公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2022年3月31日，公司总资产为25.67752亿美元，较2021年12月31日的25.79039亿美元略有下降[19] - 2022年第一季度，公司总营收为4.67656亿美元，较2021年同期的3.52356亿美元增长32.7%[21] - 2022年第一季度，公司净亏损为1509.72万美元，而2021年同期净亏损为18.6万美元[21] - 截至2022年3月31日，公司现金及现金等价物为3.01929亿美元，较2021年12月31日的2.67162亿美元有所增加[19] - 2022年第一季度，公司运营活动提供的净现金为589.95万美元，较2021年同期的369.55万美元有所增长[28] - 2022年第一季度，公司投资活动使用的净现金为219.27万美元，较2021年同期的268.36万美元有所减少[28] - 2022年第一季度，公司融资活动使用的净现金为19.3万美元，较2021年同期的1864.96万美元大幅减少[28] - 截至2022年3月31日，公司股东权益为487.83万美元，较2021年12月31日的3389.67万美元大幅减少[19] - 2022年第一季度公司亏损4660万美元，而2021年同期盈利5660万美元[59] - 2022年第一季度和2021年第一季度，与票据相关的总利息费用分别为111.6万美元和1620万美元[74] - 2022年第一季度股份支付费用为9.7608亿美元，2021年同期为5.4962亿美元[89] - 2022年和2021年第一季度所得税费用分别为100万美元和40万美元[97] - 2022年第一季度净亏损1.50972亿美元，2021年同期为18.6万美元；基本和摊薄后每股净亏损为1.60美元，2021年同期无数据[103] - 2022年第一季度总营收4.67656亿美元，较2021年同期的3.52356亿美元增长1.153亿美元，增幅33%[131] - 2022年第一季度总成本1.55474亿美元，较2021年同期的9698.1万美元增长5849.3万美元，增幅60%[135] - 2022年第一季度研发费用9027.4万美元，较2021年同期的6267.6万美元增长2759.8万美元，增幅44%[140] - 2022年第一季度销售和营销费用2.54455亿美元，较2021年同期的1.79249亿美元增长7520.6万美元，增幅42%[142] - 2022年第一季度一般及行政费用7099.5万美元，较2021年同期的5546.1万美元增长1553.4万美元，增幅28%[144] - 2022年第一季度利息费用123.2万美元，较2021年同期的1627.8万美元减少1504.6万美元[146][147] - 2022年第一季度其他费用净额4645.1万美元，较2021年同期的收益4226.5万美元增加8871.6万美元[146][148] - 2022年第一季度净亏损1.50972亿美元，较2021年同期的18.6万美元增加1.508亿美元[150] - 2022年第一季度经营活动提供净现金5900万美元，较上年同期增加2200万美元[156][158][159] - 2022年第一季度投资活动使用净现金2190万美元，较上年同期减少490万美元[156][161][162] - 2022年第一季度融资活动使用净现金190万美元，较上年同期减少1.846亿美元[156][163][164] - 2022年第一季度非GAAP自由现金流为3855.2万美元，2021年为2318.9万美元[166] 各业务线数据关键指标变化 - 2022年第一季度，公司订阅收入为4399.27万美元，较2021年同期的3252.23万美元增长35.2%[21] - 2022年和2021年第一季度，北美市场收入分别占比90%和88% [42] - 2022年第一季度，公司确认了年初递延收入余额中的1.052亿美元收入[43] - 截至2022年3月31日，未确认的合同收入约为19亿美元，预计未来12个月确认52%，之后确认48% [44][46] - 2022年和2021年第一季度，预配置电话产品收入分别为1130万美元和1160万美元，产品收入成本分别为1080万美元和1040万美元[47] - 2022年和2021年第一季度，物业和设备折旧及摊销费用分别为1690万美元和1300万美元[49] - 2022年和2021年第一季度，收购无形资产摊销费用分别为4410万美元和1160万美元[50] - 2022年和2021年第一季度，订阅收入均占公司总收入的90%以上[112] - 截至2022年3月31日，公司的年度化月末经常性订阅收入（ARR）为19亿美元，2021年同期为14亿美元[123] - 截至2022年3月31日，公司的RingCentral Office年度化月末经常性订阅收入（Office ARR）为18亿美元[124] - 2022年第一季度末，公司的净月度订阅美元留存率超过99%，过去五个季度均保持该水平[128] - 2022年第一季度末，公司的年度化月末经常性订阅收入为18.948亿美元，2021年12月31日为17.999亿美元[128] - 2022年第一季度末，公司的RingCentral Office年度化月末经常性订阅收入为18.137亿美元，2021年12月31日为17.159亿美元[128] - 2022年第一季度总营收中，订阅收入4.39927亿美元，增长1.14704亿美元，增幅35%，其他收入2772.9万美元，增长59.6万美元，增幅2%[131] - 2022年第一季度总成本中，订阅成本1.29689亿美元，增长5644.2万美元，增幅77%，其他成本2578.5万美元，增长205.1万美元，增幅9%[135] 公司资产分布情况 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，约95%的公司合并长期资产位于美国[37] 新准则对公司财务的影响 - 2022年1月1日采用新准则后，公司累计亏损减少约9380万美元，额外实收资本减少3.293亿美元，可转换优先票据净额增加约2.355亿美元[40] 公司可转换优先票据相关情况 - 截至2022年3月31日，2026年到期的0%可转换优先票据公允价值约为5.389亿美元，2025年到期的约为8.82亿美元[56] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司可转换及可赎回优先股的长期投资公允价值分别为1.544亿美元和2亿美元[57] - 2018年3月，公司发行本金总额4.6亿美元的2023年到期的0%可转换优先票据，净收益约4.495亿美元，2021年第二季度赎回剩余未偿还本金余额[62] - 2020年3月，公司发行本金总额10亿美元的2025年到期的0%可转换优先票据，净收益约9.865亿美元[63] - 2020年9月，公司发行本金总额6.5亿美元的2026年到期的0%可转换优先票据，净收益约6.402亿美元[64] - 截至2022年3月31日，2025年票据和2026年票据的负债组成部分的净账面价值分别为9.92096亿美元和6.42963亿美元[73] - 截至2022年3月31日，与2023年、2025年和2026年票据相关的上限期权交易的净成本分别为4990万美元、6090万美元和4180万美元[76] - 截至2022年3月31日，2025年和2026年票据分别有9.921亿美元和6.43亿美元未偿还，零固定年利率[175] 公司股权及股份支付相关情况 - 截至2022年3月31日，公司有公允价值的可交易股权性投资的公允价值分别为680万美元和860万美元，2022年第一季度亏损180万美元[60] - 2021年11月8日，公司向Searchlight Investor私募发行200,000股A系列可转换优先股，总价2亿美元，转换价269.22美元/股[85] - 截至2022年3月31日，A系列可转换优先股发行在外200,000股，账面价值（扣除发行成本）1.994亿美元[86] - 截至2022年3月31日，2013年股权计划下有23,738,213股可授予[90] - 2022年第一季度和2021年第一季度行使期权的总内在价值分别为1.15亿美元和3.74亿美元[90] - 截至2022年3月31日，员工股票购买计划（ESPP）有160万美元未确认股份支付费用，约0.1年直线摊销，有6,389,798股可发行[91][93] - 截至2022年3月31日，受限股票单位（RSUs）有5.774亿美元未确认股份支付费用，约2.9年直线摊销[94] - 2022年第一季度，公司根据奖金计划发行81,104股RSUs，未确认股份支付费用约490万美元，剩余服务期0.1年[95][96] 公司与谷歌业务往来情况 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司对谷歌的应付账款分别为460万美元和300万美元；2022年和2021年第一季度，公司从谷歌产生的总费用分别为610万美元和480万美元[107] 公司票据结算方式变化 - 2022年1月1日起，公司对票据本金部分仅以现金结算，转换溢价以现金或股票结算[103] 公司面临的风险及影响因素 - 公司受俄乌冲突影响，预计2022财年将产生不确定的直接和增量费用[116] - 公司过去有重大亏损和负现金流，预计至少在可预见的未来会持续亏损，难以实现或维持盈利[187][190][191] - 公司季度和年度经营业绩过去有波动，未来可能继续波动，或无法达到分析师或投资者预期，导致股价波动[187][192][196] - 公司部分软件开发、质量保证、运营和客户支持依赖美国以外第三方，俄乌冲突或影响相关活动[187][197][198] - 公司未来经营业绩部分依赖与Avaya、Atos/Unify等的战略合作伙伴关系，但合作可能不成功[187] - 公司在市场面临激烈竞争，可能缺乏足够资源成功竞争[187] - 公司依赖战略合作伙伴、经销商和运营商销售订阅服务，若无法有效管理间接销售渠道，将对收入产生不利影响[187] - 公司依赖第三方提供网络连接和订阅服务的某些功能，第三方数据中心托管和共置设施的中断或延迟会损害业务[187] - 安全事件如网络攻击、信息安全漏洞等可能延迟或中断客户服务，损害声誉并带来重大责任[187] - 客户流失率增加或保留和追加销售客户的成本上升，会对财务业绩产生不利影响[187] - 若公司无法以经济有效的方式吸引新客户或进行追加销售，业务将受到重大不利影响[187] - 公司面临来自传统硬件商、云服务公司、大型互联网公司等多类竞争对手的激烈竞争，部分对手资源、知名度等优势明显[208][209][210][211] - 公司未来成功依赖建立和维护渠道关系网络，部分转售商可能销售竞品，部分战略合作伙伴也可能停止销售公司解决方案[212] - AT&T 2016年推出竞争解决方案致公司新订阅量降至极低水平，2018年修订协议后恢复转售[212] - Avaya 2020年第一季度末推出ACO，Atos和Unify 2020年第三季度推出UO，ALE 2021年推出Rainbow Office[212] - 公司依赖第三方网络服务提供商提供网络连接和部分订阅功能，包括CenturyLink、Bandwidth.com等[214] - 公司通过子公司RCLEC从ILECs和CLECs获取部分连接和网络服务，但可能面临价格和服务问题[215] - 公司部分客户仍使用Zoom、Bandwidth.com、NICE inContact等第三方服务提供商的功能，未来可能面临服务中断风险[216] - 公司不再向新客户提供RingCentral Meetings，推广RingCentral Video，但可能无法让所有现有客户迁移[216] - 第三方网络或服务提供商出现问题可能导致通话质量差、客户流失等，严重影响公司业务和运营结果[217] 公司运营资金来源 - 公司运营资金主要来自客户销售、可转换优先票据发行、可转换优先股发行及股票计划下的股票发行[152] 公司股票回购计划 - 2021年12月董事会授权最高1亿美元A类普通股回购计划，有效期至2022年12月31日，截至2022年3月31日未回购[154] 公司现金及投资情况 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，现金及现金等价物分别为3.01929亿美元和2.67162亿美元[48] - 截至2022年3月31日，公司有现金及现金等价物3.019亿美元，投资于短期货币市场基金[174] - 截至2022年3月31日，公司有1.612亿美元的可转换和可赎回优先股及某些有价股权投资[176] 汇率和利率变动影响 - 假设2022年第一季度外币汇率变动10%，对合并财务报表无重大影响[173] - 假设2022年第一季度整体利率变动10%，对利息收入无重大影响[174] 公司与Avaya合作情况 - 公司向Avaya预付3.45亿美元A类普通股，需成功营销和销售ACO才能实现合作收益[207]