整体财务数据关键指标变化 - 2021年第一季度净销售额为3.92亿美元，较2020年同期增加490万美元，增幅1.3%[95][99] - 2021年第一季度毛利润率增至12.0%，2020年同期为9.5%[95] - 2021年第一季度销售、一般和行政费用较2020年同期减少470万美元，占净销售额的比例降至7.6%，2020年同期为8.8%[96] - 2021年第一季度销售成本为3.448亿美元，较2020年同期减少550万美元，降幅1.6%[101] - 2021年第一季度毛利润为4720万美元，较上年同期增加1040万美元，占净销售额的百分比从2020年同期的9.5%升至12.0%[104] - 2021年第一季度综合管理费用较上年同期减少330万美元，降幅12.7%，占净销售额的百分比从2020年第一季度的6.8%降至5.8%[107] - 2021年第一季度销售费用为670万美元，较上年同期减少130万美元，降幅16.7%，占净销售额的百分比从2020年第一季度的2.1%降至1.7%[108] - 2021年第一季度无形资产摊销为580万美元，上年同期为550万美元[109] - 2021年第一季度减值及其他净额为60万美元，2020年同期为1.071亿美元[110] - 2021年第一季度利息费用总计620万美元，2020年第一季度为630万美元[111] - 2021年第一季度所得税费用为180万美元，上年同期所得税收益为960万美元，有效税率从2020年同期的8.2%升至36.3%[113] - 截至2021年3月31日，公司债务与权益比率约为1.1:1.0[114] - 2021年第一季度公司支付股息约430万美元，根据股票回购计划回购股票总计1820万美元[115] - 截至2021年3月31日，公司流动性状况为3.373亿美元，较2020年3月31日增加22%，较2020年12月31日减少12%[116] - 截至2021年3月31日，公司流动性头寸为3.373亿美元，较2020年12月31日的3.84亿美元下降12%，较2020年3月31日增加22%[129] - 2021年第一季度经营活动使用现金2240万美元，2020年同期为1010万美元；应收账款增加3310万美元，2020年同期减少3450万美元；存货增加6340万美元，2020年同期增加5900万美元；应付账款和应计负债增加6180万美元，2020年同期增加820万美元[138] - 2021年第一季度投资活动使用现金400万美元，2020年同期为630万美元；资本支出为420万美元，2020年同期为630万美元；出售财产、厂房和设备收入20万美元，2020年同期可忽略不计[139] - 2021年第一季度融资活动使用现金2240万美元，2020年同期提供3040万美元；2021年主要用于普通股回购和预扣1930万美元、支付现金股息430万美元，部分被股票期权行使所得120万美元抵消；2020年主要来自循环信贷安排借款4500万美元，部分被普通股回购和预扣1010万美元、支付现金股息450万美元抵消[140] - 截至2021年3月31日，公司总债务和融资租赁义务为4.541亿美元，最近债务到期日为2025年10月[141] - 2021年第一季度资本支出约为420万美元，预计2021年资本支出在3500万至4000万美元之间[142] - 截至2021年3月31日，公司总债务为568494千美元，总其他义务为11011千美元，总其他商业承诺为159698千美元，总义务为739203千美元[147] - 截至2021年3月31日，公司订单积压约为15.47亿美元，较2020年12月31日的约14.82亿美元增长4%，较2020年3月31日的9.84亿美元增长57%[154] 各业务线数据关键指标变化 - 2021年第一季度商业拖车产品部门销售额为2.477亿美元，较2020年同期减少330万美元，降幅1.3%[99] - 2021年第一季度多元化产品部门销售额为7400万美元，较2020年同期减少900万美元，降幅10.8%[100] - 2021年第一季度最后一英里产品部门销售额为7710万美元，较2020年同期增加1680万美元，增幅27.9%[100] - 2021年第一季度商业拖车产品部门销售成本为2.205亿美元，较2020年同期减少670万美元，降幅2.9%[102] - 2021年第一季度多元化产品部门销售成本为5890万美元，较2020年同期减少890万美元，降幅13.1%[103] - 2021年第一季度最后一英里产品部门销售成本为7060万美元，较2020年同期增加1010万美元，增幅16.7%[103] 信贷协议相关情况 - 2020年9月28日，公司签订1.5亿美元新定期贷款信贷协议，取代旧协议，贷款按季度分期偿还，每期偿还本金的0.25%，2027年9月28日到期[130][131] - 截至2021年3月31日，循环信贷协议下无未偿还金额，2021年第一季度未支付利息；2020年第一季度提取4500万美元，支付利息少于10万美元，第二季度偿还全部借款[127][128] - 截至2021年3月31日，新定期贷款信贷协议下未偿还借款为1.388亿美元，2021年第一季度支付利息140万美元，未偿还本金；2020年第一季度旧协议支付利息140万美元，未偿还本金[136] - 截至2021年3月31日，公司新定期贷款信贷协议下的未偿借款约为1.388亿美元，按浮动利率计息，假设浮动利率变动100个基点，一年期利息费用将相应变动约140万美元[162] 行业生产预测 - 2020年美国拖车总产量约为20.6万辆，较2019年生产水平下降38%；行业预测机构预计2021年美国拖车总产量约为29万辆（ACT）和28.4万辆（FTR）[155] - ACT预计2022 - 2026年生产水平分别为33.2万、29.4万、27.3万、29.5万和28.6万辆；FTR预计2022和2023年新拖车产量约为30.8万和33万辆[156] 公司其他承诺与义务 - 截至2021年3月31日，公司有1.29亿美元的原材料采购承诺，用于生产过程，而2020年12月31日为8690万美元[161] - 截至2021年3月31日，公司已执行但尚未开始的经营租赁相关义务按非折现基础计算约为180万美元，预计将在未来10年内确认[150] - 公司有总额为660万美元的备用信用证，与工人赔偿索赔和保证金有关[150] - 截至2021年3月31日，公司与制造商的底盘转换池未偿金额总计1820万美元，通过子公司的其他底盘计划作为制造商的寄售库存总计约590万美元[152][153] 商誉减值与公允价值情况 - 2020年第一季度，FMP和Tank Trailers报告单元分别记录9580万美元和1100万美元商誉减值费用；Process Systems报告单元公允价值超过账面价值约3%[143][144] 高级票据计息情况 - 高级票据自发行日起按年利率5.5%计息，每半年于4月1日和10月1日支付[149]