重组方案核心内容 - 公司完成重大资产置换及发行股份购买资产并募集配套资金项目 近40亿元配套融资获19名投资者认购[2] - 资产置换方案以原有陶瓷业务资产估值约5.1亿元与恒力集团旗下恒力重工估值约80亿元进行置换[5] - 发行股份购买资产部分以10.16元/股价格向恒力集团等交易对方发行股份收购恒力重工剩余股权[5] - 配套融资部分向不超过35名特定投资者非公开发行股份募集不超过40亿元资金用于恒力重工及恒力造船项目建设[5] 重组实施进程 - 2024年9月30日公司宣布筹划重大资产重组并停牌 2025年4月12日披露重组报告书草案[5] - 2025年5月14日重组方案获中国证监会注册通过 5月22日完成资产交割[6] - 此次重组成为"并购六条"政策实施以来首宗获批的上市公司跨界并购标杆案例[6] 业务转型与资产概况 - 公司主营业务正式由陶瓷制造变更为船舶及高端装备制造 实际控制人仍为恒力集团陈建华范红卫夫妇[6] - 恒力重工主要业务涵盖大型船舶建造 海洋工程装备及高端重型机械制造[6] - 恒力重工2025年预计净利润为11.27亿元 交易对方承诺2025年至2027年累计净利润不低于48亿元 年均复合增长率超过15%[6] 配套融资认购情况 - 定增共有19名投资者参与认购 包括头部公募基金 私募及产业资本[7] - UBS AG获配金额525,880,362.96元 财通基金获配336,279,998.13元 中信金融资产获配279,999,982.23元[8] - 配套融资总获配股数109,080,992股 总获配金额3,999,999,976.64元 所有发行对象锁定期均为6个月[8] 行业背景与市场表现 - 船舶制造业迎来高景气周期 2024年全球新船订单量同比增长35% 中国船企接单量占全球份额超60%[8] - 恒力重工已承接LNG双燃料运输船 超大型集装箱船等高附加值订单[8] - 公司股价较重组停牌前2024年9月27日上涨超200% 总市值达460亿元[9] 政府补助与财务数据 - 下属公司恒力造船收到大连金普新区管委会3.3亿元政府补助 属于与资产相关的政府补助确认为递延收益[9] - 公司最新收盘价53.35元 总市值460亿元 流通市值66.24亿元[11] - 公司总收入5746万元同比增长23.17% 净利润-2087万元同比下滑97.54%[11]