财务状况 - 截至2023年3月31日，公司总资产为7.73301亿美元，较2022年12月31日的7.46213亿美元有所增长[14] - 截至2023年3月31日，公司现金及现金等价物为2368.8万美元，高于2022年12月31日的1683.8万美元[14] - 截至2023年3月31日，公司应收账款净额为1.15494亿美元，高于2022年12月31日的1.01639亿美元[14] - 截至2023年3月31日，公司存货为1.42576亿美元，低于2022年12月31日的1.45836亿美元[14] - 2023年3月31日和2022年12月31日，应计销售激励均为130万美元[72] - 2023年3月31日和2022年12月31日，客户合同应收账款净额分别为1.18亿美元和1.047亿美元[76] - 2023年3月31日和2022年12月31日，存货分别为1.42576亿美元和1.45836亿美元[89] - 2023年3月31日和2022年12月31日，物业、厂房及设备净额分别为1.94691亿美元和1.85206亿美元[90] - 截至2023年3月31日，使用权经营租赁资产为1611.5万美元，较2022年12月31日的1109万美元有所增加；经营租赁负债（流动）为320.6万美元，经营租赁负债（非流动）为1325.3万美元[95] - 截至2023年3月31日，加权平均折现率为8.0%，高于2022年3月31日的7.4%；加权平均剩余租赁期限为5.3年，短于2022年3月31日的5.5年[96] - 截至2023年3月31日，公司总债务为27002.9万美元，较2022年12月31日的21968万美元增加；长期债务净额为21528.5万美元，较2022年12月31日的16250.2万美元增加[98] - 截至2023年3月31日，循环信贷安排下有5500万美元的未偿还借款，加权平均利率为7.3%；定期贷款安排的适用利率为7.4%[100] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，指定并符合商品现金流套期保值计划的咖啡期货合约名义金额分别为560万磅和2920万磅[123] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，未指定为现金流套期工具的衍生资产分别为1339万美元和1505.3万美元[126] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，指定为现金流套期工具的衍生负债分别为30.2万美元和333.4万美元[126] - 截至2023年3月31日，Westrock私人认股权证负债公允价值较2022年12月31日减少740万美元[132] - 2023年3月31日受限股票单位（RSU）数量为220.9699万个，平均公允价值为11.71美元，2022年12月31日数量为112.7万个，平均公允价值为11.49美元[138] - 截至2023年3月31日，公司未来采购义务为2.784亿美元，包括未来12个月的库存采购承诺[148] - 截至2023年3月31日，公司有1020万美元的库存回购义务[149] - 截至2023年3月31日，有19144120份认股权证，行使价为每股11.50美元，将于2027年8月26日到期[202] 经营业绩 - 2023年第一季度净销售额为2.05442亿美元，高于2022年同期的1.86428亿美元[15] - 2023年第一季度毛利润为3429.8万美元，低于2022年同期的3843.1万美元[15] - 2023年第一季度净亏损为432.6万美元，小于2022年同期的470.5万美元[15] - 2023年第一季度基本每股亏损为0.06美元，稀释后每股亏损为0.13美元；2022年同期基本和稀释后每股亏损均为0.34美元[15] - 2023年第一季度综合亏损为210.4万美元，小于2022年同期的956.5万美元[16] - 2023年第一季度净亏损432.6万美元，2022年同期为470.5万美元[18] - 2023年第一季度经营活动净现金使用量为2513.1万美元，2022年同期为3840万美元[18] - 2023年第一季度投资活动净现金使用量为2202.8万美元，2022年同期为783.6万美元[18] - 2023年第一季度融资活动净现金提供量为4637.9万美元，2022年同期为4165.9万美元[18] - 2023年第一季度应收账款坏账准备为251.6万美元，2022年同期为301.1万美元[34] - 2023年第一季度绿咖啡库存未实现收益为230万美元，2022年同期未实现损失为580万美元[36] - 2023年第一季度公司确认与认股权证负债公允价值变动相关的收益550万美元[39] - 2023年和2022年第一季度的有效税率分别为50.2%和25.2%，差异主要源于估值备抵和基于股权的薪酬奖励[42] - 2023年和2022年第一季度，公司在ASC 815下分别确认收入2440万美元和3810万美元，计入可持续采购与可追溯性部门[71] - 2023年和2022年第一季度，公司分别记录未实现净损失100万美元和未实现净收益690万美元，计入销售成本[70] - 2023年和2022年第一季度，无形资产摊销费用分别为200万美元和170万美元[93] - 2023年第一季度经营租赁成本为122.1万美元，短期租赁成本为23.4万美元，总计145.5万美元，高于2022年同期的118.3万美元[95] - 2023年第一季度，公司就Westrock A类优先股记录了40万美元的增值[115] - 2023年和2022年第一季度，约70万美元的净实现损失和410万美元的净实现收益从AOCI重新分类至收益，并在合并利润表的销售成本中确认[124] - 截至2023年3月31日，预计未来12个月内从AOCI重新分类至合并利润表的净损失估计为330万美元[124] - 2023年第一季度，公司根据2022年股权计划授予了110万个受限股票单位，授予日公允价值为1300万美元[137] - 截至2023年3月31日，2022年股权计划下有240万股可供未来发行[137] - 2023年第一季度基本每股亏损0.06美元，摊薄后每股亏损0.13美元；2022年同期基本每股亏损0.34美元，摊薄后每股亏损0.34美元[144] - 2023年第一季度饮料解决方案和可持续采购与追溯两个业务板块净销售额为2.05442亿美元，2022年同期为1.86428亿美元；调整后EBITDA为845.3万美元，2022年同期为1139.4万美元[146] - 2023年第一季度与关联方的利息费用净额为0美元，2022年同期为74.1万美元[151] - 2023年第一季度公司确认与Westrock Group相关费用0.6万美元，2022年同期为0.8万美元；飞机使用和办公空间费用2023年和2022年均为0.3万美元[151] - 2023年第一季度净销售额为2.05442亿美元，2022年同期为1.86428亿美元，同比增长约10.2%[171] - 2023年第一季度净亏损为432.6万美元，2022年同期为470.5万美元，亏损幅度收窄约8%[171] - 2023年第一季度饮料解决方案业务净销售额为1.812亿美元，同比增长约22%，主要因咖啡和茶产品销售增加及价格上涨[173] - 2023年第一季度可持续采购与追溯业务净销售额为2420万美元，同比下降36%，主要因客户需求减少致销量下降[174] - 2023年第一季度饮料解决方案业务销售成本增至1.507亿美元，主要因销量增加及材料和生产成本上升[175] - 2023年第一季度可持续采购与追溯业务销售成本降至2040万美元，主要因绿咖啡销量下降[176] - 2023年第一季度利息费用为602.9万美元，2022年同期为804.8万美元，主要因未偿还定期贷款金额减少及利率降低[180] - 2023年第一季度净销售额约为2.054亿美元，受绿咖啡销量下降影响；销售成本约为1.711亿美元，受绿咖啡、茶和液体提取物成本增加影响[187] 业务板块 - 公司业务分为饮料解决方案和可持续采购与可追溯性两个运营部门[19] - 公司业务分为饮料解决方案和可持续采购与追溯两个板块[157] 风险因素 - 公司面临气候变化、人员招聘与保留、商品风险对冲、市场竞争等多种风险[7] 融资与交易 - 公司依赖信贷协议借款和经营活动产生的现金来维持运营[32] - 公司受通货膨胀影响，试图通过与供应商合作和提高价格来缓解影响[32] - 2023年3月2日公司与第三方融资机构开展供应商融资计划，截至3月31日无未偿债务[37] - 公司完成与Riverview的交易，发行12,868,151股普通股，获得4980万美元现金[47] - 公司获得2.059亿美元普通股PIPE投资现金收益，发行20,590,000股普通股，并签订信贷协议[48] - 交易中公司向相关方支付440万美元现金股息[51] - 交易后公司向不同权益持有人发行34,855,535股普通股、2,220,305股普通股和23,587,952股A类优先股[53] - 公司承担1250万份公开交易认股权证和740万份私募认股权证，行权价为每股11.50美元[60] - 公司可按特定条件赎回未偿还的公开认股权证，赎回价格为每份0.01美元[61] - 2023年3月31日，公司回购协议义务为1020万美元，记录在应计费用和其他流动负债中[68] - 2023年2月14日，公司签订信贷协议修正案，设立5000万美元延迟提取定期贷款信贷安排[167] - 2023年2月28日，公司完成对Bixby Roasting Co.的收购，以拓展产品营销和开发资源[169] - 2023年3月21日，公司子公司Falcon与多家金融机构签订7000万美元营运资金贸易融资安排[170] - 2022年8月29日签订信贷协议，包括1.75亿美元循环信贷额度和1.75亿美元定期贷款额度；2023年2月14日修订协议，新增5000万美元延迟提取定期贷款额度[188] - 因信贷协议产生600万美元融资费用，300万美元分配给定期贷款额度，300万美元分配给循环信贷额度[193] - 2023年3月21日，子公司Falcon签订7000万美元营运资金贸易融资安排，截至3月31日有3500万美元未偿还借款[196] - 子公司Rwanda Trading Company在卢旺达有两个抵押贷款安排，短期贸易融资安排余额为780万美元，长期应付票据余额为150万美元[197] - 未来三年预计在阿肯色州康威的工厂建设上投入约2.75亿美元资本支出[199] - 公司不打算将认股权证行使的潜在现金收益纳入短期或长期流动性来源或资本资源规划[206] 股权与收购 - 截至2023年3月31日，公司持有Falcon Coffees Limited 85%的股权[25] - 2023年第一季度，公司完成对Bixby Roasting Co.的收购，总对价260万美元，确认商誉约190万美元[80][81] - 2022年11月14日，公司子公司完成对Kohana Coffee的收购，总对价3911.7万美元，确认商誉1708.9万美元[82][86][87] - 公司发行了23587952股A类优先股，初始清算优先权为每股11.50美元[109][110] - 2023年4月3日，公司以320万美元（包括200万美元现金和10万股普通股）收购Falcon剩余15%股权，使其成为全资子公司[152] 会计政策 - 2023年1月1日公司追溯采用ASU 2022 - 04，该更新不影响供应商融资计划义务的确认、计量和列报[45] 业绩评估 - 公司使用调整后EBITDA评估业绩、识别趋势、制定财务预测和战略决策[160]