交易方案概述 - 中盐化工参股公司中盐碱业通过定向减资方式使其股东中石油太湖投资退出 交易完成后中盐碱业成为中盐化工全资子公司 [11][28] - 交易金额为68.0866亿元 该金额依据标的公司竞拍天然碱采矿权的成交价格确定 [11][28] - 标的公司主营业务为天然碱矿权获取及开发利用 属于采矿业 与上市公司主营业务具有协同效应 [11][28] 交易性质与结构 - 本次交易构成重大资产重组 因标的公司资产净额与交易金额孰高值占上市公司净资产比例达55.97% [31] - 交易不构成关联交易 因交易双方实际控制人分别为中盐集团和中石油集团 [32] - 交易不涉及发行股份支付对价 不影响上市公司股权结构 [12][32] 标的资产情况 - 标的公司中盐碱业截至评估基准日2025年6月30日股东全部权益评估值为0 尚未开展经营活动且无资产负债 [12][30] - 标的公司于2025年6月16日以68.0866亿元竞得国内储量最大的天然碱采矿权 [11][27] - 天然碱项目后续开发建设需大量资金投入 由上市公司负责筹集 [11][28] 对上市公司影响 - 交易完成后上市公司主营业务仍为盐化工业务 但将新增天然纯碱开发利用板块 [13][32] - 有助于巩固公司在纯碱行业的龙头地位 优化产品结构并向天然碱法工艺拓展 [14][27] - 交易本身对历史财务指标无影响 但需承担标的公司相关前期费用约449万元 [14][33] 战略发展意义 - 天然碱法较合成法在成本方面具有明显优势 符合国家产业政策及国企改革方向 [27][28] - 项目建成后将提升公司纯碱产业核心竞争力 促进高质量发展和可持续发展 [14][27] - 公司计划在标的公司层面引入战略投资者 拟引入资金规模不超过39.20亿元 [25] 审批与决策程序 - 交易尚需上市公司股东会审议通过及交易所问询（如有）后方可实施 [2][15] - 上市公司控股股东及一致行动人原则性同意本次重组 且无股份减持计划 [15][50] - 各中介机构包括招商证券、立信会计师事务所等均已出具专业意见 [3][5]