发行人基本情况 - 公司名称为江苏亚威机床股份有限公司，注册地址为江苏省扬州市江都区黄海南路仙城工业园，注册时间为2000年2月12日 [2] - 主营业务包括金属成形机床、激光加工装备、智能制造解决方案三大业务，其中金属成形机床业务是主要收入来源 [2] - 金属成形机床产品包括数控折弯机、数控转塔冲床、压力机等，激光加工装备产品包括二维激光切割机、三维激光切割系统等，智能制造解决方案产品包括工业机器人、工业管理软件等 [3] - 公司客户包括格力、中国中车、徐工集团、宝武集团、比亚迪等高端客户 [3] 主要经营和财务数据 - 2025年3月31日资产总额为457,958.08万元，负债总额为283,872.40万元，股东权益为174,085.67万元 [4] - 2025年1-3月营业收入为46,706.58万元，营业利润为3,412.87万元，净利润为3,067.38万元 [4] - 2024年度营业收入为205,739.36万元，营业利润为5,242.75万元，净利润为4,802.74万元 [4] - 2023年度营业收入为192,812.22万元，营业利润为9,825.05万元，净利润为8,247.20万元 [4] - 2022年度营业收入为183,014.69万元，营业利润为-15,589.17万元，净利润为-17,029.67万元 [4] - 2025年3月31日资产负债率为61.99%，2024年12月31日为62.83%，2023年12月31日为59.13%，2022年12月31日为56.79% [4] 发行情况 - 本次发行股票种类为人民币普通股（A股），每股面值为1.00元 [14] - 发行方式为向特定对象发行，发行对象为扬州产发集团，认购方式为现金 [14] - 发行数量为128,235,074股，不超过发行前公司总股本的30% [14] - 发行价格为7.21元/股，定价基准日为董事会决议公告日 [16][18] - 募集资金总额为92,457.49万元，用于伺服压力机及自动化冲压线生产二期项目建设和补充流动资金、偿还银行借款 [19] - 发行对象所认购股票限售期为18个月 [18] 行业竞争与风险 - 行业受宏观经济增速和制造业景气度影响较大 [4] - 行业周期性明显，下游制造业固定资产投资需求直接影响行业供需 [5] - 面临德国通快、日本天田、德国舒勒等国际知名机床厂商的竞争压力 [6] - 2022年至2024年公司销售收入呈增长趋势，但净利润波动较大，毛利率存在波动 [6] - 境外销售收入占比在20%左右，面临汇率波动风险 [9] - 原材料成本占营业成本比重在75%以上，钢材等价格波动影响盈利能力 [8] - 应收账款余额较高，2024年末为42,758.31万元，存在回收风险 [9] - 存货账面价值较高，2025年3月末为138,840.36万元，存在积压与跌价风险 [9] 募集资金投资项目 - 伺服压力机及自动化冲压线生产二期项目投资金额为30,366.00万元，建设期2年 [10] - 项目建成后将新增年产3.17万吨大型精密结构件产能 [11] - 项目达产后预计每年新增折旧及摊销金额为1,427.27万元，占预计营业收入比重为4.08% [11] - 项目用地尚未取得，存在延期取得或无法取得风险 [12]