公司收购情况 - 2022财年第一季度公司以3.998亿美元收购Intimidator Group，或有对价最高1500万美元，截至2022年7月29日未确认相关负债，2022年第三季度和前九个月分别确认净销售额5440万美元和1.149亿美元[128][129] - 2022财年第一季度，公司完成对Intimidator的收购[198] - 公司预计在2023财年完成Intimidator财务报告内部控制的整合活动[198] - 截至2022年7月29日的三个月内，除Intimidator收购相关内部控制整合活动外，公司财务报告内部控制无重大变化[199] 公司整体财务数据关键指标变化 - 2022财年第三季度公司合并净销售额为11.606亿美元，同比增长18.8%；前九个月为33.427亿美元，同比增长11.5%[133][140] - 2022财年第三季度净利润为1.252亿美元，摊薄后每股收益1.19美元；前九个月为3.258亿美元，摊薄后每股收益3.08美元[136] - 2022财年第三季度调整后净利润为1.251亿美元，摊薄后每股收益1.19美元；前九个月为3.27亿美元，摊薄后每股收益3.09美元[137] - 2022财年第三季度现金股息提高14.3%至每股0.3美元，前九个月通过股息和回购向股东返还现金2.044亿美元[138] - 2022财年第三季度毛利润为3.999亿美元，同比增长20.8%，毛利率为34.5%，同比增加60个基点；前九个月毛利润为11.058亿美元，同比增长5.4%，毛利率为33.1%，同比减少190个基点[143][144][145] - 2022财年第三季度SG&A费用增加2770万美元，增幅13.2%，年初至今增加7550万美元，增幅12.5%[147] - 2022财年第三季度和年初至今利息费用分别增加220万美元和260万美元[148] - 2022财年第三季度和年初至今其他收入净额分别增加70万美元和20万美元[149] - 2022财年第三季度有效税率为20.3%，高于2021财年同期的18.0%；年初至今为20.4%，高于2021财年同期的18.8%[150] - 2022财年第三季度净收益为1.252亿美元，摊薄后每股1.19美元，较2021财年同期增长33.7%；年初至今为3.258亿美元，摊薄后每股3.08美元[152][153] - 2022财年前九个月经营活动提供的现金为1.546亿美元，2021财年同期为4.771亿美元，主要因库存现金消耗增加[166] - 2022财年前九个月投资活动使用的现金较2021财年同期增加4.099亿美元，主要因收购和购置资产[167] - 2022财年前九个月融资活动提供的现金为1.627亿美元，2021财年同期使用现金3.512亿美元，主要因净借款增加[168] - 截至2022年7月29日，可用流动性为7.633亿美元，包括现金及现金等价物2.316亿美元和循环信贷额度可用额度5.317亿美元[171] - 2022财年第三季度现金股息为每股0.30美元，较2021财年第三季度增加14.3%，预计将继续支付[176] - 2022财年前九个月回购1187304股普通股，截至2022年7月29日，授权回购计划剩余2865158股[177] - 2022年7月29日止三个月和九个月，公司毛利润分别为399,906千美元和1,105,751千美元，2021年同期分别为331,117千美元和1,049,106千美元[184] - 2022年7月29日止九个月，公司自由现金流为78,791千美元，自由现金流转化率为24.2%；2021年同期分别为429,174千美元和122.7%[186] - 2022年7月29日止三个月和九个月，公司调整后净利润分别为125,130千美元和326,957千美元，2021年同期分别为99,448千美元和332,979千美元[184] - 2022年7月29日止三个月和九个月，公司调整后有效税率分别为20.7%和20.8%，2021年同期分别为19.3%和20.6%[184] 各业务线数据关键指标变化 - 2022财年第三季度专业部门净销售额为8.862亿美元，同比增长23.3%；前九个月为24.849亿美元，同比增长13.1%[134] - 2022财年第三季度住宅部门净销售额为2.7亿美元，同比增长7.1%；前九个月为8.45亿美元，同比增长7.7%[135] - 2022财年第三季度专业业务净销售额为8.86232亿美元，同比增长23.3%；年初至今为24.84927亿美元，同比增长13.1%[155] - 2022财年第三季度专业业务部门收益为1.66191亿美元，同比增长35.9%；年初至今为4.24833亿美元，同比增长4.6%[155] - 2022财年第三季度住宅业务净销售额为2.69962亿美元，同比增长7.1%；年初至今为8.45039亿美元，同比增长7.7%[155] - 2022财年第三季度住宅业务部门收益为2634.8万美元，同比下降16.5%；年初至今为9520.3万美元，同比下降13.2%[155] - 2022财年第三季度其他业务净销售额为435.6万美元，同比下降30.2%；年初至今为1271.2万美元，同比下降25.3%[155] 国际市场销售情况 - 2022财年第三季度国际市场净销售额增加2450万美元，前九个月增加1790万美元，外汇汇率变动使净销售额分别减少约500万美元和280万美元[141] 公司资产负债情况 - 截至2022财年第三季度末，应收账款较2021财年第三季度末增加4940万美元，增幅16.4%，主要因国际销售增加及合资企业应收账款增加[165] - 2022财年第三季度库存水平较2021财年第三季度增加2.736亿美元，增幅41.1%，主要因成品、在制品和零部件库存增加[165] - 截至2022财年第三季度末，应付账款较2021财年第三季度末增加7560万美元，增幅18.4%，主要因采购增加和通胀影响[165] - 截至2022年7月29日和2021年7月30日，Red Iron为经销商和分销商融资的应收账款净额分别为18.861亿美元和17.33亿美元[180] - 截至2022年7月29日，公司未偿还衍生工具中，买入美元/卖出澳元的名义金额为107,346千美元，公允价值为111,413千美元，公允价值收益为4,067千美元[191] - 截至2022年7月29日，公司债务包括5.241亿美元固定利率长期债务、4.7亿美元定期贷款信贷协议下的可变利率债务和6500万美元可变利率循环信贷安排未偿还金额[192] 公司市场风险情况 - 公司主要外汇风险涉及欧元、澳元、加元等货币兑美元，以及罗马尼亚新列伊兑欧元[189] - 公司利率风险主要与循环信贷安排和定期贷款信贷协议的可变利率波动有关[192] - 公司商品成本风险受通胀、价格变化、外汇波动等多种因素影响[193] - 公司主要商品成本暴露于钢铁、铝、石油和天然气基树脂等[194] 公司成本应对举措 - 公司通过生产力举措应对商品、零部件成本变化，但效果可能受宏观经济成本趋势等因素影响[195] - 公司生产力举措包括与供应商合作、审查替代采购方案等[195] - 必要时公司会提高部分产品价格以抵消成本变化[195] - 2022财年前九个月，商品、零部件等采购平均成本高于2021财年同期[195] - 预计2022财年剩余时间，商品、零部件等采购平均成本仍高于2021财年同期[195] 公司内部控制情况 - 公司管理层评估认为截至本季度报告期末，披露控制和程序有效[197] 公司市场业务调整 - 2022财年第二季度起公司停止向俄罗斯和白俄罗斯市场销售产品，预计对财务结果无重大影响[130]