公司合并相关 - 合并时每股相干公司普通股将获220美元现金及0.91股II - VI普通股[151] - II - VI和相干公司董事会一致批准合并协议，SEC于2021年5月6日宣布相关注册声明生效[155] - 两家公司股东于2021年6月24日投票批准合并提案[155] - 公司预计合并将于2022年第二季度末完成，但可能受不可控因素影响[158] 债务融资与股权发行 - 债务融资承诺金额从51.25亿美元减至49.9亿美元，后因高级票据发行降至40亿美元[159] - 2021年12月10日公司发行9.9亿美元本金高级票据，年利率5%，2029年12月15日到期[160] - 2021年3月31日公司向投资者发行75,000股B - 1系列可转换优先股，总价7.5亿美元[164] - 公司将在合并前向投资者发行105,000股B - 2系列可转换优先股，总价10.5亿美元[166] - 投资者同意购买最多35,000股B - 2系列可转换优先股，最大总价3.5亿美元，使总股权承诺达21.5亿美元[166][167] 合并相关费用 - 截至2022年3月31日九个月的合并相关费用未分配到运营部门[168] 整体财务数据关键指标变化 - 2022年第一季度营收8.28亿美元，同比增长6%；前九个月营收24.3亿美元，同比增长6%[175][176] - 2022年第一季度毛利润3.22亿美元，占总收入39%，同比增加190个基点；前九个月毛利润9.4亿美元，占总收入39%，同比增加40个基点[175][177] - 2022年第一季度内部研发费用9700万美元，占收入12%；前九个月研发费用2.81亿美元，同比增长14%[175][179] - 2022年第一季度销售、一般和行政费用1.18亿美元，占收入14%；前九个月费用3.58亿美元，占收入15%[175][180] - 2022年第一季度利息及其他净支出4400万美元，去年同期为收入800万美元；前九个月同比增加2200万美元[175][181] - 2022年3月31日公司年初至今有效所得税税率为18%，去年同期为17%[182] - 2022年前九个月经营活动提供净现金2.76亿美元，去年同期为4.47亿美元[191][192] - 2022年前九个月库存同比增加1.57亿美元，净收益同比减少2400万美元[194] - 2022财年前九个月（截至3月31日），投资活动使用的净现金为2.02亿美元，去年同期为1.41亿美元，资本支出资金使用同比增加9100万美元[195] - 2022财年前九个月（截至3月31日），融资活动提供的净现金为8.91亿美元，去年同期为7.09亿美元，本年度主要来自高级票据发行所得款项[196] 各条业务线数据关键指标变化 - 光子解决方案业务2022年第一季度营收5.68亿美元，同比增长12%；前九个月营收16.29亿美元，同比增长9%[184] - 复合半导体业务2022年第一季度营收2.6亿美元，同比下降6%；前九个月营收8.01亿美元，同比下降1%[189] 高级信贷安排 - 高级信贷安排提供总计24.25亿美元的高级有担保融资，包括12.55亿美元的五年期高级有担保第一留置权A类定期贷款安排、7.2亿美元的七年期高级有担保B类定期贷款安排（已在2020年9月30日季度全额偿还）和4.5亿美元的五年期高级有担保第一留置权循环信贷安排[199] - 信贷协议规定信用证子安排不超过2500万美元，摆动贷款子安排最初不超过2000万美元[200] - 公司需按季度分期偿还A类定期贷款安排未偿还本金，每期为初始本金的1.25%，剩余余额在2019年9月24日的第五周年到期偿还[201] - 公司高级信贷安排的债务由其重要的现有或未来直接和间接国内子公司担保，借款以公司和担保人的大部分资产的第一优先留置权作担保[202] 信贷协议财务契约 - 公司需维持综合利息覆盖率不低于3.00:1.00，综合总净杠杆率在不同阶段分别不高于5.00:1.00、4.50:1.00和4.00:1.00，截至2022年3月31日，公司遵守信贷协议的所有财务契约[206] 利率风险 - 若未有效对冲可变利率债务，利率变动100个基点，2022年第一季度和前九个月将分别产生1000万美元和1100万美元的额外利息费用[210] - 2022年2月23日，公司签订利率上限协议，生效日期为2023年7月1日，对2022年第一季度和前九个月的可变利率借款无影响[211] 汇率风险 - 公司面临外币汇率不利变化带来的市场风险，主要关注马来西亚林吉特、人民币、瑞士法郎和日元的风险敞口，使用的技术和工具无重大变化[209]