财务表现 - 2024全年营收同比增长8.8% 其中前三季度增速6.2% 四季度单季增速18.5% [1] - 全年归母净利润同比增长10.8% 其中前三季度增速10.1% 四季度单季增速16.5% [1] - 全年利息净收入增速6.3% 较前三季度1.5%的增速显著提升 四季度单季同比增速达23% [1] - 非息净收入全年增长14.8% 其中投资收益等非息收入同比增长17.7% [1] - 年末其他综合收益余额93亿元 环比增加39亿元 较期初大幅增加71亿元 [1] 业务发展 - 年末总资产较期初增长16.1% 贷款总额较期初增长10.7% [2] - 四季度零售贷款环比增长4.2% 呈现加速增长态势 [2] - 按揭贷款较期初增长2.1% 消费贷增长2.7% 经营贷增长7.0% 信用卡贷款增长13.6% [2] - 全年基建贷款增长25% 制造业贷款增长19% 普惠小微贷款增长21% [2] - 对公贷款增长18.8% 票据贷款下降22.0% 零售贷款增长3.4% [2] 息差与负债 - 全年净息差1.86% 较上半年下降4BP 同比下降12BP [3] - 全年贷款收益率4.77% 较上半年下降21BP 其中个人贷款收益率下降23BP至6.41% [3] - 全年负债成本率同比下降21BP 存款成本率同比下降23BP 较上半年下降8BP [3] - 应付债券成本率较上半年下降18BP 同业负债成本率较上半年下降13BP [3] - 年末存款较期初增长12.8% 活期存款占比27.5% [2] 资产质量 - 年末不良贷款率0.89% 环比持平 [1] - 拨备覆盖率350% 环比下降1个百分点 [1] - 全年不良净生成率1.41% 较上半年上升11BP [3] - 个人贷款不良率0.99% 较上半年末下降4BP [3] - 个人经营贷不良率2.04% 较上半年末上升46BP [3] 分红与估值 - 2024年分红比例30% 与去年同期持平 [4] - 预期股息率5.5% 位居A股上市银行前列 [4] - 当前估值0.70倍2025年市净率 [4]