财务数据关键指标变化 - 2018 - 2016年旅游收入分别为30973.4万美元、26650.4万美元和24234.6万美元，同比分别增长16%和10%[204][232] - 2018 - 2016年营业利润分别为2533.8万美元、1074.4万美元和1398.1万美元，2018年较2017年增长136%，2017年较2016年下降23%[204][232] - 2018 - 2016年净利润分别为1155.2万美元、 - 752.9万美元和505.9万美元，2018年较2017年增长253%，2017年较2016年下降249%[204][232] - 2018 - 2016年基本每股收益分别为0.25美元、 - 0.19美元和0.11美元，摊薄每股收益分别为0.24美元、 - 0.19美元和0.10美元[204] - 截至2018 - 2014年12月31日，总资产分别为47340.9万美元、42434.8万美元、40770.1万美元、38161.3万美元和24592.5万美元[204] - 截至2018 - 2014年12月31日，长期债务分别为19008.9万美元、16593.6万美元、16587.8万美元、16444.3万美元和5669万美元[204] - 2018年旅游收入为3.097亿美元，较2017年的2.665亿美元增加4320万美元，增幅16%[233] - 2018年旅游总成本为1.537亿美元，较2017年的1.355亿美元增加1820万美元，增幅13%[234] - 2018年一般及行政费用为6290万美元，较2017年的6050万美元增加240万美元，增幅4%[235] - 2018年销售及营销费用为4700万美元，较2017年的4240万美元增加460万美元，增幅11%[236] - 2018年折旧及摊销费用为2080万美元，较2017年的1740万美元增加340万美元，增幅20%[237] - 2018年其他费用为1320万美元，2017年为830万美元，增加490万美元[238] - 2017年旅游收入为2.665亿美元，较2016年的2.423亿美元增加2420万美元，增幅10%[238] - 2017年旅游总成本为1.355亿美元，较2016年的1.19亿美元增加1650万美元，增幅14%[239] - 2018 - 2016年公司调整后EBITDA分别为5.4846亿美元、4.3489亿美元、4.1662亿美元[257] - 2018 - 2016年经营活动提供的净现金分别为5640万美元、5290万美元、3140万美元[263] - 2018 - 2016年投资活动使用的净现金分别为5430万美元、8050万美元、8590万美元[264] - 2018 - 2017年融资活动提供的净现金分别为1650万美元、 - 1340万美元（2017年为使用）[265] - 截至2018年12月31日，公司合同义务总计4.14858亿美元[266] - 2018 - 2017年公司营运资金赤字分别为930万美元、1270万美元[267] - 截至2018年12月31日，公司长期债务义务为2.015亿美元[272] 各条业务线数据关键指标变化 - 2018年林德布拉德（Lindblad）运营收入为1980万美元，较2017年的730万美元增加1250万美元，增幅172%[247] - 2018年自然栖息地（Natural Habitat）运营收入为550万美元，较2017年的350万美元增加210万美元，增幅60%[247] - 2018 - 2016年林德布拉德（Lindblad）业务调整后EBITDA分别为4.7815亿美元、3.8655亿美元、3.8624亿美元[258] - 2018 - 2016年自然栖息地（Natural Habitat）业务调整后EBITDA分别为7031万美元、4834万美元、3038万美元[259] - 2018 - 2016年林德布拉德业务入住率分别为91%、87%、90%[261] 船舶建造合同 - 2017年11月公司签订建造极地冰级船National Geographic Endurance合同，总价1.346亿美元，20%已支付，其余80%交付验收时支付，预计2020年1月完成[210] - 2019年2月公司签订建造第二艘极地冰级船合同，总价12.91亿挪威克朗，分阶段付款，预计2021年9月交付[211] - 2017年11月公司签订建造极地冰级船合同，总价10.66亿挪威克朗，以美元支付总价为1.346亿美元，20%价款协议签订后支付，80%交付验收时支付[270] - 2019年2月公司与Ulstein Verft签订建造极地冰级船协议，总价12.91亿挪威克朗，20%协议签订后支付，50%建造期间支付，30%交付验收时支付，预计2021年9月交付[271] 信贷协议与融资安排 - 2018年3月27日修订信贷协议，提供2亿美元高级有担保第一留置权定期贷款安排，较之前增加2500万美元，4500万美元高级有担保增量循环信贷安排，含500万美元信用证子安排[274] - 定期贷款安排借款利率为调整后的ICE基准管理LIBOR加3.50%利差，若评级达标降至3.25%，2018年12月31日为6.02%；循环信贷安排借款利率为调整后的ICE基准管理LIBOR加3.00%利差或替代基准利率加2.00%利差，需支付0.5%年度承诺费[275] - 2018年1月8日公司与花旗银行等签订出口信贷协议，提供不超过1.077亿美元贷款，用于支付新船80%购买价格，70%贷款由挪威官方出口信贷机构担保[278] 利率风险管理 - 2018年第二季度公司签订利率上限协议，对冲定期贷款安排利率变动风险[276] - 截至2018年12月31日，利率上限协议相关未偿债务名义金额为1亿美元，假设6个月LIBOR利率变动1.0%，将影响年度利息费用约100万美元[295] 杠杆比率要求 - 公司需维持总净杠杆比率，修订信贷协议初始为5.25:1.00，2022年6月30日后为4.75:1.00；出口信贷协议为4.50:1.00，截至2018年12月31日均合规[277][280] 公司业务基本情况 - 公司运营8艘自有探险船和5艘季节性包租船，与国家地理有战略合作关系[206] 公司资产结构 - 截至2018年12月31日，船舶占公司非流动资产超75%[282] 公司股份与权证回购 - 截至2018年12月31日，公司累计回购864,806股普通股，花费810万美元；回购6,011,926份认股权证，花费1470万美元[268] 燃料成本占比 - 2018 - 2020年燃料成本分别占Lindblad部门旅游收入的3.7%、3.4%和4.3%[208]