估值提升计划背景 - 公司股票连续12个月每日收盘价均低于最近一个会计年度经审计的每股净资产 其中2024年4月1日至4月12日低于2022年末每股净资产5.583元 2024年4月13日至2025年3月31日低于2023年末每股净资产5.873元 [1] - 根据《上市公司监管指引第10号--市值管理》要求 公司需制定并披露估值提升计划 [1] - 2025年5月28日董事会审议通过《中节能太阳能股份有限公司估值提升计划》 [2] 估值提升计划具体方案 主营业务发展 - 光伏电站规模扩张：采取建设与收购双轮驱动策略 重点开发中东部优质区域项目 积极储备西部项目资源 2025-2027年年均投运装机规模增长力争不低于15% 到2027年底投运项目超过10吉瓦 [3] - 数智化转型：2025年底前实现所有电站故障智能诊断运维管理 存量电站年发电量提升不低于1000万度 [5] - 成本管控：2025年度度电平均运维成本相比2024年度降低5% [7] - 新业务拓展：推进售电业务落地 开拓工商业储能业务 探索虚拟电厂商业模式 [8] 公司治理与激励机制 - 深化国有企业三项制度改革 建立工效联动管理机制 加强绩效奖金分配跟踪分析 [9] - 建立科技创新长效激励机制 将科技创新成果转化纳入经营考核 对突出贡献进行专项奖励 [9] 投资者回报与沟通 - 计划实施期间年度累计分红及回购股份金额合计不低于当年归母净利润的30% [10] - 加强多元化投资者沟通 包括股东大会、业绩说明会、路演等活动 [12][13] - 计划使用1-2亿元资金回购股份并注销 [14] 信息披露与合规管理 - 严格遵守信息披露原则 加强主动性信息披露 [11] - 健全舆情预警防控机制 强化危机应对能力 [11] - 完善治理体系 强化合规运作 保障中小投资者权益 [15] 募集资金使用情况 非公开发行项目 - 2022年非公开发行募集资金净额59.69亿元 截至2025年4月末累计使用58.46亿元 账户余额2.45亿元 [22] - 继续使用8亿元闲置募集资金临时补充流动资金 预计可节约财务费用约2000万元 [25][26] - 部分募投项目因土地交付等原因延期 包括福泉市道坪镇农业光伏电站等项目延期至2026年4月 [34][37] 可转债项目 - 2025年可转债募集资金净额29.47亿元 截至2025年4月末累计使用21.21亿元 账户余额8.27亿元 [33] - 部分募投项目延期 包括察布查尔县25万千瓦/100万千瓦时全钒液流电池储能+光伏发电项目一期延期至2025年12月 [35][37] 行业与市场环境 - 2024年我国光伏新增装机277.57GW 同比增长28% 截至2024年末光伏装机容量达885.68GW 占发电装机容量的26.48% [42] - 国家政策支持可再生能源发展 提出2030年风电、太阳能发电总装机容量达到12亿千瓦以上 [39] - "双碳"目标下 公司作为中国节能环保集团太阳能业务唯一平台 积极扩大光伏发电规模 [41]