年10月31日的三个月内，经营租赁的租金费用均为60万美元[125] - 公司2024年10月31日和2023年10月31日的三个月内，非控制性权益的公允价值分别为900万美元和630万美元，变化包括230万美元的当前年度净收入归属于非控制性权益和约40万美元的调整[131] - 公司2024财年第三季度收入为41,563千美元，同比增长62%，2023财年第三季度收入为24,496千美元，同比增长54%[134] - 公司2024财年第三季度总收入为41,563千美元，2023财年第三季度总收入为45,690千美元[134] - 2024年第三季度净销售额为4160万美元，相比2023年同期的4570万美元下降了410万美元，降幅为9%，主要由于项目执行时间的影响[163] - 2024年第三季度毛利润为1410万美元，占净销售额的34%，相比2023年同期的1320万美元（占净销售额的29%）增加了90万美元，主要由产品组合带来的更好毛利率驱动[164] - 2024年第三季度销售费用为120万美元，相比2023年同期的150万美元减少了30万美元，主要由于季度内较低的薪资费用[189] - 2024年第三季度其他费用为10万美元，相比2023年同期的50万美元减少了40万美元，主要由于外汇交易中的汇率波动[165] - 2024年前三季度净销售额为1.134亿美元，相比2023年同期的1.105亿美元增加了290万美元，增幅为3%，主要由于中东地区销售量的增加[193] - 2024年前三季度毛利润为3810万美元，占净销售额的34%，相比2023年同期的2940万美元（占净销售额的27%）增加了870万美元，主要由产品组合带来的更好毛利率驱动[168] - 2024年前三季度一般和管理费用为1950万美元，相比2023年同期的1640万美元增加了310万美元，主要由于更高的薪资费用和专业费用[169] - 2024年前三季度销售费用为380万美元，相比2023年同期的420万美元减少了40万美元，主要由于较低的薪资费用[170] - 2024年前三季度其他费用为20万美元，相比2023年同期的40万美元减少了20万美元，主要由于外汇交易中的汇率波动[195] - 截至2024年10月31日，公司持有现金及现金等价物为1330万美元，相比2024年1月31日的580万美元增加了750万美元，主要由于运营活动提供的现金增加[198] - 公司截至2024年10月31日的净收入归属于普通股股东为720万美元，相比2023年同期的180万美元增加了540万美元[217] 财务结构与资产负债 - 公司2024年10月31日的总股东权益为56,973千美元，相比2023年同期的68,583千美元有所下降[54] - 公司截至2024年10月31日的总资产为160.749亿美元，较2024年1月31日的155.711亿美元有所增加[89] - 公司截至2024年10月31日的总负债为80.586亿美元，较2024年1月31日的83.733亿美元有所减少[89] - 公司截至2024年10月31日的股东权益为71.211亿美元，较2024年1月31日的65.712亿美元有所增加[89] - 公司2024年10月31日的现金及现金等价物为133.07亿美元，较2024年1月31日的58.45亿美元大幅增加[89] - 公司2024年10月31日的应收账款为399.04亿美元，较2024年1月31日的466.46亿美元有所减少[89] - 公司2024年10月31日的存货为159.57亿美元，较2024年1月31日的155.41亿美元有所增加[89] - 公司2024年10月31日的未完成合同成本为157.42亿美元，较2024年1月31日的219.12亿美元有所减少[83] - 公司2024年10月31日的未完成合同预计收益为117.66亿美元，较2024年1月31日的112.70亿美元有所增加[83] - 公司2024年10月31日的未完成合同收入为275.08亿美元，较2024年1月31日的331.82亿美元有所减少[83] - 公司2024年10月31日的未完成合同账单为263.59亿美元，较2024年1月31日的305.80亿美元有所减少[83] - 公司2024年10月31日的合并财务报表中，合资企业的资产和负债的账面价值分别为3180万美元和1850万美元[130] - 公司2024财年第三季度财务租赁资产总额为86千美元，2023财年第三季度为113千美元[138] - 公司2024财年第三季度经营租赁资产总额为8,165千美元，2023财年第三季度为7,184千美元[138] - 公司2024财年第三季度财务租赁负债短期为33千美元，长期为53千美元，2023财年第三季度短期为113千美元，长期为0[138] - 公司2024财年第三季度经营租赁负债短期为1,061千美元，长期为7,104千美元，2023财年第三季度短期为914千美元，长期为6,270千美元[138] - 公司2024财年第三季度现金及现金等价物为13,307千美元，2023财年第三季度为5,845千美元[154] - 公司2024财年第三季度限制性现金为1,419千美元，2023财年第三季度为1,395千美元[154] - 公司2024财年第三季度租赁成本总额为1,850千美元，2023财年第三季度为1,867千美元[152] - 公司2024财年第三季度财务租赁的ROU资产为0.3百万美元，2023财年第三季度为139千美元[150] - 公司截至2024年10月31日的债务总额为2700万美元，相比2024年1月31日的2570万美元有所增加[219] - 公司截至2024年10月31日在阿联酋的循环信贷额度为2050万阿联酋迪拉姆（约合560万美元），利率约为8.6%，并于2024年11月续期，额度减少至1750万阿联酋迪拉姆（约合480万美元）[222] - 公司截至2024年10月31日在埃及的项目融资信贷安排余额为210万埃及镑（约合10万美元），利率约为11.0%[223] - 公司截至2024年10月31日在沙特阿拉伯的循环信贷额度为3700万沙特里亚尔（约合990万美元），利率约为9.5%，并于2024年5月续期[224] 业务运营与市场 - 公司主要从事管道系统的制造和销售，包括预绝缘特殊管道系统和泄漏检测系统，主要应用于区域供热和制冷以及石油和天然气市场[97] - 公司在2024年7月31日前的六个月内发现并纠正了中东子公司重复记录购买财产、厂房和设备（PP&E）的发票错误，导致2024年4月30日的未经审计合并资产负债表中PP&E和贸易应付账款高估了140万美元，并在2024年4月30日结束的三个月内合并现金流量表中经营活动提供的净现金和投资活动使用的净现金相应高估[95] - 公司2024年10月31日和2023年10月31日的三个月内，特许管道和涂层系统的收入分别为12268万美元（占总收入的30%）和18641万美元（占总收入的41%）[103] - 公司2024年10月31日和2023年10月31日的九个月内，特许管道和涂层系统的收入分别为35020万美元（占总收入的31%）和41779万美元（占总收入的38%）[103] - 2024年第三季度净销售额为4160万美元，相比2023年同期的4570万美元下降了410万美元，降幅为9%，主要由于项目执行时间的影响[163] - 2024年第三季度毛利润为1410万美元，占净销售额的34%，相比2023年同期的1320万美元（占净销售额的29%）增加了90万美元，主要由产品组合带来的更好毛利率驱动[164] - 2024年第三季度销售费用为120万美元，相比2023年同期的150万美元减少了30万美元，主要由于季度内较低的薪资费用[189] - 2024年第三季度其他费用为10万美元，相比2023年同期的50万美元减少了40万美元，主要由于外汇交易中的汇率波动[165] - 2024年前三季度净销售额为1.134亿美元，相比2023年同期的1.105亿美元增加了290万美元，增幅为3%，主要由于中东地区销售量的增加[193] - 2024年前三季度毛利润为3810万美元，占净销售额的34%，相比2023年同期的2940万美元（占净销售额的27%）增加了870万美元，主要由产品组合带来的更好毛利率驱动[168] - 2024年前三季度一般和管理费用为1950万美元，相比2023年同期的1640万美元增加了310万美元，主要由于更高的薪资费用和专业费用[169] - 2024年前三季度销售费用为380万美元，相比2023年同期的420万美元减少了40万美元，主要由于较低的薪资费用[

销售额 - 公司第三季度净销售额为4160万美元，同比下降410万美元或9%[20] - 公司前三季度净销售额为1.134亿美元，同比增长290万美元或3%[24] 利润 - 公司第三季度税前利润为510万美元，前三季度为1320万美元[1] - 公司第三季度归属于普通股股东的净利润为250万美元，同比增长60万美元或29%[23] - 公司前三季度归属于普通股股东的净利润为720万美元，同比增长540万美元或294%[13] 毛利率 - 公司第三季度毛利率为34%，去年同期为29%[7] - 公司前三季度毛利率为34%，去年同期为27%[10] 积压订单 - 公司截至2024年10月31日的积压订单为1.142亿美元，较2024年1月31日的6850万美元大幅增长[1] 销售费用 - 公司第三季度销售费用为120万美元，同比下降30万美元[3] - 公司前三季度销售费用为380万美元，同比下降40万美元[11]

公司股权结构 - 公司拥有8,220,344股普通股，截至2024年10月31日，员工和董事会成员持有至少36.9%的已发行股票[43] - 公司截至2024年12月12日拥有8,220,344股普通股[80] 公司设施与租赁 - 公司位于弗吉尼亚州罗阿诺克的设施占地约23英亩，其中约11英亩未使用，建筑总面积为146,000平方英尺[48] - 公司在弗吉尼亚州罗阿诺克租赁的仓库面积约为36,000平方英尺[49] - 公司在北卡罗来纳州阿什维尔的设施占地约13英亩，包括两栋建筑，总面积为64,000平方英尺[55] - 公司在德克萨斯州普莱诺租赁的设施面积约为34,000平方英尺[56] 公司生产与运营 - 公司在2024财年平均运营生产设备容量为40%至50%[50] - 公司主要在弗吉尼亚州Roanoke的ISO 9001:2015注册设施生产光纤电缆[88] - 公司在北卡罗来纳州Asheville附近的ISO 9001:2015注册设施主要生产企业连接产品[88] - 公司在德克萨斯州Dallas附近的ISO 9001:2015注册和MIL-STD-790G认证设施主要生产恶劣环境和特种连接产品[88] 公司产品与创新 - 公司在过去五年内获得了16项关于光纤和铜连接以及光纤电缆的创新设计专利[105] - 公司提供的产品包括光纤和铜缆、混合缆、连接器、预端接光纤和铜缆组件、机架、机柜、数据通信外壳、配线板、面板、多媒体盒、光纤卷轴和配件等[105] - 公司设计并开发了一系列轻型卷轴、轻型卷轴支架和配件，这些产品已获得美国军方的使用批准[110] - 公司提供的产品符合Category 5e、Category 6和Category 6A标准，并拥有行业认可的Category 8测试资格夹具和基于公司专利技术的Category 8插头[96] 公司财务与控制 - 公司未参与衍生金融工具或衍生商品工具交易，截至2024年10月31日，财务工具未面临显著市场风险[37] - 公司未发现任何现有网络安全威胁会对其业务战略、运营结果、流动性或财务状况产生重大影响[47] - 公司未与现任或前任会计师在会计或财务披露方面存在任何分歧[32] - 公司未发生任何重大网络安全事件[47] - 公司因Revolver余额分类错误，将2023年10月31日及2024年和2023年各季度（1月31日、4月30日、7月31日）的财务报表进行重述，将Revolver余额从非流动负债调整为流动负债[123] - 重述的财务调整为非现金调整，不影响总资产、总负债或股东权益的金额，也不影响合并损益表、股东权益表或现金流量表[123] - 公司计划通过开发资产和负债分类的检查清单，改进内部控制流程，以确保每期末的分类准确性[122] - 公司未在2024财年第四季度对财务报告内部控制进行任何重大变更[124] - 重述的财务调整未影响公司与贷款人的任何契约，因为借款安排不包括受Revolver余额分类影响的财务契约[123] - 公司计划加强对新协议或交易的相关文献的审查和解释，以确保分类的准确性[124] - 公司计划记录内部和外部咨询的相关情况，以确保分类的准确性[124] - 公司管理层认为，重述和修订的财务报表在所有重大方面均按照美国通用会计准则公允列报[121] 公司员工与市场 - 公司截至2024年10月31日共有339名员工[115] - 公司在2024财年销售至约50个国家[112] 公司协议与修订 - 公司修订了与Neil D. Wilkin, Jr.和Tracy G. Smith的雇佣协议，分别于2014年3月14日和2014年3月14日生效[150] - 公司修订了2017年股票激励计划，并于2022年3月29日生效[150] - 公司更新了非员工董事会成员的股权奖励协议，并于2024年7月31日提交[150] - 公司更新了基于公司财务绩效的股权奖励协议，并于2024年7月31日提交[150] - 公司提交了2023年年度报告[150] - 公司提交了子公司名单[150] - 公司提交了独立注册会计师的同意书[150] - 公司提交了首席执行官和首席财务官的认证文件，分别依据Sarbanes-Oxley法案的第302和906条[150] - 公司修订了2008年5月30日的信托契约、担保协议和设备文件，并于2016年4月26日进行了信用额度修改[156] - 公司提交了2023年11月30日生效的薪酬追回政策[151] - 公司于2023年10月31日与Northeast Bank签订了贷款文件的全面修订协议[4.15] - 公司于2022年7月5日与North Mill Capital LLC（现为SLR Business Credit）及其子公司签订了修订协议[4.14] - 公司于2021年11月2日与American Stock Transfer & Trust Company, LLC签订了修订后的股东保护权利协议[4.13] - 公司于2020年7月24日与North Mill Capital LLC（现为SLR Business Credit）签订了贷款和担保协议[4.10] - 公司于2018年5月2日与Northeast Bank签订了第二次信用额度信托契约修订[4.8] - 公司于2016年4月26日与Northeast Bank签订了信托契约、担保协议和租赁及租金转让的修订[4.7] - 公司于2011年4月11日与Neil D. Wilkin, Jr.签订了修订后的雇佣协议[10.2] - 公司于2012年12月18日与Neil D. Wilkin, Jr.签订了雇佣协议的修订[10.3] - 公司于2017年3月13日通过了2017年股票激励计划[10.1]

公司业务与运营 - 公司在全球35个国家运营，提供工业包装产品和服务，包括钢、纤维和塑料桶等[45] - 2024财年，公司分为三个报告分部：全球工业包装、纸包装与服务以及土地管理[46] - 全球工业包装分部的主要原材料包括钢、树脂和容器板，以及用于再制造的工业包装[50] - 公司在俄罗斯的业务占2024财年净销售额的3%，营业利润的9%，总资产的2%[61] - 公司在全球范围内拥有多个运营区域，包括欧洲、中东和亚太地区[84] - 公司运营涉及多个行业，包括化学品、润滑油、食品和饮料、个人护理、石油、制药等，需求与这些行业和国家的经济和商业状况密切相关[82] - 公司财务表现高度依赖于其运营所在行业和国家的经济和商业状况，任何长期或重大的经济衰退或地缘政治不确定性都可能对业务产生重大不利影响[83] 风险与挑战 - 公司面临市场和经济因素的风险，包括全球经济挑战和金融市场的不稳定[62] - 客户基础和供应商的整合可能加剧价格压力[65] - 公司业务对行业需求和客户偏好的变化敏感，例如美国纤维桶销售逐年下降[68] - 公司在俄罗斯和乌克兰的冲突中面临多项风险，包括外汇波动、金融市场中断、能源供应问题、供应链中断、客户需求变化等[84] - 公司的债务、原材料采购协议和产品销售协议以多种货币计价，包括俄罗斯卢布、欧元、巴西雷亚尔、匈牙利福林、土耳其里拉、英镑等[85] - 公司运营表现受汇率波动影响，包括非美国业务资产和负债的美元财务报告转换，以及非功能货币交易产生的损益[85] - 公司面临行业竞争激烈的风险，可能导致财务和运营表现不佳[89] - 公司面临负面媒体报道的风险，可能损害公司声誉、客户和供应商关系，影响业务和财务状况[91] - 公司面临全球经济条件带来的挑战，可能导致收入和运营结果的预测困难，进而影响股票市场价格[87] 员工与合规 - 公司致力于员工的健康和安全，并遵守相关的法律法规[51] - 公司通过Greif大学提供培训和发展机会，以吸引和保留人才[79] - 公司运营受到广泛的环境法规约束，但目前认为合规不会对财务状况产生重大不利影响[75] 并购与资产 - 公司正在进行并购活动，如2023年11月17日的销售和购买协议，涉及多个实体[92] - 公司完成了对Ipackchem的收购，总无形资产为233.1百万美元，其中客户关系为183.8百万美元，开发技术为39.0百万美元，商标为10.3百万美元[128] - 公司完成了对ColePak的收购，总无形资产为59.0百万美元，其中客户关系为50.6百万美元，商标为8.4百万美元[132] - Ipackchem收购的客户关系无形资产的加权平均估计使用寿命为13.5年，开发技术为8.0年，商标为5.0年[128] - ColePak收购的客户关系无形资产的加权平均估计使用寿命为15.0年，商标为5.0年[132] - 公司假设Ipackchem收购于2022年11月1日完成，调整后的补充未经审计的合并信息反映了利息费用、折旧和摊销、调整后的所得税费用及相关交易成本[129] - 公司完成了对Centurion的收购[133] - 公司完成了对Lee Container的收购，转移的现金对价为144.5百万美元[134] - 公司完成了Tama Divestiture，获得当前净现金收益100.0百万美元，并实现了54.6百万美元的出售业务收益，其中包括22.5百万美元的商誉分配[143] - 截至2024年10月31日，公司总商誉为1,953.7百万美元，其中工业包装部门为1,148.3百万美元，纸包装与服务部门为805.4百万美元[144] 财务表现与成本 - 公司记录了2024年10月31日结束的年度内5.4百万美元的重组费用，相比2023年10月31日结束的年度内的18.7百万美元有所减少[148] - 截至2024年10月31日，公司在2022和2023信用协议下的未偿还金额为2,369.9百万美元，当前部分为95.8百万美元，长期部分为2,274.1百万美元[152] - 公司记录了2024年10月31日结束的年度内的2.6百万美元资产减值费用，相比2023年10月31日结束的年度内的20.3百万美元有所减少[160] - 公司长期激励计划下的股票补偿费用在2024年10月31日结束的年度内为15.5百万美元，2023年为20.1百万美元，2022年为33.1百万美元[167] - 公司2024年、2023年和2022年的美国所得税前收入分别为85.1百万美元、240.7百万美元和333.5百万美元[169] - 公司2024年、2023年和2022年的非美国所得税前收入分别为234.5百万美元、254.0百万美元和192.2百万美元[169] - 公司2024年10月31日结束的年度内的重组活动包括释放9.0百万美元的先前重组遣散费 accrual，7.6百万美元的员工分离成本和6.8百万美元的其他重组成本[148] - 未确认的税务利益余额在2024年11月1日为2340万美元，2023年为2430万美元，2022年为3100万美元[172] - 2022年公司记录了1300万美元的重组费用，包括630万美元的员工分离成本和670万美元的其他重组成本[179] - 2024年10月31日的净定期养老金成本为720万美元，其中美国为480万美元，国际为240万美元[177] - 2024年10月31日的长期资产减值为260万美元，2023年为2030万美元[192] - 2024年10月31日的递延所得税资产为1.265亿美元，2023年为1.049亿美元，其中2024年美国联邦、州和非美国分别为1950万美元、1020万美元和9680万美元[203] - 2024年10月31日的估值准备金为6520万美元，2023年为8280万美元，其中美国和非美国的估值准备金分别为2220万美元和6520万美元[203] - 2024年10月31日，未确认的税收优惠为2550万美元，如果被确认，将影响有效税率[204] - 2024年10月31日，公司总资产为29580万美元，其中互惠基金4010万美元，现金690万美元，公司债券16450万美元，政府债券8010万美元，其他资产420万美元[213] - 2024年10月31日，未确认的净精算损失为11030万美元，未确认的先前服务福利为-110万美元，累计其他综合损失为10920万美元[215] - 2024年10月31日，每股收益（EPS）为466美元，2023年为622美元，2022年为636美元[221] - 2024年10月31日，经营租赁成本为7220万美元，融资租赁成本为710万美元，其他租赁成本为3400万美元，总租赁成本为11600万美元[224] - 2024年10月31日，总租赁付款为39230万美元，扣除利息后的租赁负债为32650万美元[225] - 2024年10月31日，全球工业包装总销售额为293680万美元，其中美国109300万美元，欧洲、中东和非洲131090万美元，亚洲其他地区53290万美元[230] - 2024年10月31日，养老金计划贡献总额为790万美元，其中雇主贡献340万美元，公司直接支付的福利450万美元[235] - 2024年10月31日，折现率为511%，薪酬增长率296%[236] - 2024财年结束时，公司养老金计划的总福利义务为654.1百万美元，其中美国为469.9百万美元，国际部分为184.2百万美元[240] - 2023财年结束时，公司养老金计划的总福利义务为604.1百万美元，其中美国为437.5百万美元，国际部分为166.6百万美元[240] - 2024财年，公司养老金计划的服务成本为6.8百万美元，利息成本为34.9百万美元，精算损失为52.8百万美元[240] - 2023财年，公司养老金计划的服务成本为8.0百万美元，利息成本为35.0百万美元，精算收益为24.3百万美元[240] - 公司使用高质量公司债券的当前市场结算利率来确定折现率，反映当前市场的高质量债券、政府国债和年金购买利率[237] - 公司考虑当前和预期的资产配置、历史和预期的各类计划资产回报率来确定养老金计划资产的预期长期回报率[237] - 公司使用公开的死亡率表来确定计划参与者的预期寿命，这些表基于参与者所在国家的数据[237] - 养老金计划的资产投资政策旨在提供收入和本金增长的机会，目标是长期提供参与者所需的福利，同时避免过度风险[242] - 养老金计划的投资经理被指示维持与特定基准风险水平大致相当的股权投资组合[242] - 养老金计划的投资公允价值测量方法一致，并在合并财务报表的附注6中进行了描述[243] 报告与披露 - 公司提交了截至2024年4月30日的季度10-Q报告[107] - 公司提交了截至2023年4月30日的季度10-Q报告[108] - 公司提交了截至2024年10月31日的年度10-K报告[120] - 公司延长了欧洲应收账款融资安排的到期日至2025年4月22日[106] - 2024年10月31日，公司完成了对Ipackchem的收购，Ipackchem是全球高性能塑料包装的领导者[227] - 2024年12月12日的RSU授予数量为120,843，加权平均公允价值为62.83美元[196] - 2024年12月12日的PSU授予数量为202,402，加权平均公允价值为60.77美元[197] - 2022年信贷协议提供8亿美元的担保循环信贷额度，11亿美元的担保定期贷款A1，5.15亿美元的担保定期贷款A2，以及3亿美元的增量担保定期贷款A4[181] - 2024年10月31日的第三修正TAA协议提供了3亿美元的应收账款融资设施，加权平均利率为6.21%[183]

财务状况 - 公司2024财年结束时的累计其他综合损失为114.3百万美元，相比2023年的109.2百万美元有所增加[20] - 公司2024年向401(k)计划贡献了29.0百万美元，2023年为29.1百万美元，2022年为24.4百万美元[21] - 截至2024年10月31日，公司为Diamond Alkali Superfund Site预留了9.8百万美元的诉讼相关负债[23] - 公司2024年经营租赁负债的现金流出为71.9百万美元，融资租赁负债的现金流出为6.5百万美元[32] - 公司2024年经营租赁资产的获取为69.6百万美元，融资租赁资产的获取为6.4百万美元[32] - 公司2024年经营租赁的加权平均租赁期限为7.5年，折现率为4.5%[31] - 2024年公司对401(k)计划的贡献为2900万美元，相比2023年的2910万美元略有下降[21] 业务销售 - 公司2024年全球工业包装业务的净销售额为3124.3百万美元，其中美国为1124.0百万美元，欧洲、中东和非洲为1388.0百万美元，亚太和其他美洲地区为612.3百万美元[37] - 公司2024年纸包装与服务业务的净销售额为2303.5百万美元，其中美国为2261.4百万美元，亚太和其他地区为42.1百万美元[37] - 公司2024年土地管理业务的净销售额为20.3百万美元[37] - 公司2024年总净销售额为5448.1百万美元[37] - 全球工业包装业务在2023年10月31日的总净销售额为3,124.3百万美元[37] - 纸包装与服务业务在2023年10月31日的总净销售额为2,303.5百万美元[37] - 土地管理业务在2023年10月31日的总净销售额为20.3百万美元[37] 运营利润 - 2024年全球工业包装业务运营利润为3.411亿美元，相比2023年的3.343亿美元增长了2.0%[39] - 2024年纸包装与服务业务运营利润为1.156亿美元，相比2023年的2.641亿美元下降了56.2%[39] - 2024年总运营利润为4.646亿美元，相比2023年的6.055亿美元下降了23.3%[39] - 2023年全球工业包装业务的运营利润为334.3百万美元，2024年预计为341.1百万美元[39] - 2023年纸包装与服务业务的运营利润为264.1百万美元，2024年预计为115.6百万美元[39] - 2023年土地管理业务的运营利润为7.1百万美元，2024年预计为7.9百万美元[39] 折旧、耗竭和摊销 - 2024年全球工业包装业务的折旧、耗竭和摊销费用为1.223亿美元，相比2023年的9530万美元增长了28.3%[39] - 2024年纸包装与服务业务的折旧、耗竭和摊销费用为1.368亿美元，相比2023年的1.331亿美元增长了2.8%[39] - 2024年总折旧、耗竭和摊销费用为2.613亿美元，相比2023年的2.306亿美元增长了13.3%[39] - 2023年全球工业包装业务的折旧、耗竭和摊销费用为95.3百万美元，2024年预计为122.3百万美元[39] - 2023年纸包装与服务业务的折旧、耗竭和摊销费用为133.1百万美元，2024年预计为136.8百万美元[39] - 2023年土地管理业务的折旧、耗竭和摊销费用为2.2百万美元，2024年预计为2.2百万美元[39] 资本支出 - 2024年全球工业包装业务的资本支出为7600万美元，相比2023年的8390万美元下降了9.4%[39] - 2024年纸包装与服务业务的资本支出为8890万美元，相比2023年的1.206亿美元下降了26.3%[39] - 2024年总资本支出为1.742亿美元，相比2023年的2.182亿美元下降了20.2%[39] - 2023年全球工业包装业务的资本支出为83.9百万美元，2024年预计为76.0百万美元[39]

财务业绩发布 - 公司将于2024年11月7日开市前公布2024年第三季度财务业绩[5] - 公司将于当天上午11点东部时间召开财报电话会议[5] 公司信息 - 公司股票在纽约证券交易所上市，股票代码为CION[3] - 公司发行了7.50%到期日为2029年的票据，票据代码为CICB[3] - 公司为非新兴成长公司[4]

财务结果发布 - 公司发布了截至2024年9月30日的九个月未经审计的初步财务结果[8] - 财务结果包括了公司在前九个月的业绩表现，具体数据在新闻稿中提供[8] - 新闻稿作为附件99.1提供，包含详细的财务信息[12] 前瞻性声明 - 新闻稿中包含了前瞻性声明，涉及公司未来的财务和运营表现[11] - 前瞻性声明基于当前可获得的信息，未来实际结果可能与预期有显著差异[11] - 公司提醒投资者注意，前瞻性声明受风险和不确定性影响，具体风险描述在公司提交给SEC的文件中[11] - 公司不承担更新前瞻性声明的义务，除非法律要求[11] 报告签署 - 公司首席执行官Andrew Shape签署了该报告[16]

诉讼相关负债 - 公司记录了与Heller诉讼相关的0.5百万美元负债，该诉讼涉及前雇员提出的薪资和其他付款要求[26] - 公司记录了与IPFS诉讼相关的0.1百万美元负债，该诉讼涉及2022年商业保险 premiums 的未付款项[27] - 公司未记录与Entoro Securities LLC诉讼相关的负债，因为公司认为指控无根据，且损失不具可能性或无法合理估计[28] - 公司未记录与Meteora Special Opportunity Fund I, LP等诉讼相关的负债，因为公司认为损失不具可能性或无法合理估计[29] 或有支付和薪酬 - 公司根据管理就业协议，在首次累计资本募集至少50百万美元的情况下，需支付14.7百万美元的 contingently payable 薪酬和奖金[32] - 公司还有1.0百万美元的 contingently payable 供应商付款，同样基于首次累计资本募集至少50百万美元的条件[33] - 公司在2023财年支付并记录了0.9百万美元的 contingently payable 薪酬，但在2024年6月30日结束的六个月内没有支付任何 contingently payable 薪酬[34] 股息政策 - 公司未宣布或支付任何股息，预计未来也不会宣布股息，因此股息收益率估计为零[39] 许可协议和里程碑付款 - 公司与其学术研究机构合作伙伴签订了许可协议，需支付年度固定许可维护费和基于里程碑的付款，但由于未来里程碑付款的时间不确定，这些费用未包含在2024年6月30日的合并资产负债表中[30] 投资和亏损 - 公司于2023年10月11日与Virion Therapeutics, LLC签订修订后的贡献协议，公司以410万美元现金或75万股公司普通股的形式进行初始贡献，最终选择通过发行股票支付[40] - 公司对Virion的投资在2024年6月30日的三个月和六个月期间分别确认了约0.6百万美元和2.8百万美元的亏损[41] - 公司对Virion的初始投资为410万美元，并在2024年6月30日的三个月和六个月期间分别确认了190万美元的费用和40万美元的收益[40] 股权激励和期权 - 公司于2023年2月15日向非员工董事授予75,000份期权，行权价为每股10.00美元，期权公允价值为每股3.73美元[44] - 截至2024年6月30日，未确认的股权激励费用总额为120万美元，预计将在约1.7年内摊销[45] - 公司2022年员工股票购买计划（ESPP）可供购买的普通股数量为2,180,000股，购买价格为每股市场价值的85%[48] - 公司截至2024年6月30日的三个月和六个月的股票薪酬费用分别为20万美元和40万美元[54] 财务状况和运营结果 - 公司截至2024年6月30日的现金为4000美元，总资产为1851美元，总负债为94594美元，股东权益为-92743美元[59] - 公司2024年6月30日的总运营费用为127.7万美元，相比2023年同期的821.9万美元大幅减少[65] - 公司2024年6月30日的净亏损为423.5万美元，相比2023年同期的8352.3万美元显著减少[65] - 公司2024年6月30日的每股基本和稀释亏损为0.15美元，相比2023年同期的3.25美元大幅减少[65] - 公司2024年6月30日的经营活动使用的净现金为77.5万美元，相比2023年同期的743.3万美元有所减少[71] - 公司2024年6月30日的融资活动提供的净现金为0美元，相比2023年同期的956万美元有所减少[71] - 公司2024年6月30日的现金和限制性现金总额为22.9万美元，相比2023年同期的216.1万美元大幅减少[71] - 公司2024年6月30日的非现金股票发行总额为188.1万美元，相比2023年同期的1543.3万美元显著减少[71] - 公司2024年6月30日的股票期权负债在发行时为0美元，相比2023年同期的193.2万美元有所减少[71] - 公司2024年6月30日的累计亏损为16511.2万美元，相比2023年3月31日的15368.1万美元有所增加[75] - 公司2024年6月30日的股东权益总额为-6165.7万美元，相比2023年3月31日的-5475.3万美元有所减少[75] - 截至2024年6月30日，公司现金为4千美元，限制性现金为0.2百万美元，营运资本赤字为29.5百万美元[82] - 公司自成立以来未产生任何收入，且预计在可预见的未来不会从产品销售中产生收入[95] - 公司预计将在未来一年内继续产生运营亏损并产生负的运营现金流[82] - 公司正在开发的治疗产品需要获得美国食品和药物管理局（FDA）和其他非美国监管机构的批准，但无法保证这些产品将获得必要的批准[103] - 公司的研究与开发费用主要包括研究活动的成本，如产品候选的开发，这些费用在发生时计入费用[104] - 公司截至2024年6月30日和2023年12月31日的限制性现金分别为0.2百万美元和1.0百万美元[101] - 公司没有任何重大的表外安排，但其未来运营结果受到多种风险和不确定性的影响[103] 融资和债务 - 公司向最大股东Poseidon Bio, LLC发行了0.7百万美元的即期本票，利息为5%，六个月内确认的利息费用分别为16千美元和8千美元[18] - 公司使用Black-Scholes Merton模型和Monte-Carlo模拟来估值衍生负债，并在每个报告期重新计量公允价值[58][62] - 公司预计将通过Backstop协议的净收益、未来的债务和股权融资以及进一步推迟某些应计费用和未来融资关闭时的或有付款来资助运营[87] - 公司面临重大不确定性，包括全球金融市场动荡、俄罗斯与乌克兰的军事冲突、哈马斯对以色列的攻击及其后的战争，以及其他宏观经济因素如通货膨胀和利率上升[83] - 公司对净递延所得税资产进行了全额估值准备，导致净递延所得税资产为零，因此没有所得税准备[106] - 公司通过Backstop协议授予Backstop Parties购买最多800万股公司普通股的权利，每股价格为10.56美元[111] - Backstop Parties已购买了4,885,466股公司普通股，称为“Backstop Shares”[113] - 公司在2023年5月25日完成了首次票据的销售，金额为760万美元，并附带一份认股权证，可购买最多552,141股普通股，初始行使价格为每股11.50美元[122] - 公司将SPA认股权证分类为衍生负债，并在发行时以公允价值计量，剩余的60万美元记录为其他收入（费用）[124] - 公司作为新兴成长公司，选择不“选择退出”JOBS法案提供的延长过渡期，因此将在私营公司采用新会计准则时采用[125] - 公司还作为小型报告公司，如果市值低于2.5亿美元或年收入低于1亿美元且市值低于7亿美元，可以继续依赖某些披露要求的豁免[132] - 公司于2023年1月1日采用修订后的追溯法提前采纳了ASU No. 2020-06，简化了可转换工具的会计处理，并修改了稀释每股收益计算的指导[140] - 公司于2023年2月14日完成了业务合并，根据业务合并协议的条款[142] - 公司向Legacy Ocean的证券持有人发行了约23,355,432股AHAC的A类普通股，总价值为2.336亿美元，以交换Legacy Ocean的所有已发行和流通股[147] - 公司向Second Street Capital发行了三个可转换Ocean认股权证，可行使获得总计511,712股公司普通股，行使价格为每股8.06美元，以及102,342股，行使价格为每股7.47美元[149] - 公司从AHAC信托账户中获得了5,207万美元的净现金，扣除赎回后的业务合并相关费用为204.9万美元，对股东权益总额的净影响为5,002.1万美元[150] - 公司根据业务合并协议，Legacy Ocean的股东有权获得最多1,900万股公司普通股（Earnout Shares），条件是公司股票的成交量加权平均价格（VWAP）在特定时间段内超过15美元、17.5美元或20美元[151] - 公司于2023年2月14日根据Backstop协议向Backstop Parties发行了3,535,466股AHAC的A类普通股，每股价格为10.56美元，并向Polar发行了1,350,000股新发行的公司普通股，每股价格约为10.56美元[154] - 公司于2023年5月23日收到Vellar的通知，Vellar声称有权终止Backstop协议并要求670万美元的到期对价，公司正在评估此事并考虑可能的资源和补救措施[158] - 公司于2023年10月4日与White Lion签订了第一份修订的普通股购买协议，允许公司在市场价格超过9美元时以每股7美元的价格发出购买通知，并于2023年11月2日向White Lion出售了41,677股公司普通股，获得约6.4万美元[160] - 公司根据Backstop协议，Backstop Parties有权在到期日前选择提前终止并出售部分或全部Backstop Shares，截至2023年6月30日，Backstop Parties已出售143,261股，公司获得净收益140万美元[165] - 公司承担了两笔贷款，总计210万美元，其中一笔年利率为8%，另一笔为15%，均在交易完成后五天内到期，其中50万美元在交易完成时支付，剩余部分在2023年5月通过Ayrton可转换票据融资的收益支付[170] - 公司在2023年6月30日的六个月内确认了120万美元的债务清偿损失，用于延长到期日的200,000股股票交换，以及1360万美元的债务清偿损失，用于发行赞助商延期股票[172] - 公司记录了2023年6月30日的六个月内3.6万美元的利息费用[172] - 公司同意推迟支付320万美元的承销折扣，直到2023年11月14日，延迟金额的年利率为9%，违约后为24%，公司有权使用公司普通股支付最多50%的本金和利息，剩余部分必须以现金支付[173] - 公司在2024年3月4日将承销商本票的可转换部分转换为169,582股限制性普通股，转换价格为10.56美元，转换本金为160万美元，加上20万美元的应计利息[174] - 公司在2024年6月30日的财务负债公允价值为6838.8万美元，包括5588.1万美元的回补看跌期权负债、479万美元的固定到期考虑、605.5万美元的2023年可转换票据和166.2万美元的SPA认股权证[180] - 公司在2024年6月30日的应付账款和应计费用总计为1718万美元，其中包括1218.2万美元的会计和法律费用、342.5万美元的供应商费用、64.7万美元的研发费用和其他92.6万美元[185] - 公司在2024年6月30日的短期贷款余额为1098万美元，包括60万美元的Second Street贷款、40万美元的Second Street贷款2、70万美元的March Second Street贷款、100万美元的McKra贷款、157.5万美元的承销商本票、605.5万美元的2023年可转换票据和65万美元的Poseidon需求票据[196] - 公司在2023年3月与McKra Investments III签订了100万美元的贷款协议，年利率为15%，公司需在还款时支付20万美元的贷款和便利费，并发行了200,000股的认股权证，行权价为10.34美元[193] - 公司于2023年5月与投资者签订证券购买协议，出售总额高达2700万美元的高级担保可转换票据[200] - 首次发行的票据本金为760万美元，原始发行折扣为8%[200] - 首次额外发行将在第一额外发行日发行860万美元的票据，第二次额外发行将发行1080万美元的票据[200] - 截至2024年6月30日，2023年可转换票据的未偿还本金为760万美元[201] - 公司需在首次额外发行后的5个工作日内支付50万美元的未偿还贷款[204] - 公司需在第二次额外发行后的5个工作日内支付120万美元的未偿还贷款及任何应计未付利息[204] - 如果公司通过融资安排筹集至少2500万美元，需用所得款项偿还剩余未偿还贷款及应计未付利息[204] - 公司在2024年第二季度和2023年第二季度分别确认了10万美元和20万美元的McKra贷款利息费用[205] - 公司需确保在每次额外发行时，可用现金等于或超过300万美元[208] - 公司需确保票据的未偿还本金、应计未付利息及应计未付滞纳金与公司过去十个交易日的平均市值之比不超过35%[208] 其他财务事项 - 公司在2023年第一季度将200万美元的递延发行成本记录为业务合并收益的减少，并计入额外实收资本[105] - 公司在2023年6月30日前的六个月内，记录了760万美元的其他收入（费用），因为这些金额超过了业务合并产生的收益[105] - 截至2024年6月30日，公司普通股总数为35,468,628股，总股东赤字为92,743千美元[77]