文章核心观点 英力股份拟发行股份及支付现金购买优特利控制权并募集配套资金，交易若成功优特利将“曲线上市”，双方可实现客户资源共享，深化消费电子领域布局，但刚扭亏为盈的英力股份转型加码锂电池行业是一次充满魄力的尝试，且交易存在不确定性 [1][10] 交易双方情况 英力股份 - 2021年3月26日在深交所创业板上市，主营消费电子产品结构件模组及相关精密模具，布局光伏产业链核心环节 [6] - 2024年因光伏业务投产实现扭亏为盈，营业收入18.43亿元，同比增长24.18%，归母净利润1026.77万元，扣非后净利润1300.53万元 [6] - 2021 - 2023年营业收入呈V字走势，净利润持续下滑并连续2年亏损，主要因销售毛利率下降、新业务投入未达预期及汇率波动 [7] - 同期毛利率分别为12.36%、7.06%、11.49%，2022年下降，2023年回升 [8] - 现有货币资金近2亿元，资产负债率53.19% [11] 优特利 - 成立于2006年3月，注册资本5793.75万元，主营锂离子电池等研发、销售及检测等，客户包含京东方等，2013年与奥迪合作发布车规聚合物锂电池产品 [3] - 曾开展多轮融资，受深创投等知名投资机构青睐，股权穿透有深圳国资等多方人马 [9] - 2021年1月进行IPO辅导备案，但未提交招股材料，无实质性进展，此次拟出售控股权 [9] 交易情况 - 交易处于筹划阶段，初步确定交易对方为吉安优特利、费维群、深圳聚和恒达、深圳聚和能达等部分股东，四大股东合计持股54.4471%，若交易成功优特利将易主 [3][4] - 本次交易尚存在不确定性，最终交易对方、标的资产范围等具体方案以重组预案或报告书披露信息为准 [5] - 交易对价、股份支付和现金支付各占比例未确定 [11] 交易影响 - 双方终端客户均为笔记本、消费电子等知名品牌，可实现客户资源共享互通，补充拓展上市公司产品线，深化消费电子领域布局和发展 [1] - 通过并购消费电子产业链资产，有助于英力股份丰富产品结构、延伸制造链条、强化制造服务能力，改善财务指标，补链、强链，提升关键技术水平 [8]