公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2021年9月30日,公司现金为4713119美元,较2020年12月31日的10097760美元下降53.32%[13] - 2021年前三季度总营收为1111869美元,较2020年同期的840714美元增长32.25%[15] - 2021年前三季度毛利润为1014111美元,较2020年同期的762152美元增长33.06%[15] - 2021年前三季度总运营费用为6734190美元,较2020年同期的4489364美元增长49.99%[15] - 2021年前三季度运营亏损为5720079美元,较2020年同期的3727212美元增长53.47%[15] - 2021年前三季度净亏损为6751958美元,较2020年同期的4539100美元增长48.75%[15] - 截至2021年9月30日,公司总资产为8145547美元,较2020年12月31日的10947343美元下降25.59%[13] - 截至2021年9月30日,公司总负债为5789423美元,较2020年12月31日的5204237美元增长11.24%[13] - 截至2021年9月30日,公司股东权益为2356124美元,较2020年12月31日的5743106美元下降59.08%[13] - 2021年前三季度基本和摊薄后每股净亏损分别为0.66美元和0.66美元,2020年同期分别为0.92美元和0.92美元[15] - 2021年前九个月净亏损675.1958万美元,2020年同期为453.91万美元[19] - 2021年前九个月经营活动净现金使用量为451.8808万美元,2020年同期为295.4823万美元[19] - 2021年前九个月投资活动净现金使用量为123.5673万美元,2020年同期为9.0682万美元[19] - 2021年前九个月融资活动净现金提供量为36.984万美元,2020年同期为271.5209万美元[19] - 2021年前九个月现金及现金等价物减少538.4641万美元,2020年同期减少33.0296万美元[19] - 2021年9月30日现金及现金等价物期末余额为471.3119万美元,2020年同期为90.8289万美元[19] - 2021年第三季度归属于普通股股东的净亏损为224.28万美元,2020年同期为177.18万美元;2021年前九个月净亏损为651.34万美元,2020年同期为453.91万美元[45] - 2021年9月30日存货总额为29.04万美元,2020年12月31日为26.54万美元[56] - 2021年9月30日设备净值为85.41万美元,2020年12月31日为13.22万美元;2021年前三季度折旧费用为2.23万美元,2020年同期为0.76万美元[58][59] - 2021年9月30日专利成本净值为2.17万美元,2020年12月31日为0.54万美元;2021年前三季度专利摊销费用为0.14万美元,2020年同期为0.14万美元[61][62] - 截至2021年9月30日,应收佐治亚合资企业票据余额为20.06万美元,包括20万美元本金和579美元应计利息[64][65] - 截至2021年9月30日,公司租赁资产为139.12万美元,租赁负债为143.52万美元[67][68] - 2021年和2020年截至9月30日的三个月,2020年可转换票据利息费用分别为12,779美元和89,158美元;九个月分别为60,628美元和120,939美元[81][82] - 2021年和2020年截至9月30日的三个月,公司股票期权的股份支付费用分别为391,194美元和259,547美元;九个月分别为1,151,800美元和852,187美元;截至2021年9月30日,未摊销的股票期权费用总计1,937,560美元[108] - 2021年和2020年截至9月30日的三个月,公司限制性股票和限制性股票单位的股份支付费用分别为87,912美元和67,202美元;九个月分别为266,718美元和388,173美元[112] - 2021年和2020年截至9月30日的三个月和九个月,公司所得税费用均为0美元;2021年年度预测有效所得税税率为0%,年初至今有效所得税税率为0%[120] - 2021年第三季度收入约0.2百万美元,较2020年同期的约0.3百万美元下降约0.1百万美元,降幅约35%[169] - 2021年前三季度收入约1.1百万美元,较2020年同期的约0.8百万美元增加约0.3百万美元,增幅约32%[176] - 2021年前三季度净亏损约6.5百万美元,2020年同期约4.5百万美元,净亏损增加[185] - 截至2021年9月30日,公司营运资金约3.2百万美元,2020年12月31日约8.3百万美元[185] - 2021年前三季度经营活动使用现金约4.5百万美元,2020年同期约3.0百万美元[185] - 截至2021年9月30日公司现金约4.7百万美元,2020年12月31日约10.1百万美元[188] 公司业务合作与协议相关 - 公司与Ferring签订美国分销协议,初始预付500万美元,收入将在7年内确认[41][42] - 2021年11月2日,Ferring通知公司终止协议,协议将于2022年1月31日正式终止[127] - 2021年第三和九个月,公司分别确认与Ferring许可协议相关的收入178,571美元和535,714美元[139] - 截至2021年9月30日,公司与Ferring协议的递延收入为3,035,715美元[140] - 2021年3月,Ferring同意以501,000美元购买2,004件产品[141] - Ferring协议将于2022年1月31日终止[142] - 公司在多个国际市场达成独家分销协议,如加拿大、墨西哥、马来西亚等[144] - 公司在多个合资企业和合作项目中的所有权占比分别为HRCFG INVO, LLC 50%、Bloom Invo, LLC 40%等[146] - 印度合资企业由INVO和Medesole各持股50%,共同管理,协议为期三年[160] - 公司与Lyfe签订合作协议,将获得湾区诊所实验室服务净收入的40%,截至2021年9月30日诊所未运营[161] 公司会计政策与核算方法 - 公司采用权益法核算对联营企业的投资[26][32] - 公司按成本记录财产和设备,采用直线法在3至10年的估计经济寿命内折旧[35] - 公司按ASC 606确认收入,销售INVOcell产品通常在发货时确认收入[38][40] - 公司依据ASC 718 - 10核算股份支付薪酬,非员工认股权证按授予日期和估计公允价值在必要服务期内记为费用[193] - 公司按照ASC 606确认收入,该准则核心原则是在承诺的商品或服务转移给客户时确认收入,采用五步模型[194][198] - 公司合并财务报表包括自身、全资子公司和可变利益实体(VIE),需满足特定条件才合并VIE [195] - 公司对未合并联营企业采用权益法核算投资,管理层会监测投资是否存在非暂时性减值[196] 公司合资企业相关数据 - 截至2021年9月30日,公司在阿拉巴马合资企业累计投入133万美元,该合资企业2021年前三季度净亏损47.71万美元,HRCFG的非控股权益为23.85万美元[49][50] - 截至2021年9月30日,公司在佐治亚合资企业投资16.52万美元,该合资企业2021年前三季度净亏损28.37万美元,公司确认股权投资损失11.35万美元[52] - 截至2021年9月30日,公司在墨西哥合资企业投资4.37万美元,该合资企业尚未运营[54] - 截至2021年9月30日,公司为阿拉巴马合资企业额外提供1,300,000美元资金,利息按每年1.5%计算[147] - 2021年第三和九个月,阿拉巴马合资企业净亏损477,086美元,佐治亚合资企业净亏损283,731美元[149][151] 公司融资与股权相关 - 2020年公司发行可转换票据,原始本金总额为349.48万美元,净收益约为299.89万美元,公司使用约41.35万美元偿还未偿还的9%本票[70] - 2020年可转换票据本金余额在2021年9月30日为50万美元,2020年12月31日为170万美元;应计利息分别为13,890美元和24,373美元;扣除各项折扣和发行成本后,2021年9月30日净值为340,539美元,2020年12月31日为536,063美元[81] - 2020年7月1日,公司获得157,620美元薪资保护计划贷款,年利率1%,2021年6月16日本金及1,506美元应计利息获豁免,公司确认159,126美元其他收入[85] - 2020年11月,保尔森投资公司担任公司承销商获271,440美元费用和佣金,公司董事特伦特·戴维斯为该公司总裁但未获相关报酬[87] - 2020年11月12日公司进行公开发行,初始发行362.5万股,承销商行使期权额外购买52.875万股,总发行415.375万股,扣除费用后净收益约1180万美元[92] - 2020年公司发行普通股产生约180万美元发行成本[93] - 2021年3月,公司因票据转换、期权和认股权证行使等发行多批普通股,包括388,684股、77,444股、39,095股等[94][95] - 截至2021年9月30日,公司根据2019年股票激励计划向员工、董事和顾问发行44,806股和91,500股普通股,公允价值分别为274,698美元和293,650美元;还向顾问发行5000股,公允价值31,200美元[98][99] - 2019年公司采用2019年股票激励计划,初始提供50万股,2020年增至793,093股,2021年增至137.1449万股,每年自动增加前一年12月31日流通股总数的6%[101] - 截至2021年9月,2019年计划下期权购买普通股情况:未行使111.8911万股,加权平均行使价5.32美元,内在价值333,368美元;可行使582,858股,加权平均行使价2.63美元,内在价值17,325美元[104] - 2021年截至9月30日的九个月,公司根据2019年计划向特定员工和董事发行了44,806股限制性股票[109] - 2021年截至9月30日的九个月,公司限制性股票奖励和限制性股票单位活动中,年初余额16,698股,授予86,563股,归属(74,669)股,期末余额28,592股[110] - 公司发行2020年可转换票据时,发行了303,623个单位购买期权,行权价格为每股3.20美元;向配售代理和销售代理发行了6,750股五年期认股权证,行权价格为3.20美元[113][114] - 单位购买期权和认股权证发行时的公允价值估计假设:无风险利率范围0.33% - 0.39%,股票价格3.00 - 3.95美元,预期寿命5年,预期股价波动率108.2% - 112.5%,预期股息收益率0%[115] - 2021年10月1日,公司与投资者达成证券购买协议,发行1,240,737股普通股,总收益4,044,802.62美元,每股3.26美元,净收益约365万美元;还与Paradigm Opportunities Fund, LP达成股票购买协议,将发行600,703股普通股,总价1,999,740.29美元,每股3.329美元,交易将于11月30日完成[124][126] - 2021年1月至10月,公司向顾问和员工发行15,000股普通股,未获得任何收益[207] 公司其他事项 - 2016年第二季度,美国首例通过INVOcell和INVO程序诞生的婴儿在得克萨斯州出生[134] - 许多提供INVOcell的诊所收费约为IVF治疗的一半[135] - 2021年第三季度,伯明翰和亚特兰大的INVO中心开业并迎来首批患者[166] - 2019年公司向James Bowdring支付65,197美元,对方退回支票,公司已提起诉讼,预计该事项不会对公司产生重大不利影响[121][123] - 截至2021年9月30日,公司披露控制和程序有效[201] - 本报告期内公司财务报告内部控制无重大影响的变更[202] - 可查看2020年12月31日年度报告中财务报表附注13了解未决诉讼情况[204] - 可查看2020年12月31日财年年度报告中“风险因素”部分了解可能影响公司的因素[205
INVO BioScience(INVO) - 2021 Q3 - Quarterly Report