评估报告核心内容 - 新疆宝地矿业拟通过发行股份方式收购新疆葱岭能源87%股权，评估基准日为2024年12月31日 [27] - 评估对象为新疆葱岭能源股东全部权益价值，范围包括经审计的全部资产及负债，总资产账面价值71,031.45万元，评估价值122,682.29万元，增值率72.7% [5] - 采用资产基础法和收益法进行评估，最终选用资产基础法结果作为结论，净资产评估价值84,065.59万元，较账面价值32,412.35万元增值159.4% [5] 评估方法及参数 - 资产基础法对各类资产采用重置成本法评估，其中固定资产增值主要来自采矿权评估值46,939.36万元 [33] - 收益法采用折现现金流模型，采矿权评估中铁矿可采储量6,207.80万吨，服务年限26年，铁精矿不含税售价739.45元/吨 [36] - 折现率取8.04%，矿业权出让收益率按1.8%计算，评估基准日保有铁矿石量8,267.81万吨 [39] 标的资产情况 - 新疆葱岭能源主营铁矿开采，2024年营收35,563.38万元，净利润8,491.90万元，近三年净利润复合增长率39.3% [25] - 核心资产为新疆阿克陶县孜洛依北铁矿采矿权，矿区面积4.2691平方公里，含铁平均品位34.95% [34] - 探矿权涉及新疆阿克陶县托合特日克铁矿，勘查面积8.01平方公里，评估价值280.75万元 [41] 财务与权属状况 - 2024年末资产负债率54.4%，流动负债1.95亿元，非流动负债1.92亿元，主要负债为预计负债1.69亿元 [26] - 土地资产包含选矿厂630亩及矿山351亩工业用地，部分土地存在闲置风险但由控股股东承诺兜底 [11] - 13%股权已由葱岭实业以9,204万元转让给宝地矿业，JAAN投资放弃优先受让权 [23]