营业收入分析 - 2024年公司营业收入8.28亿元，同比增长0.95%，归母净利润亏损5.29亿元，同比增亏33.06% [1] - 境外收入6.05亿元，同比增长23.14%，境内收入2.07亿元，同比下滑35.7% [1] - 产品销量同比减少16.1%，综合毛利率同比下降 [1] - 境内收入下降主要因新冠检测产品销售大幅减少，2023年新冠检测产品收入占比55.33%，2024年降至21.2% [1][2] - 境外收入增长主要来自新收购的三家子公司贡献1.05亿元收入，以及非洲市场拓展和线上销售增长 [3] 产品结构变化 - 毒品检测系列境外收入占比最高达49.67%，同比增长23.42% [2] - 新冠检测系列境内收入同比下降75.37%，境外收入同比增长98.75% [2] - 妊娠检测系列通过亚马逊平台销售实现增长，销售均价同比增长48.72% [4] - 传染病检测系列境外收入同比增长10.55%，但销量下降57.98% [2] 客户结构分析 - 境内前十大客户变动较大，新冠产品业务收入占比20.86% [2] - 境外新增客户主要来自收购的美国康赋和莱和生物原有客户 [2] - 美国客户占境外收入主要部分，其中毒品检测系列客户收入占比最高 [2] 毛利率分析 - 2024年境外毛利率24.07%，同比下降1.16个百分点；境内毛利率54.26%，同比下降17.92个百分点 [5] - 毛利率下降主要因境内新冠产品销售减少及存货跌价准备转销影响 [5] - 境外毛利率低于同行业平均水平(48.84%)，主要因单位成本较高 [7] - 单位直接材料成本10,711.65元/万人份，高于同行业7,094.10元/万人份 [7] 存货与资产减值 - 2024年计提存货跌价损失0.94亿元，其中原材料0.6亿元 [9] - 膜类原材料计提跌价4,643.97万元，占总额49.34% [13] - 全额计提商誉减值准备5,557.52万元，涉及三家收购子公司 [15] 收购情况 - 2024年收购华信农威(58%)、莱和生物(51.25%)和美国康赋(100%)，合计金额4.7亿元 [15] - 美国康赋收购日净资产2,831.22万元，评估增值至30,930.64万元，主要来自客户关系无形资产 [15] - 收购当年即全额计提商誉减值准备 [15]