行业政策背景 - 中国证券业协会发布《证券业高质量发展28条》与《推动公募基金高质量发展行动方案》推动财富管理行业从卖方销售向买方投顾转型 [1] - 政策导向强调以投资者为本 建立浮动管理费机制和长周期考核等创新举措 [4] 公司战略定位 - 坚持买方投顾战略定位 推出基于客户资产保有规模或超额收益收取账户管理费的展业模式 [2] - 构建中国50 微50 公募50 股票50 ETF50等50生态 实现资产管理与财富管理业务全面协同 [2] - 立足超10年研究积淀和制度体系建设 前瞻把握利率下行 权益市场复苏和全球资产配置趋势 [2] 业务发展成果 - 买方投顾资产保有规模突破1000亿元 成为行业里程碑事件 [1][7] - 产品研选准入通过率仅1% 体现严格筛选标准 [5][6] - 产品研究团队累计投入超100万小时研究时间 支撑专业甄选能力 [6] 服务体系创新 - 创新建立顾问服务金字塔体系 涵盖资讯顾问 产品顾问 行为顾问 规划顾问 心念顾问五层次服务 [3] - 打造线上线下结合 总分联动的全渠道客户陪伴服务体系 [3] - 通过专业心理陪伴和行为引导帮助客户保持理性决策 [3] 跨境业务布局 - 2024年积极布局粤港澳大湾区跨境理财通业务并获首批试点资格 [2] - 整合海外债券 股票 REITs及另类投资等跨市场资产类别 助力全球资产配置 [2] 组织能力建设 - 总部搭建产品与解决方案总部（IPS）形成研-投-推一体化生态圈 [8] - 协同金融科技团队开发投前-投中-投后数字化系统 提升业务效率 [8] - 建立与客户长期利益挂钩的考核机制 关注客户存续资产规模及长期表现 [8] 行业影响展望 - 买方投顾业务与险资 养老金等长期资金协同 减少市场短期投机行为 [7] - 推动市场波动率收敛 改变重主题轻质量的投资风格 促进价值发现和资源有效分配 [7] - 财富管理行业处于转型初期 未来发展空间广阔 [7]