公司业务线介绍 - 公司运营一个生物处理业务，有四大产品系列，包括直接销售给终端用户的色谱、过滤和过程分析，以及主要通过供应协议销售的蛋白质[137] - 公司OPUS 80R柱是市场上可用于后期临床或商业纯化工艺的最大预填充柱，OPUS 5 - 80R产品线可满足单克隆抗体和细胞与基因疗法等生物制品的纯化需求[144] - 公司可在OPUS 5 - 80R系列中提供超100种树脂填充选择，在小型OPUS柱中提供超300种树脂选择[146] - XCell ATF系统可使细胞密度达到标准补料分批培养的两到三倍，单用途格式使实施速度降低80% [149][150] - KrosFlo TFDF系统用于细胞培养澄清时，通量超1000 LMH [156] - 公司的LONG® R3 IGF 1比胰岛素的生物活性高100倍，可提高细胞培养发酵中重组蛋白的产量[168] 公司产能与收购情况 - 公司在美国、瑞典和德国有六个主要制造基地，2020年底将在荷兰增加产能[139] - 2019年5月，公司完成对C Technologies的收购，增加了过程分析产品线[160] - 2020年7月13日，公司完成对Engineered Molding Technology的收购[169] 公司合作情况 - 2018年9月，公司与Sartorius Stedim Biotech达成合作协议，将XCell ATF控制器技术集成到其BIOSTAT® STR大型单用途生物反应器中[151] 公司财务数据 - 收入与营收 - 2020年3个月和6个月产品收入分别为8743.2万美元和1.63492亿美元，较2019年同期分别增加1676.2万美元（23.7%）和3221万美元（24.5%）；总营收分别为8746.2万美元和1.63552亿美元，较2019年同期分别增加1677万美元（23.7%）和3222.6万美元（24.5%）[173] - 2020年3月和6月结束的三个月和六个月，直接销售分别占产品收入约74%和75%，2019年同期分别约为71%和72%[174] - 2020年3月和6月结束的三个月和六个月，产品收入较2019年同期分别增加1680万美元（24%）和3220万美元（25%），C Technologies带来的收入分别增加550万美元和1210万美元[176] 公司财务数据 - 成本与费用 - 2020年3月和6月结束的三个月和六个月，产品收入成本较2019年同期分别增加615.5万美元（20.0%）和1129.2万美元（19.6%）[179] - 2020年3月和6月结束的三个月和六个月，研发费用较2019年同期分别减少89.5万美元（17.1%）和增加18.7万美元（2.1%）[179] - 2020年3月和6月结束的三个月和六个月，销售、一般和行政费用较2019年同期分别增加302.7万美元（12.8%）和1152.9万美元（27.0%）[179] - 2020年3月和6月结束的三个月和六个月，其他费用净额较2019年同期分别增加208.2万美元（145.1%）和265.7万美元（127.1%）[189] - 2020年3月和6月结束的三个月和六个月，投资收入较2019年同期分别减少75.2万美元（74.8%）和10.1万美元（5.9%）[189] - 2020年3月和6月结束的三个月和六个月，利息费用较2019年同期分别增加126.1万美元（72.3%）和251.1万美元（72.4%）[189] 公司财务数据 - 利润率与税率 - 2020年3月和6月结束的三个月和六个月，毛利润率均为57.9%，2019年同期分别为56.6%和56.2%，排除库存增值摊销后2019年同期分别为58.2%和57.1%[181] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月所得税拨备分别为15.9万美元和152.4万美元，变化为-136.5万美元，降幅89.6%；六个月所得税拨备分别为102万美元和398.7万美元，变化为-296.7万美元，降幅74.4%[196] - 2020年截至6月30日的三个月和六个月，公司记录的所得税费用分别为20万美元和100万美元，有效税率分别为1.0%和3.8%；2019年同期分别为150万美元和400万美元，有效税率分别为15.8%和19.8%[196] 公司财务数据 - 运营与净收入 - 2020年和2019年截至6月30日的三个月GAAP运营收入分别为1953.7万美元和1105.4万美元，六个月分别为3144.3万美元和2222.5万美元；非GAAP调整后运营收入三个月分别为2554.5万美元和2009.6万美元，六个月分别为4388.2万美元和3567.7万美元[199] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月GAAP净收入分别为1586.1万美元和809.5万美元，完全摊薄后每股收益分别为0.30美元和0.17美元；非GAAP调整后净收入分别为2250.8万美元和1615.1万美元，完全摊薄后每股收益分别为0.42美元和0.33美元。六个月GAAP净收入分别为2567.6万美元和1614.8万美元，完全摊薄后每股收益分别为0.48美元和0.34美元；非GAAP调整后净收入分别为3926.8万美元和2837万美元，完全摊薄后每股收益分别为0.74美元和0.59美元[201] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月调整后EBITDA分别为2738.5万美元和2168.9万美元，六个月分别为4861.6万美元和3922.9万美元[202] 公司财务数据 - 现金与资金状况 - 2020年6月30日，公司现金及现金等价物（不包括受限现金）为5.604亿美元，2019年12月31日为5.284亿美元[204] - 2019年7月19日，公司发行2.875亿美元本金总额的0.375%可转换优先票据，净收益为2.785亿美元；2019年第三季度，公司用部分收益结算2016年票据，结算总对价为2.533亿美元[205] - 2020年第二季度，公司普通股收盘价未连续30个交易日中超过20个交易日高于2019年票据转换价格的130%，2019年票据在2020年第三季度不可由持有人选择转换，截至2020年6月30日，2019年票据面值为2.875亿美元，账面价值为2.382亿美元[206] - 2020年和2019年截至6月30日的六个月，经营活动提供的现金分别为2626.5万美元和2757.7万美元，投资活动使用的现金分别为951.7万美元和1.91305亿美元，融资活动提供的现金分别为540.2万美元和1.90172亿美元，现金及现金等价物和受限现金净增加分别为2295.7万美元和2399.5万美元[208] - 2020年和2019年截至6月30日的六个月，投资活动因资本支出分别使用现金950万美元和910万美元，其中内部使用软件资本化成本分别为220万美元和330万美元；2019年5月31日C Technologies收购使用现金1.822亿美元（扣除收到的现金）[212] - 2020年上半年融资活动提供现金540万美元，2019年上半年为1.902亿美元，其中2019年5月公开发行普通股所得为1.896亿美元，2019年上半年股票期权行权所得为60万美元[213] - 2020年6月30日营运资金较2019年12月31日增加约4930万美元，达到6.428亿美元[214] 公司财务相关其他情况 - 截至2019年12月31日，公司净经营亏损结转额为20万美元，业务税收抵免结转额为210万美元，税收抵免结转将在2039年12月前陆续到期[219] - 截至2020年6月30日，公司没有特殊目的实体或资产负债表外融资安排[218] - 截至2020年6月30日，公司没有商业票据、美国政府和机构证券、公司债券等投资，假设利率上升100个基点，对现金状况无影响[222] 公司未来规划 - 公司预计今年剩余时间运营费用将增加，未来资本需求包括购买物业、厂房和设备等[215] - 公司计划继续投资生物处理业务和相关研发活动，可能寻求额外融资进行资产收购[216] 公司风险情况 - 公司资产主要为货币资产，不受通胀直接影响，但通胀会影响员工薪酬和合同服务等费用[220] - 公司面临外汇风险，主要外币敞口为瑞典克朗、欧元和英镑，目前不进行汇率波动套期保值[224] 季报声明 - 季报中的前瞻性陈述不构成未来业绩保证，受多种风险和不确定性影响[221]