收入和利润（同比环比） - 第三季度营收为2.01555亿美元，同比增长12.0%[12] - 第三季度毛利润为1.36465亿美元，同比增长21.9%[12] - 第三季度营业利润为2003.9万美元，去年同期为营业亏损8856.9万美元[12] - 第三季度净利润为565.4万美元，去年同期为净亏损9607.1万美元[12] - 前九个月营收为5.93396亿美元，去年同期为6.3756亿美元[12] - 前九个月营业利润为4654.5万美元，去年同期为营业亏损2609.7万美元[12] - 2025年第三季度公司实现净利润565.4万美元，而2024年同期为净亏损9607.1万美元[16][18] - 2025年前九个月公司净利润为996.7万美元，相比2024年同期净亏损8209.9万美元实现扭亏为盈[20] - 截至2025年9月30日止九个月，公司收入为7.01402亿美元，净亏损为8003.1万美元[50] - 截至2025年9月30日止三个月，公司收入为2.01477亿美元，净亏损为9450.1万美元[50] - 2025年前九个月，公司净利润为997万美元，而2024年同期净亏损为8209.9万美元[108] - 2025年第三季度公司总营收为2.016亿美元，同比增长12.1%，其中SaaS业务营收1.159亿美元，营销服务业务营收0.8565亿美元[124] - 2025年前九个月总营收为5.934亿美元，同比下降6.9%，主要因营销服务收入从3.984亿美元降至2.514亿美元，降幅达36.9%[124][125] - 2025年前九个月SaaS业务营收为3.420亿美元，同比增长43.0%，而营销服务中数字业务收入从1.869亿美元降至0.8403亿美元，降幅达55.1%[124][125] - 2025年第三季度公司税前利润为1147万美元，相比2024年同期的税前亏损1.014亿美元显著改善[125] 成本和费用（同比环比） - 2025年第三季度股权激励费用为580.7万美元，2024年同期为601.1万美元[16][18] - 2025年前九个月股权激励费用为1955.2万美元，2024年同期为1765.3万美元[20] - 2025年前九个月资本支出（固定资产和资本化软件的增加）为2249.1万美元，较2024年同期的2473万美元减少9.0%[22] - 2025年前九个月现金利息支出为2415.2万美元，较2024年同期的3529.9万美元下降31.6%[22] - 2025年前九个月所得税现金支出（净额）为440.2万美元，较2024年同期的1496万美元大幅下降70.6%[22] - 2025年前九个月，无形资产摊销费用为650万美元，低于2024年同期的1370万美元[65] - 基于股权的薪酬费用在2025年前九个月为1955.2万美元，较2024年同期的1765.3万美元增长10.8%[94] 各条业务线表现 - 2025年第三季度分部调整后EBITDA为4083万美元，同比激增108.1%，SaaS分部调整后EBITDA为1959万美元，营销服务分部为2124万美元[124] 各地区表现 - 澳大利亚客户贡献的营收占比从2024年第三季度的11.2%降至2025年同期的8.9%[125] - 2025年前九个月美国市场营收为4.970亿美元，国际市场营收为0.9642亿美元[125] 管理层讨论和指引 - 公司预计在2025财年向合格养老金计划供款300万至500万美元，向非合格计划供款约50万美元[93] - 公司预计在未来十二个月内能持续符合其定期贷款和ABL设施的所有契约要求[81][88] 现金流 - 2025年前九个月经营活动产生的净现金为4132.1万美元，较2024年同期的6364万美元下降35.1%[22] 债务和融资 - 截至2025年9月30日，总负债为4.80723亿美元，较2024年底减少160.7万美元[14] - 总债务义务从2024年12月31日的2.843亿美元下降至2025年9月30日的2.682亿美元，其中定期贷款余额为2.363亿美元，ABL设施余额为4051.8万美元[71] - 定期贷款总额为3.5亿美元，其中40%由持有公司5%以上表决权股份的相关方持有[73] - 定期贷款要求强制性分期付款，前两年每年5250万美元，之后每年3500万美元，未来12个月内的强制性分期付款总额为880万美元[74] - 截至2025年9月30日，ABL设施的借款基础可用额度为2200万美元，但受协议限制，实际可提取金额约为1410万美元[86] - 截至2025年9月30日，公司未偿还债务总额为2.682亿美元，其中定期贷款2.363亿美元，ABL设施0.405亿美元[234] - 利率每上升100个基点，基于2025年9月30日的债务，公司年利息费用将增加约280万美元[234] 股东权益和股份回购 - 截至2025年9月30日，股东权益为2.21076亿美元，较2024年底增加2415.6万美元[14] - 截至2025年9月30日，公司股东权益总额为2.21076亿美元，较2024年同期9453.2万美元增长133.8%[16][18][20] - 2025年第三季度公司回购37.8万股普通股，金额为499.9万美元[16] - 2025年前九个月公司累计回购37.8万股普通股，金额为499.9万美元[20] - 2025年前九个月公司发行新股117.5063万股，相关实收资本为418.8万美元[20] - 截至2025年9月30日，公司已根据股票回购计划回购了约550万美元（404,495股）普通股，该计划剩余回购额度为3450万美元[107] - 2025年前九个月，公司因已归属的RSU向员工和非雇员董事发行了总计543,352股普通股[97] - 2025年前九个月，公司因员工行使股票期权发行了294,695股普通股，行权价在每股3.68美元至13.82美元之间[102] 税务相关 - 2025年第三季度和前三季度的实际税率（ETR）分别为50.7%和53.3%，远高于美国21%的联邦法定税率[109] - 截至2025年9月30日，公司未确认的税收优惠金额为1880万美元（不包括利息和罚款），而2023年12月31日为1810万美元[110] - 截至2025年9月30日，公司为与《国内税收法》第199条相关的税务争议计提了2990万美元的准备金，而2023年12月31日为2830万美元[118] 资产和应收款项 - 截至2025年9月30日，现金及现金等价物为1.1551亿美元，较2024年底减少475.6万美元[14] - 截至2025年9月30日，总资产为7.01799亿美元，较2024年底减少1036.6万美元[14] - 截至2025年9月30日，公司现金及现金等价物和受限现金总额为1310.8万美元，较2024年同期下降5.5%[22][32] - 截至2025年9月30日，应收账款净额为1.398亿美元，较2024年12月31日的1.616亿美元下降13.5%[34] - 截至2025年9月30日，未开票应收账款总额为1.468亿美元，较2024年12月31日的1.46亿美元略有增长0.6%[35] - 截至2025年9月30日，无形资产净值为2.7774亿美元，加权平均剩余摊销年限为6.9年[65] - 截至2025年9月30日，信贷损失准备金余额为1337.6万美元，2025年前九个月计提的信贷损失准备为1098.8万美元[67][69] 并购活动 - 2024年10月31日，公司以7700万美元现金（扣除获得的760万美元现金）收购Keap，交易确认商誉3490万美元[42] - 收购Keap的总对价约为7703万美元，其中通过公开发行普通股净融资7680万美元，并从ABL信贷额度借款550万美元[43] - 与收购Keap相关的交易费用为340万美元，已计入当期费用[43] - 收购产生的商誉为3492.5万美元，主要源于预期协同效应，且不可用于税务抵扣[45] - 2025年第一季度，公司对收购价格分配进行调整，导致商誉增加50万美元，固定资产和资本化软件减少40万美元，购买对价增加10万美元[46] 其他财务数据 - 截至2025年9月30日，公司累计赤字为5.62451亿美元，较2024年同期5.80301亿美元有所改善[16][18][20] - 2025年第三季度因外币折算产生净损失27.2万美元，而2024年同期为收益133万美元[16][18] - 应计负债总额从2024年12月31日的9546.2万美元下降至2025年9月30日的8824.1万美元，减少约7.5%[70] - 截至2025年9月30日，与亚利桑那州数据中心融资租赁相关的使用权资产为570万美元，相关租赁负债短期部分90万美元，长期部分420万美元[37] - 2025年前九个月，公司从2024年12月31日的合同负债中确认收入3970万美元；2024年同期确认为3780万美元[53][54] - 截至2025年9月30日，公司未归属限制性股票单位（RSU）相关的未确认股权激励费用约为1640万美元，预计在1.76年的加权平均期内确认[97] - 截至2025年9月30日，公司未归属绩效股票单位（PSU）相关的未确认股权激励费用约为1300万美元，预计在1.42年的加权平均期内确认[100] - 2025年前九个月，公司基本每股收益为0.23美元，稀释后每股收益为0.22美元，而2024年同期分别为亏损2.28美元和亏损2.28美元[108] - 截至2025年9月30日，累计其他综合亏损为1547万美元，而2024年同期为1406万美元[120]