财务数据 - 2021年第二季度和上半年公司总净销售额分别为38亿美元和78亿美元，较2020年同期分别增长94%和51%[152] - 2021年第二季度和上半年公司整体销量分别增长87%和46%[152] - 2021年Q2总净销售额38.07亿美元，较2020年同期的19.6亿美元增长94%，其中销量增长87%[162][163] - 2021年上半年总净销售额78.3亿美元，较2020年同期的51.86亿美元增长51%，整体销量增长46%[162][165] - 2021年Q2销售成本较2020年同期增加12.58亿美元，主要因销量增加、汇率影响和运营表现，供应链中断影响约6500万美元[162][166][168] - 2021年上半年销售成本较2020年同期增加18.29亿美元，主要因销量增加、汇率影响和运营表现，供应链中断影响约1.1亿美元[162][170][172] - 2021年Q2毛利润6.02亿美元，毛利率15.8%；2020年同期毛利润1300万美元，毛利率0.7%[162] - 2021年上半年毛利润13.29亿美元，毛利率17.0%；2020年同期毛利润5.14亿美元，毛利率9.9%[162] - 2021年Q2净利润1.66亿美元，2020年同期净亏损3.65亿美元；2021年上半年净利润4.66亿美元，2020年同期净亏损12.02亿美元[162] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月，销售、一般和行政费用（SG&A）占净销售额的百分比下降，分别从11.1%降至7.0%、从9.0%降至6.7%，主要因2020年同期疫情对销售的不利影响，部分被2021年增加的激励薪酬成本抵消[174] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月，摊销费用分别为3700万美元和7400万美元，与2020年相比保持一致，反映了公司确定使用寿命的无形资产的持续摊销[176] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月，公司分别记录了约1400万美元和2000万美元的员工相关和其他重组费用，预计未来十二个月将支付约6000万美元现金[177] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月，利息费用分别减少600万美元和900万美元，主要因2020年第一季度提取了循环信贷额度的剩余可用资金，2021年上半年未提取[179] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月，其他收入（支出）净额分别为600万美元和800万美元，2021年包括900万美元的公开交易股权证券公允价值变动收益和100万美元的债务修改损失[180] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月，所得税费用分别为2800万美元和7600万美元，2020年同期分别为 - 1400万美元和 - 400万美元，主要因疫情导致2020年同期无税收抵免的损失较高[181] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月，股权损失（税后）分别为5300万美元和9500万美元，主要归因于2020年3月与现代成立的Motional自动驾驶合资企业[182] - 2021年第二季度公司调整后营业利润为3.01亿美元，净利润为1.66亿美元，归属于Aptiv的净利润为1.63亿美元[184] - 2020年第二季度公司调整后营业亏损为2.29亿美元，净亏损为3.65亿美元，归属于Aptiv的净亏损为3.66亿美元[186] - 2021年上半年公司调整后营业利润为7.38亿美元，净利润为4.66亿美元，归属于Aptiv的净利润为4.58亿美元[187] - 2020年上半年公司调整后营业利润为200万美元，净利润为1.202亿美元，归属于Aptiv的净利润为1.206亿美元[189] - 2021年第二季度信号与电源解决方案业务净销售额为28.46亿美元，先进安全与用户体验业务为9.7亿美元[190] - 2020年第二季度信号与电源解决方案业务净销售额为14.35亿美元，先进安全与用户体验业务为5.3亿美元[190] - 2021年上半年信号与电源解决方案业务净销售额为58.68亿美元，先进安全与用户体验业务为19.81亿美元[191] - 2020年上半年信号与电源解决方案业务净销售额为37.65亿美元，先进安全与用户体验业务为14.32亿美元[191] - 2021年第二季度公司总毛利率为15.8%，上半年为17.0%[192] - 2020年第二季度公司总毛利率为0.7%，上半年为9.9%[192] - 2021年第二季度调整后营业利润为5.3亿美元，2020年同期调整后营业亏损为2.29亿美元，受销量、合同降价、运营表现及疫情影响[193] - 2021年上半年调整后营业利润为7.36亿美元，2020年同期为200万美元，受销量、合同降价、运营表现改善及疫情影响[194] - 2021年第二季度全球供应链中断带来约6500万美元影响，上半年约为1.1亿美元[193][195] - 截至2021年6月30日，公司现金及现金等价物为29.26亿美元，净债务为11亿美元，可用流动性为54.63亿美元[196][197] - 2021年上半年净亏损8100万美元，归属于安波福的净亏损同样为8100万美元[216] - 截至2021年6月30日，流动资产为1.37亿美元，流动负债为9.16亿美元，长期负债为42.46亿美元[216] - 截至2021年6月30日和2020年12月31日，其他债务及融资租赁义务分别约为2600万美元和2800万美元[217] - 2021年和2020年上半年，经营活动提供的净现金分别为5.49亿美元和5500万美元[219] - 2021年和2020年上半年，投资活动使用的净现金分别为3.14亿美元和3.94亿美元[219] - 2021年和2020年上半年，融资活动使用的净现金分别为1.03亿美元和提供18.4亿美元[219] 行业与市场情况 - 2020年北美和欧洲OEM客户的车辆生产暂停，这两个地区约占公司2020年年度净销售额的70%[154] - 2019 - 2020年全球汽车产量下降16%（按Aptiv加权市场基础计算下降19%），2020年欧洲、北美、中国和南美产量分别下降22%、21%、3%和31%，2021年上半年产量增长29%（按Aptiv加权市场基础计算增长30%）[155] - 全球OEM召回车辆数量高于历史水平，预计近期仍将维持高位，公司可能受其影响[157] - 全球汽车零部件行业资本密集，供应商利用资本设备有优势，行业整合预计将持续[158] - 汽车行业面临原材料和劳动力通胀压力，以及全球供应链中断挑战，如半导体短缺[159] 公司战略与业务发展 - 公司持续投资自动驾驶领域，开发了自动驾驶软件等领先平台解决方案[154] - 2020年3月公司与现代汽车集团成立合资企业，专注自动驾驶技术的设计、开发和商业化[154] - 公司将继续调整成本结构，优化制造布局，增加对先进技术和工程的投资[152] - 与现代的合作预计将创造战略价值，Motional合资企业2020年开始测试完全无人驾驶系统，预计2022年有可用于测试的自动驾驶平台，2023年可大规模部署[155] - 公司在关键增长市场持续扩张，预计中国等市场长期将有更强增长，公司有望实现超市场的增长率[155] - 公司约有18200名科学家、工程师和技术人员专注于产品研发，位于12个主要技术中心，每年研发投资约13亿美元，拥有约7700项专利和保护权[157] - 公司核心业务分为信号与电源解决方案、先进安全与用户体验、消除与其他三个运营部门，管理层使用调整后运营收入（损失）评估部门绩效和分配资源[183] - 公司预计2021年及以后将继续产生额外的重组费用，主要与将制造业务转移到欧洲低成本地区和降低全球间接成本的计划有关，截至6月30日已批准的计划约为2000万美元[177] 公司运营风险 - 公司预计供应链中断将在2021年剩余时间持续存在[154] - 客户成本削减举措使产品定价面临下行压力，公司约96%的小时工位于低成本国家，截至2021年6月30日临时工占小时工约20%[157] - 公司全球运营面临贸易法规、疫情等风险，已采取策略减轻关税影响，但关税范围和持续时间不确定[156] 公司资本运作 - 2020年公司发行了总计23亿美元的优先股和普通股[154] - 2021年第二季度公司将现有信贷协议的全部到期日进一步延长至2026年[154] - 截至2021年6月30日，公司总债务约40亿美元，可用流动性约55亿美元，2020年发行了总计23亿美元的优先股和普通股[157] - 2020年6月，公司完成普通股和强制可转换优先股发行，分别获得约11.15亿美元净收益[199] - 2016年4月董事会授权最高15亿美元普通股回购计划，截至2021年6月30日约1300万美元额度可用[200][201] - 2021年第二季度，董事会宣布并支付每强制可转换优先股约1.38美元的季度现金股息[202] - 2021年4月30日，公司以4500万美元收购Ulti - Mate部分资产，运营结果计入信号与电源解决方案业务[203] - 2020年8月4日，公司以2200万美元收购Dynawave全部股权，运营结果计入信号与电源解决方案业务[203] - 2021年4月Innoviz技术公司与SPAC合并上市，6月Affectiva被Smart Eye收购，公司投资按公允价值计量[204] - 公司与摩根大通签订信贷协议，现有高级无担保信贷安排包括定期贷款和20亿美元循环信贷额度，2021年6月修订协议[206][207] - 2021年3月和2020年3月债务修改损失分别为100万美元和400万美元，2021年3月和2020年3月支付修订费用分别为600万美元和1800万美元[207] - 截至2021年6月30日，循环信贷额度未提取，信用证发行少于100万美元，2021年上半年未提取循环信贷额度[207] - 信贷协议借款利率可选择基准利率或伦敦银行同业拆借利率加适用利率，适用利率会根据公司信用评级和可持续发展目标调整[207][209] - 截至2021年6月30日，公司有总额3731万美元高级无担保票据发行在外，票面利率从1.5%到5.4%不等[213] - 信贷协议和高级无担保票据契约包含限制公司和子公司举债、处置资产等条款，截至2021年6月30日公司均遵守相关规定[207][212][213] - 公司部分债务由Aptiv PLC和部分子公司无条件担保，担保与担保人现有和未来高级债务享有同等受偿权[214] - 2021年1月1日起，公司启用4.5亿欧元欧洲应收账款保理工具，取代之前3亿欧元的工具[217] 公司内部控制与法律事务 - 截至2021年6月30日，公司管理层认为披露控制和程序有效[226] - 2021年3月和6月，公司财务报告内部控制无重大变化[227] - 公司不时面临各类法律诉讼和政府调查等程序[229] 公司客户情况 - 公司客户包括全球25家最大汽车原始设备制造商中的23家[152] 公司产品优势 - 公司产品满足OEM满足法规和消费者需求，受益于车辆内容、软件和电气化增加的趋势[156]