资产和负债情况 - 公司总资产为131.32亿美元，较上年末增加1.56%[19] - 贷款持有待售投资为112.33亿美元，占总资产的85.6%[19] - 公司资产证券化债务为70.79亿美元，较上年末下降6.9%[19] 股东权益 - 公司发行了8.00%优先股共计3.72亿美元[19] - 公司宣布向普通股股东派发每股0.36美元的股息[32] - 公司向优先股股东派发每股0.50美元的股息[32] 经营业绩 - 公司净利润为1.86亿美元，同比增长99.3%[25] - 公司每股收益为1.78美元，较上年同期增长143.8%[27] - 公司获得其他投资收益1.02亿美元，主要来自衍生工具和金融工具的公允价值变动[24] 其他综合收益 - 公司其他综合收益为-1.16亿美元，主要由可供出售证券未实现损失所致[30] 子公司和关联交易 - 公司通过多家全资子公司开展业务，包括被视为可征税的REIT子公司[63] - 公司交换了在Kah Capital Management, LLC的权益，获得了Kah Capital Holdings, LLC的权益，并将其作为权益法投资记录在资产负债表上[64] - 公司向Kah Capital Management支付了资产服务监督费用[64] - 公司向Kah Capital Management管理的基金承诺了7500万美元的资本投入，截至2024年6月30日已投入5600万美元[64] - 公司使用VIE结构进行证券化交易，并将这些VIE实体纳入合并报表范围[67,68,69,70] 证券投资组合 - 公司持有的非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)中有1.4亿美元的未实现亏损[94] - 公司持有的非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)的信用损失准备金从2023年6月30日的1.86亿美元增加到2024年6月30日的2.36亿美元[98] - 公司持有的非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)的加权平均违约率从2023年12月31日的0.7%上升到2024年6月30日的0.4%[100][102] - 公司持有的非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)的加权平均损失严重程度从2023年12月31日的38.9%上升到2024年6月30日的42.9%[100][102] - 公司持有的非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)的总未实现亏损为1.4亿美元[89] - 公司持有的非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)的总未实现收益为2.12亿美元[105] - 公司持有的非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)的加权平均提前偿还率从2023年12月31日的6.2%上升到2024年6月30日的6.5%[100][102] - 公司持有的非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)的加权平均违约率从2023年12月31日的0.7%下降到2024年6月30日的0.4%[100][102] - 公司MBS投资组合的加权平均到期期限为18.7年，加权平均贷款价值比为56.6%，加权平均FICO评分为707[120] - 非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)投资的逾期、破产、止赎和房地产拥有(REO)总体占未偿本金余额的12.3%[117] - 非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)投资的加权平均贷款余额为24.9万美元，加权平均业主占用率为67.8%，加权平均单户住宅比例为61.0%[120] - 非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)投资的前四大州地理集中度分别为加利福尼亚州33.2%、纽约州11.7%、佛罗里达州7.5%和新泽西州4.8%[120] - 公司MBS投资组合的加权平均票面利率为5.7%,加权平均收益率为17.5%[110] - 公司MBS投资组合中非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)的加权平均摊余成本基础为45.39[110] - 公司MBS投资组合中机构住宅抵押贷款支持证券(Agency RMBS)的加权平均摊余成本基础为99.99[110] - 公司MBS投资组合中机构商业抵押贷款支持证券(Agency CMBS)的加权平均摊余成本基础为101.28[110] - 公司MBS投资组合的总公允价值为15.55亿美元,总摊余成本为15.07亿美元[114] - 公司MBS投资组合中加权平均剩余期限小于1年的部分公允价值为1.01亿美元,摊余成本为1.11亿美元[114] - 公司的非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)组合中,2006年和2007年发行的贷款占比较高,分别为41.2%和30.8%[123] 贷款投资组合 - 公司持有的贷款投资组合主要包括再表现住宅抵押贷款、大额优质贷款、投资者贷款和商业目的贷款[127,128] - 公司的贷款投资组合总摊余成本为116亿美元,总未偿本金余额为118亿美元[129] - 公司贷款投资组合中,30天及以上逾期贷款占比为14.6%,其中90天及以上逾期贷款占比为2.9%[137] 公允价值估值 - 公司采用内部估值模型和第三方定价服务来确定金融工具的公允价值,并对估值方法进行持续评估和改进[141,142,143,144] - 公司估计非机构住宅抵押贷款支持证券(Non-Agency RMBS)的公允价