合同定价条款及比例变化 - 截至2023年12月29日，公司19%的合同为工时与材料合同，42%为基于单位的合同，39%为固定价格合同；2022年12月30日，这三个比例分别为20%、45%和35%[290] - 公司合同收入主要有工时与材料、基于单位和固定价格三种定价条款，固定价格合同按完工百分比法确认收入[290][291] 利率风险管理 - 公司通过签订利率互换协议来降低可变利率债务的利率波动风险[287] - 2023年11月30日，公司签订了名义金额为5000万美元的利率互换协议，固定利率为4.77%，2026年9月29日到期[343] - 2023年11月30日公司签订利率互换协议，名义金额50000000美元，固定年利率4.77%，2026年9月29日到期；截至2023年12月29日，该协议税前有效部分为800000美元[459] - 2023年12月29日利率互换协议在流动资产中公允价值为46000美元，在其他非流动负债中为 - 887000美元；2022年12月30日无相关公允价值[460] 通胀影响及应对措施 - 公司历史上运营未受通胀重大影响，但面临材料成本上升和供应链延迟问题，可通过固定价格采购订单等方式缓解影响[288][289] 收入成本及费用 - 直接合同收入成本主要包括与创收项目相关的工资、材料成本等，不包括营销等非直接创收的工资成本[297] - 一般及行政费用包括营销和支持人员成本、管理和行政人员成本等，相关成本在发生时计入费用[299] 合同资产与负债 - 合同资产包括未开票金额、保留金等，合同负债包括预付款、开票超过收入部分和递延收入[301] 收入确认准则 - 公司按ASC 606准则确认收入，识别合同、履约义务、交易价格等，多数合同收入随时间确认[302] 合同合并与分割 - 公司评估合同是否合并或分割，分割合同可能占合并合同收入的2.0% - 3.0%[307][308] - 分段合同可能占公司合并合同收入的约2.0% - 3.0%[397] 履约义务认定 - 公司为客户提供的工艺质量保证不视为单独履约义务[310][311] 可变对价估计 - 公司对可变对价的估计和是否将估计金额纳入交易价格的确定，主要基于对法律可执行性、公司业绩以及所有合理可得信息的评估[313] - 可变对价在确定交易价格时应考虑，公司根据多种因素估计可变对价[403] 合同估计利润调整 - 公司按累计补记法确认合同估计利润的调整[315] - 公司按累计补记法确认合同估计利润调整，若预计合同亏损，在确定期间确认全部估计损失[405] 财务关键指标（资产、负债、权益等） - 截至2023年12月29日和2022年12月30日，公司总资产分别为4.15588亿美元和4.09674亿美元[365] - 2023年12月29日和2022年12月30日，公司现金及现金等价物分别为2.3397亿美元和0.8806亿美元[365] - 2023年和2022年，应收账款净额（扣除坏账准备）分别为6.9677亿美元和6.0202亿美元，坏账准备分别为86.6万美元和64万美元[365] - 2023年和2022年，合同资产分别为9.3885亿美元和8.306亿美元[365] - 2023年和2022年，总流动负债分别为1.1468亿美元和1.27169亿美元[365] - 2023年和2022年，应付账款分别为3319.3万美元和2883.3万美元[365] - 2023年和2022年，累计负债分别为5412.9万美元和5911万美元[365] - 2023年和2022年，股东权益总额分别为1.99845亿美元和1.81502亿美元[365] - 2023年和2022年，普通股发行和流通股数分别为1368.2万股和1329.6万股[365] - 截至2023年12月29日和2022年12月30日，合同资产中的保留金分别为1430万美元和850万美元[416] - 2023年12月29日现金及现金等价物为23397000美元，2022年12月30日为8806000美元，2022年1月1日为11221000美元；2022年12月30日受限现金为10679000美元，2023年和2022年1月1日无受限现金[448] - 2023年12月29日应收账款净额为69677000美元，2022年12月30日为60202000美元；2023年末坏账准备为866000美元，2022年末为640000美元[449] - 截至2023年12月29日，两家客户占公司应收账单的24.6%；截至2022年12月30日，一家客户占公司应收账单的10.3%[450] - 2023年12月29日合同资产总额为96734000美元，2022年12月30日为85390000美元[451] - 2023年12月29日设备及租赁改良净值为27097000美元，2022年12月30日为22537000美元；2023、2022、2021财年折旧费用分别为6300000美元、6300000美元、5600000美元[453] - 2023年12月29日应计负债总额为54129000美元，2022年12月30日为59110000美元[456] - 2023年12月29日债务总额为98452000美元，2022年12月30日为107958000美元；2023年长期债务部分为88979000美元，2022年为90544000美元[462] 审计服务 - 审计公司自2018年起为公司提供审计服务[363] 经营业绩指标 - 2023年合同收入为510,095千美元，2022年为429,138千美元，2021年为353,755千美元[366] - 2023年净利润为10,926千美元，2022年为 - 8,448千美元，2021年为 - 8,417千美元[366] - 2023年基本每股收益为0.82美元，2022年为 - 0.65美元，2021年为 - 0.68美元[366] 现金流量指标 - 2023年经营活动提供的净现金为39,214千美元，2022年为9,433千美元，2021年为9,804千美元[369] - 2023年投资活动使用的净现金为11,457千美元，2022年为9,527千美元，2021年为8,454千美元[369] - 2023年融资活动使用的净现金为23,845千美元，2022年提供的净现金为8,358千美元，2021年使用的净现金为18,534千美元[369] - 2023年末现金、现金等价物和受限现金为23,397千美元，2022年末为19,485千美元，2021年末为11,221千美元[369] - 2023年支付的利息为10,193千美元，2022年为5,066千美元，2021年为3,545千美元[369] - 2023年支付的所得税为 - 3,072千美元，2022年为 - 1,120千美元，2021年为 - 1,616千美元[369] 业务服务对象 - 公司为公用事业、私营企业和各级政府公共机构提供专业、技术和咨询服务[371] 财年日期 - 2023、2022和2021财年结束日期分别为2023年12月29日、2022年12月30日和2021年12月31日，均为52周，各季度均为13周[374] 可变利益实体 - 截至2023年12月29日，公司有一个可变利益实体Genesys Engineering, P.C.，公司是其主要受益人并将其合并[385] 报告分部 - 公司有能源和工程与咨询两个报告分部[388] 不同类型合同收入确认方式 - 公司大部分合同收入随时间确认，固定价格合同按完工百分比法确认收入[393] - 公司时间和材料合同按实际工时和约定费率确认收入，包含可报销成本[395] - 公司单元合同在产品交付时确认收入，软件许可收入在控制权转移时确认[395] 合同估计审查 - 公司定期审查和更新合同相关估计，通过全公司项目审查流程进行[404] 合并财务报表范围 - 公司合并财务报表包括Willdan Group, Inc.及其子公司账户，消除重大内部往来余额和交易[375] 应收账款入账及坏账准备 - 应收账款按原发票金额减去根据季度审查估计的坏账准备入账，历史信用损失在政府实体和大型公用事业公司方面较小[415] 设备租赁及计价 - 公司租赁设备采用融资租赁，使用权资产计入设备和租赁改良，相应金额计入融资租赁义务[421] - 设备和租赁改良按成本减累计折旧和摊销计价，折旧和摊销采用直线法，不同类别有不同估计使用寿命[422][423] 商誉减值测试 - 公司每年第四财季第一个月最后一天对商誉进行年度减值测试，商誉不摊销[424] 股票薪酬成本确认 - 公司按公允价值确认股票薪酬成本，使用布莱克 - 斯科尔斯期权估值模型估计股票期权和员工股票购买计划购买权的公允价值[428] 会计准则更新评估 - FASB于2023年10 - 12月发布多项会计准则更新，公司正在评估对合并财务报表的影响[444][445][446] 信贷协议相关 - 2023年9月29日公司签订新信贷协议，包括1亿美元定期贷款和5000万美元循环信贷安排，均于2026年9月29日到期，公司可申请增加最多7500万美元贷款[463][464] - 信贷安排借款利率按基准利率或调整后的有担保隔夜融资利率加适用利差计算，基准利率利差为0.75% - 2.00%，SOFR利差为1.75% - 3.00%，循环信贷安排未使用部分需支付0.20% - 0.40%承诺费，信用证需支付1.3125% - 2.25%费用[465] - 定期贷款首年按7.5%季度摊销，后两年按10.0%季度摊销，2026年9月29日支付剩余本息[466] - 截至2023年12月29日，定期贷款未摊销发行成本为100万美元，循环信贷安排未摊销发行成本为50万美元[468] - 截至2023年12月29日，公司符合信贷协议所有契约，综合年利率为8.5%，已发行410万美元信用证[471] - 2019年6月26日公司签订先前信贷协议，包括1亿美元有担保定期贷款、最多5000万美元延迟提取有担保定期贷款和5000万美元有担保循环信贷安排，均于2024年6月26日到期[472] - 先前信贷协议第七次修订案规定，2022年11月1日至2023年3月31日财季财务报表和合规文件提交期间，循环信贷安排借款限制在1000万美元以内，且仅在总杠杆率低于3.0时可使用扩展功能[473] - 2023年4月28日起，先前信贷协议借款利率按基准利率或SOFR加适用利差计算，基准利率利差为0.125% - 1.25%，SOFR利差为1.125% - 2.25%，循环信贷安排和延迟提取定期贷款未使用部分需支付0.15% - 0.40%承诺费，信用证需支付0.84% - 1.688%费用[475][477] - 先前信贷协议要求公司保持总杠杆率至少3.25:1.00，固定费用覆盖率不低于1.20:1.00[478] 债务还款计划 - 截至2023年12月29日，公司未来五年债务本金还款计划为2024年845.2万美元、2025年1000万美元、2026年8000万美元，总债务到期额9845.2万美元，发行成本和债务折扣102.1万美元，净账面价值9743.1万美元[480] 商誉减值费用及收购情况 - 公司在2023、2022和2021财年未确认任何商誉减值费用[323] - 公司在2023、2022和2021财年没有重大收购[331] 递延所得税资产估值备抵 - 2021年，公司确定新泽西州部分净运营亏损很可能在到期前无法使用，记录了110万美元的估值备抵[435] - 截至2023年12月29日，公司递延所得税资产的总估值备抵为120万美元[435] 合同修改收入调整 - 多数合同修改因商品或服务与现有合同不具有可区分性，按累计补记法调整收入[406]