公司基本情况 - 公司是一家马里兰州公司,其资产主要是对银行的投资,主要业务通过银行开展[121] - 公司自2013年开始探索数字货币行业,凭借先发优势在行业中占据领先地位[122] - 公司客户包括数字货币交易所、机构投资者等,涵盖美国大型交易所和全球投资者[123][125] 潜在客户情况 - 截至2021年6月30日,公司有超200个潜在数字货币客户处于客户入职流程和管道的不同阶段[123] SEN业务数据 - 2021年第二季度SEN交易数量为137,947笔,2020年同期为40,286笔;2021年上半年SEN交易数量为304,719笔,2020年同期为71,691笔[126] - 2021年第二季度SEN转账金额为23.9589亿美元,2020年同期为2.2423亿美元;2021年上半年SEN转账金额为40.6095亿美元,2020年同期为3.9795亿美元[126] 公司业务合作 - 2021年5月,公司旗下的Silvergate Bank被指定为Diem USD的独家发行方[127] 业务资金情况 - 公司的SEN网络使数字货币行业参与者的非利息存款显著增长,过去三年为公司提供了大部分资金[119] 业务调整情况 - 自2020年7月起,公司停止通过前代理贷款部门发放住宅房地产贷款购买承诺,但会继续服务资产负债表上的现有贷款[121] 公司面临风险 - 公司面临多种风险,如美联储目标联邦基金利率降至接近0%可能导致资产收益率降幅大于付息负债成本降幅,从而降低净息差和净收入[118] 财务关键指标(整体) - 2021年6月30日净收入为33,645千美元,2020年同期为9,859千美元[129] - 2021年平均资产回报率(ROAA)为0.75%,2020年为0.90%[129] - 2021年平均股权回报率(ROAE)为10.15%,2020年为7.94%[129] - 2021年6月30日总资产为12,289,476千美元,2020年12月31日为5,586,235千美元[131] - 2021年6月30日总负债为11,418,969千美元,2020年12月31日为5,291,936千美元[131] - 2021年6月30日不良资产为7,508千美元,2020年为4,982千美元[131] - 2021年不良资产与总资产比率为0.06%,2020年为0.09%[131] - 2021年一级杠杆比率为7.91%,2020年为8.29%[131] - 2021年总风险资本比率为48.00%,2020年为23.49%[131] - 2021年6月30日员工总数为221人,2020年为218人[131] - 2021年Q2净利润为2090万美元,较2020年Q2的550万美元增加1550万美元,增幅283.0%[135] - 2021年H1净利润为3360万美元,较2020年H1的990万美元增加2380万美元,增幅241.3%[135] - 2021年利息收入为3067万美元,较2020年的1801.5万美元增长70.2%[135] - 2021年利息支出为28.7万美元,较2020年的196.3万美元减少85.4%[135] - 2021年净利息收入为3038.3万美元,较2020年的1605.2万美元增长89.3%[135] - 2021年非利息收入为1206.9万美元,较2020年的543.4万美元增长122.1%[135] - 2021年非利息支出为2151.9万美元,较2020年的1397.2万美元增长54.0%[135] - 2021年平均生息资产余额为10.81亿美元,利息收入为3150万美元,平均收益率为1.17%[140] - 2021年平均计息负债余额为1133.43万美元,利息支出为28.7万美元,平均成本率为1.02%[140] - 2021年应税等效基础上的净利息利差为0.15%,净利息收益率为1.16%[140] - 2021年平均总生息资产较2020年同期增加87亿美元,增幅411.9%,平均贷款增加52.9% [146] - 2021年总生息资产平均年化收益率从2020年的3.51%降至1.17% [146] - 2020年2月公司出售2亿美元利率下限合约,净收益8400万美元,按4.1年加权平均剩余期限确认 [146] - 2021年平均计息负债较2020年同期减少1.711亿美元,降幅60.2% [146] - 2021年总计息负债平均年化利率从2020年的2.78%降至1.02% [146] - 2021年3个月期应税等效基础净利息收入增至3120万美元,较2020年增加1470万美元 [146] - 2021年3个月期净息差为0.15%,净利息收益率为1.16%,2020年同期分别为0.73%和3.14% [146] - 2021年3个月期利息收入增加1310万美元,利息支出减少170万美元 [146] - 2021年3个月期生息资产利息收入变化中,量增带来1.8279亿美元,率变减少5213万美元 [144] - 2021年3个月期计息负债利息支出变化中,量减带来1617万美元,率变减少59万美元 [144] - 截至2021年6月30日的六个月,应税等效基础上的净利息收入增加2270万美元,从2020年同期的3200万美元增至5470万美元[150] - 截至2021年6月30日的六个月,平均总生息资产增加68亿美元,增幅319.0%;平均年化收益率从2020年同期的3.61%降至1.24%[150] - 截至2021年6月30日的六个月,平均计息负债减少2.815亿美元,降幅69.6%;平均年化利率从2020年同期的3.25%降至0.95%[150] - 2021年上半年未计提贷款损失拨备,2020年同期分别为3个月0.2百万美元、6个月0.6百万美元;2021年6月30日贷款损失准备金占总投资性贷款的比例为0.93%,高于2020年同期的0.85%[151] - 2021年第二季度非利息收入增加660万美元,增幅122.1%;上半年增加980万美元,增幅94.5%[155] - 2021年第二季度非利息支出增加750万美元,增幅54.0%;上半年增加1330万美元,增幅47.7%[157][159] - 2021年第二季度所得税收益为2000美元,2020年同期费用为180万美元;上半年所得税收益为120万美元,2020年同期费用为360万美元[160] - 截至2021年6月30日,公司总资产增至123亿美元,高于2020年12月31日的56亿美元[161] - 截至2021年6月30日,股东权益增加5.762亿美元,增幅195.8%,达到8.705亿美元[161] - 其他银行的生息存款从2020年12月31日的29亿美元增至2021年6月30日的44亿美元[162] - 可供出售证券从2020年12月31日的9.39亿美元增加52亿美元,至2021年6月30日的62亿美元,增幅达557.8%[163] - 2021年上半年,公司购买了价值54亿美元的证券,包括28亿美元的机构住宅抵押贷款支持证券、11亿美元的市政债券等[163] - 2021年6月30日,美国国债的摊余成本为33115.4万美元,公允价值为33109.5万美元,加权平均收益率为0.83%[166] - 2021年6月30日,美国机构证券(不包括抵押贷款支持证券)摊余成本为57852.4万美元,公允价值为57928.6万美元,加权平均收益率为0.30%[166] - 2021年6月30日,所有可供出售证券摊余成本为615438.6万美元,公允价值为617677.8万美元,加权平均收益率为1.10%[166] - 截至2021年6月30日,存款增加61亿美元,即116.7%,达到114亿美元,而2020年12月31日为52亿美元[197] - 截至2021年6月30日,非利息存款总计113亿美元,约占总存款的99.3%,而2020年12月31日为51亿美元,约占总存款的97.8%[197] - 截至2021年6月30日,外国存款人存款达31亿美元,占总存款的27.1%,而2020年12月31日为14亿美元,占总存款的27.6%[197] - 截至2021年6月30日,公司前10大存款人存款达53亿美元,约占总存款的46.7%,而2020年12月31日为25亿美元,约占总存款的47.5%[197] - 截至2021年6月30日的三个月内,公司数字货币存款平均为99亿美元,期间每日数字货币存款最高和最低水平分别为118亿美元和68亿美元[197] - 截至2021年6月30日,公司客户总数为1224个,存款总额达1.1114亿美元;而在2020年12月31日,客户总数为969个,存款总额为5039万美元[199] - 2021年上半年,公司总存款成本和资金成本分别为0.00%和0.01%,而2020年同期分别为0.62%和0.68%[199] - 截至2021年6月30日,非利息活期存款平均余额为82.6316亿美元,有息存款平均余额为1.07291亿美元,总存款平均余额为83.70451亿美元,平均利率为0.00%;2020年12月31日,对应数据分别为19.3131亿美元、2.13345亿美元、21.44655亿美元和0.27%[199] - 截至2021年6月30日,公司无未偿还的联邦住房贷款银行(FHLB)预付款项,FHLB可用借款额度为7.302亿美元;2020年12月31日,最大月末余额为36万美元,平均余额为6.8522万美元,加权平均利率为0.50%[202] - 截至2021年6月30日,公司在美联储旧金山分行的贴现窗口计划下借款额度为500万美元,无未偿还预付款项[202] - 截至2021年6月30日,公司其他借款(包括联邦资金和信用额度)为1580万美元,与其他代理银行的可用信贷额度为1.08亿美元[202] - 2001年发行的1250万美元次级债券,下次预定付款利率为3.98%;2005年发行的300万美元次级债券,下次预定付款利率为1.97%[202] - 截至2021年6月30日,公司现金及现金等价物为45亿美元,FHLB可用借款额度为7.302亿美元,美联储可用借款额度为500万美元,其他代理银行可用信贷额度为1.08亿美元[204] - 截至2021年6月30日,公司股东权益增至8.705亿美元,较2020年12月31日的2.943亿美元增加5.762亿美元[205] - 2021年上半年两次股权发行,共发行735.7319万股A类普通股,总收益5.875亿美元,净收益5.675亿美元,上半年净利润为3360万美元[205] - 截至2021年6月30日,公司一级杠杆率实际金额为864,828美元,比率为7.91%,最低充足金额为437,250美元,比率为4.00%[207] - 截至2021年6月30日,银行一级杠杆率实际金额为858,796美元,比率为7.88%,最低充足金额为436,015美元,比率为4.00%,充足金额为545,018美元,比率为5.00%[207] - 截至2020年12月31日,公司一级杠杆率实际金额为263,763美元,比率为8.29%,最低充足金额为127,338美元,比率为4.00%[207] - 截至2020年12月31日,银行一级杠杆率实际金额为261,791美元,比率为8.22%,最低充足金额为127,344美元,比率为4.00%,充足金额为159,180美元,比率为5.00%[207] 贷款业务数据 - SEN Leverage贷款在2021年6月30日和2020年12月31日的未偿还余额分别为2.034亿美元和7720万美元[170] - 2021年6月30日,一至四户家庭房地产贷款金额为14424.7万美元,占比19.3%;2020年金额为18785.5万美元,占比25.0%[170] - 2021年6月30日,商业房地产贷款金额为27294.8万美元,占比36.6%;2020年金额为30190.1万美元,占比40.2%[170] - 2021年6月30日,商业和工业贷款金额为20427.9万美元,占比27.4%;2020年金额为7
Silvergate Capital(SICP) - 2021 Q2 - Quarterly Report