监管与市场环境影响 - 2021年第一季度英国新监管要求对公司在英收入产生不利影响，未来或对经营业绩造成更大不利影响[194] - 公司在所有运营市场面临竞争，宏观经济和监管因素对营收、客户数量和ARPU产生不利影响[225] - 2021年第一季度，新冠疫情对公司的不利影响相对较小，但无法预估其持续时间和严重程度[226] - 2020年11月11日的日出收购影响了公司运营结果的可比性[227] - 公司各市场面临竞争，影响客户数量和ARPU[237] 公司报告分部 - 公司报告分部包括英国/爱尔兰、比利时、瑞士、中东欧、VodafoneZiggo JV等[199][200] 公司整体财务数据关键指标变化 - 2021年第一季度公司总营收36.153亿美元，2020年同期为28.758亿美元[203] - 2021年第一季度公司调整后EBITDA为13.673亿美元，2020年同期为11.503亿美元[204][207] - 2021年第一季度公司物业和设备总增加额7.466亿美元，2020年同期为6.544亿美元[209] - 2021年第一季度公司净资本支出4.758亿美元，2020年同期为3.478亿美元[209] - 2021年第一季度公司总营收36.153亿美元，2020年为28.758亿美元[216] - 2021年净利润为14.403亿美元，2020年为10.177亿美元[235] - 2021年所得税费用为1.705亿美元，2020年为0.801亿美元[235] - 2021年调整后EBITDA为13.673亿美元，2020年为11.503亿美元[235] - 2021年第一季度公司总营收为36.153亿美元，2020年同期为28.758亿美元，同比增长25.7%[238] - 公司综合营收在2021年第一季度较2020年同期增加7.395亿美元，增幅25.7%，其中4.867亿美元归因于Sunrise收购，有机基础上减少520万美元，降幅0.2%[255][258] - 公司综合调整后EBITDA在2021年第一季度较2020年同期增加2.17亿美元，增幅18.9%，有机基础上减少2220万美元，降幅1.9%[250] - 2021年第一季度，公司节目及其他服务直接成本为11.106亿美元，较2020年同期的8.551亿美元增加2.555亿美元，增幅29.9%；有机基础上减少1720万美元，降幅2.0%[264][265] - 2021年第一季度，公司其他运营费用（不包括股份支付费用）为5.229亿美元，较2020年同期的4.194亿美元增加1.035亿美元，增幅24.7%；有机基础上增加1190万美元，增幅2.8%[267][268] - 2021年第一季度，公司SG&A费用（不包括股份支付费用）为6.145亿美元，较2020年同期的4.51亿美元增加1.635亿美元，增幅36.3%；有机基础上增加2230万美元，增幅4.9%[271][273] - 2021年第一季度，公司股份支付费用为6340万美元，较2020年同期的5520万美元增加820万美元，增幅14.8%[276] - 2021年和2020年第一季度折旧和摊销费用分别为6.342亿美元和7.835亿美元，排除外汇影响后，2021年较2020年减少1.916亿美元，降幅24.5%[278] - 2021年和2020年第一季度减值、重组及其他经营项目净额分别为4440万美元和3100万美元[280] - 2021年和2020年第一季度利息费用分别为3.351亿美元和3.133亿美元，排除外汇影响后，2021年较2020年减少2570万美元，降幅8.2%[282] - 2021年和2020年第一季度衍生工具实现和未实现净收益分别为8.111亿美元和12.373亿美元[285] - 2021年和2020年第一季度外币交易净收益分别为3.031亿美元和3.917亿美元[287] - 2021年和2020年第一季度特定投资和债务公允价值变动实现和未实现净收益分别为1.946亿美元和 - 5.298亿美元[290] - 2021年和2020年第一季度债务清偿净损失分别为0和5450万美元[290] - 2021年和2020年第一季度联营公司业绩净份额分别为170万美元和3340万美元[292] - 2021年和2020年第一季度其他净收入分别为1010万美元和5240万美元[295] - 2021年和2020年第一季度所得税费用分别为1.705亿美元和8010万美元[296] - 2021年第一季度经营活动提供的净现金为8.212亿美元，较2020年同期的4.498亿美元增加3.714亿美元[323] - 2021年第一季度投资活动使用的净现金为5.094亿美元，较2020年同期的23.492亿美元减少18.398亿美元[323] - 2021年第一季度融资活动使用的净现金为6.997亿美元，较2020年同期的7.832亿美元减少8350万美元[323] - 2021年第一季度，汇率变动对现金及现金等价物和受限现金的影响为减少4630万美元，较2020年同期的减少1620万美元增加3010万美元[323] - 2021年第一季度物业及设备添置为7.466亿美元，2020年同期为6.544亿美元[327] - 2021年第一季度资本相关供应商融资安排下收购的资产为-3.282亿美元，2020年同期为-3.709亿美元[327] - 2021年第一季度融资租赁下收购的资产为-970万美元，2020年同期为-1110万美元[327] - 2021年第一季度与资本支出相关的流动负债变动为6710万美元，2020年同期为7540万美元[327] - 2021年第一季度净资本支出为4.758亿美元，2020年同期为3.478亿美元[327] - 2021年第一季度经营活动提供的净现金为8.212亿美元，2020年同期为4.498亿美元[330] - 2021年第一季度直接收购和处置成本现金支付为1320万美元，2020年同期为50万美元[330] - 2021年第一季度中介融资费用为8.523亿美元，2020年同期为7.228亿美元[330] - 2021年第一季度调整后自由现金流为9310万美元，2020年同期为-3.17亿美元[330] 各业务线数据关键指标变化 - 2021年第一季度住宅宽带互联网订阅收入9.268亿美元，2020年同期为7.968亿美元[212] - 2021年第一季度住宅视频订阅收入7.451亿美元，2020年同期为6.831亿美元[212] - 2021年第一季度住宅固定电话订阅收入3.572亿美元，2020年同期为3.382亿美元[212] - 2021年第一季度B2B总营收6.042亿美元，2020年同期为4.741亿美元[212] - 住宅电缆订阅收入因客户平均数量增加200万美元，ARPU增加40万美元，总计增加240万美元[248] - 住宅移动收入增加700万美元，其中订阅收入增加600万美元，非订阅收入增加100万美元[248] - B2B收入增加1100万美元，其中订阅收入增加600万美元，非订阅收入增加500万美元[248] - 其他收入减少300万美元[248] 各地区营收数据关键指标变化 - 2021年第一季度各地区营收：英国16.35亿美元、比利时7.727亿美元、瑞士8.418亿美元、爱尔兰1.357亿美元、波兰1.156亿美元、斯洛伐克0.13亿美元、其他含内部抵消1.015亿美元[216] - 2021年第一季度沃达丰Ziggo合资公司（荷兰）营收12.17亿美元，2020年为10.971亿美元[216] - 英国/爱尔兰地区2021年第一季度营收为17.707亿美元，2020年同期为16.206亿美元，同比增长9.3%，有机增长1.4%[238] - 比利时地区2021年第一季度营收为7.727亿美元，2020年同期为7.181亿美元，同比增长7.6%，有机下降1.3%[238] - 瑞士地区2021年第一季度营收为8.418亿美元，2020年同期为3.168亿美元，同比增长165.7%，有机下降5.3%[238] - 中欧和东欧地区2021年第一季度营收为1.286亿美元，2020年同期为1.191亿美元，同比增长8.0%，有机增长3.2%[238] - 中央和企业部门2021年第一季度营收为1.027亿美元，2020年同期为1.012亿美元，同比增长1.5%，有机下降2.4%[238] 各地区调整后EBITDA数据关键指标变化 - 英国/爱尔兰调整后EBITDA为6.926亿美元，较2020年同期增加3720万美元，增幅5.7%，有机基础上减少1340万美元，降幅1.9%[250] - 比利时调整后EBITDA为3.718亿美元，较2020年同期增加4020万美元，增幅12.1%，有机基础上增加1060万美元，增幅3.2%[250] - 瑞士调整后EBITDA为2.816亿美元，较2020年同期增加1.475亿美元，增幅110%，有机基础上减少1730万美元，降幅12.9%[250] - 中东欧调整后EBITDA为5700万美元，较2020年同期增加270万美元，增幅5%，有机基础上增加20万美元，增幅0.3%[250] 成本费用明细变化 - 节目及其他服务直接成本中，互连和接入成本减少3370万美元，降幅15.7%；移动手机及其他设备成本增加1560万美元，增幅19.8%；节目和版权成本减少890万美元，降幅1.9%[265] - 其他运营费用中，人员成本增加760万美元，增幅6.0%；核心网络和信息技术相关成本增加460万美元，增幅6.7%[268] - SG&A费用中，核心网络和信息技术相关成本增加2000万美元，增幅45.1%；人员成本增加1600万美元，增幅7.7%；业务服务成本减少820万美元，降幅15.5%[273][274] - 节目及其他服务直接成本增加主要归因于Sunrise收购影响增加1.896亿美元[265] - 其他运营费用增加包括Sunrise收购影响增加5290万美元[268] - SG&A费用增加包括Sunrise收购影响增加9700万美元[273] 公司资金与债务情况 - 2021年3月31日，公司合并现金及现金等价物余额为9.287亿美元，其中Liberty Global及其不受限制子公司持有6.504亿美元，借款集团持有2.783亿美元[305] - 2021年3月31日，公司企业层面可用流动性包括Liberty Global持有的3200万美元现金及现金等价物、不受限制子公司持有的6.184亿美元现金及现金等价物以及19.612亿美元的SMA投资[307] - 2021年3月31日，公司合并现金及现金等价物余额中，8.887亿美元由英国以外的实体持有，预计未来12个月税务因素不会对公司流动性产生不利影响[310] - 2021年3月31日，公司母公司对不受限制子公司的应付票据未偿还本金总额为99亿美元，到期日不同[312] - 2021年第一季度，公司股票回购总额为3.234亿美元，截至2021年3月31日，剩余授权股票回购金额为6.784亿美元[313] - 2021年3月31日，公司合并债务及融资租赁义务未偿还本金总额为144亿美元，其中11亿美元为流动负债，128亿美元要到2027年或更晚才到期[319] 融资活动现金使用变化原因 - 融资活动使用的净现金减少，因债务和融资租赁义务净还款减少使现金使用减少1.221亿美元、Liberty Global普通股回购增加使现金使用增加1.119亿美元、融资成本和债务溢价支付减少使现金使用减少4030万美元[328] 公司运营网络与客户情况 - 截至2021年3月31日，公司运营网络覆盖2646.1万户家庭，服务1134.17万固网客户和862.2万移动用户[224] - 2021年前三个月，网络扩展项目使约11.3万户住宅和商业场所（不含升级）接入双向网络，其中英国和爱尔兰的维珍媒体连接约8万户[224] 公司外汇风险情况 - 2021年第一季度，公司主要外汇风险来自英镑、欧元和瑞士法郎，对应营收占比分别为45.2%、28.3%和23.3%[229] 公司报表合并情况 - 公司将Telenet 100%的营收和费用合并到合并报表中，非控股股东权益反映在净收益或亏损中[230]