文章核心观点 - Adweek发布关于数字跟踪和cookies的内容，Epsilon副总裁指出第一方数据优于第三方cookies，还介绍三只向第一方数据转型的数字跟踪科技股投资机会 [1][2] 行业趋势 - 随着数字世界变化，营销人员应对第三方标识符淘汰将持续面临挑战，第一方数据策略可让品牌重获营销主动权并更好连接消费者 [1] 公司介绍 HubSpot（HUBS） - 公司软件和服务帮助超21.7万家、超135个国家的客户吸引和留住更多客户，专注助力中小企业连接业务增长所需技术，从营销中心起步发展成智能CRM平台 [3] - 预计其总潜在市场规模（TAM）将从2023年的510亿美元增长到2028年的770亿美元，目前市场占有率不到10%，将用AI扩大市场份额 [4] - 2017年第一季度营收8200万美元，2024年第一季度达6.17亿美元，第一季度营收同比增长23%，客户群增长22% [4] Applovin（APP） - 公司股票2024年涨幅近100%，但较2021年高点低约42%，其软件平台用AI解决方案助客户触达、盈利和扩大全球受众 [5] - 有软件平台（占营收64%）和应用程序（占营收36%）两个运营部门，2024年第一季度前者营收增长91%至6.78亿美元，后者增长5%至3.8亿美元，调整后EBITDA为5.49亿美元，同比增长101%，利润率52% [5] - 2024年预计营收中值10.7亿美元，调整后EBITDA 5.6亿美元，利润率52.5%，其增长得益于AI广告引擎AXON，23位分析师中16位给予买入评级，目标价99美元 [5][6] SPS Commerce（SPSC） - 公司云供应链解决方案使超12万家零售供应链合作伙伴跨渠道沟通，实现全渠道零售，其云智能CRM平台及各中心专注获客和留客 [7] - 2024年股价表现逊于标普500指数227个基点，但五年回报率262%远超指数，2024年第二季度每股收益80美分，超华尔街预期3美分，营收1.536亿美元，超共识约170万美元 [7] - 2024年预计每股收益至少3.63美元，超分析师预期30美分，营收中值6.25亿美元，超预期120万美元，该季度是连续第94个季度增长 [8]