市场表现 - 港股三大指数集体上涨 恒生指数涨1.62%至25538.07点 恒生科技指数涨2.48%至5745.74点 恒生国企指数涨1.82%至9241.2点 [1] - 科网股领涨 美团涨3.5% 京东集团涨3% 阿里巴巴涨2.5% [1] - 恒生科技指数ETF涨2.65% 持仓股中蔚来涨9% 快手涨7% 百度集团涨6% 腾讯控股涨5%市值重回5万亿港元创近4年新高 [1][7] - 美股三大股指全线收涨 道指涨1.14% 标普500涨0.78% 纳指涨0.61% 标普500与纳指创收盘新高 [3] 资金动向 - 南向资金7月23日净卖出13.20亿港元 本月累计净买入649亿港元 年内累计净买入7961亿港元接近去年全年8080亿港元水平 [2] - 港股沽空总额298.18亿港元 涉及615只个股 腾讯控股26.59亿港元 比亚迪股份14.41亿港元 快手13.23亿港元位列沽空前三 [5] 政策与行业动态 - 国家发改委提出将健全国企民企协同发展机制 推动整治内卷式竞争 促进科技创新等 [4] - 花旗上调中国及韩国股市评级至增持 下调印度股市评级至中性 认为亚洲股市表现优于全球 [4] 机构研判 - 华泰证券认为港股重估进入新阶段 外部扰动脱敏 美元指数下行空间打开 国内"反内卷"政策加码 互联网与房地产政策改善 港股第三轮行情或提前启动 [6] - 机构推荐ETF标的包括恒生医药ETF 恒生互联网ETF 港股消费ETF 港股通汽车ETF 恒生科技指数ETF等 [6][7]