餐厅数量与建设情况 - 截至2020年3月31日，公司共有617家餐厅，包括519家公司餐厅和98家特许经营餐厅[81][83] - 2020年第一季度，公司新开5家公司餐厅和1家国内特许经营餐厅[88] - 受疫情影响，公司仅继续9家基本完工餐厅的建设，暂停其余餐厅建设[88] - 截至2020年3月31日，公司22家国际餐厅因疫情临时关闭，截至5月11日，仍有17家关闭[90] - 公司创始人于1993年开设第一家餐厅，截至2020年已发展到49个州和10个外国的617家餐厅[81] - 截至2020年3月31日，德州公路屋餐厅总数为617家，较2019年12月31日增加6家[128] 财务策略调整 - 公司将循环信贷额度借款增加1.9亿美元，以增强财务灵活性[82] - 公司自2020年3月27日起暂停支付季度现金股息，以保留现金流[82][95] - 公司于2020年3月17日暂停所有股票回购活动，截至3月31日，仍有1.478亿美元授权用于股票回购[96] - 2020年3月公司增加借款190百万美元，5月11日修订循环信贷额度增加82.5百万美元，并打算提取50.0百万美元[158] - 2020年3月17日，董事会批准每股0.36美元的现金股息，总计2500万美元于3月27日发放给3月11日登记在册的股东，3月24日董事会决定暂停支付季度现金股息[162] 股票回购情况 - 自2008年至2020年3月31日，公司通过授权股票回购计划支付3.69亿美元，回购1772.2505万股普通股，平均每股价格20.82美元[96] - 2020年第一季度，公司支付1260万美元回购25.2409万股普通股[96] - 2020年第一季度，公司支付1260万美元回购252,409股普通股，3月17日暂停所有股票回购活动[161] 财务关键指标变化 - 2020年第一季度总营收为6.525亿美元，较2019年第一季度的6.906亿美元减少3810万美元，降幅5.5%[118] - 2020年第一季度可比餐厅销售额下降8.4%，而门店周数增加5.3%[118] - 2020年第一季度餐厅利润为7860万美元，较2019年第一季度的1.226亿美元减少4400万美元，降幅35.9%；餐厅利润率从2019年第一季度的17.9%降至2020年第一季度的12.1%[120] - 2020年第一季度净收入为1600万美元，较2019年第一季度的5040万美元减少3440万美元，降幅68.2%；摊薄后每股收益从2019年第一季度的0.70美元降至2020年第一季度的0.23美元，降幅67.1%[121] - 2020年Q1餐厅和其他销售总额下降5.5%，2019年Q1增长10.1%；可比餐厅销售额增长为 - 8.4%，2019年Q1为5.2%[130] - 2020年1月和2月可比餐厅销售额分别增长8.0%和4.2%，3月下降29.7%[131][132] - 2020年Q1特许经营权使用费和费用减少0.6百万美元，降幅10.8%[136] - 2020年Q1餐厅销售成本占餐厅和其他销售的比例降至32.5%，2019年Q1为32.7%[138] - 2020年Q1餐厅劳动力费用占比增至37.2%，2019年Q1为32.7%，3月产生10.7百万美元救济金和福利成本[139] - 2020年Q1净现金运营活动提供21.7百万美元，2019年Q1为111.4百万美元；投资活动使用44.5百万美元，2019年Q1为42.0百万美元；融资活动提供145.5百万美元，2019年Q1使用27.4百万美元[152][154][157] - 2020年Q1资本支出总计46,672千美元，2019年Q1为42,044千美元[156] - 2020年Q1餐厅预开业费用增至5.1百万美元，2019年Q1为3.9百万美元[144] - 2020年Q1有效税率降至 - 12.7%，2019年Q1为14.9%[151] 股权结构情况 - 截至2020年3月31日和2019年3月26日，公司拥有24家国内特许经营餐厅5.0% - 10.0%的股权，以及4家非德州公路屋餐厅40%的股权[116] - 截至2020年3月31日和2019年3月26日，公司合并子公司包括20家多数股权餐厅[117] - 2020年和2019年第一季度，公司分别向多数股权餐厅的股权持有人支付180万美元和160万美元的分红[163] 营收与成本构成 - 2020年第一季度餐厅和其他销售为6.47626亿美元，占总营收99.2%；特许经营特许权使用费和费用为489.8万美元，占总营收0.8%[123] - 2020年第一季度餐厅运营成本中，销售成本为2.1018亿美元，占餐厅和其他销售32.5%；劳动力成本为2.41079亿美元，占37.2%；租金为1347.1万美元，占2.1%；其他运营成本为1.04289亿美元，占16.1%[123] - 2020年第一季度折旧和摊销费用为2905.4万美元，占总营收4.5%；减值和关闭成本净额为59.5万美元[123] 信贷额度与利率情况 - 公司循环信贷额度最高可达2亿美元，可额外增加2亿美元，2020年3月借款1900万美元，截至3月31日，加权平均利率为1.64% [164][165] - 2020年5月11日，公司修订循环信贷额度，增加825万美元，截至当日，未偿还金额为1900万美元，利率为2.27% [167] - 截至2020年3月31日，公司修订后的信贷协议未偿还金额为1900万美元，若利率上升1个百分点，估计年度利息费用将增加190万美元[175] 合同义务与或有负债 - 截至2020年3月31日，公司总合同义务为13.56209亿美元，其中1年内到期1.9797亿美元，1 - 3年到期3.0449亿美元，3 - 5年到期1.10663亿美元，5年以上到期7.43086亿美元[169] - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，公司七项租赁担保的或有负债分别为1370万美元和1390万美元[173] 经营风险情况 - 公司牛肉供应高度依赖三家供应商，若供应商无法履行合同，可能导致供应短缺、成本上升和销售损失[177] - 公司目前未使用金融工具对冲商品价格，但会持续评估其有效性，商品价格极端或长期上涨可能对公司未来业绩产生不利影响[176]